ответы на форуме

Если бы у меня был бы сейчас кешь я бы взял, но к сожалению кеша пока нет, а на плечи брать пока рано так как до отчета еще два месяца, не хочется платить лишний месяц проценты и рискованно из-за геополитики и хотелось бы увидеть хотя бы отчет по операционным результатом, что бы снять обеспокоенность, что в Турции все по плану увеличивается загрузка.

Константин Лебедев, я сегодня маленько втб прикупил, наверное можно уже, от этой цены там вроде дивы не хуже чем у металлургов могут быть. До этого думал дешево продал с 46 до 52 копеек держал, а оно вон как вышло.

Макс Пчелкин, Да, то же куплю, но позже ближе к объявлению дивидендов, так как пока могу взять только на плечи.

А вот нашел про нлмк www.kommersant.ru/doc/4839188
Судя из публикации есть меморандум о начале строительства с 2024 года по 2027 стоимость 250 млрд рублей и 2027-2028 годы ввод в эксплуатацию, т.е. 4 года по 63 млрд руб. в год это менее 1 млрд.$ из за чего паника? Ну даже если решат ускорить и начнут в 2023 году и что это все не критично? Андрей Аперов чего вы напугались продав акции перед дивидендом, получается на мой взгляд убыток от такой сделки? Я думаю с 2022 года такой проект невозможно будет начать по техническим причинам, даже при всем желании. А вообще проект хороший ведет к увеличению ebidta.

Макс Пчелкин, так то оно так, но я пока все еще на заборе и дождался бы фактуры

Британский экономист признался что не может дать прогноз на 2022 год
rg.ru/2021/12/11/britanskij-ekonomist-priznalsia-chto-ne-mozhet-dat-prognoz-na-2022-god.html

Макс Пчелкин, Прогноз дальше, чем на квартал нужен для общей оценки на основе регрессии к средним значениям, что бы нивилировать эффект цикличности в секторе

Похоже на то что compas перепутал рубли с баксами и посчитал что строительство будет стоить 250 млрд$(хотя на самом деле 250 млрд рублей) т.е. 18 трлн руб.взял шорт по ошибке и пытается нам втюхать какую то ерунду.😀

Макс Пчелкин, ага щаз-з-з…

Нерезы фиксанули прибыль в 3-ем кварател

Константин Лебедев,

Ну хорошо, фиксанули, с цифрами не поспоришь. А дальше что делать с большими деньгами? Где есть идеи, точки роста или дивидендные истории сравнимые с Российским ФР? Пока мне не понятна логика нерезов. Хотя все аналитики трубят одну песню — рост сырьевых рынков.
Что вы думаете Константин?

Danros, Я думаю надо пересматривать стратегию с учетом возросшим влиянием физиков на фондовой рынок. Теперь понятно почему Тинькофф в космосе, а ВТБ в жо пе, а Сбер где-то по серединке болтается. и если продолжить логику то НЛМК хорошие мультипликатора давали в основном нерезы, а физикам только халявы и дивов подавай да пбольше.

Константин Лебедев,

до конца я вас не понял, что именно должно пересмотреть руководство НЛМК? Если основные финансовые показатели Компании весьма привлекательные для инвестиций:

Обзор акции NLMK:
Бета(β): 0.11. Акции торгуются независимо от рынка.
За год акции выросли на 15.22%.
В течение года (52 недель) акции торгуются в диапазоне:
189,02-282,46.
Среднемесячная доходность акций составляет 1.3%,
при риске в 8.12%.
Акции торговались 8 мес. в плюсе и 4 мес. в минусе.

Прибыль компании растет 3й квартал подряд.
P/E (цена/чистая прибыль): 4.14. По отношению к отрасли (6.43) акции недооценены на 36%.
P/S (цена/выручка): 1.28. По отношению к отрасли (2.67) акции недооценены на 53%.
EV/EBITDA: 3.17. Акции недооценены на 217%.
EPS (прибыль на акцию) составляет 53.82 (24.06%).
Окупаемость инвестиций: 4 лет.

Danros, Это же временные показатели и производство совсем не растет, а «инвестиции» в основном маскируются под замену катков, это как картридж в принтере поменять и выдать это за инвестиции. Да акция эта на все времена но покупать в долгую ее нужно, когда укрепиться рубль и после завершения сырьевого ралли. А так она может терять по 25% стоимости в квартал и дивы 25% в год не спасут. Вот на следующей недели перед дивами, будет очередной шанс скинуть акции, и купить тот же ВТБ, который как раз пострадал из-за ослабления рубля, а НЛМК выиграл.

