Goldman Sachs акции

Bastion Podcast #23: Коррупция в Goldman Sachs
Коррупционный скандал в Малайзии с фондом 1MDB называют одной из самых громких афер последнего десятилетия. Разбираем как в нем оказался замешан Goldman Sachs, проводим неожиданные параллели с сериалом Тьма и вспоминаем другие темные истории, связанные с инвестбанком.

00:10 Почему Goldman Sachs это спрут финансовых рынков
10:13 История скандалов 
15:07 Как потерять 98% для фонда Ливии
18:30 Украденные миллиарды в Малайзиии
23:05 Вечеринки с Бритни Спирс, рэпером PSY и фильм Волк с Уолл-Стрит
27:37 Неожиданная параллель с сериалом Тьма 
31:20 Выводы из истории
 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

GS на ближайшие 12 месяцев, повысил прогноз по золоту с $2000 до $2300.

30 июля 2020Американский инвестиционный банк Goldman Sachs повысил свой прогноз по золоту и серебру на ближайшие 12 месяцев. По сообщению Reuters, аналитики банка прогнозируют рост жёлтого драгметалла до отметки 2300$ за унцию. Предыдущий прогноз был на уровне 2000$.

В банке обосновывают свой оптимистичный прогноз тем, что реальные процентные ставки продолжат своё падение, а это создаст благоприятные условия для защитных активов, к которым также относится жёлтый драгметалл. Другими поддерживающими факторами рынка золота будут политические трения между США и Китаем, рост мирового долга, а также опасения по поводу дальнейшего распространения коронавируса.

В обзоре банка говорится следующее: «Мы уже давно поняли, что золото является деньгами последней инстанции, особенно в условиях, когда правительства и Центробанки девальвируют свои национальные валюты и снижают реальные процентные ставки до нулевых значений». Аналитики подтверждают вероятность усиления инфляции в США, которая приведёт к дальнейшему бегству инвесторов разного уровня в защитные активы, например, в акции «золотых» и «серебряных» ETF-фондов, обеспеченные физическим драгметаллом. В пользу золота и серебра будет выступать ослабление американского доллара, так как их котировки имеют обратную корреляцию друг к другу.

Более того, Goldman Sachs повысил свой прогноз по ценам на серебро на следующий 12 месяцев. Аналитики прогнозируют рост до 30$ за унцию, хотя предыдущий прогноз был на уровне 22$.

Монетный двор США
По данным информационного агентства Bloomberg, монетный двор США (US Mint) сократил объём поставок золотых и серебряных монет своим официальным партнёрам. Об этом говорится в сообщении, которое было разослано дилерам.

Главной причиной сокращения поставок инвестиционных продуктов стала эпидемия коронавируса. Например, предприятие по чеканке монет в Нью-Йорке принимает меры по защите своих сотрудников от заражения инфекцией, что может привести к падению производства в ближайшие 12-18 месяцев.

«В настоящее время нет возможности одновременно чеканить золотые и серебряные монеты. Поэтому мы вынуждены выбирать, какие монеты будем производить в тот или иной момент»,- говорится в сообщении монетного двора США.

Впервые в истории монетный двор стал запрашивать у своих партнёров прогнозы по возможному спросу на ближайшие 10 и 90 дней. Это необходимо для того, чтобы понять, какие инвестиционные продукты следует производить в первую очередь.

Взгляд на американские банки: Goldman Sachs

Специально для ИнвестГазеты и всех моих подписчиков (мой телеграм), собираем свой view по крупнейшим американским банкам. Первый — Goldman Sachs.

Ковид-обвал отправил котировки акций банков на дно рынка, после чего они отыграли некоторые потери. С начала марта индекс S&P500 (SPY) вырос на 41%, а ETF финансового сектора (XLF) восстановился всего на 37,43%:

 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Целевая цена по акциям Goldman Sachs составляет $271 на горизонте года - Фридом Финанс
Инвестиционный банк The Goldman Sachs Group, Inc. (GS) отчитался за второй квартал увеличением прибыли на акцию на 8%, до $6,26. Чистая прибыль почти не изменилась и составила $2,4 млрд. Расходы на создание резерва под ожидаемые кредитные убытки составили $1 590 млн, повысившись на 70% по сравнению с прошлогодним уровнем. Рост этого показателя обусловлен, прежде всего, значительно более высокими резервами, связанными с кредитами юридическим лицам, и в меньшей степени — с потребительскими кредитами. Это отражает пересмотр прогнозов в сторону ухудшения ситуации в экономике, которого еще не ожидали в течение первого квартала 2020 года. Стоимость риска составила в годовом выражении 4,4%, что сравнимо с уровнями, зафиксированными другими крупными банками США в период экономических кризисов.

Чистая выручка GS выросла на 41% г/г, достигнув $13,3 млрд, благодаря увеличению непроцентных доходов из-за повышения выручки от маркетмейкинга на 133%, до 5,8 млрд, и роста доходов инвестиционного банкинга на 55%, до $2,7 млрд. В то же время на фоне снижения процентных ставок чистый процентный доход GS снизился на 12%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Чистая прибыль Goldman Sachs Group по GAAP за 6 мес. 2020 г. составила $3,636 млрд., что на 22,2% ниже по сравнению с $4,672 млрд. в предыдущем году. Чистый процентный доход сократился на 1,4% до $2,257 млрд. против $2,289 млрд. годом ранее.

www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/pdfs/2020-q2-results.pdf

Совет директоров Goldman Sachs Group объявил ежеквартальные дивиденды в размере $1,25 на одну акцию. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 28 августа 2020 г. Годовая дивидендная доходность может составить 2,28%.

www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/pdfs/2020-q2-results.pdf

ФРС запретила крупным банкам выкупать свои акции и наложила ограничения на выплату дивидендов.

26.06.2020
Стресс-тесты американской банковской системы дали тревожные результаты.

Федеральная резервная система США ввела ограничения на выплату дивидендов и запрет на выкуп собственных акций для 33 ведущих американских банков после того, как серия стресс-тестов просигнализировала о риске потерь по кредитам в $700 млрд — сценария, при котором некоторые кредитные учреждения окажутся в крайне тяжелой ситуации.

Восемь крупнейших банков США к настоящему времени уже приняли добровольное решение о приостановке программ выкупа своих акций вплоть до конца июля. Решение ФРС предполагает ограничения, по крайней мере, до четвертого квартала, при этом в регуляторе отметили возможность их продления на ежеквартальной основе.

В то время как в Европе ЕЦБ рекомендовал банкам полностью прекратить выплату дивидендов, ФРС ограничилась требованием того, что в третьем квартале они не должны быть выше, чем за год назад, и не выше среднего уровня дивидендных выплат за последние четыре квартала. Как и в вопросе с запретом выкупа акций, американский регулятор не дал четкого сигнала о перспективе снятия ограничений, что предполагает рост неопределенности для инвесторов.

Впервые за несколько лет ФРС также попросила банки сделать переоценку своих потребностей в капитале и подать обновленные планы позднее в этом году. Решения ФРС по этим планам будет зависеть от дополнительных стресс-тестов, которые проведет регулятор.

«Если обстоятельства этого потребуют, мы без промедления примем дополнительные меры для поддержки экономики США и банковской системы», — пообещал вице-президент ФРС Рэндал Кварлс.
www.profinance.ru/news/2020/06/26/byd8-frs-zapretila-krupnym-bankam-vykupat-svoi-aktsii-i-nalozhila-ogranicheniya-na-vy.html

Баффет пока только распродает акции.
Перевод Reuters

«Berkshire Hathaway Inc» Уоррена Баффета (N: BRKa ) заявила в пятницу, что продала большую часть своей доли в Goldman Sachs Group Inc (N: GS ), несмотря на уверенность миллиардера, что банковский сектор не был «основным беспокойством» для него во время пандемии коронавируса.

В нормативном документе с подробным описанием своих инвестиций, зарегистрированных на бирже в США, по состоянию на 31 марта Berkshire заявил, что его доля в Goldman упала на 84% до 1,9 млн. Акций с 12 млн. В конце года, а рыночная стоимость акций упала до 297 млн. Долл. С 2,76 млрд. Долл. США.

Цена акций Goldman упала примерно на 33% в течение квартала, и некоторые продажи Berkshire, по-видимому, произошли после начала падения.

Berkshire продал свои оставшиеся небольшие доли в страховщике Travelers Cos (N: TRV ) и нефтепереработчике Phillips 66 (N: PSX ). Его доля в Wells Fargo & Co (N: WFC ) не изменилась, хотя цена акций упала на 47%.

Инвесторы следят за ежеквартальными отчетами Berkshire, чтобы увидеть, как Баффет и его портфельные менеджеры Ted Weschler и Todd Combs видят ценность.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Чистая прибыль Goldman Sachs Group по GAAP за 3 мес. 2020 г. составила $1,213 млрд., что на 46,1% ниже по сравнению с $2,251 млрд. в предыдущем году. Выручка сократилась на 0,7% до $8,743 млрд. против $8,807 млрд. годом ранее.

www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/2020-04-15-q1-results.html

The Goldman Sachs Group, Inc.
As of February 7, 2020, there were 345,672,769 shares of the registrant’s common stock outstanding.
www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/886982/000119312520043853/d826673d10k.htm
Капитализация на 14.04.2020г: $61,609 млрд

Preferred Stock – Привилегированные акции
Series: A, B, C, D, E, F, J, K, L, M, N, O, P.
www.goldmansachs.com/investor-relations/creditor-information/preferred-stock.html
Капитализация на 14.04.2020г: ???

Общий долг на 31.12.2017г: $835 млрд
Общий долг на 31.12.2018г: $842 млрд
Общий долг на 31.12.2019г: $903 млрд
Общий долг на 31.03.2020г: $998 млрд

Выручка 2017г: $32,730 млрд
Выручка 1 кв 2018г: $9,162 млрд
Выручка 2018г: $36,616 млрд
Выручка 1 кв 2019г: $7,589 млрд
Выручка 2019г: $36,546 млрд
Выручка 1 кв 2020г: $7,430 млрд

Прибыль 1 кв 2017г: $2,255 млрд
Прибыль 2017г: $8,385 млрд (-$4,099 млрд – вычет TCJA)
Прибыль 2017г: $4,286 млрд
Прибыль 1 кв 2018г: $2,832 млрд (+26% г/г)
Прибыль 2018г: $10,459 млрд
Прибыль 1 кв 2019г: $2,251 млрд (-21% г/г)
Прибыль 6 мес 2019г: $4,380 млрд
Прибыль 9 мес 2019г: $6,549 млрд
Прибыль 2019г: $8,466 млрд
Прибыль 1 кв 2020г: $1,213 млрд (-46% г/г)
www.goldmansachs.com/investor-relations/index.html

The Goldman Sachs Group, Inc. – Дивидендная история (Обыкновенные акции)
Ex/Eff Date Amount Declaration Record Date Payment Date
05/9/2020 $1.25 04/14/2020 06/01/2020 06/29/2020
02/28/2020 $1.25 01/14/2020 03/02/2020 03/30/2020

11/29/2019 $1.25 10/14/2019 12/02/2019 12/30/2019
08/29/2019 $1.25 07/15/2019 08/30/2019 09/27/2019
05/029/2019 $0.85 04/12/2019 05/30/2019 06/27/2019
02/27/2019 $0.80 01/15/2019 02/28/2019 03/28/2019
www.nasdaq.com/market-activity/stocks/gs/dividend-history


NEW YORK, April 15, 2020 – The Goldman Sachs Group, Inc. (NYSE: GS) today reported

Приостановили выкуп своих акций для того, чтобы удовлетворить потребности клиентов

14 апреля 2020 года Совет директоров The Goldman Sachs Group, Inc. объявил о выплате дивидендов в размере $1,25 на обыкновенную акцию 29 июня 2020 года акционерам, зарегистрированным на 1 июня 2020 года.
www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/pdfs/2020-q1-results.pdf


Goldman Sachs объявляет дивиденды по привилегированным акциям

09 APR 2020
NEW YORK, April 9, 2020 — The Goldman Sachs Group, Inc. (NYSE: GS) объявила сегодня о том, что она объявила дивиденды по следующей серии своих некумулятивных привилегированных акций (представленных депозитарными акциями, каждая из которых представляет 1/1000-я доля в акции привилегированных акций, за исключением привилегированных акций серии M, привилегированных акций серии O и привилегированных акций серии P, в которой каждая депозитарная акция представляет 1/25 долю в одной акции):

$236.98 per share of Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series A;
$252.78 per share of Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series C;
$252.78 per share of Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series D;
$343.75 per share of 5.50% Fixed-to-Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series J;
$398.44 per share of 6.375% Fixed-to-Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series K;
$671.88 per share of 5.375% Fixed-to-Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series M;
$393.75 per share of 6.30% Non-Cumulative Preferred Stock, Series N;
$662.50 per share of 5.30% Fixed-to-Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series O; and
$625.00 per share of 5.00% Fixed-to-Floating Rate Non-Cumulative Preferred Stock, Series P.
Кроме того, Goldman Sachs Group, Inc. объявила о выплате дивидендов в размере $1011,11 на акцию бессрочных привилегированных акций серии E и дивидендов в размере $1011,11 за акцию бессрочных привилегированных акций серии F.

Дивиденды по привилегированным акциям серии A, привилегированным акциям серии C, привилегированным акциям серии D, привилегированным акциям серии J, привилегированным акциям серии K, привилегированным акциям серии M, привилегированным акциям серии N, привилегированным акциям серии O и привилегированным акциям серии P будут выплачены 11 мая 2020 года акционерам, зарегистрированным 26 апреля 2020 года. Дивиденды по привилегированным акциям серии E и серии F будут выплачены 1 июня 2020 года акционерам, зарегистрированным на окончание торгов 16 мая 2020 года.
www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/gs-declares-preferred-stock-dividends-apr-2020.html

⚡️Goldman Sachs. Банк который рулит миром. Отчет за 1 квартал, основные моменты
👉Прибыль на акцию (EPS)=$3,11, прибыль на $2,60 ниже чем год назад. Прогноз был $3,35.
👉Прибыль составила $1,12 млрд против $2,18 млрд год назад
👉В целом не сильно хуже ожиданий, самые пессимисты вообще ожидали убыток.
👉Совет утвердил дивиденд=$1,25 на акцию
👉Выручка такая же как и год назад, $8,74 млрд — лучше прогноза $7,92 млрд

👉Последствия COIVD19 могут ограничить выплату дивидендов в будущем
👉Приостановили выкуп своих акций для того, чтобы удовлетворить потребности клиентов
👉Снижение цены акций, облигаций, сырья требует больше задействовать больше капитала в маркет-мейкерском бизнесе
👉COVID19 будет негативно влиять на бизнес GS, на финансовые условия и ликвидность
👉Пока COVID19 не закончится, банк ожидает сокращения выручки в управлении активами и управлении бизнесом, и увеличение дефолтов по клиентам

👉Резервы на потери $3,2 млрд
👉Прогноз потерь по кредитам вырос с $224 млн до $974 млн
👉98% сотрудников банка работают удаленно
👉Инвестиции в акции принесли существенные убытки при переоценке по рынку
👉Выручка от торговли бондами +33%
👉Выручка от торговли акциями +22%

На премаркете небольшой минус


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Прибыль 1 кв 2020г: $1,213 млрд (-46% г/г).


The Goldman Sachs Group, Inc.
As of February 7, 2020, there were 345,672,769 shares of the registrant’s common stock outstanding.
www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/886982/000119312520043853/d826673d10k.htm
Капитализация на 14.04.2020г: $61,609 млрд

Preferred Stock – Привилегированные акции
Series: A, B, C, D, E, F, J, K, L, M, N, O, P.
www.goldmansachs.com/investor-relations/creditor-information/preferred-stock.html
Капитализация на 14.04.2020г: ???

Общий долг на 31.12.2017г: $835 млрд
Общий долг на 31.12.2018г: $842 млрд
Общий долг на 31.12.2019г: $903 млрд
Общий долг на 31.03.2020г: $998 млрд

Выручка 2017г: $32,730 млрд
Выручка 1 кв 2018г: $9,162 млрд
Выручка 2018г: $36,616 млрд
Выручка 1 кв 2019г: $7,589 млрд
Выручка 2019г: $36,546 млрд
Выручка 1 кв 2020г: $7,430 млрд

Прибыль 1 кв 2017г: $2,255 млрд
Прибыль 2017г: $8,385 млрд (-$4,099 млрд – вычет TCJA)
Прибыль 2017г: $4,286 млрд
Прибыль 1 кв 2018г: $2,832 млрд (+26% г/г)
Прибыль 2018г: $10,459 млрд
Прибыль 1 кв 2019г: $2,251 млрд (-21% г/г)
Прибыль 6 мес 2019г: $4,380 млрд
Прибыль 9 мес 2019г: $6,549 млрд
Прибыль 2019г: $8,466 млрд
Прибыль 1 кв 2020г: $1,213 млрд (-46% г/г)
www.goldmansachs.com/investor-relations/index.html

The Goldman Sachs Group, Inc. – Дивидендная история, Обыкновенные акции
Ex/Eff Date Amount Declaration Record Date Payment Date
02/28/2020 $1.25 01/14/2020 03/02/2020 03/30/2020

11/29/2019 $1.25 10/14/2019 12/02/2019 12/30/2019
08/29/2019 $1.25 07/15/2019 08/30/2019 09/27/2019
05/029/2019 $0.85 04/12/2019 05/30/2019 06/27/2019
02/27/2019 $0.80 01/15/2019 02/28/2019 03/28/2019
www.nasdaq.com/market-activity/stocks/gs/dividend-history

В Goldman Sachs ожидают сокращения ВВП еврозоны на 9% в 2020г.

08.04.2020 12:02
В Goldman Sachs ожидают резкого сокращения европейской экономики из-за пандемии коронавируса. Согласно базовому прогнозу банка, ВВП еврозоны в 2020 году сократится на 9%.

Прогноз опирается на три параметра: силу пикового удара по активности, продолжительность действия карантинных мер и скорость последующего восстановления.

Оптимистичный сценарий, исходящий из относительно небольшого пикового спада активности и быстрого ее восстановления, предполагает сокращение ВВП на 6%.

Пессимистичный сценарий, предполагающий более существенные пиковые потери, продолжительное действие карантинных мер и более медленное, чем в базовом сценарии, восстановление, допускает сокращение ВВП на 16%.

В Goldman Sachs отмечают, что уровень неопределенности этих прогнозов очень высок «ввиду необычной природы и масштабов негативного воздействия».

Да, серьезно.

ВВП США в следующем квартале может сократиться на 24%.

20.03.2020 19:12
В Goldman Sachs теперь ожидают масштабного спада экономики США во 2-м квартале года.

Банк прогнозирует сокращение валового внутреннего продукта США в следующем квартале на 24%, тогда как ранее они ожидали сокращения на 5%. Это связано с тем, что экономические данные страны (а именно производственные данные) уже не оправдывают прогнозов экономистов, то есть даже до того, как американцы начали оставаться дома, чтобы избежать распространения коронавируса.

Эта оценка, опубликованная в пятницу в начале сессии, стала одной из самых пессимистичных на Уолл-Стрит. Согласно прогнозу J.P. Morgan, опубликованному в среду, ожидается сокращение ВВП во 2-м квартале на 14%.

Если прогноз Goldman Sachs оправдается, то это означает, что США приближаются к самому резкому квартальному падению ВВП за всю историю наблюдений в текущей форме. Последнее рекордное сокращение ВВП было зафиксировано в 1-м квартале 1958 года, когда ВВП сократился на 10%.

«Почему мы видим такие крайние прогнозы, особенно для 2-го квартала? Неожиданная остановка экономической активности в ответ на распространение вируса стала беспрецедентной, и первые данные, опубликованные за последнюю неделю, подтверждают нашу уверенность в том, что драматическое замедление на самом деле уже началось, — говорят экономисты. – В некоторых штатах США власти публикуют распоряжения об остановке работы предприятий на своей территории, чтобы замедлить темпы распространения вируса и избежать разрушения системы здравоохранения – это меры, которые еще больше понизят уровень экономической активности».

Этот тип рецессии также повредит рынку труда США. Экономисты ожидают, что в течение следующих двух кварталов безработица подскочит до 9%, так как волна увольнений, очевидно, наступает очень быстро".

Они также добавляют, что пакет мер налогово-бюджетного стимулирования, который в настоящее время рассматривается в конгрессе, неоднозначно повлияет на уровень безработицы. Увеличение пособий по безработице может облегчить малым компаниям проблему увольнений, но альтернативное предложение, простить долги по займам, которые использовались для выплат зарплаты, может побудить их сохранить работников.

Другими словами, перспективы безработицы могут измениться в зависимости от деталей пакетов стимулирования, которые одобрит конгресс.

Изменения в MIFID могут нанести удар по финансовому сектору Великобритании.

05.02.2020 20:52
Британский фунт в среду упал до минимумов дня после выхода сообщений агентства Bloomberg о том, что ЕС может ослабить лондонский финансовый рынок, внеся поправки в директиву о рынках финансовых инструментов MIFID II.

Руководство ЕС планирует отменить льготы, предусмотренные для Великобритании в MIFID II, которые были введены после финансового кризиса для защиты инвесторов, сообщает Bloomberg.

ЕС может использовать MIFID II в качестве рычага воздействия на Великобританию в переговорах по торговой сделке, считает Джереми Стретч из CIBC. Предлагаемые поправки отразятся на британской экономике, поскольку ударят по финансовому сектору страны, говорит он.

Акции компаний банковского и финансового сектора демонстрируют противоречивую динамику, а британский фунт упал после выхода сообщений о том, что ЕС может внести поправки в директиву о рынках финансовых инструментов MIFID II, отменив льготы, изначально предусмотренные для Великобритании.

Положения, касающиеся расходов на исследования, ведения учета и торговли акциями, производными финансовыми инструментами и биржевыми товарами, вероятно, будут пересмотрены, что может усугубить последствия Brexit для таких международных банков как Goldman Sachs Group Inc. и JPMorgan Chase & Co, сообщило в среду агентство Bloomberg.

«Подобные меры, предположительно, направлены против сложившейся ситуации, когда крупнейший финансовый рынок континента, каковым является Лондон, оказался за пределами ЕС», — говорит Коннор Кэмпбелл из Spreadex.

Пересмотр директивы нанесет удар по таким фирмам, как Hargreaves Lansdown, Scottish Mortgage Investment Trust, Lloyds Banking Group и Royal Bank of Scotland Group, тогда как Barclays, HSBC и страховые компании сохранят позиции.

Отчетность Goldman Sachs оказалась не слишком успешной - Финам
В среду, 15 января, американский кредитор Goldman Sachs Group представил финансовые результаты за четвертый квартал, оказавшиеся неоднозначными. 

Так, чистая прибыль банка снизилась с $2,32 млрд или $6,04 на акцию годом ранее до $1,72 млрд или $4,69 на бумагу при средних прогнозах аналитиков на уровне $5,47 на одну бумагу. Отрицательная динамика показателя во многом объяснялась скачком операционных расходов на 42% г/г, произошедшим во многом за счет роста судебных издержек.

Тем временем, выручка в рассматриваемом периоде повысилась на 23% г/г до $9,96 млрд, в то время как аналитики в среднем ожидали $8,55 млрд. При этом выручка направления инвестиционного банкинга сократилась на 6% г/г до $2,06 млрд, а чистый процентный доход поднялся на 7,5% г/г до $1,97 млрд.

Возвращаясь к судебным рискам, напомним, что в декабре 2018 г. Малайзия предъявила официальные обвинения подразделениям Goldman Sachs и экс-сотрудникам компании в связи с махинациями с облигациями инвестфонда 1Malaysia Development Berhad. Так, расследование министерства юстиции США пока продолжается, и по его результатам банку грозит штраф в размере нескольких миллиардов долларов. Вместе с тем, возможное соглашение с Минюстом не приведет к прекращению расследования властями Малайзии.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Совет директоров Goldman Sachs объявил ежеквартальные дивиденды в размере $1,25 на одну акцию. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 27 февраля 2020. Годовая дивидендная доходность может составить 2,04%.

www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/current/pdfs/2019-q4-results.pdf

The Goldman Sachs Group, Inc. – Прибыль 2019г: $8,466 млрд (-19% г/г)

The Goldman Sachs Group, Inc.     
As of October 18, 2019, there were 354,087,045 shares of the registrant’s common stock outstanding. 
https://www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/886982/000119312519280752/d790566d10q.htm 
Капитализация на 14.01.2020г: $86,985 млрд 

Preferred Stock – Привилегированные акции 
Series: A, B, C, D, E, F, J, K, L, M, N, O, P. 
https://www.goldmansachs.com/investor-relations/creditor-information/preferred-stock.html 
Капитализация на 14.01.2020г: ???  

Общий долг на 31.12.2017г: $834,533 млрд 
Общий долг на 31.12.2018г: $841,611 млрд 
Общий долг на 31.12.2019г: $903,000 млрд 

Выручка 2017г: $32,730 млрд 
Выручка 9 мес 2018г: $28,536 млрд 
Выручка 2018г: $36,616 млрд 
Выручка 9 мес 2018г: $26,591 млрд 
Выручка 2019г: $36,546 млрд 

Прибыль 2017г: $8,385 млрд (-$4,099 млрд – вычет TCJA)  
Прибыль 2017г: $4,286 млрд 
Прибыль 9 мес 2018г: $7,921 млрд  

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Прибыль 2019г: $$8,466 млрд (-19% г/г).

The Goldman Sachs Group, Inc.
As of October 18, 2019, there were 354,087,045 shares of the registrant’s common stock outstanding.
www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/886982/000119312519280752/d790566d10q.htm
Капитализация на 14.01.2020г: $86,985 млрд

Preferred Stock – Привилегированные акции
Series: A, B, C, D, E, F, J, K, L, M, N, O, P.
www.goldmansachs.com/investor-relations/creditor-information/preferred-stock.html
Капитализация на 14.01.2020г: ???

Общий долг на 31.12.2017г: $834,533 млрд
Общий долг на 31.12.2018г: $841,611 млрд
Общий долг на 31.12.2019г: $903,000 млрд

Выручка 2017г: $32,730 млрд
Выручка 9 мес 2018г: $28,536 млрд
Выручка 2018г: $36,616 млрд
Выручка 9 мес 2018г: $26,591 млрд
Выручка 2019г: $36,546 млрд

Прибыль 2017г: $8,385 млрд (-$4,099 млрд – вычет TCJA)
Прибыль 2017г: $4,286 млрд
Прибыль 9 мес 2018г: $7,921 млрд
Прибыль 2018г: $10,459 млрд (+25% г/г)
Прибыль 1 кв 2019г: $2,182 млрд
Прибыль 6 мес 2019г: $4,380 млрд
Прибыль 9 мес 2019г: $6,549 млрд
Прибыль 2019г: $8,466 млрд (-19% г/г)
www.goldmansachs.com/investor-relations/index.html

The Goldman Sachs Group, Inc. – Дивидендная история, Обыкновенные акции
Ex/Eff Date Amount Declaration Record Date Payment Date
11/29/2019 $1.25 10/14/2019 12/02/2019 12/30/2019
8/29/2019 $1.25 7/15/2019 8/30/2019 9/27/2019
5/029/2019 $0.85 4/12/2019 5/30/2019 6/27/2019
2/27/2019 $0.80 1/15/2019 2/28/2019 3/28/2019
www.nasdaq.com/market-activity/stocks/gs/dividend-history

Goldman Sachs: В 2020г доходность акций будет 6% вместо доходности 30% в 2019г.

Goldman Sachs is telling wealthy clients stock returns will be much less this year.
Goldman Sachs говорит, что доходность акций состоятельных клиентов в этом году будет намного меньше чем в прошлом.

JAN 10 2020 12:08 PM EST
• По оценкам банка Goldman Sachs, который управляет активами примерно на 1,5 триллиона долларов, акции американских компаний вырастут примерно на 6% в 2020 году.
• Это скромный доход после 30% роста S&P500 в 2019 году.
• «Сильные прежние доходы были заимствованы из будущих доходов», — сказал Шармин Моссавар-Рахмани, директор по инвестиционной стратегии Goldman Sachs.
• Исторически сложилось так, что когда S&P500 возвращал 30% на скользящей 12-месячной основе — как это было в 2019 году — доходность следующего года составляла в среднем 10,4%, отметил Goldman.

Goldman Sachs говорит своим состоятельным клиентам, чтобы они не ждали в этом году повторения роста 2019 года.

По оценкам частного банка компании, который управляет активами в размере около 1,5 триллиона долларов, акции американских компаний вырастут примерно на 6% в 2020 году, что является скромным доходом после почти 30% роста в 2019 году.

«Сильные прежние доходы были заимствованы из будущих доходов», — сказал Шармин Моссавар-Рахмани, директор по инвестиционной стратегии Goldman Sachs, в перспективе группы на 2020 год.

Согласно базовому сценарию Goldman, S&P500 вернет в 2020 году 6%, с вероятностью 55%. В лудшем случае индекс вернет 12%, с вероятностью 25%.

S&P500 вернул колоссальные 30% в 2019 году, чему способствовали три снижения ставок Федеральной резервной системы для стимулирования экономического роста. Кроме того, торговое соглашение «первая фаза» между США и Китаем и снижение рисков беспорядочного Brexit повысили настроения инвесторов. Помимо акций, в прошлом году выросли корпоративные облигации, государственные облигации и товары, такие как золото и нефть.

«Масштабы этого прироста уступали только его стойкости», — говорится в записке Голдмана, добавив, что S&P500 вырос почти на 60% торговых дней прошлого года.

Stay invested
Оставайтесь инвестированными
В то время как Goldman ожидает скромного роста в этом году, он по-прежнему рекомендует клиентам хранить свои деньги на рынке.

«Учитывая нашу низкую вероятность рецессии… экономический и политический фон способствует сохранению инвестиций», — сказал Моссавар-Рахмани.

Исторически сложилось так, что когда S&P500 возвращал 30% на скользящей 12-месячной основе, как это было в 2019 году, доходность следующего года составляла в среднем 10,4%, а положительная цена возвращалась в 85% случаев. Это среднее значение выше, чем среднегодовая доходность рынка в период после Второй мировой войны, отмечает Goldman.

Эти данные «иллюстрируют значение фактора импульса, широко используемого при инвестировании», добавил Моссавар-Рахмани.

Более того, вероятность положительного годового дохода в американских акциях при экономическом росте составляет 87%, отметил Goldman.
www.cnbc.com/2020/01/10/goldman-sachs-is-telling-wealthy-clients-stock-returns-will-be-much-less-than-2019-this-year.html

Goldman Sachs заплатит штраф $2 млрд для урегулирования U.S. 1MDB.

DECEMBER 19, 2019 / 4:23 PM /

(Reuters) — Goldman Sachs Group Inc ведет переговоры с правительством США и государственным регулятором о возможной выплате до 2 миллиардов долларов и признании вины в расследовании своей роли в коррупционном скандале в Малайзии, согласно источнику, знакомому с этим вопросом.

Как сообщили в Wall Street Journal в четверг, представители банка и США обсудили сделку, в рамках которой дочерняя компания Goldman в Азии признала бы себя виновной в нарушении законов о взяточничестве в США.

Обсуждения могут также включать в себя установку Goldman независимого монитора для контроля и рекомендации изменений в процедурах соответствия. В обсуждении участвуют три федеральных регулятора — Министерство юстиции США, Комиссия по ценным бумагам и биржам и Федеральный резерв — и Департамент финансовых услуг Нью-Йорка, согласно источнику.

В заявлении банка говорится, что переговоры по урегулированию продолжаются, и он продолжает сотрудничать с регуляторами.

SEC отказалась от комментариев. Представители других регуляторов не сразу отреагировали на запросы о комментариях.

Об урегулировании может быть объявлено в конце января, сообщили источники, знакомые с переговорами.

Правительство бывшего премьер-министра Малайзии Наджиба Разака учредило фонд 1MDB в 2009 году, и, по оценкам Министерства юстиции США, должностные лица фонда высокого уровня и их партнеры в период с 2009 по 2014 год присвоили 4,5 миллиарда долларов.

Goldman был исследован регулирующими органами по крайней мере в 14 странах, в том числе в Соединенных Штатах, Малайзии, Сингапуре и других, на предмет его роли андеррайтера и того, что он делал и не знал во время транзакций.

В ноябре 2018 года Министерство юстиции США возбудило уголовное дело против двух бывших банкиров Goldman Sachs, связанных с скандалом, Тимом Лейснером и Роджером Нг.

По данным Министерства юстиции США, Goldman заработал 600 миллионов долларов за свою работу с 1MDB. Leissner, Ng и другие получили большие бонусы в связи с этим доходом.

Банк последовательно пытался дистанцироваться от скандала, заявив, что Лейснер и Нг старались скрыть свою преступную деятельность от руководства банка.

Лейснер признал себя виновным по обвинению в прошлом году. Нг не признал себя виновным в предъявленных обвинениях в мае, и его дело в настоящее время находится на рассмотрении в федеральном суде в Бруклине.

Представители премьер-министра Малайзии Махатхира Мохамада и генеральный прокурор Малайзии не сразу ответили на запросы о комментариях.

Золото лучше гособлигаций. Прогнозирует рост цен до 1600$ за унцию в 2020г.

10 декабря 2019
Центральные банки многих стран мира снижают свою зависимость от американского доллара. Для аналитика Джеффа Керри из инвестиционного банка Goldman Sachs этот факт является лучшим аргументом в пользу инвестиций в золото. Его коллеги прогнозируют рост цен на золото до 1600$ за унцию в 2020 г.

Джефф Керри руководит отделом по сырьевым товарам в американском банке вот уже многие годы. В разные периоды он давал различные прогнозы по цене золота и советы клиентам банка. Например, в апреле 2016 г. он призывал делать ставку на падение цены золота, а перед резким обвалом цены в 2013 г. он советовал продавать жёлтый драгметалл.

Однако за последние несколько лет его отношение к драгметаллу заметно изменилось в лучшую сторону. В недавнем интервью агентству Bloomberg Керри рассказал о том, что инвесторы заняли сейчас выжидательную позицию и склонны больше к накоплению денежных средств. По этой причине они предпочитают хранить свои деньги в золоте и гособлигациях.

Эксперт также сказал, что покупка золота со стороны Центральных банков является важным фактором на рынке драгметаллов. Центробанки некоторых стран мира снижают долю американского доллара в своих резервах, а золота, наоборот, увеличивают. Спрос на золото со стороны ЦБ «поглощает» 20% от общемирового предложения жёлтого драгметалла на рынке.

Согласно базовому прогнозу американского банка, по итогам текущего 2019 г. Центральные банки купят для резервов своих стран 750 т. жёлтого драгметалла. При этом аналитик отдаёт больше предпочтения золоту, а не гособлигациям. В недавнем обзоре аналитики Goldman Sachs ещё раз подтвердили свой прогноз по ценам на золото. Из него следует, что в течение следующих 12 месяцев стоимость золота вырастет до отметки 1600 долларов за одну унцию.

Квартальная отчётность банка Goldman Sachs несколько понизила интерес к его акциям - Финам
Goldman Sachs Group – американская компания с многолетней историей и глобальными масштабами деятельности, предоставляющая государственным учреждениям, а также юридическим и физическим лицам услуги в сферах инвестиционного банкинга, операций с ценными бумагами, инвестиционного менеджмента и др.

Превысившая прогнозы аналитиков квартальная выручка, а также фундаментальные и технические факторы выступают в пользу дальнейшего роста акций Goldman Sachs. Однако падение прибыли, судебные риски и смягчение политики ФРС ограничивают потенциал роста.

Проведенная нами оценка стоимости Goldman Sachs позволяет считать акции компании недооцененными, при этом потенциал их роста на ближайшие 12 месяцев с фундаментальной точки зрения составляет порядка 9,0%.

Мы понижаем рекомендацию по акциям Goldman Sachs до уровня «Держать».        

Калькова Анна
ГК «Финам»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Goldman Sachs: рынок акций может лишиться главной поддержки — выкупа акций компаниями.

22.10.19 18:58
Из-за грядущих выборов президента США корпорации могут сократить объем «buyback», что ограничит потенциал роста рынка акций, полагают эксперты Goldman Sachs.

Неопределенность вокруг исхода выборов 2020 года и его возможное влияние на политику, вероятно, заставит корпорации занять выжидательную позицию, пишут стратеги Goldman Sachs. По их мнению, это может лишить рынок акций главной поддержки, а именно — обратного выкупа акций («buyback»).

В следующем году чистый объем «buyback» сократится на 2% до $470 млрд, прогнозирует Goldman Sachs. В последние годы именно обратный выкуп был главным драйвером роста рынка акций, однако теперь кандидаты в президенты от Демократической партии активно выступают за то, чтобы корпорации проводили более ответственную политику, а не просто занимали дешевые деньги и тратили их на «buyback».

В начале года сенаторы-демократы Чак Шумер и Берни Сандерс предложили ввести ряд ограничений на обратный выкуп акций. Например, если корпорация планирует «buyback», то она должна повысить минимальный размер оплаты своих сотрудников до $15 в час, улучшить пенсионные условия или предоставить 7 дней оплачиваемого больничного.

В 2016 году, когда состоялись предыдущие выборы президента США, объем обратного выкупа акций также сократился на 5%, напоминают эксперты банка. Впрочем, политика не является единственной причиной, по которой Goldman Sachs понижает прогноз по объему «buyback». В банке полагают, что этому также будут способствовать такие проблемы корпоративного сектора, как замедление темпов роста прибыли и увеличение задолженности.

В целом, в 2020 году корпорации останутся крупнейшим покупателем на рынке акций, а взаимные и пенсионные фонды продолжат продавать, заключают стратеги Goldman Sachs.
www.profinance.ru/news/2019/10/22/buwh-goldman-sachs-rynok-aktsij-mozhet-lishitsya-glavnoj-podderzhki.html