Есть ли опционы которыми можно захеджировать ослабление рубля?

сумма допустим 10млн руб. на два года
рубли будут лежать под 10% годовых

рубль

GVS

Москва

390

с 3 февраля 2016

31 Комментарий

risk8
15 ноября 2018, 15:32
Есть, но хедж дорогой получиться.
+1
Дмитрий Новиков
15 ноября 2018, 15:40
Можно, за 5—10% годовых
+1
noHurry
15 ноября 2018, 16:23
Зачем вам опционы, надежней и дешевле фьюченсами, 10% годовых конечно придётся отдать.
+1
- GVS
  15 ноября 2018, 16:43
  noHurry, нужно купить фьюч SI с экпирой через два года?
  0
  - noHurry
    15 ноября 2018, 17:13
    GVS, не обязательно, к тому же я не думаю, что есть такие далекие. Можно просто роллировать ближний, как самый ликвидный, результат будет тот же, за исключением немног больше комиссии, но зато спред меньше.
    0
    - GVS
      15 ноября 2018, 17:24
      noHurry, роллировать — это что такое?
      0
      - noHurry
        15 ноября 2018, 17:32
        GVS, это когда после экспирации, покупаете тоже самое в следующей серии. Обычно брокеры предлагают услугу автороллирования.
        0
- Олег Ложкин
  15 ноября 2018, 17:17
  noHurry, а если до 49 укрепиться??? :)
  0
  - GVS
    15 ноября 2018, 17:24
    Олег Ложкин, вот именно. и хотелось по типу опциона call.
    0
  - noHurry
    15 ноября 2018, 17:38
    Олег Ложкин, значит увеличится покупная способность ваших рублей, которая компенсирует, потери по фьючерсам. Думаете с опционами будет по другому? Может быть, и даже скорее всего, но скорее всего будет все дороже, а с фьючерсами вы точно знаете сколько будет стоить ваш хедж.
    0
    - Олег Ложкин
      15 ноября 2018, 18:34
      noHurry, вы ничего не путаете насчет точно знаете сколько… :)
      0
      - noHurry
        15 ноября 2018, 18:45
        Олег Ложкин, нет не путаю, разница ставок по рублёвым и долларовым депозитам.
        0
Олег Ложкин
15 ноября 2018, 17:29
Как вариант. Открываете несколько ИИС ов, вносите на каждый по миллиончику, остальное наливаете с обычных неаaфилированных счетов, аккуратненько. На получившуюся сумму покупаете доллары и используете ее в качестве ГО в консервативной стратегии с доходностью равной вашей нынешней депозитной. Обычные счета со слитыми активами сдаете в аренду успешным трейдерам как счета с налоговой преференцией в размере слитого на 1-2 года. И доход получите, и захеджируетесь и сверху заработаете. :) Заодно и стратегии успешных трейдеров посмотрите.
+1
- GVS
  15 ноября 2018, 17:34
  Олег Ложкин, ничего не понял
  +2
  - Олег Ложкин
    15 ноября 2018, 18:33
    GVS, вам бы финансового директор нанять… :) но это от 100 млн депозита… :)
    
    0
- baron_samedi
  15 ноября 2018, 18:10
  Олег Ложкин,
  вот именно.
  +1
Дмитрий К
15 ноября 2018, 18:22
Колы можно продавать. Если от ослабления хеджироваться.
Тогда за контанго платить не придется. Наоборот премия в карман. Ну а если укрепится, значит придется фьюч купить.
Короче надо продавать колы на тот страйк по которому курс приемлемый для покупки спота
0
Savin
15 ноября 2018, 19:30
на пол суммы доллары, на пол суммы рубли, зеро хэдж епта)
а если закупиться 50/50 а потом мелкими частями откупать подорожавшее этож в + можно выйти, кошмар какой)
0
Frommas
15 ноября 2018, 21:03
нужно звонить брокеру и просить котировку годового колла 19.12.19 со страйком текущий цены доллара (не цены БА опциона), это будет колл глубоко в деньгах. Если верить теории транслируемой биржей сейчас, то такой опцион сейчас стоит 9% годовых, т.е. 100% хедж будет стоить дохода от депозита. Фьючерс будет стоит 7%, но это не хедж, т.к. тогда появится риск убытков в рублях от укрепления рубля.
0
Олег Ложкин
16 ноября 2018, 11:44
Кстати, вот хороший документ от ММВБ по хеджированию валютных рисков. https://yadi.sk/i/LRcNY1dihBdyi
0
Алексей Борец
16 ноября 2018, 18:48
Такой хедж (безрисковый) для вашего депозита стоит 400т.руб/год. через доллар в соотношении 1/1. Самому сделать трудно, т.к. чтобы получить такую стоимость необходимо хеджем управлять.
0