Про рынок 26,02

Всех приветствую!

Всех с прошедшим праздником!

По традиции начну с новостей.

Вторая половина недели прошло в ожидании санкций от ЕС и США, и они последовали.

Не буду заострять особого внимания на санкции от ЕС, хотя они направлены на пока дружественные нам страны. ЕС ВВЕЛ САНКЦИИ ПРОТИВ КОМПАНИЙ ИЗ КИТАЯ, ШРИ-ЛАНКИ, СЕРБИИ, КАЗАХСТАНА, ТАИЛАНДА И ТУРЦИИ «ЗА ОБХОД САНКЦИЙ» ПРОТИВ РОССИИ. Они банально похожи на предыдущие, заострю внимание на санкции от США.

Было мнение, что санкции могли ударить по НКЦ, это было бы крайне неприятно для РФ в целом, и для рынка в частности. Но их не последовало…Оно и понятно — торговля с РФ все-таки происходит... И это вроде как хорошо!  Но зато будут другие.

БАЙДЕН ПОДТВЕРДИЛ, ЧТО США ВВОДЯТ БОЛЕЕ ЧЕМ 500 САНКЦИЙ ПРОТИВ РФ — БЕЛЫЙ ДОМ. США ВВОДЯТ ЭКСПОРТНЫЕ ОГРАНИЧЕНИЯ В ОТНОШЕНИИ ПОРЯДКА 100 КОМПАНИЙ ЗА ПОДДЕРЖКУ РФ.  БАЙДЕН ЗАЯВИЛ, ЧТО США В РАМКАХ НОВЫХ МЕР ПРОТИВ РФ ПРЕДПРИМУТ ДЕЙСТВИЯ ДЛЯ “СНИЖЕНИЯ” ЕЕ ДОХОДОВ ОТ ЭНЕРГОРЕСУРСОВ. БАЙДЕН АНОНСИРОВАЛ ПЕРСОНАЛЬНЫЕ САНКЦИИ ПРОТИВ ПУТИНА. Это общие слова. 

НОВЫЕ САНКЦИИ США ПРОТИВ РФ КАСАЮТСЯ ФИНСЕКТОРА, ОПК, БОРЬБЫ ПРОТИВ ОБХОДА ПРЕЖНИХ ОГРАНИЧИТЕЛЬНЫХ МЕР. САНКЦИИ США НАЦЕЛЕНЫ НА БОЛЕЕ ДЕСЯТКА РОССИЙСКИХ БАНКОВ, ИНВЕСТИЦИОННЫХ ФИРМ, ВЕНЧУРНЫХ ФОНДОВ И ФИНТЕХ-КОМПАНИЙ, ВКЛЮЧАЯ СПБ БАНК.  Полный список банков пока не ясен, что снова может внести «непонятку»...

США ВВЕЛИ САНКЦИИ ПРОТИВ МЕЧЕЛА(MTLR) , СУЭКА, НСПК, ГЕОПРОМАЙНИНГА, ELBRUS CAPITAL, БАНКА «АВАНГАРД» 

США ВВЕЛИ САНКЦИИ ПРОТИВ НАЦИОНАЛЬНОЙ ПЛАТЕЖНОЙ СИСТЕМЫ — ОПЕРАТОРА КАРТ «МИР»

МИНФИН США ВНЕС В САНКЦИОННЫЙ СПИСОК «ГАЗПРОМ КОСМИЧЕСКИЕ СИСТЕМЫ» (GAZP)

НОВЫЕ САНКЦИИ США ЗАТРОНУЛИ СТРУКТУРЫ ИЗ РФ, ОАЭ, КНР, КИРГИЗИИ, ВЬЕТНАМА, ИРЛАНДИИ, ФРГ, ЭСТОНИИ, СЕРБИИ, ФИНЛЯНДИИ, С КИПРА.  ЕС ВПЕРВЫЕ ВКЛЮЧИЛ КОМПАНИИ ИЗ ГОНКОНГА В СВОЙ ПАКЕТ САНКЦИЙ ПРОТИВ РОССИИ. 

