комментарии Antigua на форуме
-
Префы Ленэнерго привлекательны на текущих уровнях с целевым ориентиром 140 рублей — Инвестиционная компания ЛМС
Инвестиционная идея:
«Ленэнерго». Прибыль по РСБУ за 1 полугодие увеличилась на 36% до $120 млн. (7,79 млрд. руб.), что даст не менее 11,4% дивидендной доходности на АП в 2019 году.
Чистая прибыль по РСБУ за 1 полугодие 2019 года выросла на 36% до $120 млн. (7,79 млрд. руб.). Выручка увеличилась на 12% до $630 млн. (39,799 млрд. руб.). EBITDA прибавила 23,5% до $260 млн. (16,762 млрд. руб.). Мультипликаторы компании уменьшились: P/E с 5,01 до 4,73, EV/EBITDA с 2,86 до 2,67 в сравнении с предыдущим кварталом. Снижение P/E дает 7% потенциал по обыкновенным акциям. Поэтому, для покупок интересны только привилегированные бумаги.
Компания выплачивает 10% чистой прибыли по РСБУ на привилегированные акции. За 1 полугодие 2019 года дивиденд на 1 АП — $0,13 (8,35 руб.). Исходя из плана, компания рассчитывает выплатить за 2019 год – $0,2 (12,52 руб.) на привилегированные акции, наша прогнозная выплата – $0,22 – $0,24 (14 руб. – 15 руб.). При текущей цене – $1,73 (110 руб.), дивидендная доходность – 11,4%-13,6%. АП привлекательны на текущих уровнях с целевым ориентиром $2,21 (140 руб.), при котором дивидендная доходность станет 10%. Потенциал роста – 27%, срок реализации идеи – 9 месяцев.
Компанищенко Никита
«Инвестиционная компания ЛМС»
Авто-репост. Читать в блоге >>>
stanislava, такие прогнозы интересны ДО публикации отчетов, а не после, когда уже все практически отыграно.
Antigua, по-моему, вы сейчас с ботом общались )
Нах Юзернейм, :-)Префы Ленэнерго привлекательны на текущих уровнях с целевым ориентиром 140 рублей — Инвестиционная компания ЛМС
Инвестиционная идея:
«Ленэнерго». Прибыль по РСБУ за 1 полугодие увеличилась на 36% до $120 млн. (7,79 млрд. руб.), что даст не менее 11,4% дивидендной доходности на АП в 2019 году.
Чистая прибыль по РСБУ за 1 полугодие 2019 года выросла на 36% до $120 млн. (7,79 млрд. руб.). Выручка увеличилась на 12% до $630 млн. (39,799 млрд. руб.). EBITDA прибавила 23,5% до $260 млн. (16,762 млрд. руб.). Мультипликаторы компании уменьшились: P/E с 5,01 до 4,73, EV/EBITDA с 2,86 до 2,67 в сравнении с предыдущим кварталом. Снижение P/E дает 7% потенциал по обыкновенным акциям. Поэтому, для покупок интересны только привилегированные бумаги.
Компания выплачивает 10% чистой прибыли по РСБУ на привилегированные акции. За 1 полугодие 2019 года дивиденд на 1 АП — $0,13 (8,35 руб.). Исходя из плана, компания рассчитывает выплатить за 2019 год – $0,2 (12,52 руб.) на привилегированные акции, наша прогнозная выплата – $0,22 – $0,24 (14 руб. – 15 руб.). При текущей цене – $1,73 (110 руб.), дивидендная доходность – 11,4%-13,6%. АП привлекательны на текущих уровнях с целевым ориентиром $2,21 (140 руб.), при котором дивидендная доходность станет 10%. Потенциал роста – 27%, срок реализации идеи – 9 месяцев.
Компанищенко Никита
«Инвестиционная компания ЛМС»
Авто-репост. Читать в блоге >>>
stanislava, такие прогнозы интересны ДО публикации отчетов, а не после, когда уже все практически отыграно.www.kommersant.ru/doc/4040810
Негатив, прежде всего для Ленэнерго как для держателя котла.
Khjv,
Для компании были отменены индивидуальные тарифы для расчетов с «Ленэнерго», перестали перечисляться средства на обслуживание сетей. Как ранее заявляли в компании, лишение статуса не позволяет получать выручку от своей основной деятельности и направлять ее на зарплату, налоги и обслуживание сетей.
И не будет ли иск к ЛЭ с перерасчетом?
Antigua,
Иск к РЭК будет скорее всего. Но даже если найдут способ не возвращать деньги с 2016, то на текущую выручку окажет некое влияние. Вспоминается фраза тут — «мы делили апельсин, много нас, а он один». Апельсином в данном случае являются деньги лиц, которые платят за электричество. И апельсин резко не вырастет, а едаков добавляется.
Khjv,
Мне пока сложно прицениться. Как это в итоге сыграетwww.kommersant.ru/doc/4040810
Негатив, прежде всего для Ленэнерго как для держателя котла.
Khjv,
Для компании были отменены индивидуальные тарифы для расчетов с «Ленэнерго», перестали перечисляться средства на обслуживание сетей. Как ранее заявляли в компании, лишение статуса не позволяет получать выручку от своей основной деятельности и направлять ее на зарплату, налоги и обслуживание сетей.
И не будет ли иск к ЛЭ с перерасчетом?уж скоро геп закроется. у кого какие мысли?
стоит ли выйти-презайти через полгодика?
drmfd, ну перезайди. Вопрос цены только, может по 130 придется вваливаться обратно ))БДСИ-2019 (Большой дивидендный сезон Июль 2019 г). Пришли дивиденды от Ленэнерго ПАО.
БДСИ-2019 (Большой дивидендный сезон Июль 2019 г).
Пришли дивиденды от Ленэнерго ПАО.
Хорошая привилегированная акция, эмитент платит щедрые дивиденды.
Для меня Ленэнерго ап. — это квази-депозит банковский.
По годам выплаты за 1 привилег.акцию:
01.07.2019 — 11.14 руб,
19.06.2018 — 13.47 руб,
26.06.2017 — 8.11 руб.
Почему эмитент платит щедрые дивиденды?
Легко понять, посмотрев на структуру акционеров (данные с Интернета, возможно есть неточности).
1) Россети -67.48%.
2) Санкт-Петербург — 28.80%.
3) Другие акционеры — 2.51%.
4) МРСК Урала — 1.21%.
Городу, государству нужен денежный поток, кэш, который выводится через дивиденды.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Ильшат Юмагулов, вы наверное не в курсе, но у городе нет префов.Те, кто покупали по 90-100 уже получили прибыль выше дивидендов, потому закрывают позиции, после отсечки можно будет обратно заходить
Сергей Т., Зачем закрывать, если всё равно придётся обратно заходить? По 114.5, 3 дня назад, ещё можно было закрыться. А по 109.3 сегодня какой-то психбольной сливал.
Электромонтёр, магедонщики будут сейчас на слиянии с лоэск лить.
На этом фоне я думаю в 3 квартале можно будет хорошо закупиться, июль-август будет ожидание хорошего отчета/ хороший отчет за полугодие, что поддержит котиры. Там плавно планирую соскочить и перезайти на проливе хорошем
Antigua,
Не ищите чёрную кошку в тёмной комнате, тем более, когда там её нет.:)
Бред вы пишете. Бумага немаржинальная, игры в ней нет от слова совсем.
Продажи тогда по 109.3 и сейчас по 101.5 — это настоящие продажи без задних мыслей (продавить и перезайти). Просто деньги нужны на что-то другое, плюс фикс 3-летних держателей.
Бумага — квазиоблигация. Когда вы облигацию продаёте, вы же не думаете этой продажей напугать кого-то и обыграть.
Спекулятивная игра в ЛенэнергоПрефах бывает только 3 дня перед и 2 дня после отчёта РСБУ.
Электромонтёр, мне кажется вы не совсем поняли — лить и продавать будут не с целью перезайти, а с целью соскочить перед возможным объявлением деталей по лоэск — для тех, кто хочет закупиться, это будет хороший шанс.
или вы забыли проливы тут на новостях о трк? Если объявят сделку с лоэск, народ повыпрыгивает изза угрозы обвала дивов на преф, по их мнению.
Antigua,
Я такое не торгую, тем более на бычьем рынке (выскочить сейчас на идее что кто-то когда-то чего-то испугается и по-халаяве мне нальёт). Риск — остаться без бумаги, твёрдой поступью идущей на 140, ради профита выиграть 2-3 процента.
Будут лить — порадуюсь, и на плечи от Газпрома, Газпромнефти, Лукойла, СбербанкПрефов, БашнефтьПрефов прикуплю. Как неделю назад 100 лотов по 109.3-109.8. Но продавать сейчас ниже 110р вообще не разговор, я не меценат. Жду отчёта за полугодие.
Электромонтёр, я об этом и пишу, на полугодовом отчете хорошем всяко уйдем к 110, там я планирую выходить с целью перезайти ниже.
у всех своя стратегия, мне опыт подсказывает, что здесь между полугодовым и годовым отчетом практически нет движения.
Те, кто покупали по 90-100 уже получили прибыль выше дивидендов, потому закрывают позиции, после отсечки можно будет обратно заходить
Сергей Т., Зачем закрывать, если всё равно придётся обратно заходить? По 114.5, 3 дня назад, ещё можно было закрыться. А по 109.3 сегодня какой-то психбольной сливал.
Электромонтёр, магедонщики будут сейчас на слиянии с лоэск лить.
На этом фоне я думаю в 3 квартале можно будет хорошо закупиться, июль-август будет ожидание хорошего отчета/ хороший отчет за полугодие, что поддержит котиры. Там плавно планирую соскочить и перезайти на проливе хорошем
Antigua,
Не ищите чёрную кошку в тёмной комнате, тем более, когда там её нет.:)
Бред вы пишете. Бумага немаржинальная, игры в ней нет от слова совсем.
Продажи тогда по 109.3 и сейчас по 101.5 — это настоящие продажи без задних мыслей (продавить и перезайти). Просто деньги нужны на что-то другое, плюс фикс 3-летних держателей.
Бумага — квазиоблигация. Когда вы облигацию продаёте, вы же не думаете этой продажей напугать кого-то и обыграть.
Спекулятивная игра в ЛенэнергоПрефах бывает только 3 дня перед и 2 дня после отчёта РСБУ.
Электромонтёр, мне кажется вы не совсем поняли — лить и продавать будут не с целью перезайти, а с целью соскочить перед возможным объявлением деталей по лоэск — для тех, кто хочет закупиться, это будет хороший шанс.
или вы забыли проливы тут на новостях о трк? Если объявят сделку с лоэск, народ повыпрыгивает изза угрозы обвала дивов на преф, по их мнению.Те, кто покупали по 90-100 уже получили прибыль выше дивидендов, потому закрывают позиции, после отсечки можно будет обратно заходить
Сергей Т., Зачем закрывать, если всё равно придётся обратно заходить? По 114.5, 3 дня назад, ещё можно было закрыться. А по 109.3 сегодня какой-то психбольной сливал.
Электромонтёр, магедонщики будут сейчас на слиянии с лоэск лить.
На этом фоне я думаю в 3 квартале можно будет хорошо закупиться, июль-август будет ожидание хорошего отчета/ хороший отчет за полугодие, что поддержит котиры. Там плавно планирую соскочить и перезайти на проливе хорошем
Antigua,
Не думаю, что это весомая причина, чтобы лить, ведь речь о покупке давно слышна. Не понятно откуда Ленэнерго деньги возьмёт. Что это будет? Допка? Если кредитная линия, то как на дивах отразится? Если речь ведется о передаче части акций, то можно и префами подманить, а потом по ним перестать платить такие дивы, как сейчас. Наверное это все из области фантастики. Но знатоки, что думаете насчёт такого сценария? Мое мнение, что данная сделка в ближайшие 5 лет не состоится. Но все может поменяться, если на ЛОЭСК надавят сверху.
Khjv, деньги не есть проблема, не думаю что будет допка, но вероятнее всего это кредит+сс или покупка на баланс россетей, с последующим присоединением.
Касательно префы — нет смысла менять устав, ибо больше половины префок у своих.
Стоимость лоэска предварительно оценивали в 6-7 ярдовТе, кто покупали по 90-100 уже получили прибыль выше дивидендов, потому закрывают позиции, после отсечки можно будет обратно заходить
Сергей Т., Зачем закрывать, если всё равно придётся обратно заходить? По 114.5, 3 дня назад, ещё можно было закрыться. А по 109.3 сегодня какой-то психбольной сливал.
Электромонтёр, магедонщики будут сейчас на слиянии с лоэск лить.
На этом фоне я думаю в 3 квартале можно будет хорошо закупиться, июль-август будет ожидание хорошего отчета/ хороший отчет за полугодие, что поддержит котиры. Там плавно планирую соскочить и перезайти на проливе хорошем
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
