комментарии drumer на форуме

  1. Логотип Т-Технологии | Тинькофф | ТКС
    Ваня У уже рекламирует Альфу..

    drumer, а тинек рекламирует вся РПЛ

    Кекс Пекс, вопрос лишь в том, стоит ли входить в тинькоф на 3% от портфеля?
  2. Логотип Т-Технологии | Тинькофф | ТКС
  3. Логотип НМТП
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против
    НМТП отчитался за 4 квартал и 2019 год по МСФО. Тезисно о результатах: 
    — продали зерновой терминал во втором квартале, поэтому чистая прибыль рекордная;
    — выручка немного снизилась;
    — EBITDA с учетом продажи терминала в 4 квартале даже выросла; 
    — сильно сократился долг;
    — мультипликаторы низкие: EV\EBITDA = 5; Р\Е скорр = 5,5; Debt\EBITDA = 0,6.

    У НМТП долларовые тарифы, то есть компания в кризис в своем роде защитный актив. Собственно, ее акции падали не сильно в самые «красные» дни, а сейчас находятся в 10% от абсолютного максимума. Стоит ли брать дешевый актив, который почти не подешевел в кризис? 

    Давайте разберем доводы «за» и «против». «За»:
    — низкие мультипликаторы;
    — низкий долг;
    — защита от девальвации; 
    — ДД около 10% в случае выплаты 50% скорректированной прибыли;
    — вероятен спецдивиденд, хотя его могут и не дать из-за карантинов; 
    — платный мост с высокой рентабельностью, который будет эффективен всегда.
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против

    Авто-репост. Читать в блоге >>>

    БородаИнвест, вы забили указать в плюсах приватизацию, tass.ru/ekonomika/7423695 ??

    drumer, а почему это плюс? Акции добавятся на рынке — цена должна падать. Пакет государства не такой большой, чтоб это влияло на управленческие решения, мне кажется. Поэтому плюса от выхода Росимущества я не вижу. ИМХО — в данном конкретном случае приватизация может привести к просадке. Если мои рассуждения не верны — поправьте, пожалуйста.

    LuNA, акции не на рынке добавятся, а будут продаваться по подписке SPO. Это во-первых. Во-вторых, государству выгодно продать подороже, поэтому руководящие наказы для Транснефти по дивидендам могут быть подведены под SPO. В-третьих, Выход государства расценивается как снижение рисков рынком.

    Уважаемый Алексей Суриков,
    А после того, как акции будут распределены по подписке между владельцами, они на веки вечные останутся у этих владельцев или всё таки эти самые владельцы когда-нибудь их всё-таки выставят на продажу???

    ОчПассивный инвестор, ни один инвестор не будет покупать акции по цене, меньшей, чем цена продажи

    Уважаемый Алексей Суриков,
    О чём вы?
    Вот например, для МБ какова же цена продажи: 80 р. или 118 р.???
    Цена продажи — величина непостоянная.
    Чтобы не говорили, а допэмиссии РАЗМЫВАЕТ капитал!

    ОчПассивный инвестор, это не допэмиссия, у вас какая-то каша в голове

    Уважаемый Алексей Суриков,
    Извините. Я использовал совершенно неверный термин.
    При этом я имел ввиду, что любое увеличение количества акций в свободной продаже (по моим представлениям) будет вести к падению их цены.
    Возможно, что и в этом я не прав…

    ОчПассивный инвестор, фрифлот уменьшает спекулятивные колебания, чем он выше тем стабильнее цена на длинном промежутке. Считается, что чем выше показатель, тем более ликвиднее бумага. И достаточное количество доступных бумаг на рынке снижает риски резкого спекулятивного изменения цены на рынке.
  4. Логотип НМТП
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против
    НМТП отчитался за 4 квартал и 2019 год по МСФО. Тезисно о результатах: 
    — продали зерновой терминал во втором квартале, поэтому чистая прибыль рекордная;
    — выручка немного снизилась;
    — EBITDA с учетом продажи терминала в 4 квартале даже выросла; 
    — сильно сократился долг;
    — мультипликаторы низкие: EV\EBITDA = 5; Р\Е скорр = 5,5; Debt\EBITDA = 0,6.

    У НМТП долларовые тарифы, то есть компания в кризис в своем роде защитный актив. Собственно, ее акции падали не сильно в самые «красные» дни, а сейчас находятся в 10% от абсолютного максимума. Стоит ли брать дешевый актив, который почти не подешевел в кризис? 

    Давайте разберем доводы «за» и «против». «За»:
    — низкие мультипликаторы;
    — низкий долг;
    — защита от девальвации; 
    — ДД около 10% в случае выплаты 50% скорректированной прибыли;
    — вероятен спецдивиденд, хотя его могут и не дать из-за карантинов; 
    — платный мост с высокой рентабельностью, который будет эффективен всегда.
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против

    Авто-репост. Читать в блоге >>>

    БородаИнвест, вы забили указать в плюсах приватизацию, tass.ru/ekonomika/7423695 ??

    drumer, а почему это плюс? Акции добавятся на рынке — цена должна падать. Пакет государства не такой большой, чтоб это влияло на управленческие решения, мне кажется. Поэтому плюса от выхода Росимущества я не вижу. ИМХО — в данном конкретном случае приватизация может привести к просадке. Если мои рассуждения не верны — поправьте, пожалуйста.

    LuNA, smart-lab.ru/q/NMTP/shareholders/ и bcs-express.ru/novosti-i-analitika/nmtp-stoit-li-vkladyvat-sia-v-odnu-iz-samykh-rentabel-nykh-kompanii-rossii. низкий фри флот = спекуляция там что бы дернуть цену иногда нужно совсем чуть чуть .
    есть у меня такая компания в портфеле там 30% туда сюда не вопрос потому, что фри флот 5%.

    drumer, доля госудраства так то 81%… а если данный актив продавать в частные руки, уменьшив долю государства до 50%+1акция, уверен, что цена вырастет
  5. Логотип НМТП
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против
    НМТП отчитался за 4 квартал и 2019 год по МСФО. Тезисно о результатах: 
    — продали зерновой терминал во втором квартале, поэтому чистая прибыль рекордная;
    — выручка немного снизилась;
    — EBITDA с учетом продажи терминала в 4 квартале даже выросла; 
    — сильно сократился долг;
    — мультипликаторы низкие: EV\EBITDA = 5; Р\Е скорр = 5,5; Debt\EBITDA = 0,6.

    У НМТП долларовые тарифы, то есть компания в кризис в своем роде защитный актив. Собственно, ее акции падали не сильно в самые «красные» дни, а сейчас находятся в 10% от абсолютного максимума. Стоит ли брать дешевый актив, который почти не подешевел в кризис? 

    Давайте разберем доводы «за» и «против». «За»:
    — низкие мультипликаторы;
    — низкий долг;
    — защита от девальвации; 
    — ДД около 10% в случае выплаты 50% скорректированной прибыли;
    — вероятен спецдивиденд, хотя его могут и не дать из-за карантинов; 
    — платный мост с высокой рентабельностью, который будет эффективен всегда.
    Отчет НМТП за 2019 год. За и против

    Авто-репост. Читать в блоге >>>

    БородаИнвест, вы забили указать в плюсах приватизацию, tass.ru/ekonomika/7423695 ??

    drumer, а почему это плюс? Акции добавятся на рынке — цена должна падать. Пакет государства не такой большой, чтоб это влияло на управленческие решения, мне кажется. Поэтому плюса от выхода Росимущества я не вижу. ИМХО — в данном конкретном случае приватизация может привести к просадке. Если мои рассуждения не верны — поправьте, пожалуйста.

    LuNA, smart-lab.ru/q/NMTP/shareholders/ и bcs-express.ru/novosti-i-analitika/nmtp-stoit-li-vkladyvat-sia-v-odnu-iz-samykh-rentabel-nykh-kompanii-rossii. низкий фри флот = спекуляция там что бы дернуть цену иногда нужно совсем чуть чуть .
    есть у меня такая компания в портфеле там 30% туда сюда не вопрос потому, что фри флот 5%.
  6. Логотип Россети (старые)
    еще вот такая www.kommersant.ru/doc/4267664 и вот что пишут
    Существует два варианта: большая допэмиссия «Россетей» с конвертацией акций миноритариев ФСК в бумаги головной компании (см. “Ъ” 25 октября 2019 года) либо более затратный вариант с переводом ФСК и «Россетей» на единую акцию через принудительный выкуп пакетов миноритариев ФСК и последующий делистинг.

    «Россетям» напрямую принадлежит 80,13% акций ФСК, еще 0,59% — у Росимущества, остальные 19,28% — у миноритариев, крупнейший из них Prosperity владеет 3,4%. Доля иностранных институциональных инвесторов составляет более 50% от free-float ФСК, среди них Kopernik Global All-Cap Fund (США), Vanguard International Equity Index Fund и государственные инвестфонды Норвегии и ОАЭ. 88,04% уставного капитала «Россетей» контролирует Росимущество. Акции обеих компаний торгуются на Московской бирже, капитализация «Россетей» по итогам торгов 21 февраля составила 333 млрд руб., ФСК — 310 млрд руб.
    всякие буржуи наверное не особо рады будут если их нагнут по условиям выкупа или обмена акциями ?
    сейчас как ни крути а дивы были у фск больше, россети рядом не стоят… Надеюсь фонды отстоят свои и мои интересы

    drumer, 20% ФСК, если за деньги будут выкупать, то по 0,5 рубля?

    khornickjaadle, я не знаю… за 0,5 продам =)
  7. Логотип МТС
    У меня вопрос вот забрали они МСТ банк, а каковы перспективы ?
    какие мысли есть, где драйвер роста прибыли, спутниковые тарелки или онлайн кассы или все вместе объединенное в общую Эко систему? В чем перспектива или мы просто получаем стабильный предсказуемый бизнес оператора связи?
  8. Логотип Мечел
    На неделе все были свидетелями очень внушительных объемов по бумаге — обошли и ВТБ и АЭРОФЛОТ — да что говорить Мечел полноценная голубая фишка на ММВБ
    Высоколиквидный актив — с фантастическим потенциалом роста котировки и дивидендов

    Зайков Антон, жаль зафукать нельзя, кроме отвращения ничего не вызываешь
  9. Логотип ВТБ
    цена акции сейчас -это цена далекого 2009 года. за это время банк немного вырос по ЧП и прочим показателям, стоит им заплатить дивы по их же утвержденной формуле и вера инвесторов вернется, да я и сам с ними аккуратен и держу по 1% от портфеля, но как же хочется =) роста к 6-7 копейкам…
  10. Логотип Саратовский НПЗ
    Александр Новак: Доходы бюджета от демпфера составят 1 трлн рублей при цене нефти в $20.

    Налоговая система в России устроена таким образом, что цены на бензин и дизель на АЗС остаются стабильными даже в условиях очень низких или высоких цен на нефть. Достигается это за счет значительной доли налогов в стоимости каждого литра топлива, а также работой механизма по сдерживанию цен на нефтепродукты — демпфера. Суть его работы в том, что при высоких ценах на нефть НПЗ получают компенсацию в виде отрицательного акциза, а при очень низких — наоборот должны платить государству сверхприбыли.

    Марэк, правильно ли понимать, что при такой цене на нефть, завод платит сверхприбыль в гос казну, но при этом цена бензина мягко говоря не колеблется. Получается, что дорогая или дешевая нефть НПЗ особо не важно они или акциз в минус считает или платит обратку государству.
    Чтож получается, прибыль НПЗ зависит только от кол-ва произведенного бензина и его цены которая почти никогда не падает .
    Интересно посмотреть первый квартальный отчет, как спрогнозировать прибыль за 20 год и перспективы див-дных выплат.
  11. Логотип Россети (старые)
    еще вот такая www.kommersant.ru/doc/4267664 и вот что пишут
    Существует два варианта: большая допэмиссия «Россетей» с конвертацией акций миноритариев ФСК в бумаги головной компании (см. “Ъ” 25 октября 2019 года) либо более затратный вариант с переводом ФСК и «Россетей» на единую акцию через принудительный выкуп пакетов миноритариев ФСК и последующий делистинг.

    «Россетям» напрямую принадлежит 80,13% акций ФСК, еще 0,59% — у Росимущества, остальные 19,28% — у миноритариев, крупнейший из них Prosperity владеет 3,4%. Доля иностранных институциональных инвесторов составляет более 50% от free-float ФСК, среди них Kopernik Global All-Cap Fund (США), Vanguard International Equity Index Fund и государственные инвестфонды Норвегии и ОАЭ. 88,04% уставного капитала «Россетей» контролирует Росимущество. Акции обеих компаний торгуются на Московской бирже, капитализация «Россетей» по итогам торгов 21 февраля составила 333 млрд руб., ФСК — 310 млрд руб.
    всякие буржуи наверное не особо рады будут если их нагнут по условиям выкупа или обмена акциями ?
    сейчас как ни крути а дивы были у фск больше, россети рядом не стоят… Надеюсь фонды отстоят свои и мои интересы
  12. Логотип Россети (старые)
    6.5 акции сетей. Меняют нам1 акцию фск

    Сергей Теряев, откуда информация?
  13. Логотип Россети (ФСК)
    «Россети» ищут единоначалия
    Госхолдинг и ФСК объединяют управляющие команды www.kommersant.ru/doc/4329286

    Артур, есть еще вот такая www.kommersant.ru/doc/4267664 и вот что пишут
    Существует два варианта: большая допэмиссия «Россетей» с конвертацией акций миноритариев ФСК в бумаги головной компании (см. “Ъ” 25 октября 2019 года) либо более затратный вариант с переводом ФСК и «Россетей» на единую акцию через принудительный выкуп пакетов миноритариев ФСК и последующий делистинг.

    «Россетям» напрямую принадлежит 80,13% акций ФСК, еще 0,59% — у Росимущества, остальные 19,28% — у миноритариев, крупнейший из них Prosperity владеет 3,4%. Доля иностранных институциональных инвесторов составляет более 50% от free-float ФСК, среди них Kopernik Global All-Cap Fund (США), Vanguard International Equity Index Fund и государственные инвестфонды Норвегии и ОАЭ. 88,04% уставного капитала «Россетей» контролирует Росимущество. Акции обеих компаний торгуются на Московской бирже, капитализация «Россетей» по итогам торгов 21 февраля составила 333 млрд руб., ФСК — 310 млрд руб.
  14. Логотип Мечел
    Обобщение по продаже:
    Эльгу продали, сократили долг на 30%. Остальные 70% будут выплачивать 7-10 лет. Где-бы еще 2 Эльги найти?

    Barb, вот мне тоже интересно почему префы так выросли

    Роман Ранний, знать бы кто их покупает ?
    сам сижу с префами и уже почти тот уровень, что бы или скинуть в безубыток или все таки ждать и верить в свои 10р следующем году на акцию.
  15. Логотип Россети (ФСК)
  16. Логотип Россети (ФСК)
    www.advis.ru/php/print_news.php?id=4DCDECA5-92F7-2744-BE52-6930A92045C4
    так и чем это теперь все грозит
    вот такст но ссылка почему то не открывается
    Совет директоров «ФСК ЕЭС» рекомендовал акционерам компании на годовом собрании принять правки в устав, предусматривающие упразднение правления электросетевой компании после передачи управления ею Россетям, следует из материалов ФСК к годовому собранию акционеров. «Предполагается, что полномочия единого исполнительного органа ПАО „ФСК ЕЭС“ будут переданы по договору управляющей организации ПАО „Россети“. Согласно проекту новой редакции устава ПАО „ФСК ЕЭС“ единоличным исполнительным органом ПАО „ФСК ЕЭС“ будет генеральный директор общества
  17. Логотип Мечел
    Дивы в 21г будут ОЧЕНЬ ЖИРНЫЕ.

    Вадим Назаренко,
    Все деньги от продажи ушли банкстерам, о больших дивах нужно забыть.
    «57,4% от суммы сделки будут направлены на досрочное погашение долга перед Банком ВТБ и 42,6% — на погашение задолженности перед Банком ГПБ»

    Barb, по дивам, нам много не нужно на префку 10р мне хватит. но если с учетом нагиба в этом году лучше в следующем все таки 13-15р =)… прибыли бы теперь

    drumer, даже если прибыль будет за 2020 год. то зачем кредиторам одобрять выплату дивидендов на префы?

    Роман Ранний, ну одобряли же периодически до этого? у меня нет ответа почему бы им не одобрить, просто очень хочется БАБАХ и 20% =)) дивидендами… Ну опять же сижу я в американцах и кое кто вполне разумно отменяет дивы и я даже понимаю в глубине души, что если отмена будет полезна и компания будет здоровей от этого то я даже и за могу быть.
  18. Логотип Мечел
    блин походу эта контора дивы хочет выплатить 6-7 руб.иначе этот рост ни как по префам не обьяснить.инсайд у них в компании

    Дмитрий C, 3,47 примерно… может верят в следующий год ?
    так то в след году 20%от ЧП может быть значительно лучше.
    НУжно оценить влияние Эльги на формирование ЧП, гашение кредитов и экономия на% может быть выгоднее .
    Кстати читал обоснование тех самых незапланированных трат которые нарисовал мечел в 4к -это был возврат налоговых преференция
    от якутии и по факту продажи эльги бюджет попросил их вернуть.
    Разовое списание и повториться не должно.
  19. Логотип Мечел
    Дивы в 21г будут ОЧЕНЬ ЖИРНЫЕ.

    Вадим Назаренко,
    Все деньги от продажи ушли банкстерам, о больших дивах нужно забыть.
    «57,4% от суммы сделки будут направлены на досрочное погашение долга перед Банком ВТБ и 42,6% — на погашение задолженности перед Банком ГПБ»

    Barb, по дивам, нам много не нужно на префку 10р мне хватит. но если с учетом нагиба в этом году лучше в следующем все таки 13-15р =)… прибыли бы теперь
  20. Логотип Мечел
    Есть шанс что до 27 апреля на 206 улетим! ДА ДА ГОСПОДА!

    Зайков Антон, 20ХХ года уточни ..
    может следующего десятилетия… ну чтоб мы закупились 300% не мало такто!
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: