Финаме
БКС Мир Инвестиций
123 ярда долга
жесткий рефинанс ждет в 23 и 24 году
если ситуация на рынке материалов не улучшится, а ставка не упадет, то одни только процентные платежи перекроют всю EBITDA компании
| Число акций ао | 15 690 млн |
| Номинал ао | 0.1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 24,3 млрд |
| Выручка | 88,5 млрд |
| EBITDA | 9,3 млрд |
| Прибыль | -16,0 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | -1,5 |
| P/S | 0,3 |
| P/BV | 1,4 |
| EV/EBITDA | 15,8 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Сегежа Групп Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Сегежа Групп акции
1.547₽ +0.45%
-
Тут какой вывод может быть?
123 ярда долга
жесткий рефинанс ждет в 23 и 24 году
если ситуация на рынке материалов не улучшится, а ставка не упадет, то одни только процентные платежи перекроют всю EBITDA компании
- Проценты по долгу у Сегежи сожрали всю квартальную ебитду, а будут еще больше
Чет упал объем лесозаготовки резко во 2 квартале
Тимофей Мартынов, а там не сезонное? типа распутицану я хз, там есть циклы такие сильные или нет, просто интересуюсь
Segezha оценивает выплаты по налогу на сверхприбыль в размере 465 млн руб, выплата состоится до 30 ноября 2023г
«Принимая во внимание намерение руководства выплатить гарантийный депозит в указанные выше сроки (до 30 ноября 2023 года), руководство группы оценивает сумму налога на сверхприбыль в размере 465 млн рублей, которая будет признана и представлена в консолидированном отчете о прибылях и убытках и прочем совокупном доходе за год, закончившийся 31 декабря 2023 года, как текущий налог на прибыль», — говорится в отчете Segezha за II квартал по МСФО.
www.interfax.ru/business/918228
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Segezha МСФО 2к 2023г.: чистый убыток вырос на 3% до 3,9 млрд руб., OIBDA снизилась в 2 раза до 2,9 млрд руб - компанияКомпания Segezha Group, ведущий российский вертикально-интегрированный лесопромышленный холдинг, объявила финансовые и операционные результаты за второй квартал 2023 года.
Выручка Группы выросла на 13% в сравнении с предыдущим кварталом, достигнув 21,1 млрд рублей. Этот рост был обусловлен увеличением объемов продаж готовой продукции и влиянием ослабления рубля по отношению к основным иностранным валютам.
Показатель операционной прибыли до вычета амортизации и начисления доли меньшинства (OIBDA) вырос в 2,7 раза по сравнению с предыдущим кварталом и составил 2,9 млрд рублей. Этот рост был обусловлен как увеличением выручки, так и сокращением коммерческих и управленческих расходов. Рентабельность OIBDA составила 14%, что на 8 процентных пунктов больше по сравнению с предыдущим кварталом.
Чистый убыток компании увеличился на 3% квартал к кварталу и составил 3,9 млрд рублей.
Объем долговых обязательств на конец июня 2023 года почти не изменился по сравнению с концом марта 2023 года и составил 123,5 млрд рублей. Чистый долг компании составил 114,0 млрд рублей.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
«Сегежа Групп» Отчет МСФО
«Сегежа Групп» Отчет МСФО
Источник:https://www.e-disclosure.ru/portal/fileload.ashx?fileid=1808808
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Блин кто-то пишет, что сегодня, а оказывается вообще завтра отчет. Скорее всего вниз уйдем, зато потом через полмесяца снова в 6.30-6.45.
KrumBumBes, смотря какой тариф. У меня она конская на шорт, 25% что ли. У других брокеров тоже вроде теперь можно шортить. Видимо шорты разр...
Павел,
Мама дорогая, жесть...
Шорт зло, но иногда чуть… Но не в Сегеже же
ВТБ и РСХБ не дают в шорт.
РСХБ 9.9% ставкаКстати, Сегежу теперь можно шортить. Во всяком случае в финаме.
Павел,
Угу… Финам закинул наживку
Кстати какая там ставка, не подскажете?
🌲 Взгляд на компанию: Завтра «Сегежа» отчитается за 2кв23. Что ждать инвесторам?
📈 Ожидаем улучшение результатов кв/кв на фоне роста объемов продаж основных видов продукции и снижения логистических издержек.
📉 Цены на ключевую продукцию в валюте во 2к23 продолжили снижаться, однако ослабление рубля помогло компенсировать этот эффект.
🤔 По нашим оценкам, рентабельность по OIBDA может увеличиться более чем в два раза кв/кв — до 14%, однако компания все еще останется убыточной.
❗️«Сегежа» имеет довольно высокую долговую нагрузку: коэффициент ND/OIBDA LTM на конец 1кв23 составлял почти 8.0х. Не ожидаем значительного снижения показателя к концу 2023 г.
💡Осторожно смотрим на акции «Сегежи»: компания торгуется по мультипликатору EV/EBITDA 23 = 13.3x, что предполагает более чем 50% премию к уровню IPO.
©️Елена Сахнова, Дмитрий Овчинников
https://t.me/omyinvestments
Авто-репост. Читать в блоге >>>- #SGZH
Неоднозначная акция, это уж точно🐹
📍Очередной цикл повышения ставок усложняет обслуживание долга который у компании довольно большой.
Так же негативно сказывается локальное укрепление рубля и снижение отгрузок пиломатериалов
📈Но я считаю тут может сыграть эффект биржевого механизма, шортовый вынос, т.к. вокруг компаний сеет один лишь негатив
Технически наблюдаем ретест уровня ликвидности 5,8р и целой плеяды трендовых линий ЕМА, что в совокупности дает мощный блок поддержки
При формировании базы на продолжение тренда увидим рост к уровням 7р
ИНФОРМАЦИЯ ВЗЯТА ИЗ КАНАЛА t.me/+UwUeMEXAPHY1Mzdi
- Чистый убыток Сегежи во 2 квартале может быть на уровне 3,2 млрд рублей - Синара
На вторник (29 августа) назначена публикация результатов Сегежа Групп за 2К23 по МСФО.
Мы прогнозируем увеличение выручки на 15% к/к, но падение на 23% г/г с высокой базы 2К22. Рентабельность по OIBDA составит, по нашим расчетам, 14%, заметно повысившись со значений 4К22 (5%) и 1К23 (6%). Чистый убыток оцениваем в ~3,2 млрд руб.
Фомкина Ирина
Мордовцев Василий
Таченников Кирилл
ИБ «Синара»
Компания планирует после публикации отчетности провести конференц-звонок для инвесторов и аналитиков.
Благоприятным для Сегежа Групп фактором стала девальвация рубля в 2К23. С другой стороны, цены на продукцию испытывали давление в условиях экономической нестабильности, особенно в Китае, что по-прежнему ограничивает продажи пиломатериалов и фанеры. Рассчитываем на некоторое улучшение финансовых показателей в 3К23, но только за счет обесценения рубля.
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Цена доставки пиломатериалов с Северо-Запада в Китай упала с $120 до $20 за 1 куб м из-за переизбытка контейнеров, а из Сибири - выросла с $20 до $50 — РБК
Цена доставки пиломатериалов с Северо-Запада в Китай упала с $120 до $20 за 1 куб. м из-за переизбытка контейнеров, а из Сибири — выросла с $20 до $50, заявил глава Segezha Group Михаил Шамолин. Он призвал диверсифицировать способы отгрузки леса.
Ставки начали падать с весны 2023 года, а до такого минимума опустились только в августе.
«На северо-западе России есть определенныйдисбаланс импорта и экспорта — импорт из Китая вырос, а российских экспортных грузов не хватает, из-за этого действительно сильно упали ставки на транспортировку в контейнерах», — сообщил представитель крупнейшего производителя фанеры «Свеза».
Шамолин считаетоптимальной среднюю цену доставки с Северо-Запада и из Сибири $30–35 за 1 куб. м, что позволит конкурировать с производителями из Северной Америки и Европы на рынке Китая.
Представитель «Трансконтейнера» подчеркивает, что дефицит контейнеров в Красноярске и всей Восточной Сибири, где находится много лесопромышленных предприятий, —«достаточно острая проблема». «Ставки с Северо-Запада действительно упали, а в Сибири исторический дефицит, потому что РЖД не разрешает подавать туда «порожняк», в итоге экспортные товары не могут нормально уехать оттуда.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Сегежа Групп - факторы роста и падения акций
- Компания может выиграть в случае девальвации рубля (27.11.2022)
- Компания традиционной экономики разместилась на IPO дороговато (P/E = 20) - в оценку заложены ожидания роста. (10.06.2021)
- Рост финпоказателей 2021 может быть временным, обусловленным скачком цен на пиломатериалы (24.10.2021)
- Большая часть оборудования Сегежи из Финляндии - вопрос - как скажутся санкции (29.08.2022)
- Высокая долговая нагрузка Net Debt/EBITDA: 3.5х (29.08.2022)
- с 10 августа'22 экспорт лесопромышленной продукции в ЕС был полностью запрещен (28% выручки всей группы шло из EC в 2021) + С конца июля в США начали действовать 35%-пошлины на импорт РФ пиломатериалов (29.08.2022)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Сегежа Групп - описание компании
Сегежа Груп — ведущий лесопромышленный холдинг с вертикально интегрированной структурой, полным циклом лесозаготовки и глубокой переработки древесины.Основана в 2014 году, после того как в Сентябре АФК Система купила лесопильные активы Банка Москвы.
По итогам 2020 года 72% продукции направлялось на экспорт.
Параметры IPO
Первый день торгов на Московской Бирже — 27 апреля 2021 года.Цена размещения = 8 рублей за акцию.
Форма = допэмиссия.
Размещено 3,75 млрд акций, объем средств привлеченных в компанию = 30 млрд. рублей.
По результатам IPO Free Float составил 23,9%
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
