комментарии Александр Ефимов на форуме

Александр Ефимов, слабо в это верится

bufu, уровни цен — не для того, чтобы в них верить

Волатильность рынка растет, это негатив для цен. По BANEP вижу уровень 1860-1880. В пятницу ребята из antifragile trading публиковали здесь графики с качественным, на мой взгляд, теханализом BANEP, на нем цель — 1630.

Судя по объему торгов BANEP в пятницу, была надежда, что это была капитуляция продавцов. Но нет, продавцы остаются, не дают пройти выше 1970.

Обзор отчета Башнефти — хуже ожиданий. Какие будут дивиденды? Башнефть опубликовала отчет за 1 квартал 2024 года. Разбираю главное для вас. 
...

Влад | Про деньги, если не сложно, поясните, пожалуйста, как родилась цифра прогноза по чистой прибыли 134,2 млрд?

Ну что пробой 2000?

C1BeR Games, очень похоже на пробой. Тем более, что капитуляции еще не было. Без капитуляции трудно начать расти. Но, зато если этот пробой окажется ложным, это может развернуть цену.

Александр Ефимов, признайтесь, что это из-за Знака вы не продали акции по 2400

Тредер, нет, я не продал акции исходя из собственных соображений. Ваша маниакальная зацикленность на вашем визави сильно перегружает форум ненужными эмоциями, а это нехорошо.

Александр Ефимов, а в том году когда стоила 1800 при дивидендах 199 не была перегрета?

Сергей Комнин, наверное, Башнефть была перегрета и в 2023 году, раз она упала с 1800 до 1300. Но перегрев в 2023 был, на мой взгляд, не таким сильным, как в этом году, так как даже после падения цена в 2023 году удержалась в растущем тренде выше EMA20 на недельном масштабе. А в этом году цена ушла ниже EMA20, а это нехороший показатель.
Я держу позицию в BANEP и буду очень рад ее росту, но пока признаков для оптимизма немного.

Александр Ефимов, держу бумагу с 2018 года, еще год таких дивов (ну или 2 года дивов по 130) и она станет для меня бесплатной (полностью оку...

Anton Yu, получается, что Вы в 2018 году разместили средства под 10.4% годовых.
Индекс Мосбиржи с учетом дивидендов (MCFTR) с 03.01.2018 по 31.05.2024 вырос на 13,8% годовых.
Трудно сказать, что Башнефть обогнала рынок.

По текущим ценам дивдоходности BANEP и TATN равны.

BANEP: прогнозируемый дивиденд за 2024 = 249,7 (факт 2023) *(24 366 млрд/25 209 млрд) =241,3 руб, соответственно, ДД = 241,3 /2019 = 0,12

TATN: прогнозируемый дивиденд за 2024 = 62,7 (факт 2023) *(68 386 млрд/ 50 122 млрд) = 85,9 руб, соответственно, ДД = 85,9 /699 = 0,123

Так что BANEP была, видимо, перегрета и сейчас вернулась к цене для своего сектора.

вот год назад примерно тоже самое было, орали тут что прибыль и дивидент разовые и больше 130 руб дивов за следующий год ждать не стоит. по ...

Anton Yu, в этот раз нас еще пятой волной Элиотта накрыло, все очень непросто))

Александр Ефимов, Я думаю человек в шорте стоит, тут еще падать и падать, сейчас индекс или в низ или в бок, башка на 1800

C1BeR Games, в этом и состоял мой вопрос к Петру: является ли высказанный им взгляд теоретическим или он подтвержден реально открытой позицией?

Башнефть преф: ждём краткосрочных откатов29 апреля у себя на канале я писал, что жду финальный рывок в район 2460 — 2505. А уже после этого,...

Петр Краев, спасибо за Ваш взгляд. Имеете ли сами позицию в BANEP, если «да», то с какой целевой ценой?

Гражданин znak, можно пожалуйста попросить Вас более уважительно относиться к участникам форума и стараться более компактно излагать свои мысли.

Данные Башнефти по МСФО за 1кв 2023 года не раскрывались, поэтому результаты 1кв2024 не с чем сопоставить.
При этом по РСБУ чистая прибыль 1кв23 составила 15% от чистой прибыли по году.
Если предположить такую же пропорцию по МСФО, то прибыль 1кв2023 по МСФО можно оценить в 26,7 млрд, и результат 1кв2024 (31,6 млрд -факт) заметно превосходит результат 1кв2023 (26,7 млрд — оценка).
Этот вывод подкрепляется ценами на нефть: средняя цена за brent в 1кв24 составила $83,0 по сравнению с $81,3 в 1кв23 (данных по urals, к сожалению, не нашел). Кстати, цена brent в апреле 24 составила $89,94 по сравнению с $84,64 в апреле 2023.
Так что, возможно, не все еще пропало. Хотя на 1900 по BANEP сходить вполне можем.

То, что происходит последние пару дней — продажи ниже уровня 2160, после которых начинается рост — это и есть игра большого игрока на срабатывание стоп-лоссов розничных инвесторов? Иначе зачем продавать внизу? Или все-таки это реальная разгрузка позиции кем-то из больших ребят?

Евгений К, у меня есть мнение, что это две абсолютно разные бумаги, волею судеб имеющие очень схожие по цифрам дивиденды...)

В поддержку формулировки Максима. Можно предположить, что для держателей обычки дивидендная доходность не имеет значения, тогда как для держателей префов дивдоходность ориентируется на рыночную.

На фоне роста обычки и снижения префов Башнефти я задумался о риске внесения изменений в дивидендную политику компании в отношении префов. Пока успокаивает то обстоятельство, что держателями префов являются не только розничные инвесторы, но и Республика Башкортостан (данные на 31.03.2021). Поэтому есть надежда, что владельцев префов не лишат дивидендов в будущем. Небольшой позитив.

Акция престает падать после того, как продает последний продавец. А в BANEP продавцы все не кончаются… Остается надеяться, что это не мажоритарный акционер продает свои привилегированные акции, одновременно докупая обычные, например, с целью довести свой пакет обычки до контрольного (75%).

Индекс волатильности Мосбиржи (RVI) открылся сегодня с гэпом вверх, выше EMA50 и продолжает расти с открытия. Предполагаю, страх рынка связан с заседанием ЦБ по ставке 07 июня.В такой обстановке фондовому рынку не то что расти трудно, трудно не падать.

Ждем роста прибыли примерно процентов на 25-30% за 1-ый квартал

Игорь, по поводу прогнозируемого роста чистой прибыли: в РСБУ-отчетности Башнефти прошлого года настораживает существенная доля статьи «прочие доходы» — 32 млрд при чистой прибыли 167 млрд по году. Возможно, «прочие доходы» — это демпфер и тогда это ок, так как компания может рассчитывать на аналогичный доход и в этом году. Но я не нашел подтверждения по этой статье доходов, и поэтому есть сомнение, не разовая ли она. Вы не обращали на это внимание?