Константин Лебедев, втб падает, нлмк, ммк растет.🙂

Макс Пчелкин, Это все краткосрочные колебания, а банки сейчас на жестким давлением. Я смотрел на горизонте квартала

Развели лохов ритейлеров и поехали наверх — нет сомнений, что котировки ещё доедут до 260

Андрей Аперов, вы в позиции или ждете сд по капексу. Ммк седня озвучил увеличение капекса на 100 млн$ в квартал, норникель за неделю до этого тоже озвучивал.

Макс Пчелкин, я вышел и жду СД — надеюсь, что «сюрпризов» не будет и мы получим увеличение капзатрат в районе инфляции

Получается дополнительно 100 млн$ в квартал на капекс по сравнению с 2021

Макс Пчелкин, нет не правильно я посчитал в 2021 году капекс 1 млрд $ был запланирован, значит увеличение на 63 млн$ квартал. Еще в 2021 году тратились на запуск Турции, поэтому наверное разницы по кап затратам между 21 и 22 годом особой не будет.

Макс Пчелкин, на Турцию тратели не из капекса я прямо из FCF

Получается дополнительно 100 млн$ в квартал на капекс по сравнению с 2021

Макс Пчелкин, нет не правильно я посчитал в 2021 году капекс 1 млрд $ был запланирован, значит увеличение на 63 млн$ квартал. Еще в 2021 году тратились на запуск Турции, поэтому наверное разницы по кап затратам между 21 и 22 годом особой не будет. Еще было озвучено что идет по плану нарашивание производства в Турции и выход в следующем году на 2 млн.тонн, к тому же в Турции малый углеродный след (0.6) и она будет иметь большую роль в балансе выбросов со2 ммк, в общем я так понял без нее на нормативеые показатели не выйти, так что от нее не откажутся и она даст вклад в ebidta может доп капекс и не заметим.

Сегодня хорошо держится по сравнению с другими, несмотря на геп, также как и до гепа. Фактически просадка сейчас меньше дивиденда, а у газпрома -3% просто так

Макс Пчелкин, на самом деле ГЭП никогда не равен дивам, чуть меньше. Потому что цена как правило опускается ниже точки окончания ГЭП. И дно спуска цены как правило как раз равно Дивам.

SOrRos, да ну дело то не в гепе, а в трм что сильно не льют пока как в сентябре, фактически она на месте стоит при красном рынке.

Макс Пчелкин, Я чуть ниже писал по той позиции, в которой сейчас находимся. Это фактичекски на развилке. Если уходим ниже 200, то это означает, что восходящее движение полностью сменилось на нисходящее в среднесрочной перспективе. И цена должна будет опускаться ниже 180. А вот это уже совершенно нелогично по состоянию компании и ее возможностям. Вот и стоим. Ведь многим хочется опуститься пониже. Не отрицаю, что возможен краткосрочный поход вниз для крупняка, закуп и моментальный возврат типа лонг-сквиза.

SOrRos, к сожалению на мой взгляд ты возможно прав
сегодня фронтальное падение всего рынка и связано это с нерезидентами которые вероятно выходят
сегодня нельзя было продавать в шорт ниже 208.20 --это сдерживало падение акции от нерезов
поэтому на мой взгляд нерезы могут продолжить движение

znak, поэтому я сейчас оставляю на эту акцию, ежедневно резерв кеша. Сегодня утром купил поймал отскок на 2 рубля и все до завтра часть продал. Глобально акция все равно растет и рост рано или поздно будет. Акция уже упала с 280 до 206 основная фаза коррекции пройдена, если даже упадет еще на 25 руб., то по сравнению с тем на сколько уже упала немного осталось.

Макс Пчелкин, вы принципиально неверно оцениваете перспективы компании. Нельзя покупать или продавать ориентируясь на то «сколько компания стоила» раньше. Старайтесь оценить, какие существуют перспективы роста.

Посмотрите на акции Alibaba!!! Цена сложилась в 3 раза!!! за один год.

Насчет НЛМК. Если компания кажется вам перспективной..., вы считаете что цена акций может подрасти — тогда надо добирать. Только вот прежняя цена тут не причём.
Рост был обусловлен высокими мировыми ценами на сталь. В августе 2021 г. они достигли своего пика (как и цена акций сталеваров). Сейчас идет коррекция. Но даже сейчас, цена на сталь на 50% дороже, чем в начале 2021 г. Делаем выводы.
А так, НЛМК, Северсталь и ММК — отличные компании.

Сегодня хорошо держится по сравнению с другими, несмотря на геп, также как и до гепа. Фактически просадка сейчас меньше дивиденда, а у газпрома -3% просто так

Макс Пчелкин, на самом деле ГЭП никогда не равен дивам, чуть меньше. Потому что цена как правило опускается ниже точки окончания ГЭП. И дно спуска цены как правило как раз равно Дивам.

SOrRos, да ну дело то не в гепе, а в трм что сильно не льют пока как в сентябре, фактически она на месте стоит при красном рынке.

Макс Пчелкин, Я чуть ниже писал по той позиции, в которой сейчас находимся. Это фактичекски на развилке. Если уходим ниже 200, то это означает, что восходящее движение полностью сменилось на нисходящее в среднесрочной перспективе. И цена должна будет опускаться ниже 180. А вот это уже совершенно нелогично по состоянию компании и ее возможностям. Вот и стоим. Ведь многим хочется опуститься пониже. Не отрицаю, что возможен краткосрочный поход вниз для крупняка, закуп и моментальный возврат типа лонг-сквиза.

Сегодня хорошо держится по сравнению с другими, несмотря на геп, также как и до гепа. Фактически просадка сейчас меньше дивиденда, а у газпрома -3% просто так

Макс Пчелкин, на самом деле ГЭП никогда не равен дивам, чуть меньше. Потому что цена как правило опускается ниже точки окончания ГЭП. И дно спуска цены как правило как раз равно Дивам.

Путин и Байден проведут переговоры 7 декабря, может быть на этом фоне даже дивгеп закроем.

Макс Пчелкин, так это получится собес какой-то. Дать без потерь или с минимальными 1-2 процентами свалить например в Северсталь и получить еще и дивы там. Там на 216-217 будет забор продаж таких желающих. Я по крайней мере точно так сделаю. Хотя в сильный провоз сразу под 200 также не верю — судя по динамике бумаги плечунов тут было немного, ибо соображалка должна была сработать — лезть с плечами на таком рынке под дивотсечку, когда до следующих див более полугода и есть непонятки с решением ФАС — идея рискованная. Но и ухода на отсек по локальным низам тоже не было — в пятницу неплохо покупали, хотя им также неплохо наливали.

Пилат, 6 го числа кстати начинается утренняя сессия на мосбирже с 8 утра вроде, как это будет все непонятно, могут быть неожиданности.

Макс Пчелкин, с 7 утра.

Путин и Байден проведут переговоры 7 декабря, может быть на этом фоне даже дивгеп закроем.

Макс Пчелкин, так это получится собес какой-то. Дать без потерь или с минимальными 1-2 процентами свалить например в Северсталь и получить еще и дивы там. Там на 216-217 будет забор продаж таких желающих. Я по крайней мере точно так сделаю. Хотя в сильный провоз сразу под 200 также не верю — судя по динамике бумаги плечунов тут было немного, ибо соображалка должна была сработать — лезть с плечами на таком рынке под дивотсечку, когда до следующих див более полугода и есть непонятки с решением ФАС — идея рискованная. Но и ухода на отсек по локальным низам тоже не было — в пятницу неплохо покупали, хотя им также неплохо наливали.

Странно.
Идёт слив акций перед отсечкой.
Ничего не понимаю в этих кульбитах перед выплатой дивидендов.

Владимир тракторист., тут кульбиты уже полгода никто не удивляется, привыкли.

Макс Пчелкин, Осенне-зимние кульбиты особо забористые на фоне новостей геополитики и ожиданий в экономике. Смотрю прогнозы разных оракулов и понимаю что это лотерея случайных чисел. Люди графики рисуют, потуги несусветные делают предугадать что будет а какая-то неведомая сила хороводит всем этим карнавалом покуривая сигару держа в руках бокал с вискарём и посмеивается над всем этим действом.

Кубышкой зашел утром на полпакета нлмк по 217.54 вечером выйду, утром в понедельник после дивгепа еще зайду отскок ловить, если все пройдет по графику, то див геп считай закрыт.

Макс Пчелкин, отскок будет во вторник- среду

Эдуард Лоскутов, посмотрим по обстановке, я уже всю неделю в боковике на кубышку по 2 рубля в день(интрадейно ямки вершинки собирал) примерно ловлю, коплю на закрытие дивгепа. Ну в общем ерундой занимаюсь, если б она росла этого делать бы не пришлось.

Макс Пчелкин, на каком таймфрейме ловишь?

✔ ⓈⒺⓇⒼⒾⓄ, часть пакета дейтрединг, основная часть долгосрок.

Макс Пчелкин, хм, интересно, ТихийХомяк так же делает, только еще и бабло с тг-подписантов за это берет))) У него вроде 5000 листов основная часть.

Кубышкой зашел утром на полпакета нлмк по 217.54 вечером выйду, утром в понедельник после дивгепа еще зайду отскок ловить, если все пройдет по графику, то див геп считай закрыт.

Макс Пчелкин, отскок будет во вторник- среду

Эдуард Лоскутов, посмотрим по обстановке, я уже всю неделю в боковике на кубышку по 2 рубля в день(интрадейно ямки вершинки собирал) примерно ловлю, коплю на закрытие дивгепа. Ну в общем ерундой занимаюсь, если б она росла этого делать бы не пришлось.

Макс Пчелкин, на каком таймфрейме ловишь?

«НЛМК» Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
Сообщение о существенном факте о проведении заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента и его повестке дня, Сообщение об инсайдерской информации

1. Общие сведения

1.1. Полное фирменное наименование эмитента: Публичное акционерное общество “Новолипецкий металлургический комбинат”
1....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Раскрывальщик, Опа-чки… а вот тут сюрприз может быть… текущая дивполитика предполагает и так максимальные преференции для акционеров. Если речь пойдет просто об утверждени капексов на 2022 г. в рамках текущих цифр, то ничего страшного — едем дальше, наслаждаемся разворотом рынка стали. Китай начинает оживать, сезон начинается, Arcelor раллирует, начинается переаллокация в comodities. Но если речь пойдет об изменении дивполитики, скажем 50% FCF при уровне долга к EBITDA не более 1.0Х и, например, 25% при выше 1,0Х то смело можно открывать шорт, который отобьет все ваши потери по этой горе бумаги. При дивах 25 рублей цена бумаге — 185-190 рублей. Бинго!!.. так она в эту зону-то и идет уже как полгода!!! Коллеги, может и нет никаких фондов играющих против ВТБ, а есть инсайдеры, которые уже знают новую дивполитику и все слили физикам???

Андрей Аперов, наврятле, стратегия до 2022 года, действует, зачем ее сейчас менять, тем более инвестор нарисовался, и этот говорящая голова говорил что изменений в див политике не предвидится. мотивы какие по вашему предположению? Так уж старались они хорошие дивы за 3 кв заплатить, чуть ли не кредит взяли, зачем это тогда? В пятницу так пугать, я уж пивка собрался хлебнуть, а тут такая идея чуть не поперхнулся, как Витя Петров.🙂

Макс Пчелкин, Посмотрим, признаюсь, я продал весь пакет — и не из-за дивидендов или гэпа, это отработанная история. До 10 декабря я воздержусь. Буду рад, если это будет регулярное утверждение капитальных затрат, хотя бы в текущих уровнях, которые, напомню, превышают средние размеры капзатрат за прошлые 5 лет более чем на 50% (это к вопросу о не тратящихся металлургах). Это уже будет хорошей новостью. А если (маловероятно) их еще порежут — мы можем вообще в космос улететь. Но мне кажется, что все будет не так просто и мы увидим увеличение капзатрат, очень уж на это намекает непрекращающаяся коррекция с мая-месяца

Кубышкой зашел утром на полпакета нлмк по 217.54 вечером выйду, утром в понедельник после дивгепа еще зайду отскок ловить, если все пройдет по графику, то див геп считай закрыт.

Макс Пчелкин, отскок будет во вторник- среду

Эдуард Лоскутов, посмотрим по обстановке, я уже всю неделю в боковике на кубышку по 2 рубля в день(интрадейно ямки вершинки собирал) примерно ловлю, коплю на закрытие дивгепа. Ну в общем ерундой занимаюсь, если б она росла этого делать бы не пришлось.

Макс Пчелкин, лок цель-- до среднего боллинджера на мой взгляд довел кукловод
далее на мой взгляд вероятна коррекция

Кубышкой зашел утром на полпакета нлмк по 217.54 вечером выйду, утром в понедельник после дивгепа еще зайду отскок ловить, если все пройдет по графику, то див геп считай закрыт.

Макс Пчелкин, отскок будет во вторник- среду

Утром гэп будет в 6:50 утра на тонком рынке, мало брокеров включат утренний режим торгов.

Auximen, с понедельника меняется редим работы моекса?

Макс Пчелкин, да. Торги с 6:50.