САНКЦИИ США НАЦЕЛЕНЫ НА БУДУЩЕЕ ПРОИЗВОДСТВО И ЭКСПОРТ ЭНЕРГИИ ИЗ РОССИИ, НАЦЕЛЕНЫ НА ПРОЕКТ СПГ «АРКТИК-2» (NVTK).

БРИТАНИЯ В РАМКАХ 13-ОГО ПАКЕТА САНКЦИЙ ПРОТИВ РФ ВОШЛА В СПИСОК СТРАН-ПАРТНЕРОВ ЕВРОСОЮЗА ПО ЗАПРЕТУ НА ИМПОРТ РОССИЙСКОГО ЧУГУНА И СТАЛИ. 

Россия в ответ на очередной пакет санкций Евросоюза расширяет стоп-лист в отношении представителей евроструктур и стран-членов ЕС —  МИД РФ. Ну конечно, ответ был готов, что, мы отмалчиваться будем? Но насколько это адекватный ответ? Сомневаюсь!

То, что Европа продолжает плясать под дудку США в ущерб себе мне давно понятно. У них, как и у РФ, и у Украины просто нет шансов для мирного разрешения конфликта.  Писал неоднократно  — санкции на РФ не должны сниматься. Столько сил и денег уже потрачено, что включать «обратку» просто невозможно, как тогда оправдать уже потраченное бабло и человеческие жертвы. И у РФ аналогичная проблема, «заднюю передачу» тоже включать нельзя! Итог — война будет идти до победного конца!

Зато США «умывает» руки — Экспорт нефти из США достиг рекорда. В феврале экспорт нефти из США достиг рекордных 4,81 млн б/д, пишет Bloomberg со ссылкой на данные аналитической компании Kpler. Это почти на 1 млн б/д больше, чем в январе (https://www.profinance.ru/news2/2024/02/23/cbk3-eksport-nefti-iz-ssha-dostig-rekorda.html). 

=

29 февраля  — Путин  выступит с посланием федеральному собранию – Кремль. В послании Федеральному собранию будут поставлены задачи на ближайшие 6 лет.

=

По поводу нефти — «Доходы СА от экспорта нефти упали до $248 млрд. в 2023 году, что близко к -$80 млрд. в годовом исчислении, и привели ее бюджет к дефициту». И снова вспоминается недавнее утверждение Новака — «Страны ОПЕК+ готовы принять при необходимости новые меры на рынке нефти. Дополнительные решения по уровню добычи в рамках ОПЕК+ могут приниматься при необходимости в любой момент «в обе стороны».».

Исключать нельзя, что в стане ОПЕК могут прекратить сокращение добычи нефти, что может вызвать ее ослабление в будущем = проблема с российским бюджетом, и решать эту проблему можно будет только путем девальвации рубля (ну и, конечно, поборами в бюджет, не смотря на уверения Минфина в их одноразовости, и повышением НДПИ).

Чисто графически нефть на днях пока пилится под зоной сопротивления $82,7-$84,1 и откатывает вниз… Пила в самом разгаре, в глобальном плане пока ничего не понятно, нефть может стоить как $60, так и $120, ничего исключать нельзя…



Валютный рынок.

Он похоже закладывал, что санкции против НКЦ не будут, иначе я не могу объяснить такое поведение валютных пар USDRUB и CNYRUB. Чисто с технической стороны — пара USDRUB пока на границе канала  87,6-92,82, RSI пробил тренд, цена выше и 55ЕМА, и скопления средних, и выше облака Ишимоку… При пробое мишень = 98,04±, что совпадает с «верхним» незакрытым гэпом 97,7-99,3… Возможно, ранняя (до выборов) девальвация рубля и является разводиловом, но то, что готовится вынос валюты вверх после выборов я лично не сомневаюсь…

В CNYRUB картина примерно аналогичная. Пробит треугольник, мишень от пробоя примерно на 12,95±, что совпадает с верхней границей канала 12,12-12,95, в случае пробоя мишень вообще выше хая по закрытиям 13,78±

Очень странное поведение валюты, но хоть какая-то логика присутствует. Бюджету нужны деньги, и видать реально уже начинает «поджимать». 

Расходы бюджета в феврале резко ускорились. Минфин повторяет практику прошлого года, авансируя госзаказ — Ведомости. Если за весь январь Минфин оценил траты в 2,7 трлн руб., то за первые две недели февраля расходы составили почти 2 трлн. Ежедневные траты за две недели в среднем составили 150 млрд руб. Пока это на 65% больше, чем в том же месяце 2023 г.

При этом правительство продолжает настаивать на штрафах за непродажу валютной выручки. Правительство не поддержало редакцию законопроекта без ответственности за нарушения валютного указа президента — Ведомости.

Все в рамках моих прогнозов — впереди выборы, а после них у Президента и его команды будут развязаны руки (причем не важно, будут санкции на НКЦ или нет в будещем), и мы сможем увидеть рост валюты и очередные «добровольно-принудительные» поборы с компаний, также разного рода увеличение налогов, НДПИ и т.д. Еще раз напоминаю про нал.




И наконец самое сложное — «Бумажный» рынок.

В Индексе ММВБ на днях на панике пришли в зону торговли между 55ЕМА и облаком Ишимоку. На росте слабо угадывались волны, а на падении их вообще нет, и следовательно нет и уровней! И если предположить наличие хоть каких-то уровней-полок, то мы в ходе торгов подходили и закрылись к нижней границе под одной из них = 3158-3190, Tenkan подходит сверху к Kijun…

Ситуация была реально нештатная, поэтому каждый должен думать своей головой. Угадайка — какие санкции могли ввести!  Я не хотел участвовать в этой «угадайке» и остался без позиций на праздники. 

При этом рынок остается неоднородным, и я как и прежде буду торговать локальные идеи!

Что можно ожидать сегодня? Возможно бурный откуп, но надо понимать, что количество «застрявших» в лонгах людей просто огромное, и желание выйти из рынка может возникнуть при достижении зоны сопротивления 3228-3270 (до нижней границы порядка 2,2%). И вот там в ней может снова начаться борьба. Но исключать и добой до предновогодней «типа» полки 3100+ тоже нельзя... 


Рынок показал свою слабость и зависимость от внешних раздражителей. Ответ на поверхности — основная масса торгующих — физические люди, которые подвержены эмоциям, таким как ЖАДНОСТЬ, СТРАХ и НАДЕЖДА! У «юриков» этого нет! Но как бы там ни было коррекция прошла, и уже можно строить стратегии торговли!

Т.к. рынок неоднородный — снова по секторам.

Банки.

Т.к. пока не понятно, относительно каких банков могут быть еще нацелены санкции, буду анализировать «как-бы» без этой информации, но торговать буду с особой осторожностью. 

Российские банки начинают сезон раскрытия годовых отчетностей по МСФО. После рекордного 2023г, ожидания на 2024 год на рынке также гораздо скромнее с учетом сохранения высокой ключевой ставки — Ъ. Давно пора! А то сплошные ожидания, торгуем «кота в мешке».

Итак Сбер.

29 февраля  — Сбер — МСФО 2023г. Ожидание дивов — вот единственное разумное объяснение предыдущего роста, но будут ли они такими же, как в прошлый раз? Большой вопрос. Тем более что последний отчет в Сбере хоть и показал прибыль, но она была уже существенно меньше предыдущей.

В Сбере на днях остается глобальная зона поддержки 278-279,7 На данный момент закрылся в зоне непонятки 282-284,4, на тренде, но RSI пробил тренд (но это только индикатор, а с учетом психоза крайних дней он может быть не информативным). При этом на хаю не было дивергенции, так что повтор хая возможен.

Следуя общей логике рынка можем легко с открытия пойти с очередным незакрытым гэпом вверх с исполнением сразу возможной мишени от пробоя канала 282-284,41=286,8±, что примерно совпадает с началом глобальной зоны сопротивления 286,85-290,24. А вот что там делать — огромный вопрос! Я думаю, что слишком много людей застряли в лонгах, и почтут за счастье зафиксировать свои позиции. Я точно покупать там не буду!  Если будет гэп — то на откате можно в принципе снова покупать. Но зато зона 282-284,4 доказала свою актуальность, и в ней снова на коррекции можно будет покупать! 

