markets report 12/7/22

Всем вторник!

На американских площадках повышенная нервозвозность, все индексы снижаются в преддверии неофициального начала сезона очетностей, а главное публикации данных по инфляции потребительской в среду и для производителей в четверг. Правда аналитики не ожидают каких-либо совсем мрачных данных, так как цены на продовольственные товары начали падать, да и нефть просела за последнее время, поэтому инфляция может и порадовать участников торгов. Это будет хороший знак, потому что близится очередное заседание ФедРезерва 27 июля, на котором планируется подъем ставки пока снова на рекордные ¾ процента.

Ну а пока на рынке небольшое risk OFF и доллар продолжает крепчать, теперь он взял новую высоту в 108, что не является само по себе хорошим знаком, но темп роста пока умеренный и меньше, чем в предыдущий заход, поэтому все commodities слегка просели в цене, но не сильно, та же нефть пока потеряла всего 1,5% и тусуется выше $100, но есть ощущение что может снова предпринять попытку пойти ниже этого ключевого уровня.

Очередное удивление пришло вчера из Китайского Макао где из-за очредной вспышки короновируса закрыли все казино впервые более чем за 2 года. Как это на рынке часто бывает акции американских операторов казино Las Vegas Sands, Wynn Resorts, и Melco Ressorts слетели от 7 до 10%.

Напоминаю, что уже к концу этой недели начинают отчитываться крупные американские банки типа JP, C и WFC и пока рынок ожидает от них хорошей прибыли, на фоне выросшей процентной ставки. В случае хороших результатов и прогнозов, эти парни могут поддержать рынки. А в ближайшие дни отчитываться Pepsi Co и Delta Airline.

Ну а из факапов за вчера, TWTR ожидаемо мочат и он слетел на 11%, сделка с Маском пока провалена, но есть ощущение что это еще не конец и акцию могут ушатать еще ниже, но опять возможно повышенная болтанка, поэтому с этой акцией надо быть осторожными. На рынках вообще всегда нужно быть на стреме, потому что это джунгли, и тут либо ты кушаешь, либо тебя кушают.

В BlackRock отметили, что быстрого восстановления акций и облигаций, которые пережили худший года как минимум за последние 3 десятилетия ожидать не стоит. В BlackRock имеют в виду что старые методы поддержания рынка в этот раз не особо сработают, денег и так уже напечатали больше некуда, а ставку так или иначе придется поднимать выше.

В ФИнаме же напоминают, что активные трейдеры и инвесторы на отскоках рынка могу сокращать длинные позиции, так как потом падение скорей всего возобновится. Пока нет фундаментальных причин для перелома экономической ситуации, считают парни из ФИнам. Как показывает история во время медвежьих рынков 2000х и 2008 года на рынке акций случались краткосрочные отскоки, но потом падение возобновлялось.

А в WSJ отметили важный момент, что ФРС повышает процентную ставку сейчас самыми высокими темпами с 1980х годов или спустя 40 лет от предыдущего рекорда по инфляции. И пока повышение процентной ставки дается экономике легко, потому она была в хорошем состоянии, а ставку поднимают с нулевого уровня и пока она еще относительно низкая, весь хардкор нас ждет впереди.

Крепчающий доллар прям вплотную приблизил Евро к паритету, где он был последний раз в 2002 году. Но самым бронебойным оказался снова наш рубль который начал снова крепчать по отношению к доллару. Такое ощущение что рубль в отсутствии интервенций как словесных, так и реальных, ждать больше не хочет и перешел снова на укрепление. Курс опустится ниже 60 и пока будет находится, там в преддверии нового налогового периода, если регулятор ничего не предпримет, и при этом курс по-прежнему может болтать туда сюда, что поделать так устроены рынки. Аналитики считают что если нефть не пойдет ниже $100 за баррель, USDrub сможет удержаться на текущих уровнях.

Ну а наш рынок акций остается достаточно слабым, и вслед за экспортерами, которые офигевают от крепнущего рубля, пошел обновлять минимумы. Скорей всего он будет находится в таком припадающем настроении по индексу MOEX, потому что RTS то растет от крепнущего рубля.

Но закончить хотелось бы позитивно, потому что все таки в обозримом будущем альтернатив у наших инвесторов кроме нашего рынка особо нет (запускают сейчас Азию и торговлю цифровыми активами на бирже что круто, но на это уйдет время) поэтому наш рынок, когда-нибудь перейдет в рост, осталось дожить до этого “)

Желаю крутых сделок  и жирного плюсового PnLя! Всем ПИС Йо!