Принципы инвестирования Майкла Бьюрии

Майкл Бьюрри, бывший управляющий хедж-фондом и инвестор, известен своим уникальным подходом к инвестированию, основанным на принципах, которые он разработал за годы исследований и анализа. Эти принципы являются краеугольным камнем инвестиционной философии Бьюрри и помогли ему добиться значительного успеха как инвестору.



Одним из основных принципов подхода Бьюрри к инвестированию является ориентация на стоимостное инвестирование. Это предполагает выявление компаний, недооцененных рынком, и покупку их акций со скидкой. Научное и медицинское образование Бьюрри дает ему уникальный взгляд на инвестирование, поскольку он применяет свои аналитические навыки на финансовых рынках. Он ищет компании, которые имеют сильные фундаментальные показатели, такие как прочный баланс и конкурентные преимущества, и торгуются со скидкой к их внутренней стоимости.

В прошлом Бьюрри успешно занимался инвестированием в стоимость. Например, он знаменит тем, что в середине 2000-х годов сделал ставку против рынка субстандартных ипотечных кредитов — стратегия, которую многие другие инвесторы в то время считали рискованной или даже глупой. Его ставка окупилась, когда рынок жилья рухнул в 2008 году, и он принес значительную прибыль своим инвесторам.

Еще один важный принцип подхода Бьрри к инвестированию — управление рисками. Бьюрри считает, что инвесторы должны всегда помнить о рисках, связанных с их инвестициями, и принимать меры по управлению этими рисками. Это означает диверсификацию инвестиций по различным классам активов и секторам, чтобы любые потери в одной области можно было компенсировать прибылью в другой. Это также означает дисциплинированность при установке стоп-лосс ордеров, которые автоматически продают инвестиции при достижении ими определенной цены, чтобы ограничить потенциальные убытки.

Внимание Бьюрри к управлению рисками также отражается в его подходе к определению размера позиции. Он считает, что инвесторы никогда не должны рисковать больше, чем они могут позволить себе потерять, и должны ограничивать свой риск по одной инвестиции. Это означает, что инвесторы должны выделять лишь небольшой процент своего портфеля на какую-либо одну акцию или инвестицию, чтобы избежать слишком сильных вложений в какую-либо одну область.

В дополнение к стоимостному инвестированию и управлению рисками, Бьюрри также верит в важность долгосрочного инвестиционного горизонта. Он считает, что инвесторы должны быть терпеливыми и удерживать свои инвестиции в долгосрочной перспективе, а не пытаться получить быструю прибыль за счет торговли. Это требует дисциплины и терпения, которых часто не хватает в мире инвестирования, где многие инвесторы нацелены на краткосрочную прибыль.

Наконец, Бьюрри верит в важность проведения собственных исследований и анализа. Он тратит значительное количество времени на изучение и анализ компаний, отраслей и рынков, чтобы выявить потенциальные инвестиционные возможности. Он считает, что инвесторы должны старательно проводить собственные исследования, а не полагаться на мнение других или следовать за толпой.

В заключение следует отметить, что подход Майкла Бьюрри к инвестированию основан на ряде принципов, которые доказали свою успешность на протяжении многих лет. Эти принципы включают в себя ориентацию на стоимостное инвестирование, управление рисками, долгосрочный инвестиционный горизонт и проведение собственных исследований и анализа. Уникальный опыт Бьюрри в области науки и медицины позволил ему по-своему взглянуть на инвестирование, а его успех в предвидении краха рынка субстандартных ипотечных кредитов закрепил за ним репутацию одного из самых талантливых инвесторов своего поколения.

Сейчас он также управляет своим фондом и теперь пишет свою аналитику и прогнозы не в блог, а в твиттер, но при этом все твиты спустя несколько дней он удаляет. Для отслеживания, о чем пишет Майкл, можете подписаться на телеграм канал - Michael Burry Archive. Это канал, который создал автор. Я сохраняю аналитику Майкла и перевожу ее. Если вам это интересно, то буду рад вас видеть в канале. Спасибо, что дочитали статью до конца!