От шорта пока я не рекомендую торговать, т.к. на хаю снова может продолжиться игра «Поймай Медведя», не было дивергенции на хаю, RSI разрядился, и вынос вверх очень возможен. Поэтому как ни странно, я снова в нем  бык.

В Сбере на часах буду покупать в случае гэпа вверх на откате в зоне 283,77-284,41, стоп 282,9-, тэйк — под 287,2-. Там я бы лонги прикрывал…

При этом нельзя исключать, что открытие будет в районе закрытия в четверг, а вот что делать в этом случае я просто не знаю! Скорее всего буду наблюдать! Но то, что выставлюсь на открытии покупать в зоне 277,9-279,7 со стопом 277- и тэйком под 281- ОДНОЗНАЧНО! 


Нефтяные бумаги.

Российские нефтяники не получают от Турции деньги за нефть уже 3 недели.

Bloomberg: переработка нефти в России резко упала с середины января. По информации агентства Bloomberg, опирающегося на собственные расчеты и данные инсайдера, знакомого с отраслевой статистикой, за последнюю неделю в России вновь ухудшились показатели по переработке нефти. Прежде всего это касается производства топлива, пострадавшего из-за атак украинских дронов на нефтеперерабатывающие заводы.

Согласно сведениям Bloomberg, в указанный период российские НПЗ перерабатывали ежесуточно 5,16 млн баррелей нефти, что на 94 тыс. меньше по сравнению с предыдущей неделей. При этом с середины января наблюдается резкое падение объемов переработки, которое началось после аварии на НПЗ «Лукойл» в Нижнем Новгороде. Устранить возникшую проблему не удается ввиду отсутствия импортного оборудования, поставки которого ограничены из-за санкций.

Лукойл.

Писал накануне по поводу Лукойла (да и всего нефтяного рынка)— реальный драйвер для продолжения его роста  я вижу в продолжении роста нефти и девальвации рубля — вот что реально может оправдать рост в бумаге… Но этого пока не происходит.

Чисто по графику на днях я бы прикрывал лонги в зоне 7220-7301, причем под 7300- я лично буду пытаться торговать от продажи с общим стопом 7322+. Факт, что коррекция прошла, но не меняет общей картины — хоть и RSI разрядился, но зона под 7300- я думаю пока непроходима. При этом и тут надо смотреть на открытие, если оно будет с гэпом вверх, то покупать можно снова пытаться в зоне 6972-7005.

В Лукойле на часах в случае открытия выше  канала 6981-7028 можно на коррекции покупать в этой зоне с общим стопом 6960- и тэйком под мишенью = 7075±  (там и 55ЕМА и облако Ишимоку). В случае открытия «в ноль» и ниже — огромный вопрос!






При этом не одним Лукойлом представлен нефтегазовый рынок. Так Роснефть закрылась под 55ЕМА и облаком Ишимоку — и возможно в ней зарождается  настоящий downtrend. Надо смотреть — в случае открытия ниже зоны 573,9-579,9 я бы в случае отроста до этой зоны лонги бы прикрывал. Не исключаю, что можно даже шортить, но пока стоп не ясен, но идея такая присутствует… Буду смотреть в ходе торгов!



Татнефть на днях закрылась выше 55ЕМА и облака Ишимоку, пока вижу каналы с единой зоной поддержки 686,7-689,3 и сопротивлениями 701 и 707,7-715.  Честно — покупать не очень хочу, хотя может я и не прав. Но лонг бы я в этих зонах прикрывал. В случае прохода вниз готов рассмотреть продажу после возврата к зоне 686,7-689,3 снизу, но это только предположение...



При этом я помню всегда про вариант, описанным в посте https://dzen.ru/a/Zb48mtsrnECEe6xs. Исключать ничего нельзя!

«Народное достояние» 😂 — Газпром — выглядит крайне слабо, потеря газового рынка Европы, крайне (я бы даже сказал аномально) низкая цена на газ играют не последнюю роль. RSI в зоне перепроданности, поэтому отскок вверх возможен и шорт (если есть) можно прикрывать. Но цена под 55ЕМА и облаком Ишимоку, есть дневной уровень сопротивления 163-163,3, там я буду пытаться продавать со стопом 164+.



