Spydell: Нефть и политика (много юмора)

Как-то совсем несерьезно и идиотично. Массированное бегство диппредставительств из Украины едва ли не всех стран ОЭСР вплоть до уничтожения документации, закрытие воздушного пространства, настойчивые рекомендации по эвакуации гражданского населения, беспрецедентная паника в СМИ с объявлением войны с точностью до часа и плана «вторжения». Вот и что дальше? И это все? Вот так просто и так сразу? Ну прям совсем по-детски. И даже военную провокацию со стороны Украины не устроят? Испугались русских танчиков и вполне читаемого шантажа Путина для искусственного накала/нагнетация геополитической ситуации с целью учета интересов России на международной арене и обеспечению стабильного сырьевого экспорта на Запад?

Кто-то по наивности считает, что за истерикой Запада стоит глубокий смысл и долгосрочная многоходовка? Создать искусственный кризис для дискредитации стабильности энергопоставок из России и последовательного замещения их американскими? Или для предлога усиления присутствия НАТО в Восточной Европе и легитимизации военно-технической помощи Украине? Я считаю иначе. Глубина деградации столь беспрецедентная, что в нынешнем перверсивном и абсурдном мире гораздо более реалистичнее вариант по сиюминутной, рефлекторной реакции, основанной на глубинных странах, фобиях, коллективной бессознательности и массового психоза.

Я не могу с уверенностью говорить про политиков, но совершенно точно могу сказать про финансовое сообщество. Все представительство ФРС во главе с главным мудозвоном Пауэллом полностью утратили связь с реальностью с полным набором наркотической деградации: невозможность выстраивания причиноследственных связей, логических цепочек и многоуровневых аналитических заключений, утрата чувства меры, тотальное безволье и маниакально-депрессивный синдром. Последствия уже видны, причем не только для трейдеров и операторов на фондовых и долговых рынках. А для всех остальных. Каждый из вас прямо или косвенно платит налог на рекордно возросшие цены на авто, недвижимость, компьютерную технику и любые другие товары и услуги, рост цен на которые стал следствием безответственно и безумной монетарной политики.

Если главный финансовый центр мира находится в несознанке, то и политический истеблишмент примерно там же, о чем свидетельствует череда несуразных и непродуманных маневров с паническими, идиотскими выкриками/заявлениями. Хотя бы по причине, что все их действия направлены на снижение долларового оборота, долларовых инвестиций, дискредитации и бегству из американской юрисдикции, сближению с Китаем и суверенизации России. Тогда как более продуманный и долгосрочно более успешный план заключался бы в стремлении либерализовать Россию через мнимые дружеские маневры так, как они делали в 90-е и частично до 2013 года. Наши бы олигархи, как и политики с радостью бы все сдали бы и продали, ровно, как и украинские, но им не дали, помешали, делая все, чтобы произошел разворот от западной политической и социальной ориентации.

Одним из побочных процессов политической и управленческой деградации является череда кризисов везде, где это только можно. Череда нелепых решений и действий привела к 10 кратному росту цен на газ, теперь растет нефть до 8 летних максимумов, что еще больше разгоняет инфляцию. Но, похоже, Кремлю удалось нащупать болевую точку, ловко манипулируя поставками газа, вызывая еще больший дефицит и рост цен, и манипулируя геополитической напряженностью через «военные учения».
Надо быть, конечно, тотальными кретинами, чтобы купиться но эту информационную дичь и мусор про «вторжение России на Украину», но тем не менее, купились же. График цены на нефть в помощь.

Но это в последний месяц-два, но нефть и до этого росла. Да, на бесконечном потоке дешевой ликвидности и спекулятивном ажиотаже, но и есть и фундаментальная причина. Объективный дефицит.

В таблице удобно сведены данные по потреблению и добычи нефти с оценкой дефицита/профицита и совокупных запасов.

Итак, что мы видим. Во втором квартале 2020 на волне суицидных COVID локдаунов потребление нефти упало почти на 20% или на 19 млн баррелей в среднем за квартал. Тогда добыча нефти реагировала с большим лагом. Именно в тот момент родилось ныне действующее соглашение ОПЕК + с ежемесячным ростом добычи на 400 тыс барр в день. Однако, за первое полугодие профицит нефти составлял 7 и 8.7 млн барр в день в среднем за период 1 и 2 квартала.

Страны ОЭСР в этот период накопили запасов на 320 млн барр. Если учесть Китай и прочие страны, плюс танкеры и запасы нефтепродуктов, то накопление запасов достигло более 1000 млн барр. С тех пор последовательный дефицит.

