📌АНАЛИТИКА по рынку

Обзор фондового рынка: умеренный рост с неоднозначными сигналами

Американские фондовые индексы завершили день 28 марта 2024 года умеренным ростом:

S&P 500 ( $SPX ) ( SPY ) +0,86%
Dow Jones Industrials ( $DOWI ) ( DIA ) +1,22%
Nasdaq 100 ( $IUXX ) ( QQQ ) +0,39%

Факторы, повлиявшие на рынок:

Снижение доходности казначейских облигаций:

Поддержка рынку в целом.
10-летние казначейские облигации США: -3,8 б.п. до 4,194%.
10-летние облигации Германии: -5,8 б.п. до 2,292%.

Ребалансировка в конце квартала:

Поддержка цен на акции.

Ралли европейских акций:

Индекс Euro Stoxx 50: +0,35%, новый 23-летний максимум.

Снижение Nvidia:

-2%, фиксация прибыли.
Ограничило рост Nasdaq 100.

Другие факторы:

Еженедельные заявки на ипотеку MBA: -0,7%.
Индекс экономической уверенности еврозоны: +0,8 до 96,3.
Члены ЕЦБ Казакс и Чиполлоне:Инфляция низкая и будет падать.ЕЦБ может начать снижать ставки.

Лидеры роста:

Cintas ( CTAS ): +8%, скорректированная прибыль на акцию выше консенсуса.
Merck ( MRK ): +4%, одобрение FDA нового препарата.
Marvell Technology ( MRVL ): +5%, катализатор роста акций.
Extra Space Storage ( EXR ): +4%, Barclays начал покрытие с рекомендацией «выше рынка».

Лидеры падения:

Arista Networks ( ANET ): -3%, инсайдерские продажи.
Nvidia ( NVDA ): -2%, фиксация прибыли.
Netflix ( NFLX ): -2%, исключение из списка лучших идей Уэдбуша.
Salesforce ( CRM ): -1%, инсайдерские продажи.
Direct Digital Holdings ( DRCT ): -39%, снижение целевой цены Benchmark Company.

Прогнозы:

Рынки не учитывают вероятность снижения ставки ФРС на 25 б.п.
15% на следующем заседании FOMC 30 апреля – 1 мая.
78% на следующем заседании 11-12 июня.

Отчеты о прибылях (28 марта 2024 г.):

MSC Industrial Direct Inc (MSM)
Walgreens Boots Alliance Inc (WBA)

Вывод:

Рынок демонстрирует умеренный рост, но есть неоднозначные сигналы. Снижение доходности казначейских облигаций и ребалансировка в конце квартала поддерживают цены на акции, но фиксация прибыли в некоторых секторах и геополитическая напряженность могут ограничить дальнейший рост.

Следует внимательно следить за: