АЛРОСА акции

Акции Алроса сохраняют 53% потенциал роста - Инвестиционная компания ЛМС
Восстановление рынка алмазов в конце 2019 года поможет «АЛРОСА» вернуть финансовые результаты в 2020 году на уровень 2018 года и позволит в 2020 году выплатить акционерам до $0,15 (10 руб.).

В опубликованных компанией операционных результатов, продажи алмазно-бриллиантовой продукции выросли на 8% по отношению к июлю 2019 года и снизились на 39% в сравнении с августом 2018 году. По словам менеджмента, алмазно-бриллиантовый рынок все еще находится под сильным давлением из-за слабого спроса на алмазное сырье и традиционного для летних продаж фактор сезонного замедления. Вместе с тем, впервые с 2010 года объем продаж в августе оказался выше, чем в июле, что подтверждает ранее озвученное заявление СЕО «АЛРОСА» о возможном восстановлении рынка в октябре-ноябре 2019 года.

Компания по итогам 1 полугодия 2019 года объявила выплату в $0,059 (3,84 руб.) или 5% дивидендной доходности, распределив среди акционеров весь заработанный денежный поток. Дата закрытия реестра – 14 октября. За второе полугодие АЛРОСА заплатит из чистой прибыли, ожидаемый дивиденд – это $0,015-$0,046 (1-3 руб.), в зависимости от возможного восстановления продаж. Годовая дивидендная доходность за 2019 год – 6,5%-9%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Группы АЛРОСА
Продажи алмазно-бриллиантовой продукции: за Месяц/Всего с нач.г.
Декабрь 2016г: $176,3 млн/ Всего $4,486 млрд
январь 2017г: $365,4 млн
февраль 2017г: $401,9 млн
март 2017г: $566,6 млн
апрель 2017г: $310,2 млн
май 2017г: $472,1 млн
июнь 2017г: $365,0 млн
июль 2017г: $293,5 млн
август 2017г: $257,6 млн/ Всего $3,032 млрд
сентябрь 2017г: $309,7 млн
октябрь 2017г: $337,6 млн
ноябрь 2017г: $334,2 млн
Декабрь 2017г: $237,8 млн/ Всего $4,252 млрд
январь 2018г: $504,5 млн
февраль 2018г: $541,9 млн
март 2018г: $559,5 млн
апрель 2018г: $405,3 млн
май 2018г: $288,0 млн
июнь 2018г: $390,3 млн
июль 2018г: $339,1 млн
август 2018г: $294,9 млн/ Всего $3,323 млрд
сентябрь 2018г: $338,7 млн
октябрь 2018г: $242,8 млн
ноябрь 2018г: $274,0 млн
Декабрь 2018г: $328,7 млн/ Всего $4,507 млрд
январь 2019г: $281,6 млн
февраль 2019г: $345,6 млн
март 2019г: $377,1 млн
апрель 2019г: $318,7 млн
май 2019г: $266,0 млн
июнь 2019г: $222,4 млн
июль 2019г: $170,5 млн
август 2019г: $181,8 млн/ Всего $2,163 млрд
Декабрь 2019г: $ ____ млн/ Всего $2,950 млрд — Прогноз
www.alrosa.ru/алроса-в-августе-2019-г-реализовала-алмаз/
www.alrosa.ru/documents/результаты-продаж/


Алроса — мсфо
Выручка 2017г: 269,706 млрд руб
Выручка 2018г: 293,870 млрд руб
Выручка 2019г: 192 млрд руб — Прогноз

Прибыль 2017г: 78,616 млрд руб
Прибыль 2018г: 90,404 млрд руб
Прибыль 2019г: 60 млрд руб – Прогноз

Традиционное летнее замедление продаж оказало негативное влияние на продажи Алроса - Альфа-Банк
«АЛРОСА» вчера представила результаты продаж за август, которые свидетельствуют о продолжающемся снижении уровня избыточных запасов в отрасли.

Объемы продаж алмазно-бриллиантового сырья выросли на 7% м/м до $181,8 млн. Традиционное летнее замедление продаж и другие невзгоды в отрасли, которые мы описали в нашем последнем обзоре “АЛРОСА: Блеск алмазов холодным ветрам вопреки” от 9 сентября, оказали негативное влияние на продажи в августе, хотя впервые с 2010 г. объемы за август превысили объемы продаж за июль.

Как сообщается в пресс-релизе, ввиду того, что в августе регулярная торговая сессия стартовала позже обычного, некоторый объем продаж перенесся на сентябрь, что обеспечит поддержку выручке за сентябрь.

Как мы уже отмечали, пополнение запасов накануне начала сезона отпусков и праздника Дивали в Индии, а также продажи на Рождество и Новый год должны обозначить ситуацию с конечным спросом в индустрии.

Опубликованные 28 августа объемы продаж De Beers за 7 цикл также указывают на признаки восстановления, увеличившись на 12% по сравнению с предыдущим циклом.

Альфа-Банк

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Падение продаж Алроса может негативно сказаться на дивидендах - Промсвязьбанк
В августе текущего года группа «АЛРОСА» реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму $181,8 млн (-38,4% г/г), сообщает компания. Объем продаж алмазного сырья в стоимостном выражении составил $180,2 млн, бриллиантов − $1,5 млн.

Несмотря на то, что продажи алмазов месяц к месяцу показали рост, по отношению к аналогичному периоду прошлого года падение остается существенным (-38%). За 8 мес. 2019 года снижение год к году составляет 35%, а в целом реализовано продукции на 2,164 млрд долл.

Падение продаж может негативно отразиться на FCF «АЛРОСА», который является базой для выплат дивидендов. Правда, компания может их выплатить в привязке к чистой прибыль, но есть риск заметного падения и этого показателя.

Промсвязьбанк

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса - ожидаем первых признаков восстановления в отрасли - Атон
Алроса: продажи алмазов в августе упали на 36% г/г до $180 млн      

Общие продажи алмазно-бриллиантовой продукции в августе составили $181.7 млн (-38% г/г). В течение восьми месяцев 2019 компания продала алмазов на $2 129 млрд и бриллиантов на $34.6 млн. АЛРОСА подтвердила, что на рынке алмазов сохраняются проблемы, поскольку неблагоприятные макроэкономические и отраслевые факторы продолжают оказывать давление на мидстрим. Компания ожидает нормализацию баланса спроса и предложения после существенного снижения предложения алмазного сырья крупными производителями с начала года.

Ожидаемо слабые результаты продаж, которые, тем не менее, продемонстрировали небольшое улучшение на 9% м/м. Августовские продажи подтверждают, что EBITDA за 2П19 вряд ли существенно превысит 25-30 млрд руб., что предполагает почти нулевой свободный денежный поток и дивиденды за 2П. Вариант выплаты дивидендов из чистой прибыли будет зависеть от различных факторов, таких как валютный курс на конец 2019 (ослабление рубля = рост убытков от курсовых колебаний в связи с переоценкой долга). Мы сохраняем НЕЙТРАЛЬНЫЙ взгляд на АЛРОСА, ожидая первых признаков восстановления в отрасли.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Бумаги Алроса готовы к росту до 80-85 рублей - Фридом Финанс
«АЛРОСА» подтвердила падение продаж. В августе продукции было реализовано на 6,5% больше, чем в июле, но пока рано говорить о переломе негативного тренда.

«АЛРОСА» ожидает достижения баланса спроса и предложения, но не роста продаж. До конца года продажи могут составить $180-200 млн в месяц. По итогам года объем продаж может составить $3 млрд. Реакция рынка была спокойной. В центре внимания также раскрытие информации о решении набсовета по покупке у миноритариев доли в ПАО «АЛРОСА — НЮРБА».

На наш взгляд, негатив отыгран, ожидаем роста котировок алмазодобывающей компании в III квартале в диапазоне 80-85 руб.

Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Москва. 11 сентября. ИНТЕРФАКС — Индексный провайдер MVIS Indices может
включить в MVIS Russia Index глобальные депозитарные расписки (GDR) «Полюса» по
итогам квартального пересмотра, итоги которого будут объявлены 13 сентября 2019
года после закрытия торгов, говорится в обзоре главного стратега «ВТБ Капитала»
на рынке акций Ильи Питерского.
По оценке эксперта, потенциальный приток капитала в бумаги «Полюса» после
включения в MVIS Russia Index составит около $41 млн (1,9x среднедневного
совокупного оборота торгов за последний месяц в Москве и Лондоне).
Кроме того, Питерский отмечает, что в рамках сентябрьского пересмотра может
быть значительно понижен вес акций АК «АЛРОСА» (MOEX: ALRS): на 105 базисных
пунктов — до 2,8%, что приведет к оттоку из этих бумаг в районе $13 млн (0,7х),
повышен вес GDR X5 на 86 базисных пунктов — до 3,9%, что приведет к притоку $11
млн (0,9х).

а кто нить может пояснить, почему расчетная цена мартовского фьюча дешевле декабрьского?


ALRS-9.19---- 7 525---- 19.09.2019
ALRS-12.19---- 7 360---- 19.12.2019
ALRS-3.20---- 7 158---- 19.03.2020
дивидент же в октябре?

АЛРОСА - продажи алмазно-бриллиантовой продукции в августе составили $181,8 млн

В августе текущего года группа АЛРОСА реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму $181,8 млн. Объем продаж алмазного сырья в стоимостном выражении составил $180,2 млн, бриллиантов − $1,5 млн.

Всего в январе–августе 2019 года АЛРОСА продала алмазно-бриллиантовую продукцию на $2 163,6 млн. Стоимость реализованного алмазного сырья за восемь месяцев 2019 года составила $2 129 млн, бриллиантов – $34,6 млн.



релиз

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Сентябрь 2019 судя по индексу алмазов вряд ли будет лучше Августа 2019

Ну вечно падать не может — но очень затяжное падение продаж! Может в Октябре улучшатся!

© Interfax 12:28 10.09.2019
РОССИЯ-АЛРОСА-ПРОДАЖИ-АВГУСТ-2
АЛРОСА в августе увеличила продажи к июлю на 7%, до $181,8 млн


(добавлен текст после 2 абзаца)
Москва. 10 сентября. ИНТЕРФАКС — «АЛРОСА» (MOEX: ALRS) (ALRS) в августе
реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму $181,8 млн, что на 7%
выше уровня июля ($170,5 млн), говорится в сообщении компании. До этого продажи
снижались в течение четырех месяцев подряд, а рост к предыдущему месяцу
последний раз был зафиксирован в марте.
По сравнению с данными годичной давности ($294,9 млн), результат августа
2019 г ниже на 38%.
Впервые с 2010 года объем продаж в августе оказался выше, чем в июле -
главным образом в связи с пополнением запасов огранщиками, отметил директор ЕСО
АЛРОСА Евгений Агуреев, процитированный в сообщении.
«Кроме того, регулярная торговая сессия в августе этого года стартовала позже
обычного, в результате чего некоторый объем продаж перенёсся на сентябрь», -
сказал он.
Но делать из этого однозначные выводы пока преждевременно, считает Агуреев:
«Алмазно-бриллиантовый рынок все еще находится под сильным давлением
неблагоприятных макроэкономических и отраслевых факторов, которые сдерживают
спрос на алмазное сырье, главным образом, со стороны мидстрима. К этому
добавляется традиционный для летних продаж фактор сезонного замедления спроса».
«Мы по-прежнему ожидаем, что после значительного сокращения предложения
алмазного сырья с начала года крупнейшими производителями уровень избыточных
запасов в системе сокращается. Это позволит обеспечить баланс спроса и
предложения в ближайшем времени», — сообщил Агуреев.
Всего в январе-августе 2019 года АЛРОСА продала алмазно-бриллиантовую
продукцию на $2,164 млрд. Это на 35% ниже показателя аналогичного периода
прошлого года ($3,323 млрд). Стоимость реализованного алмазного сырья за восемь
месяцев 2019 года составила $2 129 млн, бриллиантов — $34,6 млн.
Продажи De Beers в августе выросли на 12% к июлю, до $280 млн. По сравнению
с прошлым годом уровень ниже на 44%.

© Interfax 12:08 10.09.2019
РОССИЯ-АЛРОСА-ПРОДАЖИ-АВГУСТ
АЛРОСА в августе увеличила продажи к июлю на 7%, до $181,8 млн


Москва. 10 сентября. ИНТЕРФАКС — «АЛРОСА» (MOEX: ALRS) в августе
реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму $181,8 млн, что на 7%
выше уровня июля ($170,5 млн), говорится в сообщении компании. До этого продажи
снижались в течение четырех месяцев подряд, а рост к предыдущему месяцу
последний раз был зафиксирован в марте.
По сравнению с данными годичной давности ($294,9 млн), результат августа
2019 г ниже на 38%.

>

10 сен (Рейтер) — Российская алмазодобывающая компания
Алроса в августе продала алмазно-бриллиантовую
продукцию на $181,8 миллиона, сообщила Алроса.
* Объем продаж алмазного сырья в стоимостном выражении
составил
$180,2 миллиона, бриллиантов? $1,5 миллиона
* В январе–августе 2019 года Алроса продала
алмазно-бриллиантовую
продукцию на $2,2 миллиарда
* «Алмазно-бриллиантовый рынок все еще находится под сильным
давлением неблагоприятных макроэкономических и отраслевых
факторов, которые сдерживают спрос на алмазное сырье, главным
образом, со стороны мидстрима. К этому добавляется традиционный
для летних продаж фактор сезонного замедления спроса.… Вместе
с тем, впервые с 2010 года объем продаж в августе оказался выше,
чем в июле – главным образом в связи с полонением запасов
огранщиками. Кроме того, регулярная торговая сессия в августе
этого года стартовала позже обычного, в результате чего
некоторый объем продаж перенёсся на сентябрь», — сказал директор
ЕСО АЛРОСА, член правления компании Евгений Агуреев.
* «Делать из этого однозначные выводы пока преждевременно,
однако
мы по-прежнему ожидаем, что после значительного сокращения
предложения алмазного сырья с начала года крупнейшими
производителями уровень избыточных запасов в системе
сокращается. Это позволит обеспечить баланс спроса и предложения
в ближайшем времени», — уточнил он.


(Московское бюро)
((moscow.newsroom@thomsonreuters.com; +7 495 775 1242;))

Динамика в акциях Алроса может быть слабонегативной - Фридом Финанс
«АЛРОСА» (-0,13%) проведет заседание Набсовета.

На повестку дня вынесен вопрос выкупа акций дочерней компании.

Мы ожидаем, что цена выкупа за акцию «АЛРОСА — НЮРБА» (+1,88%) составит порядка 75 тыс. руб., что предполагает 15% премию к рынку. На выкуп уйдет около $200 млн. У «АЛРОСА» сейчас около $1 млрд. На промежуточный дивиденд уйдет около $430 млн. Реакция инвесторов может быть слабонегативной на фоне падения продаж. Однако, финансовое положение остается устойчивым, долговая нагрузка около 0,3х EBIDTA.

Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

сегодня ожидаем: вопрос о прекращении участия в УК Алроса-Нюрба

см. календарь по акциям

сегодня ожидаем: Алроса: продажи август 2019

см. календарь по акциям

Менеджмент Алроса сосредоточится на максимизации дивидендных выплат - Альфа-Банк
Блеск алмазов холодным ветрам вопреки

Рекомендация понижена с 129 руб./акцию до 87,8 руб./акцию; рекомендация «выше рынка» подтверждена: Мы обновили финансовую модель «АЛРОСА». Наш прогноз цены построен на равном 33%-м соотношении ДДП и мультипликаторов EV/EBITDA (5x) и PE (8x). Модель отражает нисходящий тренд алмазного индекса RapNet и консервативные ожидания в части восстановления продаж алмазов в ближайшие годы. Так как рынок столкнулся с затовариванием и дефицитом краткосрочного финансирования оборотного капитала, «АЛРОСА» понизила свой прогноз продаж на 2019 г. до 32 млн карат и повысила свой производственный ориентир до 38,5 млн карат. С марта 2018 г мы не наблюдали значительного роста продаж на фоне пополнения запасов у огранщиков, а выручка «АЛРОСА» за июль оказалась самой слабой за последние три года. В ближайшее время катализаторами для акций «АЛРОСА» могут послужить: (1) обновленная стратегия, которую компания представит на Дне инвестора в 1К20, в частности, стратегия в области оптимизации затрат; (2) итоги продаж алмазного сырья за сентябрь-ноябрь накануне сезона праздников, которые определят настроение по отрасли.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса - будет развивать продажи флуоресцентных бриллиантов
Алроса ведет переговоры с рядом мировых ювелирных ритейлеров о совместном маркетинге ювелирного бренда компании, который использует флуоресцентные бриллианты.

Алроса сейчас продает эти камни вместе с другими в “боксах” Компания ожидает, что через год ритейлеры начнут продавать в отдельных корнерах своих магазинов флуоресцентные камни под ее недавно созданным брендом “Luminous Diamonds”.

источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса - сделку по покупке Кристалла планируют закрыть до окнца года
Руководитель Федерального агентства по управлению государственным имуществом (Росимущество) Вадим Яковенко:

«Также мы проводим работу по продаже акций АО «Кристалл» компании «Алроса». До конца года сделку планируем закрыть»

 «вертикальная интеграция двух компаний будет способствовать развитию алмазогранильной отрасли».

«В результате сделки мы сконцентрируем необходимые компетенции в «Алросе», что позволит повысить конкурентоспособность и инвестиционную привлекательность объединенной компании»

источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Менеджмент вроде как зашевелися. В огранке ищут резервы, теперь ещё и в ретейле

* Алмазодобытчики борются со слабым спросом, «синтетикой»
* Часть трейдеров просит дисконт за флуоресцентные камни
* Милленниалам нравятся эти «необычные» флуоресцентные
алмазы

Полина Девитт
МОСКВА, 9 сен (Рейтер) — Российский алмазодобытчик Алроса
ведет переговоры с рядом мировых ювелирных ритейлеров
о совместном маркетинге ювелирного бренда компании, который
использует флуоресцентные бриллианты, стремясь к созданию новой
ниши для природных камней.
Добывающие алмазы компании, которые уже давно преуспели в
маркетинге, ищут новые подходы к борьбе с падением спроса и
конкуренцией со стороны драгоценных камней, выращенных в
лабораториях.
«Мы завершаем переговоры с несколькими крупными компаниями в
разных регионах», — сказал Рейтер генеральный директор Алросы
Сергей Иванов.
Алроса, которая сейчас продает эти камни вместе с другими в
«боксах», ожидает, что через год ритейлеры начнут продавать в
отдельных корнерах своих магазинов флуоресцентные камни под ее
недавно созданным брендом «Luminous Diamonds».
Цель проекта в том, чтобы создать новую рыночную нишу для
флуоресцентных камней, которые светятся голубоватым или
синеватым цветом под ульрафиолетовыми лучами и до сих пор имели
у некоторых трейдеров репутацию характеристики, снижающей
качество бриллианта.
Мировой спрос на все виды алмазов снизился из-за торговой
войны между США и Китаем, двумя крупнейшими мировыми рынками
сбыта. Цены на часть камней упали, и сокращение поставок еще не
нивелировало избыточное предложение.
В этих условиях Алроса и ее конкуренты, прежде всего
компания De Beers, делают ставку на стратегию «value over
volume». Алроса в этом году планирует добыть 38,5 миллиона
каратов алмазов, но продаст только 32-33 миллиона, оставив
остальное у себя до лучших времен.
Алроса не раскрыла названий тех, с кем ведет переговоры, но
сказала, что не планирует начинать собственный розничный бизнес.
Реализация ювелирной продукции будут организована розничными
продавцами через их собственные дистрибьюторские сети.
«У нас цель поставлять флуоресцентные бриллианты -
ограненные самой Алросой или ее клиентами — ритейлерам и
обеспечить маркетинговую поддержку, включая, если это будет
необходимо, дизайн ювелирных изделий», — сказал Иванов.

ФЛУОРЕСЦЕНЦИЯ — ДРУГ МОЛОДЕЖИ
По данным Геммологического института США (GIA),
флуоресценция — голубоватое свечение, проявляющееся под
ультрафиолетовыми лучами лампы или солнца — характерна для
25-35% алмазов.
Она не ухудшает качество драгоценного камня, по данным GIA.
Это характеристика, а не такой критерий как цвет, чистота,
качество огранки и вес в каратах, которые традиционно
используются для экспертной оценки камня.
По словам Иванова, около половины всех добываемых в мире
алмазов имеют определенную степень флуоресценции. У 3-10% из них
она сильная.
Но такие камни сложнее продавать, так как многие трейдеры
полагают, что у алмазов с большей флуоресцентностью ниже
качество. Они часто торгуются с дисконтом от 25% до 45%,
несмотря на то, что несколько десятилетий назад они продавались
с премией, сказал он.
Любая новая маркетинговая ниша привлекательна для всей
производственно-сбытовой цепочки в индустрии, где ежегодные
продажи алмазов составляют $15 миллиардов, а спрос на ювелирные
изделия с бриллиантами — $85 миллиардов.
Участники этого рынка уже некоторое время делают ставку на
два поколения по мере роста их покупательской способности: на
«миллениалов», родившихся в начале 1980-х — начале 1990-х годов,
и на «поколение Z», родившееся в середине 1990-х — начале 2000-х
годов в надежде, что они станут движущей силой роста спроса на
ювелирные украшения.
Теперь Алроса хочет покорить эти поколения флуоресцентными
бриллиантами.
Недавнее исследование, проведенное одной из консалтинговых
компаний для Алросы в США и Китае, показало, что «миллениалам»,
нравятся эти камни в украшениях за их необычные качества, сказал
Иванов.
«Мы увидели, что это может стать модным и интересным для
молодых людей продуктом», — сказал он.
Исследование также показало положительные результаты среди
женщин, поэтому бренд «Luminous Diamonds» будет стремиться
привлечь внимание к независимости и покупательской способности
женщин, которая растет в США, Китае и Индии, добавил
гендиректор.
«Это будет специальная линия. Бриллиант, который светится в
ночном клубе, в театре или даже под лучами солнца, — сказал
Иванов. — Мы видим этот спрос в опросах и уверены, что сможем
конвертировать его в продажи».

Чего только люди не увидят, когда очень этого хотят…

сегодня ожидаем: закр реестра для ВОСА (3,84 р)

см. календарь по акциям

я прикупил, пора наверх, тем более дивы скоро