Фьючерсный квадрат, или геометрия успеха

На сегодня для преобладающего числа частных инвесторов, торгующих деривативами, FORTS является основной площадкой.
Не все трейдеры обладают математической подготовкой и вообще любят математику.
Как гуманитарий, я их понимаю, сам такой, несмотря на 2 года математической школы и прохождение математики в объеме первого курса института с решением формулы бинома Ньютона.

Но даже знание арифметики по программе средней школы позволяет каждому успешно торговать фьючерсные спрэды по доступным инструментам.
Например, если внимательно взглянуть на торгуемые фьючерсы, то можно всегда найти подходящие пары для календарного арбитража.
В моменте у нас целая чертова дюжина фьючей на Газпром!

smart-lab.ru/q/futures/order_by_sec_id/asc/

09:38:33	GAZR-3.24	GZH4	18301	+0.38%	5	0.1	362	-10	2024-03-22	308	849	4.86%	5.69%	+	+
11:39:56	GAZR-3.25	GZH5	0	+2.41%	0	0.0	204	0	2025-03-21	672				+	+
11:26:50	GAZR-3.26	GZH6	0	+2. 15%	0	0.0	14	0	2026-03-20	1036				+	+
11:46:06	GAZR-6.23	GZM3	17430	-0.18%	49 029	853.5	449 982	-23110	2023-06-16	28	-22	-0.13%	-1.62%	+	+
09:31:03	GAZR-6.24	GZM4	18937	+0.38%	9	0.2	1 074	-6	2024-06-21	399	1 485	8.51%	7.68%	+	+
10:57:42	GAZR-6.25	GZM5	0	+1.48%	0	0.0	10	0	2025-06-20	763				+	+
11:40:23	GAZR-6.26	GZM6	0	+4.39%	0	0.0	22	0	2026-06-19	1127				+	+
11:45:26	GAZR-9.23	GZU3	17140	-0.3%	1 659	28.5	30 848	-1536	2023-09-22	126	-312	-1.79%	-5.11%	+	+
11:25:51	GAZR-9.24	GZU4	18830	+2.58%	1	0.0	418	-2	2024-09-20	490	1 378	7.90%	5.80%	+	+
19:50:26	GAZR-9.25	GZU5	18766	-4.29%	6	0.1	122	-2	2025-09-19	854	1 314	7.53%	3.17%	+	+
11:14:56	GAZR-12.23	GZZ3	17661	-0.18%	29	0.5	1 048	-16	2023-12-22	217	209	1.20%	1.99%	+	+
11:25:50	GAZR-12.24	GZZ4	19879	+2.62%	2	0.0	330	-2	2024-12-20	581	2 427	13.91%	8.62%	+	+
11:30:15	GAZR-12.25	GZZ5	0	-0.01%	0	0.0	126	0	2025-12-19	945

А значит, можно построить календарные спрэды +17430/-19879 или +17140/-18830, или +17430/-18301 и т.д.
Кэрри от -1,62% до 8,62% годовых как бы не впечатляет.
Но если вспомнить про бесплатное плечо 1 к 4/5, то потенциал доходности вырастает пропорционально.

Природа любит совершенные геометрические фигуры и формы — квадраты, круги, треугольники в линейном формате.
А в формате 3D получаем кубы, шары, тетраэдры.

Через матрицу финансового рынка в первом случае можно торговать только линейность на фьючерсах.
Во втором случае можно торговать нелинейность только на опционах.

А если объединить линейность и нелинейность, получим отличные комбинации фьючерсов и опционов на желаемую календарную глубину.
Торгуйте КОМБО или самые простые ценовые соотношения на ваших любимых деривативах.

Риски снижены, доходности двузначные, ликвидности хватает.

Широко популярные в узких кругах нефтегазоспрэды подтверждают перспективность и стабильность таких стратегий.

Информации по арбитражу или спрэдингу полно в интернете, на смартлабе или даже на одном листочке в клеточку.

Чувствуете разницу цен?
На этом можно заработать!
Удачи!

PS — арбитражные возможности даже в условиях нынешнего российского рынка вполне достаточны для успешного спрэдинга на акциях, валюте, коммодитиз.
и еще одно — придание пропорциональности и опционной компоненты в стандартные ФЬЮЧЕРСНЫЕ спрэды делает такие комбинации потенциально более прибыльными.
не забывайте также, что в Квике есть опция " торговля спрэдами".
она помогает и в трейдинге, и в анализе рыночной ситуации по интересующим фьючерсам на перспективу.

Правильно выбранные точки входа и выхода образуют треугольники, квадраты, ромбы или иные фигуры в графическом виде.
Это и есть путь к положительному финансовому результату.
Присоединяйтесь!

фьючерс спрэд Газпром

Газпром

Stanis

Москва

347

17 440

с 20 июля 2021

15 Комментариев

Алексей
19 мая 2023, 12:59
Всё бы тебе граали палить
В мае как раз сделал аналитик для квика:

+3
- broker25
  19 мая 2023, 15:12
  Алексей Киселев,
  берем gzu3gzh4, допустим дельта 296, ГО 3957,
  простая доходность 7,5% за 4 мес при условии, что ставки не вырастут.
  А если ставки контанго вырастут до 9% то прибыль = 0
  Имеем в июне контрнаступ, в июле очередной дефицит 1-1,5 триллиона, и до сентября еще много чего может произойти
  +2
  - Алексей
    19 мая 2023, 15:14
    broker25, а если Трампа посадят тогда что?
    0
    - broker25
      19 мая 2023, 15:57
      Алексей Киселев, я не видел ваши посты, но перед отсечкой тоже перевел Сбер во фьючерсы, а потом обратно, после отсечки и роста фьюча
      +1
  - Stanis
    19 мая 2023, 19:45
    broker25,
    
    согласен, что потенциал доходности в 22 % годовых не гарантирован.
    то же самое можно сделать через опционы, даже только через их покупку, если ваши ожидания именно таковы — волатильность себя оправдает.
    +1
Stanis
19 мая 2023, 13:04
так это на пользу дела и для повышения ликвидности
из 100 прочитавших лишь считаные единицы построят спрэд для теста.
а комбо вообще торгуют энтузиасты.
а на опционах так вообще непаханая целина и супер-возможности.
финграмотность дело непростое…
+4
- Алексей
  19 мая 2023, 13:10
  Stanis, а кто будет поставлять неэффективности когда все умные станут с калькуляторами ?
  Кстати, я думаю Тинькофф брокер специально на срочном рынке комиссии задрал чтобы толпа фьючерсы вообще не торговала, а торговала только спот.
  0
  - Stanis
    19 мая 2023, 14:42
    Алексей Киселев,
    так нам хватит и эффективности!
    лишь бы ликвидности побольше.
    увы, не станут все умными и с калькуляторами.
    школьные и вузовские преподаватели подтвердят.
    смотрю сейчас сериал ТРЕЙДЕР.
    там крутой нефтяник обычный бандос-мультимиллионер.
    и без калькулятора!
    
    шальных денег на бирже полно, только на FORTS мало попадает…
    +2
  - Stanis
    19 мая 2023, 13:21
    Алексей Киселев,
    понятно, ему свой карман ближе!
    вот за это не люблю и игнорирую тинька
    но разумные и рациональные рано или поздно все равно приходят на деривативы.
    0
Весь святой
19 мая 2023, 13:54
Не мог пройти мимо. Спасибо за труд и сочувствие к трейдерам, еще молодым, но с кредитами…
+2
- Stanis
  19 мая 2023, 14:28
  Весь святой,
  цель поста привлечь внимание к возможностям нашего рынка по деривативам.
  а если молодые трейдеры платят за маржинг брокерам, то пусть хотя бы узнают про БЕСПЛАТНЫЕ плечи на FORTS.
  +2
Rostislav Kudryashov
19 мая 2023, 16:25
ха-ха позиция в календарном спрэде фьючерсов уместна, если купленный дешёвый фьючерс подорожает до своей экспирации, а проданный дорогой — подешевеет до своей. Именно сумма этих движений и станет выигрышем спрэда.
Какие могут быть основания надеяться на эти движения в разные стороны?

PS более обще, для выигрыша спрэда разность цен дорогого и дешёвого фьючерсов должна стать меньше, чем в момент входа в спрэд.
Почему она должна это сделать?
+1
- Stanis
  19 мая 2023, 19:34
  Rostislav Kudryashov,
  
  вы увидели только верхушку айсберга.
  комбо в виде проданного колла и проданного пута как дополнение к фьючерсному спрэду на схождение, даже если он за неделю или месяц не сузится или несколько расширится, приятно повышает положительное МО данной комбинации.
  недельки даже экономят ГО и могут открываться/закрываться несколько раз в течение срока существования фьючерсного спрэда.
  есть еще хитрости, как извлекать доход из подобных спрэдов.
  главное, что они снижают риски и достаточно ликвидны, что весьма важно для наших деривативов.
  
  как торговать и книга на данную тему
  
  smart-lab.ru/blog/822749.php
  
  https://glavkniga.su/book/651943
  
  +2
Sergio Fedosoni
19 мая 2023, 16:21
Календарные спреды недетерминированы (т.е заранее не предопределена их контрольная тоска и её время)
+3
- Stanis
  20 мая 2023, 10:07
  Sergio Fedosoni,
  
  многие представляют арбитражи слишком упрощенно или даже примитивно.
  и забывают, что, например, по нефти у нас есть географический арбитраж (Москва -Нью Йорк), календарный (даты экспирации), простые кроссы ( брент-юралс), сложные кроссы на разные БА (нефть-газ-газойль-мазут-бензин и т.д.) плюс опционы как дополнение.
  И найти выигрышную неэффективность или использовать монотонную эффективность спрэда ( когда он практически не меняется) можно всегда.
  +2