Финаме
БКС Мир ИнвестицийГосдума одобрила повышение налогов для добывающих компаний.
www.vedomosti.ru/economics/articles/2020/09/22/840855-gosduma-odobrila
| Число акций ао | 15 286 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 2 088,1 млрд |
| Выручка | 1 166,2 млрд |
| EBITDA | 481,8 млрд |
| Прибыль | 122,4 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 17,1 |
| P/S | 1,8 |
| P/BV | 3,1 |
| EV/EBITDA | 6,0 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| ГМК Норникель Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ГМК Норникель акции
136.6₽ -1.03%
-
все чушь, востребован палладий цена закинутая прогноз падение следствие просядет норка минус в карму палладий используют в катализаторах двигателей внутреннего сгорания в китае переходят на водород европа на электричество, а там пусть каждый думает сам, я вышел войду в районе 1550 однозначно
fardmin, какой водород! Электричество? В катализаторах?
Юрий, в данном случае разговор о том что европа переходит на электромобили а китай на водородные двигатели, палладий просядет а остальное не столь существенно влияет на прибыль
fardmin, лет тридцать Европа будет переходить на электромобили. И то — не факт. Потому что при значительном росте электротачек рост стоимости электричества будет примерно квадратичным, особеено с учётом к тому же дорогой виэ-генерации. Потянет ли это потребитель (или бюджет в случае массивного социалистического субсидирования) это ещё надо посмотреть. Если что ДВС появился после электромобиля, но победил нокаутом. Сейчас реванш
все чушь, востребован палладий цена закинутая прогноз падение следствие просядет норка минус в карму палладий используют в катализаторах двигателей внутреннего сгорания в китае переходят на водород европа на электричество, а там пусть каждый думает сам, я вышел войду в районе 1550 однозначно
fardmin, какой водород! Электричество? В катализаторах?
Юрий, в данном случае разговор о том что европа переходит на электромобили а китай на водородные двигатели, палладий просядет а остальное не столь существенно влияет на прибыль
норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.
Юрий,
Такое ощущение складывается, что специально делают фон неблагоприятный, что бы высадить лишних пассажиров из вагонов.
Но если здраво посмотреть на ситуэйшен, то увидим, что бакс относительно рубля растет, цена на металлы растет, баксы печатают бесконечно.
Все это ОЧЕНЬ благоприятно для экспортеров, особенно для Норки.
Да, соглашусь, что НДПИ неблагоприятно для Норки, но с учетом вышесказанного — одно другое перекроет и причем положительных факторов больше.
Гадаю на ромашке, с Горкой вшыстки бендзе добжа.
норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.
Юрий,
Такое ощущение складывается, что специально делают фон неблагоприятный, что бы высадить лишних пассажиров из вагонов.
Но если здраво посмотреть на ситуэйшен, то увидим, что бакс относительно рубля растет, цена на металлы растет, баксы печатают бесконечно.
Все это ОЧЕНЬ благоприятно для экспортеров, особенно для Норки.
Да, соглашусь, что НДПИ неблагоприятно для Норки, но с учетом вышесказанного — одно другое перекроет и причем положительных факторов больше.
Гадаю на ромашке, если эта лабуда с доппоборами прокатит — тут будет фифти-фифти. С одной стороны плюсы понятны, но если будут регулярно снимать «лишний жир», то папир будет ходить в каком-то коридоре, как в свое время было 10-12К руб. Нажрались тут уже все экспортеров по самые гланды. Резюме — в портфеле иметь, но без фанатизма.все чушь, востребован палладий цена закинутая прогноз падение следствие просядет норка минус в карму палладий используют в катализаторах двигателей внутреннего сгорания в китае переходят на водород европа на электричество, а там пусть каждый думает сам, я вышел войду в районе 1550 однозначно
fardmin, какой водород! Электричество? В катализаторах?норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.
Юрий, где что используется, цифры)
fardmin, цифирей множество в сети по увеличению продаж и производства ведущими производителями авто электромобилей. Где палладий и никель оч-оч. И это будущее.норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.
Юрий, где что используется, цифры)- все чушь, востребован палладий цена закинутая прогноз падение следствие просядет норка минус в карму палладий используют в катализаторах двигателей внутреннего сгорания в китае переходят на водород европа на электричество, а там пусть каждый думает сам, я вышел войду в районе 1550 однозначно
норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, шортите?)))
Агриппина,
Andrei Samoryadov,
Полностью с Вами согласен!
Идет высаживание лишних пассажиров.
Как всегда все четко и по делу.
Гадаю на ромашке, знаете одну из самых лукавых цифр на МБ? Это фри-флоат. Читали пункт 10 положения?
норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, шортите?)))
Агриппина,
Andrei Samoryadov,
Полностью с Вами согласен!
Идет высаживание лишних пассажиров.
Как всегда все четко и по делу.норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.
Юрий,
Такое ощущение складывается, что специально делают фон неблагоприятный, что бы высадить лишних пассажиров из вагонов.
Но если здраво посмотреть на ситуэйшен, то увидим, что бакс относительно рубля растет, цена на металлы растет, баксы печатают бесконечно.
Все это ОЧЕНЬ благоприятно для экспортеров, особенно для Норки.
Да, соглашусь, что НДПИ неблагоприятно для Норки, но с учетом вышесказанного — одно другое перекроет и причем положительных факторов больше.норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, шортите?)))
Агриппина,норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
fardmin, и корона, и штраф — преходящее. Спрос на никель и палладий — не преходящее. Возрастающее. Причем с массовым увеличением производства электромобилей — возрастающее неизбежно.норникель один из самых переоцененных на рынке при это непонятно что с дивами и зависимость от палладия, очень все запутанно,
fardmin, как может быть«переоцененной» бумага, дающая годами более 10% дивами?
Юрий, если ее держать с момента выпуска, то конечно все хорошо, а если по нынешней ситуации цена на акцию сильно завышенна
Покупка акций ГМК Норникель не дороже 19750 руб. с целью 22700 руб. и стоп-лоссом 16900 руб.
🔹 Акции Норникеля (-19% с начала года в долл. США) сильно отстали в динамике от стоимости металлической корзины (+9%) — палладий, никель, медь, платина — в то время как исторически наблюдалась высокая корреляция.
🔹 Неоправданно низкая рыночная оценка. По нашей модели значение EV/EBITDA в 2021 году равняется 4.5x, что заметно ниже средних исторических уровней (6,2x) и компаний-аналогов.
🔹 Негатив уже заложен в оценку. Сумма штрафа (около 2 млрд долл.) и повышение НДПИ уже заложены в рыночной стоимости компании. Мы оцениваем эффект от нового рентного коэффициента около 5% от показателя EBITDA 2021 и не ожидаем каких-либо дополнительных выплат, связанных с разливом топлива в конце мая.
🔹 Дивидендная доходность может составить 11% по итогам 2020 г. По нашим оценкам, компания выплатит высокие дивиденды, которые составят 60% от EBITDA согласно действующему акционерному соглашению.
👉Источник- телеграм-канал Маслом масленым на сон что бы все хорошо спали кто с бумагой ГМК:))))- Странная тема комбинат с 1934 года раньше и дела не было что бы кому то платить а теперь нашлось кому платить. Походу вся дума у нас это народы крайнего севера и их семьи
Помнится, Демура до 17 000 норку опускал. Похоже, скептик может стать прав.
Юрий, про демуру не помним, но чукчей нам жалко, как без них?
Ресурсодобывающие компании обязали возмещать причиненные малочисленным народам убытки
www.kommersant.ru/doc/4501419
drbv, Раньше на этих аборигенов болт клали, даже признавали иностранными агентами, чтобы не мешались, а щас заключай с ними соглашение (плати бабки), а то будем Маску писать письма пачками.
Штраф из бюджета Красноярского края увели, можно пробовать подоить через соглашение, которое в обязательном порядке согласовывается с органом исполнительной власти субъекта.
ГМК Норникель - факторы роста и падения акций
- ГМК глобально выиграла от дефицита палладия 2019-2020. Он в свою очередь сложился из-за перехода автопроизводителей с дизельных двигателей на бензиновые, а также ужесточения экологических стандартов. (18.08.2020)
- К 2030 году спрос на никель со стороны производителей батарей для автомобилей может вырасти с 250 тыс т до более 1000 тыс т. В 2021 электромобили это всего 10% мирового потребления никеля. (17.08.2021)
- Стратегия компании 2030: увеличить добычу никеля и меди на 20-30%, металлы платиновой группы на 40-50% (18.01.2022)
- ГМК ранее платил большие дивиденды в долг (60% EBITDA) (18.10.2023)
- Производство всех металлов кроме меди стагнирует много лет. Компания вытягивает только за счет роста цен и падения рубля (17.08.2020)
- Возможно, с 2023 года автопроизводители смогут частично заменить палладий на платину в качестве катализатора в ДВС, чтобы снизить дефицит палладия. (18.08.2020)
- CAPEX ожидается вырастет в период с 2022 по 2025 год до $4 млрд, более чем в 2 раза выше, чем в 2020 году (17.08.2021)
- В конце 2022 года истекает акционерное соглашение и дивиденды могут снизиться в 2 раза. (09.01.2022)
- В 2021 году 43% выручки - это палладий. В то же время, спрос на палладий со временем будет ослабевать из-за роста доли электромобилей. (10.02.2022)
- В 2022 ожидается профицит на рынке никеля (10.02.2022)
- 52% продаж Норникеля шло в недружественную Европу (05.07.2022)
- Для производства электромобилей не требуется платина и палладий (05.07.2022)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ГМК Норникель - описание компании
ГМК Норникель — крупнейшая горнодобывающая компания России.Структура продаж по итогам 2021 года:
👉43% палладий
👉по 21% никель и медь
👉4% платина
👉11% остальное
В 2017 было:
👉по 27% никель и медь
👉28% палладий
👉 7% платина
👉 11% остальное
Структура продаж по итогам 1П2020 года: палладий 48%, 20% никель, 18% медь.
Китай потребляет 50% всего никеля и 50% всей меди!
Палладий на 85% используется при производстве катализаторов в машинах с ДВС.
70% никеля используются при производстве нержавеющей стали.
15% никеля используется при производстве батареек/аккумуляторов.
Влияние курса на EBITDA:
при росте курса USDRUB с 70 до 80, сама компания оценивает вклад в EBITDA $0,5-$0,6млрд
95% продаж Норникеля по итогам 2021 года были на экспорт.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