Новатэк первой выполнил прогноз, описанный в посте https://dzen.ru/a/Zb48mtsrnECEe6xs, хоть я и сомневался в нем, но в итоге получается моя идея уже частично работает. И вроде как негатив в виде санкций присутствует, и «слипшееся» в линию облако Ишимоку не является сильной поддержкой (оно может и пробиваться вниз), но с точки зрения исполнения предположения я все-таки шорт бы прикрывал.

На днях RSI в зоне перепроданности, что тоже косвенно доказывает возможность отскока вверх, но цена под 55ЕМА и облаком Ишимоку, поэтому после отскока есть все шансы протестировать дно более плотно, так что отскок вверх я бы рекомендовал использовать для выхода из лонгов… Пока четких уровней для стопа от продажи я не вижу, но не исключаю их появления в ходе торгов и соответственно сделок от шорта в этой бумаге. 



Т.е. даже в одном секторе нет однородности, что должно напрягать быков...

Металлургия.

Что творится в ГМКН — я в шоке 😱! Цена (совсем без коррекции — т.е. отвесно вниз) пришла к зоне возможной поддержки 14200-14400, RSI (о, ужас) почти 7😱. Наложилось многое, и отсутствие дивидендов, и конечно общий настрой рынка, но как бы там ни было я бы шорт прикрывал… Отскок вверх может быть КРАЙНЕ СИЛЬНЫМ, и возможно буду в нем участвовать… Но цена все равно под 55ЕМА и облаком Ишимоку, поэтому буду этот факт держать в голове и в случае отскока в район 15800-15900 (+55ЕМА) я буду его шортить…

В ГМКН на часах пока канал с зоной поддержки 14348-14374 на зону сопротивления 14506-14544, цена под 55ЕМА и облаком Ишимоку… Надо смотреть на открытие и закрытие первого часа торгов. В случае закрытия внутри этого канала можно пробовать продавать со стопом 14610+ и тэйком в районе 14400+, при проходе и закреплении выше можно покупать в зоне 14506-14544 с общим стопом 14450- и тэйком в районе мишени от пробоя канала 14736+- (+1,34%)





НЛМК.

Хоть санкции и касаются этой компании, но Европа в декабре продлила работу с ним (https://www.kommersant.ru/doc/6411109?ysclid=lt00m0g2nu47572173), так что пока я не вижу существенного негатива.Чисто по графику за продолжение роста я вижу разворотную формацию «утренняя звезда». Правда пробит уровень 193,9… Короче говоря нет четкого понимания графика, буду смотреть...



«Угольщики» стоят отдельной темой. 

В России обсуждают введение экспортных пошлин на уголь. Гадать — введут, не введут пока нельзя, но коль такой вопрос муссируется, то исключать подъема НДПИ после выборов нельзя. 

Риски санкций были одинаковы для всех компаний, но у угольщиков еще висит чисто «угольная» проблема — поднятие НДПИ! Это вопрос времени… Поэтому, НЕ ЗАВИСИМО ОТ САНКЦИЙ УГОЛЬЩИКИ ДЛЯ МЕНЯ ТОЛЬКО ОТ ШОРТА!

Интересная картина в RASP на днях. Выполнен 5-ти волновой рост, началась коррекция, достигли тренда пока в 3-ей коррекционной волне, RSI в зоне перепроданности, но не имеет дивергенции… Отскок возможен и я лично буду его пытаться продавать в  реперной зоне 1-ой волны снижения 410,25-414, +55ЕМА + тренд. Но акция относительно неликвидна, поэтому я лично буду как минимум осторожно продавать...




Мой «любимый» Мечел. Во первых он попал под санкции. Во-вторых, подъем НДПИ для угольщиков пока не снят с повестки дня. Добыча угля по году потеряла 8% из-за снижения производства энергетического угля. Приоритет был у более маржинальных марок. Ключевой риск Мечела в виде слабых операционных результатов сохраняется. Это фундаментальный негатив. 

С точки зрения ТА на днях — плотно под зоной продажи 296,54-297,8, почти выполнена мишень от пробоя канала 297,81-328,77=266,85± , RSI в зоне перепроданности и есть полка-поддержка 265,7-269,07, там бы я шорт прикрывал. От лонга если бы не санкции можно пробовать торговать, и я пожалуй рискну.. В случае открытия MTLR  выше уровня 281,76+ буду пытаться покупать со стопом 280,2- и тэйком  под мишенью от пробоя канала 272,87-281,76=290,65± (+3,19%). А вот под зоной 296,5-303,9 (и 55ЕМА, и облако Ишимоку пришло в горизонтальный уровень) я бы точно лонги прикрывал и буду искать точки входа в  шорт, т.к. RSI хоть и в зоне перепроданности, но не имеет дивергенции… 





С одной стороны прошедшее падение показало зависимость нашего рынка от внешних угроз, но с другой стороны стали более видны уровни и волны, а значит уже можно более четко ставить уровни и стопы, что не может меня как спекулянта не радовать! При этом я не исключаю открытия и «в нуле», в таком случае я честно говоря буду обескуражен. Все-таки панические продажи присутствовали, и по идее открыться должны с гэпом вверх…Короче говоря надо смотреть…

=

Что до результатов прошедшей недели — суммарно за неделю прибыль  +0,43%Прибыль с 06.12.2023 абсолютных(!)   ⚡️+0,69% ⚡️ причем БЕЗ ПЛЕЧЕЙ! Из всего срока ведения канала за этот срок у меня пока три убыточные недели.

-

По большому счету уже появляются идеи — в частности по угольщикам. От санкций они могут пострадать наравне с другими отраслями, а вот от поднятия НДПИ на уголь — это локальная история, внутри страны! Так что основной упор я буду делать именно на эту отрасль после выходных! Причем от шорта! Но возможно и они упали «за компанию» с основными бумагами, так что не факт, что сразу… Но по ним у меня глобально жесткий медвежий взгляд!🐻

Что касается ликвидных бумаг! Я прекрасно понимаю, что на психозе их «замочили» очень сильно! И по любому в понедельник в них будет повышенная волатильность, т. к. бычий психоз возможно снова вернется. Но при этом есть все шансы, что после отскока вверх мы снова можем попасть «под раздачу», надо смотреть…

Меня часто обвиняют, что у меня медвежий взгляд на рынок. Но это не так! Я — спекулянт в первую голову, но я прекрасно понимаю, что от лонга модно заработать во много раз больше, чем от шорта. НО ПО ЭТИМ ЦЕНАМ В ДОЛГОСРОК Я ПОКУПАТЬ НЕ БУДУ! Впереди выборы в РФ, СВО продолжается, возможно мировая рецессия, которая не пройдет незамеченной для фондового рынка РФ… Просто соотношение ПРИБЫЛЬ/РИСК от глобальной покупки на хаях примерно 50/50, что меня не удовлетворяет полностью!

Для меня не важно чужое мнение, я пекусь за свои кровные деньги, которые с большим трудом зарабатывал в прошлом и продолжаю зарабатывать сейчас! Я постоянно говорю, что лучше быть реалистом чем оптимистом «в розовых очках», мне чисто психологически проще пересмотреть свое отношение в сторону улучшения, а не наоборот!  Рынок вечен, а деньги конечны!

То, что эта неделя будет интересной и неоднозначной — в этом я почти не сомневаюсь. Рынок не то, что начинает ходить, его могут раскачивать еще больше! Так что торговать нужно крайне осторожно, приход медвежьего психоза практически в любой момент исключать нельзя! 

=

P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграмме готов ответить на них.

🔥 Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу  t.me/scalpon и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на ММВБ! 📈💼

Я предлагаю:

— Ежедневные обновления о состоянии рынка и перспективных акциях ММВБ;
— Полезные советы и рекомендации от опытного трейдера для улучшения вашей стратегии;
— Возможность общаться с единомышленниками и обмениваться опытом.


Удачных торгов! Тренд — наш друг!