ДВМП - лучшая идея на рынке 2025? Уверен, что да, но не буду рад этому.

Долго думал стоит ли тут писать пост об идее в ДВМП. Но, ввиду получения некоторой информации и новых вводных, решил, что напишу. Да и иногда тянет на опусы..)) Сразу скажу, что актив держу и держу очень долго — еще с 2020 г. Купил еще на ковидной распродаже. О средней вы можете догадаться сами. Почему купил? Долгое время увлекался small-cap компаниями в США, удалось более или менее выработать свой подход. Решил попробовать поработать по нему и на российском рынке. Долгое время сторонился российского рынка, но распродажи 2020 г. увлекли меня в лоно отечественного рыночка. Решил тогда взять только один актив. Как уже сказал выше — выработал свой подход и просто напялил его на small-cap росрынка. Не буду вдаваться в его детали — сорян, ребята — потратил кучу усилий и прос… ал кучу денег, прежде чем пришел к его рабочему варианту. К чему все это я? Да к тому, что на рынке объективным, на мой взгляд, можно быть в одном лишь случае — когда ты очень долго (больше 3-х лет) владеешь каким-то активом и текущая цена далеко выше от твоей средней. Это позволяет быть минимально эмоциональным (" денег уже и так заработал") и максимально детальным («своя шкура в игре» заставляет  копать намного глубже в отличие от любого, кто смотрит со стороны). И что, собственно, я могу сказать. Текущее вью рынка в отношении ДВМП можно разделить на несколько групп. Первая группа: отчаянно шортящие безумцы. Безумцы? А как назвать тех, кто шортит акцию с таким фри-флоат? Я уже говорил, что долгое время работал со small-cap на рынке США. Был момент, в начале, так сказать, карьеры, когда я потерял из поставленной на шорт 1 000 долларов — потерял почти 14 000 долларов. Не то, чтобы впечатлила сама сумма, но в процентах и скорости (буквально 3 дня) это запомнилось на всю жизнь — больше я к шортам на акции с низким ФФ (< 15%) и малой капитализации не подхожу. Наблюдать пустой стакан на продажу с единственной заявкой на 10% от твоего объема на шорт и ask в + 930% к твоей средней по шорту, я больше не хочу. К слову, немножко (совсем чуть-чуть)  «засвечу»  один из многочисленных параметров своего подхода: параметр ликвидности. На самом деле, люди часто путают ликвидность и объем: это принципиально разные вещи. Ликвидность измеряет зависимость размера изменения котировки от объема торгов во времени. Есть еще параметр риска потери ликвидности, но это отдельная история, не для этого форума. Так что, кто не знал, берите пользуйтесь. В общем, шортистам ДВМП есть над чем подумать) Ах да, наверняка многие про стоп-лосс спросят. По той сделке у меня тоже был стоп-лосс, но он чудесным образом остался исполненным на 3%… Переходим ко второй группе: участники чата Bonus Fabula.  Это, определенно, странная история. Сразу возникает вопрос в мотивации главного героя — господина Заводова. Зачем некогда успешному трейдеру («Энергокапитал», если кто помнит. Они потом обанкротились, но Заводов ушел задолго) выходить на публику? Там были какие-то объяснения на этот счет, но, мягко говоря, выглядели они все не очень логично, на мой взгляд. Классические попытки разгона?  Слышал, что он недавно начал пиарить Русагро… ну что ж… надеюсь у него все хорошо. В составе чата есть еще участники, которые уже знатно обос… сь с прогнозом (ДВМП — готовится оферта, консолидация до 100% и делистинг перед глобализацией транспортных активов Росатома?). Ребята, выпустили «ресерч», который больше похож на аналитическую записку стажера в инвестбанке. А в целом, чат напоминает бешеный микс политсрача, домашнего теханализа, псевдоаналитики… даже известный Ванюта туда умудрился залететь… Короче, Смарт-лаб в миниатюре :) Ну и третья группа — на мой субъективный взгляд, довольно малочисленная, это товарищи, которые верят в нераскрытый потенциал ДВМП в долгую. К ней я и отношусь. Ок, спросите вы, а «какого рожна тогда ты пишешь про лучшую идею 2025 года? Ждать же хрен знает сколько». А я отвечу вам: по ДВМП нас ждут хорошие плохие новости. Плохие они в том, что никто нас на борту ДВМП держать не захочет. За развитие СМП взялись не на шутку. И ДВМП одна из корневых составляющих этой истории: но его нужно либо «доливать активами»; либо вносить в другой актив. Все это невозможно без полной консолидации со стороны Росатома. И все бы уже случилось, но есть такой товарищ Шишкарев. И это основной затык всей истории в ДВМП-СМП. И, более того, это стало заметным уже не только нам — минорам: www.korabel.ru/news/comments/vladimir_putin_obratil_vnimanie_chto_model_razvitiya_smp_do_sih_por_ne_razrabotana.html?ysclid=m8srj111rb936646055
Я не знаю по какой оценке будет выкуп, не знаю точно, когда он будет, но я знаю, что сейчас проходит оценка сторонней компанией и на основании отчетности будет подготовлена оферта. Рад ли я этому? Нет, не рад. Почему? Потому что такие возможности (сесть на хвост 30-40 кратнику) редко бывают в жизни. Построение контейнерного оператора, монопольно работающего на пути, который становится судоходным все больше времени и длина пути которого практически в 2 раза меньше маршрута по Суэцу, все это очень крутая история. Очень жаль, что нам не дадут побыть акционерами этой истории. Но, с другой стороны, я понимаю, что будущие вложения Росатома могут быть огромными, а посему никто нас акционеров-миноров доливать активами не обязан, проще выкупить.