За 2021 год среднегодовой дефицит около 1.6 млн барр в день, т.е. за год из общемировых запасов было изъято почти 600 млн баррелей. Текущие запасы ОЭСР 4.2 млрд, из которых коммерческих 2.7 млрд.

Однако, в 2022 ожидаются изменения. В первом и втором квартале 2022 будет профицит нефти до 0.3-0.5 млн барр в день, а разворот с середины февраля 2022. Исторически так случалось, что при структурном профиците нефти цены на нефть имеют нисходящую тенденцию. Учитывая фундаментальные обстоятельства, продолжительность и величину ралли, концентрацию спекулятивных длинных позиций и спайк почти до 97 баксов на откровенно мусорном инфо-поводе, я закладываю в торговые стратегии снижение цен на нефть до 25-30% от уровня 95, т.е. в диапазон 66-72 к маю-июню. Поэтому аккуратнее с нефтегазовым сектором. Первичная фаза роста закончена. Падение может усугубиться, если долбанет кризис с каскадным обрушением инвестиций и спроса на волне дегенеративных процессов в экономике, финсистеме и рефлекторных, запоздалых действий ФРС по обузданию инфляции. Но об этом в другой раз...

Гусеву достался напористый конкурент, придётся ему долго и упорно работать над очередной статьёй про крах доллара.

нефть

Нефть

Cookie Monster

Sesame Street

678

с 3 августа 2020

11 Комментариев

Сергей
16 февраля 2022, 20:15
Где слово лопата?
0
DrugGoracio
16 февраля 2022, 20:58
Ситуация в США’22 аналогична ситуации СССР’90
0
Eridanoy
16 февраля 2022, 21:21
Я бы всё таки не считал политиков идиотами, если мы что-то не понимаем, значит это мы не понимаем. Понятно что говорится одно, а делается другое, вдобавок управление переходит на глобальный уровень и у этих ребят точно есть план да ещё и не один причём в эти планы они национальную элиту могут и не посвещать, незачем.
0
- DrugGoracio
  16 февраля 2022, 22:22
  Eridanoy, так все и думали, что у Горбачева был план
  0
  - Eridanoy
    16 февраля 2022, 23:40
    DrugGoracio, у Мишки план был (его лично или кто подсказал уже не важно), там можно проследить последовательность разрушения страны.
    0
    - DrugGoracio
      17 февраля 2022, 00:04
      Eridanoy, не было никакого плана. Он должен был отпустить цены, но не смог потому, что у него «содрогалось сердце», когда он думал об учителях и врачах, копивших на годами на автомобиль, о работниках с Северов, которые откладывали на кооперативную квартиру и т.д.
      
      Он просто начал с политической надстройки, с демократизации и упустил все рычаги насилия.
      0
      - Eridanoy
        17 февраля 2022, 12:16
        DrugGoracio, до того чтобы отпустить цены был закон о кооперации и какой-то по предприятиям когда там советы трудовых коллективов ввели, в результате управление единым народнохозяйственным комплексом нарушили, а через кооперативы госпредприятия обналичивали огромные суммы денег. Мишка искусственно сначала создал избыток денежной массы на потребительском рынке, а потом опустил цены, и скажем так инсайдеры на этом хорошо нагрели руки, как ранее на обналичке — нужно же было класс буржуев создавать, а каким способом — не важно.
        0
        DrugGoracio
        17 февраля 2022, 12:58
        Eridanoy, все правильно, но он так и не отпустил цены — цены отпустили Ельцин с Гайдаром
        0
        Eridanoy
        18 февраля 2022, 15:05
        DrugGoracio, возможно, не помню точно, но это и не важно, последовательно реализовывался ряд мероприятий начал Горбачёв, продолжил Ельцин, теперь продолжает Путин. Да у каждой группировки были и есть свои личные интересы, но в целом идёт политика разрушения СССР и встраивание его по частям в глобальную мировую кап. систему.
        0
Маркиз Лафайет
16 февраля 2022, 21:31
Давно перестал его читать — обзывается, хамит, истерит. А все потому, что из года в год попадает пальцем в небо, вот и в глухой обиде на «мудаков из ФРС».
+2
- Cookie Monster
  16 февраля 2022, 21:41
  Маркиз Лафайет, иногда его прорывает на конструктивную аналитику, но в общем и целом кажется, что он покупал рубли и российские акции летом в 2008 году и с того самого момента его «мир рухнул»
  +1