Усреднение на падении акций, это волк в овечьей шкуре. Скандальная статья.

Это копипаст скандальной статьи, которая написана мною 3 года назад. Почему скандальная? Можете посмотреть комментарии в оригинальной версии. Ссылку оставлю в конце.

$€ Когда рассказываешь о таких вещах, то встаёшь перед выбором. Выбрать горькую правду, или сладкую ложь? Говорить правду, которая читателям не понравится, и они будут дизить твои биржевые повести. Либо говорить, что нравится людям, но это их же обманешь?

Так было последние два месяца на падении российских индексов. Я каждую неделю в своих обзорах говорил, что рынки будут падать. Старался вас предостеречь. И многие читатели ставили на те статьи дизлайки. Ставили в основном, не из-за того, что статья плоха. Ставили потому, что были несогласны со мной.

И это понятно. Думаю большинство из тех, кто читает мои посты, находятся среди быков. У вас есть купленные акции. И мы тут не должны все друг с другом соглашаться. Кто-то продаёт, кто покупает. Вопрос не в этом.

Мне либо говорить вам, что все будет ок, не переживайте. Тогда статья вам понравится. Я дам вам положительную эмоцию — надежду, что рост возобновится. Либо говорить о падении. Это вам не нравиться, но это правда.

Вы наверное помните тот цикл статей о падении, которое началось в середине ноября.
Сейчас хочу поговорить об усреднении на падении. И эта тема, она опять многим не понравится. Потому что многие так делают.

Но усреднение на падении — это зло. Это выглядит как безобидное решение, но на самом деле несёт серьёзную угрозу вашему капиталу. Но большинство делают именно так. И многим не по душе, что я говорю в разрез с их видением. Но лучше говорить горькую правду, чем…

Усреднение на падении

Так делают почти все новички. И я так делал. Все так делали. Это действо кажется очевидным. Купил акции за 100. Они упали на 90 — купил ещё. В итоге, у тебя акции уже не по 100, а по 95. Здорово же! 😊

Но давайте разберём этот случай. Вы купили акции, и они просели на 10%. Что это означает? Это значит, что на данный момент вы совершили ошибку. Всё верно? Я не говорю о глобальном выводе. Я говорю про здесь и сейчас. Ваша ошибка стоила вам 10%. Вы купили не те акции — это данность.

И вот тут, вы решаете докупить, образно говоря, «плохие» акции.

Зачем? Чтобы вместо средней в 100, получить 95? Для чего вам это нужно? Может посмотреть другие акции, а эту позицию пока оставить как есть?

Какая у вас логика и стратегия? А если акции упали ещё? Ушли на 80 к примеру. Тогда продолжаете покупать. Говорят усреднение лесенкой. Т.е вы купили по 100, затем купили по 90. Вы, уже оказались 2 раза не правы. У вас уже убыток в 15%. И вот вы покупаете по 80, чтобы снова усреднить. Получается, вы повторяете снова свою ошибку, о которой знаете. Вы покупаете «плохие» акции, уже в третий раз подряд. При чем в первый раз вы не знали, что совершили ошибку. А теперь продолжаете, зная что это ошибочное действие.

Это похоже на то, когда вы взяли и положили в рот протухшую еду. Вы понимаете, что она испорчена. Но вместо того, чтобы ее выплюнуть, вы продолжаете её есть.
Где вы остановитесь? Есть план? План на то, что акции отрастут обратно? А если не отрастут? Кто-то скажет: «А если отрастут?» А может лучше дождаться пока отрастут? Убедиться, что у акций есть покупатель, и уже тогда её покупать. Когда она растёт… Да, доходность будет ниже, чем если бы вы усреднились на 80. Но усредняясь по 80 в третий раз, вы берете на себе неимоверные риски потери денег. Т.е пан или пропал. Зачем такой риск? Или есть лишние деньги?

А вот покупать акции по мере их роста, вот это более логично. Вы купили акции по 100, а они выросли до 110. Вы оказались правы и выбрали «правильные» акции. Значит можно продолжить. Купили по 110. Поставили стоп, там, где подходящее место, на величину второй покупки. И наблюдаете за акциями. Если они ушли обратно на 100, то вторая часть покупки закрылась автоматически. Акции ушли вниз, ниже 100. Значит это не то. И не трогаем их. А если ушли на 120, то значит вы были чертовски правы.😊

Вы сделали правильно, что докупили второй раз. Иными словам, логика в том, что вы повторяете свои правильные действия, и не делаете снова то, что было неправильным.

Усреднение лесенкой вниз, по мере падения ваших акций, это психологическая сделка. Вы отказываетесь признать ошибку. И идёте дальше в эти акции. Снижение средней цены даёт вам повод для радости. Но чему радоваться? Ваша средняя снизилась до 95. Но убыток в 10% никуда не ушёл. Он также остался.

Как относится к этой информации? Переварите её. Подумайте об этом. Вы можете согласиться, а можете нет. Каждый инвестирует так, как он считает нужным. Я не навязываю свое мнение, но считаю его правильныи в данном случае. Усреднение только выглядит безобидной овечкой. Но под этой шкурой злой волк, который съел и обнулил биржевых депозитов, на многие миллиарды долларов… Акции могут падать так долго, что этому не видно конца.

На этом у меня все. Спасибо за внимание. $€
dzen.ru/a/YeUBgzrlL0KrZqC7 — оригинал.