комментарии РоманП. на форуме

Источник РДВ, который находится в шорте Qiwi, остаётся в позиции и наращивает шорт. Его аргументы нерушимы:

— Терминальная сеть Qiwi умирает. Терминалов год назад было 152 тысячи, сейчас 136 тысяч.

— Регуляторные риски. Президент подпишет документ, запрещающий использование анонимных кошельков.

— Конкуренция. Qiwi приходится конкурировать на перенасыщенном рынке с экосистемами банков, Яндекс.Денег, VKPay и телекомов.

По собственным прогнозам Qiwi, во втором полугодии рост выручки замедлится до 0%, а прибыль и вовсе снизится. Чемпионат Мира по футболу прошёл, дальше расти за счёт ставок на спорт будет значительно сложнее.

Плюс ко всему этому, пакет акций Qiwi, принадлежащий банку Открытие выделен в непрофильный актив и стоит на продажу. Открытие будет использовать рост цен на акции, чтобы продавать их в рынок тем, кто всё ещё верит в рост бизнеса.

РоманП., неужели вы верите что они вообще торгуют чем то, кроме своих прогнозов и рекомендаций?

Маска, нет просто выложил противоположную точку зрения. Мне брокер Киви шортить не даёт.

Источник РДВ, который находится в шорте Qiwi, остаётся в позиции и наращивает шорт. Его аргументы нерушимы:

— Терминальная сеть Qiwi умирает. Терминалов год назад было 152 тысячи, сейчас 136 тысяч.

— Регуляторные риски. Президент подпишет документ, запрещающий использование анонимных кошельков.

— Конкуренция. Qiwi приходится конкурировать на перенасыщенном рынке с экосистемами банков, Яндекс.Денег, VKPay и телекомов.

По собственным прогнозам Qiwi, во втором полугодии рост выручки замедлится до 0%, а прибыль и вовсе снизится. Чемпионат Мира по футболу прошёл, дальше расти за счёт ставок на спорт будет значительно сложнее.

Плюс ко всему этому, пакет акций Qiwi, принадлежащий банку Открытие выделен в непрофильный актив и стоит на продажу. Открытие будет использовать рост цен на акции, чтобы продавать их в рынок тем, кто всё ещё верит в рост бизнеса.

Похоже осенью пакет решили разместить опять своим и за недорого РДВ:
Газпром: ожидаемых дивидендов не будет из-за обвала цен на газ и задержки Северного потока-2. Акции Газпрома — идеальный кандидат на шорт.

Цены на природный газ в Европе обвалились на 65% и, скорее всего, продолжат (https://www.kommersant.ru/doc/4054195) падать. Причина — переизбыток производства газа, в частности, от производителей СПГ. Чтобы поддерживать долю на рынке, Газпрому приходится продавать газ за дёшево. В 4 квартале 2018 года средняя экспортная цена газа в Европу составляла $274/mcm, а во 2 квартале 2019 года опустилась уже ниже $200.

Из-за этого падает выручка Газпрома. Например, агентство Fitch прогнозирует (https://amp.rbc.ru/rbcnews/business/15/08/2019/5d5574319a7947b97f797a30), что EBITDA Газпрома в 2019 году снизится на 20%. Это очень оптимистичный прогноз, считает источник РДВ. Скорее всего, цены на газ не восстановятся в ближайшем будущем. Эпоха дорогих цен на газ закончилась, пока капекс Газпрома продолжается.

К общему негативу по Газпрому добавляется опасное затягивание запуска Северного потока-2. Несмотря на заверения (https://ria.ru/20190731/1557036481.html) лиц, связанных с проектом, что запуск состоится вовремя, Дания до сих пор не даёт разрешение на прокладку трубы в её территориальных водах. В конце 2019 года истекает контракт по транзиту газа через Украину. Так как Северного потока-2 нет, зато есть избыток на рынке СПГ, новый контракт будет заключен на невыгодных для Газпрома условиях.

Продажа 3% пакета в Газпроме загадочному инвестору по 200 рублей за акцию тоже вызывает вопросы. Некоторые инвесторы рассматривают этот уровень как новый уровень поддержки акций. Однако это не так. История похожа на покупку банком ВТБ пакета в Магните: рынок тогда думал, что 4660 рублей за акцию — это новый уровень поддержки, а сейчас Магнит стоит на 23% дешевле.

P/S Хорошо хоть Миллера не уволили опять, или на погост не отправили.

ФСБ пришло в Газпром, силовики проверяют дочернюю компанию холдинга МОЭК из-за контрактов по прокладке теплотрасс. У управляющего директора Дениса Башука запросили информацию по контрактам с компанией Спецэнгергострой, которую контролирует Мамед Мамедбеков и которая занимается теплоснабжением в районе ЗИЛ. Размеры претензий пока непонятны, это многолетний подрядчик МОЭК, которая входит в Газпромэнергохолдинг. Визиты силовиков в Газпром и его дочки являются большой редкостью, хотя дело Арашукова по Межрегионгазу привело к смене всего руководящего состава монополии, хотя никто из приближенных Миллера не пострадал. Усидел в кресле и сам глава Газпрома, несмотря на надежды рынка. Посмотрим, к чему приведёт дело Мамедбекова.

Чистый убыток «РЭСК» по РСБУ за 6 мес. 2019 г. составил 5,713 млн. руб. против прибыли в 26,655 млн. руб. в предыдущем году. Выручка увеличилась на 4,2% до 5,324 млрд. руб. по сравнению с 5,109 млрд. руб. годом ранее.

Источник: resk.ru

Конечно, убыток, к сожалению, ведь полезный отпуск стабильно и планомерно падает уже 6 (шестой) месяц подряд, начиная с февраля 2019 г.

2018 г. / 2019 г.

Январь 241 023 858 / 251 532 793
Февраль 234 815 384 / 218 614 803
Март 253 716 825 / 227 237 161
Апрель 212 352 359 / 199 366 870
Май 194 408 508 / 178 761 620
Июнь 192 675 670 / 179 043 418
Июль 200 223 314 / 189 027 051

Pinkin,

А почему тогда цена не падает к 3 рублям как писали выше?

Сергей Урускин, так актив на продаже, вон челябу статус за 4.5ярда продали.

Экспорт Газпрома в августе может упасть
В августе экспорт Газпрома может упасть где-то на 10% к августу 2018.
Правда в августе 2018 был рекорд.
За январь-июль экспорт в европу упал на 4,8% г/г — до 111,5 млрд м3
Летом европа продолжала наполнять хранилища газа и сейчас они заполнены на 84%
Примерно такой уровень был уже к зиме 2018
Так что можно ожидать, что закачка в хранилища может сократиться и в сентябре.
Цена газа TTF спот сейчас около $110/тыс м3  — минимум за 10 лет.
Можно сравнить это с ценами экспорта газа Газпрома последних лет:

Весёленько получается: акции Газпрома в $ на хаях за 5 лет, а цены на газ на минимуме за 10 лет:)
В Новатэке еще веселее.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тимофей Мартынов, а что у нас в Новатэке?

Сколько дивидендов заплатит НМТП? Есть 3 варианта:

Вариант 1: 1.13 рублей на акцию, дивдоходность 14.71%. В случае, если НМТП направит на дивиденды 50% чистой прибыли (0.613 руб.) и треть от продажи НЗТ (0.52 руб.).

Вариант 2: 1,95 рублей на акцию, дивдоходность 25.32%. В случае, если НМТП направит на дивиденды 90% чистой прибыли (1.1 руб.) и половину от продажи НЗТ (0.5руб.).

Вариант 3: 2.25 рублей на акцию, дивдоходность 30.52%. В случае, если НМТП направит на дивиденды 100% чистой прибыли (1.22 руб.) и 2/3 от продажи НЗТ (1.13 руб.).

Дивидендная доходность НМТП за 2019 год окажется в диапазоне 14.7-30.5% — один из самых высоких показателей на российском рынке.

В ближайшие месяцы компания объявит размер спецдивиденда и новую дивидендную политику. По сообщениям источников, эти события произойдут уже в августе или осенью. Новая дивполитика и спецдив станут мощнейшим толчком к росту акций.

Цель источников РДВ по НМТП 10.5 рублей за акцию, апсайд +35%.

Покупатель судя потому что хотели продать одним лотом тот же непонятная «Группа инвесторов». Вопрос в том купят опять за дешево -17% к рынку, или сначала разгонят до 256р скинут первый пакет, понизят среднюю и купят второй уже больший за те же деньги. Ой как у на всё интересно и прозрачно!

РоманП.,
И кто-же сможет купить пакет по 256 и вложить более 2 ярдов басков?

Игорь, Ну до этого кто то же купил 2.7%? Да без проблем. В стакане оборот до 40млрд в день.

Покупатель судя потому что хотели продать одним лотом тот же непонятная «Группа инвесторов». Вопрос в том купят опять за дешево -17% к рынку, или сначала разгонят до 256р скинут первый пакет, понизят среднюю и купят второй уже больший за те же деньги. Ой как у на всё интересно и прозрачно!

Ну что все готовы к очередному аукциону для своих и Газпрому по 190-200.5р осенью, готовьте заявки которые не исполнят! Остальные опять смогут купить в стакане по 230р!

да да, отличные показатели) ждем обвала) это хуже лукойла мля))))

Maxone, EV/EBITDA = 8.3; Долг/EBITDA = 1.7; P/E = 11.5 С такими мультипликаторами падать и падать. На порядок дороже всего рынка.

РоманП., с таким опытом работы на рынке?.. Куча потрясений позади, казалось бы что еще может произойти из того, что уже происходило ранее, чтобы до сих пор не понимать, что мы ничего не знаем о том, как будут развиваться события дальше. У меня первым уроком был 2011-й (когда S&P понизило рейтинг США, потом события, связанные с Украиной), но Вы то прошли 2008-й…

С.В., изучаю новые для себя инструменты фьючерсы на товарные рынки, не учел фактор Трампа. Бывает.

С.В., очень странная торговая стратегия. Вы наверное и лотерейные билеты покупаете и выигрываете всегда, когда остальные проигрывают?

Почему люди на форумах постоянно переходят на обсуждения личностей участников?
1. Моя стратегия основана на том, что я нифига ничего не знаю про то, что будет в будущем, а прошлое — это просто интересная информация, которая не гарантируют каких либо результатов в будущем, а может только давать некоторые вероятности в наступлении событий, при этом вероятность для каждого интересующего меня события не может быть выше 50%
2. Лотерейные билеты не покупаю — там вероятность выигрыша вообще микроскопическая.

Вы не ответили на мой вопрос: что Вы имели в виду, когда писали про апатию?

С.В., это у меня апатия.

С.В., это просто апатия на почве падения рынка. На самом деле во всём есть логика и закономерность.

РоманП., не понял про что это Вы сейчас… У кого апатия? Я себя чувствую замечательно. Мой брокер исправно удерживает каждый раз НДФЛ, когда я два раза в месяц деньги вывожу типа «зарплатой». А неверующим «в лотерею» жизнь как-нибудь покажет, что не всё зависит от неверующего (ну не в прямом смысле то надо это слово принимать — есть еще и другие слова: «везение», «случай», «судьба», в конце концов, а также целенаправленные действия третьих лиц, про которые можно даже не догадываться, — хозяев казино).

Логика, да есть во всем. Вот только мало у кого есть полные данные, чтобы эта «урезанная» логика приводила к нужным нам результатам. Поэтому логики мало, нужен еще и аналитический склад ума, умение мыслить шире, чем «я думаю, что только эта версия правильная, а все остальные нет», и правильно выстраивать риски.

С.В., очень странная торговая стратегия. Вы наверное и лотерейные билеты покупаете и выигрываете всегда, когда остальные проигрывают?

Господа, коллеги, лень разбираться… может кто в курсе у ТНС или его дочек есть что-нибудь стабильно прибыльное, с небольшим долгом и регулярным потоком дивидендов...?

Konstantin, нужно ждать второе полугодие и свежие отчёты. Там по некоторым дочкам идет рост тарифов со второго полугодия по Эталону. Из-за проблем с налоговиками идет перераспределение долговой нагрузи с головной компании на ДЗО. Будет так же уменьшена плата за управление в головную компанию, то же связанно с налоговой. Как вариант часть прибыли придётся поднимать с дочек именно дивами. Пока ситуация очень сложная.

… покупка любых акций — это НЕ лотере

Василий Пупкин, всё в нашей жизни — лотерея. Где-то выигрышная, где-то проигрышная. Даже, никуда не двигаясь, играешь в лотерею, т.к. есть вариант проигрыша от тер. акта. А уж ФР, и тем более ФР РФ — сплошная лотерея. Не верите, спросите это у тех, кто стал миллионером (т.е. был финансово грамотным) в 2007, а обнулился в 2008-м. Спросите у тех, кто брал кредиты в ин.валюте после 2004-го и перед 2014-м. Думаете, они считали себя безграмотными? Но при этом есть и действительно не подкованные финансовой грамотностью, которые «выигрывали» только из-за того, что не делали то, что делали «грамотные».

Можете еще спросить у тех, кто покупал акции компаний, а после этого, цены на них снижались а ПОТОМ было объявлено о принудительном выкупе, типа Мегафона.

Ну а про сидельцев в СНГ-П увидим позже, кто из них выиграл: тот, кто слился перед дивами, или тот, кто ушел на дивы.

С.В., это просто апатия на почве падения рынка. На самом деле во всём есть логика и закономерность.

Два вперед, шаг назад — выползаем мадленно, но верно. Видимо рывка не будет

RiverVolga, прорыв будет, вниз, до 28 как минимум

Виталий, по 28р там легион ждет с тазами. Эту цифру уже от дюжины инвесторов слышал, все уже деньги приготовили, квартиры заложили! Начну докупать ниже 30, если вообще дойдёт.

я уже в шорте по фьючам)))) ждемс)))

Maxone, рискова пока торговая война, коньюктура пока на стороне Полюса, и разгонщики там больно грамотные!

Тесно стало в офферах -
Ждёт Рязань, наверно, крах.
Оффера сковал тот страх,
Что мечты*** развеет в прах.

P.S.
*** Те, что были о рывках -
В дивидендах… в прибылях...
*** Те, что зижделись в умах,
Грезящих уж о дворцах,
Островах
И серебрах.

Pinkin, Крутняк! Талантище!

Скоро размещение пакета, опять скорее всего ниже рынка. Котировки рухнут аккуратнее с «защитным активом».
Отчётность нарисовали скорее всего под это дело.

РоманП., поясните пожалуйста?!!!

Ильнур, ipo будет ещё одно. Хорошо профикситься нужно, заодно фри увеличат. Но Китайцы туда не полезли настораживает, они умные.