rss

Профиль компании

Финансовые компании

Блог компании Mozgovik | Как отчитался Сибур? При какой оценке Сибура можно участвовать в IPO?

Бегло сегодня пробежался по отчету Сибура МСФО за 2024 год посмотрел.

У Сибура результаты ухудшились в 2024, выручка росла медленнее опер расходов, долг сильно вырос (ND/EBITDA c 1,3 до 1,8) — платили себе дивы в долг, выкупали акции дочек, делали большой капекс.
📉Капекс +114 до 280 млрд
📉-43 млрд покупки долей в компаниях
📉Долг вырос +238 млрд до 915 млрд.
📉Процентные расходы = 65,4 (+29 млрд)
Срвзв ставка выросла с 8,9% до 14,6% за год!
📉Чистая прибыль 186,4 (правда еще 24 ярда можно к ней добавить, т.к. 30 съели курсовые разницы).

По выручке/прибыли Сибур очень очень похож на результаты ГМК Норникель.
Выручка, EBITDA и скорректированная на одноразовые статьи прибыль почти совпадают.
Долг также почти одинаковый.
Как отчитался Сибур? При какой оценке Сибура можно участвовать в IPO? 
https://smart-lab.ru/q/compare/y/MSFO/?reports%5B%5D=9314&reports[]=23000739

Есть также сходство с Фосагро по уровню долговой нагрузки и рентабельности EBITDA.



Для продолжения чтения поста необходимо оформить премиум подписку
⚠️ Предупреждение о рисках MOZGOVIK RESEARCH

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо сделки, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему финансовому положению, цели (целям) инвестирования, допустимому риску, и (или) ожидаемой доходности. Ни автор статьи, ни ИП Мартынов Т.В. не несут ответственности за возможные убытки в случае совершения сделок либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации

Данная статья является частным мнением автора и может не совпадать с мнением других участников команды Mozgovik Research. Мы стараемся ответственно анализировать информацию со всей тщательностью и делать выводы на основании всей публично доступной информации, но это не гарантирует отсутствие ошибок в данных или методике оценки. Кроме того, в анализе может быть неумышленно упущена из виду важная деталь, которая может оказывать существенное влияние на конечный вывод. В условиях значительной неопределенности, свойственной фондовому рынку, многие явления на рынке не поддаются достоверному прогнозированию.

Информация статьи не может служить руководством к действию, не должна побуждать вас совершать сделки на рынке ценных бумаг. Совершение сделок на бирже может привести к серьезным потерям капитала. Принимая решения о покупке или продаже финансовых активов вы принимаете на себя всю ответственность за возможные потери капитала. Любые решения вы должны принимать, опираясь на самостоятельный тщательный анализ всей доступной информации из различных источников, предпринимая все необходимые меры для снижения рисков.

★1
2 комментария
Тикеры
ABIO ABRD AFKS AFLT AKMMA AKRN ALRS AMEZ AQUA ASTR AVAN BANE BELU BKR BLNG BP BSPB CARM CBOM CHMF CIAN CNYM DATA DGBZ DIAS DSKY DZRD EELT ELFV ELMT ENPG ETLN EUTR FEES FESH FIXP FLOT GAZP GCHE GEMA GEMC GLPR GLTR GMKN GTRK HEAD HIMC HNFG HSBK HYDR IRAO IVAT KAP KAZT KLVZ KMAZ KMG KRKN KRKO KRSB KSPI KUBE KUZB KZOS LEAS LEG LENT LKOH LQDT LSNG LSRG MAGN MBNK MDMG MGNT MGTS MOEX MRKC MRKK MRKP MRKS MRKU MRKV MRKY MRKZ MSNG MSRS MSTT MTLR MTSS MVID NFAZ NKHP NKNC NKSH NLMK NMTP NVTK OGKB OKEY OZON OZPH PHOR PIKK PLZL PMSB POGR POLY POSI PRMB QIWI RAGR RASP RDRB RENI rental-pro RKKE RNFT ROSB ROSN RSTI RTKM RUAL russia-REIT RZSB SBER SELG SFIN SGZH SHELL SIBN SIBR SIVB SMLT SNGS SOFL SPBE STSB SVAV SVCB T TASB TATN TGKA TGKB TRMK TRNFP TTE TUZA UDMN UGLD UPRO USBN UWGN VEON VKCO VSEH VSMO VTBR WUSH X5 YDEX ZAYM

теги блога Тимофей Мартынов

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн