Финаме
БКС Мир Инвестицийсегодня ожидаем: Северсталь: фин результаты за 2016 г. МСФО
см. календарь по акциям
| Число акций ао | 838 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 931,7 млрд |
| Выручка | 990,0 млрд |
| EBITDA | 341,3 млрд |
| Прибыль | 171,9 млрд |
| Дивиденд ао | 309,93 |
| P/E | 5,4 |
| P/S | 0,9 |
| P/BV | 1,9 |
| EV/EBITDA | 2,6 |
| Див.доход ао | 27,9% |
| Северсталь Календарь Акционеров | |
| 06/12 ВОСА по дивидендам за 3 кв 2024 года в размере 49,06 руб/акция | |
| 16/12 CHMF: последний день с дивидендом 49,06 руб | |
| 17/12 CHMF: закрытие реестра по дивидендам 49,06 руб | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Северсталь акции
1112.2₽ +1.4%
-
ГОДОВОЕ СОБРАНИЕ АКЦИОНЕРОВ СЕВЕРСТАЛИ СОСТОИТСЯ 9 ИЮНЯ, РЕЕСТР ЗАКРОЕТСЯ 5 МАЯ — КОМПАНИЯ
СЕВЕРСТАЛЬ МОЖЕТ ВЫПЛАТИТЬ 27,73 РУБ. НА АКЦИЮ ЗА IV КВАРТАЛ — КОМПАНИЯ
СЕВЕРСТАЛЬ ПРОДАЕТ REDAELLI TECNA
Компания подписала соглашение о продаже итальянского производителя высокотехнологичных специальных канатов австрийской компании Teufelberger Wirerope. Выручка Redaelli в 2015 составила 92 млн евро. Сделка должна быть закрыта в 1П17.
По нашим приблизительным оценкам, показатель EBITDA Radaelli мог составить 10 млн долл. (что предполагает рентабельность 10%). Учитывая это, стоимость сделки может составить около 50 млн долл. (5x EV/EBITDA). Мы считаем, что Северсталь может выплатить специальные дивиденды из средств, полученных за продажу, однако доходность будет невысокой — всего 0,5%. Сделка подтверждает желание компании фокусироваться на высокоприбыльных российских активах. Мы считаем новость НЕЙТРАЛЬНОЙ.
АТОН
Северсталь заключила соглашение о продаже своей компании Redaelli Tecna (Италия) с Teufelberger Wirerope (Австрия). Сделка должна быть закрыта в первом полугодии — «после проведения антимонопольной проверки и выполнения других стандартных условий». Гендиректор «Северсталь Менеджмента» А. Шевелев:Продажа Redaelli позволит группе «Северсталь-метиз» сконцентрироваться на работе на российском рынке, что, по нашему мнению, обеспечит большую стоимость для акционеров
(Коммерсант)- Северсталь в IV квартале снизила выплавку стали на 2%, до 2,92 млн тонн
«Северсталь» в IV квартале 2016 года снизило выплавку стали на 2% по сравнению с III кварталом — до 2,924 млн тонн, сообщила компания. Всего за 2016 год Северсталь произвела 11,63 млн тонн стали, что на 2% выше, чем годом ранее. Консолидированные продажи стальной продукции выросли на 5% по сравнению с III кварталом, до 2,78 млн тонн, в целом по 2016 году продажи сократились на 1% до 10,7 млн т.
При росте продаж компания сократила выплавку стали, т.е. в основном реализовывались складские запасы. Исходя из структуры реализации, основные потоки шли на экспорт, что вполне логично с учетом начала низкого сезона на внутреннем рынке. Отметим, что в 4 кв. в среднем наблюдался рост цен на основную продукцию Северстали (в частности на г/к прокат на 7%). В этой связи можно ожидать роста квартальной выручки компании в пределах 5-7%.
Промсвязьбанк - СЕВЕРСТАЛЬ: ПРОИЗВОДСТВО СТАЛИ УПАЛО НА 2% КВ/КВ
На объемы производства стали повлияли плановые ремонтные работы, в результате показатель составил 2,92 млн т. Консолидированные продажи стали выросли на 5% кв/кв до 2,78 млн т из-за эффекта низкой базы (продажи за 3К упали на 5% кв/кв) и распродажи запасов в ответ на рост внутреннего спроса на ГКС и сортовой прокат (доля внутренних продаж увеличилась на 2 пп до 62%). Ассортимент несколько ухудшился, поскольку продажи стальной продукции упали на 5%, оцинкованного листа и листа с полимерным покрытием — на 21-26%. Продажи концентрата коксующегося угля снизились на 12% до 1,3 млн т из-за работ на шахте Воркутинская и распродажи запасов в 3К. Продажи железной руды упали на 5% до 3,7 млн т, в основном на фоне сезонных факторов.
В целом сильные результаты продаж с сезонным ухудшением ассортимента, на наш взгляд. Цены реализации оказались ниже ожиданий — средняя цена реализации ГКС выросла на 7%, в то время как спотовая экспортная цена ГКС (Черное море) выросла на 14% кв/кв. Нам нравится Северсталь, поскольку мы считаем, что она характеризуется высоким качеством и низкими рисками, однако в обстановке падающих цен на уголь мы предпочитаем НЛМК, у которой впереди есть сильный катализатор — потенциальное включение в индекс MSCI в мае.
АТОН 
ПАО «Северсталь» в IV квартале 2016 года снизило выплавку стали на 2% по сравнению с III кварталом — до 2,924 млн тонн, сообщила компания.
Всего за 2016 год «Северсталь» произвела 11,63 млн тонн стали, что на 2% выше, чем годом ранее.- Глава «Северстали» Мордашов предсказал падение цен на металлургическое сырье, уголь и руду, на 10-15% в течение года из-за замедления производства в Китае.
В Алоре депозитарий в виде комиссии берет 1% от величины дивидендов. А какая ситуация у других брокеров? Кто сколько удерживает?
- Пришли Дивиденды за 9 месяцев 2016 года по акциям ПАО «Северсталь». Брокер: Алор+, отчет за 26.12.2016
По северстали кстати дивы пришли, брокер открытие.
Архив с извещениями кстати запароленные стали приходить, пароль эл почта, в чем заключается защита я так и не понял.- Archy3000, ну думаю что дело все-таки в ожидающихся дивидендах.
других причин нет 
- Тимофей Мартынов, очень может быть, что этой логикой и руководствуются участники торгов, но фактически Северсталь не платила дивиденды отдельно по результатам за IV кв года, только в виде финальных за год + 1 кв нового года. А текущее бэквардо такого размера, что как будто уже анонсировали дивиденды в 30 рублей.
- Archy3000, да не, я думаю это потому, что Северсталь ежеквартально дивиденды платит
- Аналитики «Промсвязьбанка».
Дивидендная политика компании предполагает выплаты эквивалентно 50% чистой прибыли по МСФО, если чистый долг/EBITDA меньше 1 (сейчас это показатель составляет 0,5). По итогам 3 кв. «Северсталь» получила чистую прибыль в 429 млн долл. (или 27,7 млрд руб.), т.е. акционеры получат почти 75% от нее. Исходя из текущей стоимости акций «Северстали», дивидендная доходность по ним составит 2,6%. С учетом суммарного дивиденда доходность к текущей стоимости может быть оценена в 8-10%.
Северсталь - факторы роста и падения акций
- У Северстали самая высокая степень интеграции сырьевой базы: железной руды и каменного угля, близкая к 100%, как следствие, рекордно низкая себестоимость (20.11.2024)
- У Северстали самая большая доля продукции с выс добавленной стоимостью среди металлургов РФ (20.11.2024)
- Возможно, что мировой (китайский) рынок стали в 2024 пройдет свое дно, т.к. 100% всех производителей в Китае убыточны при текущем уровне цен (20.11.2024)
- Стратегия 2028 планирует зарабатывать +150 млрд EBITDA к уровню 2023 года, то есть всего около 410 млрд EBITDA (или +2,6 млн т металлопродукции) (20.11.2024)
- Дополнительные налоги съедают прибыль (17.10.2023)
- Снижение цен на сталь в Китае, отсутствие свободных продаж на экспорт (20.11.2024)
- Из-за высокой ставки в 2025 году стройка в РФ накроется медным тазом, отрасль скорее всего покажет худший результат, чем в 2024 году (20.11.2024)
- Пик капитальных затрат в 2025 году ~170 млрд руб (20.11.2024)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Северсталь - описание компании
ПАО "Северсталь" (ИНН 3528000597) — международная горно-металлургическая компания — концентрирует своё производство на продуктах с высокой добавленной стоимостью. Компания имеет опыт приобретения и интеграции активов в Северной Америке и Европе. Ей также принадлежат горнодобывающие предприятия в России, обеспечивающие сырьём производства компании. Акции компании котируются на российских торговых площадках РТС и ММВБ, глобальные депозитарные расписки представлены на Лондонской фондовой бирже.
Выручка Группы выросла на 4.0% по сравнению с предыдущим кварталом и составила $2,259 млн. (1 кв. 2018: $2,173 млн.) в основном благодаря росту объемов реализации дивизиона «Северсталь Ресурс» во втором квартале 2018 года;
Групповой показатель EBITDA значительно увеличился на 23.8% по сравнению с предыдущим кварталом и достиг $874 млн. (1 кв. 2018: $706 млн.) на фоне роста выручки Группы и снижения себестоимости продаж дивизиона «Северсталь Российская Сталь». Показатель рентабельности EBITDA увеличился на 6.2 п.п. и достиг рекордного уровня в 38.7% (1 кв. 2018: 32.5%). При этом показатель рентабельности Группы остается одним из самых высоких в отрасли;
Свободный денежный поток составил $598 млн. (1 кв. 2018: $289 млн.), отражая эффект от снижения чистого оборотного капитала на фоне снижения балансов дебиторской задолженности и складских запасов. Стабильный свободный денежный поток остается одним из ключевых стратегических приоритетов Компании;
Чистая прибыль составила $557 млн. (1 кв. 2018: $461 млн.), в том числе убыток по курсовым разницам в размере $56 млн. Без учета данного фактора неденежного характера чистая прибыль «Северстали» во 2 кв. 2018 года составила бы $613 млн. (1 кв. 2018: $449 млн.);
Денежные потоки на капитальные инвестиции возросли на 17.6% по сравнению с предыдущим кварталом (1 кв. 2018: $136 млн.), и составили $160 млн., что было обусловлено факторами сезонного характера. Ожидается, что программа капитальных инвестиций Группы на 2018 г. останется на уровне 49.5 млрд руб. и большей частью затронет инвестиции в коксоаглодоменное производство.
Чистый долг снизился на 80.5% до $153 млн. на конец 2 кв. 2018 (1 кв. 2018: $785 млн.), что отражает рост баланса денежных средств на конец отчетного периода ввиду генерации свободного денежного потока за квартал. Долг Компании представлен Еврооблигациями со сроками погашения в 2021, 2022 годах, а также конвертируемыми облигациями со сроками погашения в 2021 и 2022 годах;
Рекомендованные дивиденды за три месяца, завершившихся 30 июня 2018 года, составляют 45.94 рублей на акцию.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
