комментарии Иванов М. на форуме

War, Wealth & Wisdom

Нефть снова на минимумах года. Последствия для рынков.

Несмотря на недавнее новое сокращение добычи ОПЕК+ и позитивный фон на рынках в нефти продолжается обвальное падение. -11% только за последнюю неделю.
Два основных вопроса, что будет дальше с ценами и как это повлияет на российский рынок?
В начале ноября мы обращали внимание, что $70 за баррель WTI является уровнем поддержки по мнению самих участников отрасли. Цены на дальние форвардные контракты неохотно падают ниже, что отражает уменьшающийся интерес нефтепроизводителей хеджировать на таких уровнях будущую добычу.
Кстати, в ноябре уровень $70 сработал в качестве поддержки.
То же самое мы наблюдаем и сейчас. С одной стороны сезонно низкий спрос и ожидания рецессии толкают спотовые котировки нефти вниз. С другой стороны накопленная инфляция и вероятное смягчение политики центробанков в 2024 году — фактор долгосрочной поддержки.

Нефтяные фьючерсы снова указывают на стабилизацию цен в районе $70.
Думаю, что если падение нефти ниже текущих уровней и произойдет, оно не будет долгосрочным, максимум, до лета 2024. Сильную просадку (ниже $60 за баррель WTI/ $65 Brent) можно использовать для покупки нефтяных активов.

Последствия для российского рынка
Учитывая параметры бюджета 2024, рубль может довольно сильно поболтать. Слабый рубль нужен, чтобы скомпенсировать падающий приток нефтедолларов. Текущее ослабление может продолжаться вплоть до USD/RUB = 100, а при дальнейшем падении нефти привести к новому минимуму курса национальной валюты.
Для акций нефтегазового сектора нефть ниже $60 тоже не подарок. Последнюю неделю наблюдается картина, что котировки акций падают вопреки ослабляющемуся рублю. Этот тренд может продолжиться.
Но с учетом долгосрочных перспектив, текущая коррекция может создать интересные возможности для покупок. Мы считаем, что рост индекса ММВБ может возобновиться уже в январе.

Если доллар закроет год 97 руб то это будет BINGO в размере 14-15 рублей на преф. А может и 16-17 руб.
Ну и зачем такое продавать? Чтобы что?

Уже НГ на носу а доллар почти 93 рубля. Что Вам еще продающие префы душнилы надо? Нефть падает, так это же для префов даже хорошо! У него валютная переоценка это 70-75% от огромной ЧП.
Отчет дождитесь! Уже давно не слышу разговоров что кубышка пропала и бакс упадет до 60 рублей.

Золото в рублях радует + жду еще одного захода золота в долларах выше 2100$ с целью 2500$ в 2024 году
Терпение и труд все перетрут. ЮГК продолжу набирать в декабре-январе.
Кстати вопрос про отчетность IR компании ЮГК оставил здесь незамеченным. На сайте компании нет календаря инвестора.

Все эти розовые мечты по обычке как-то надоели.
Только префы. Твердые рубли в виде дивиденда! Курс доллара нам в помощь

Дорохов Евгений, БКС в силу того, что это брокер с огромным набором частных инвесторов — он становится средством массовой информации как и т...

Роман, если не хочешь потерять кошелек, то не надо пить с ворами.

Metzger, как никакого смысла?! Смысл хотя бы в увеличении стоимости компании. Причем В РАЗЫ. Компания могла бы стоить не 1,5 Трл., а минимум...

AlexSur, если Богданов о капитализации не думал 20 с лишним лет, то с какой стати он должен начать заботиться об этом сейчас?
Человек четкий, последовательный. Если платят дивиденды, то четко и по уставу, годами. Уже более 20 лет.
Ему не нужны яхты как Абрамовичу, поэтому он не старается выкачивать из компании по максимуму.

Иванов М., если закроется на 97, а расчетные за полугодие считались по 78, то дивы могут быть за 25, а это уже совсем другие счёты

Parad, да я немного запутанно выразился. За 6 мес ЧП дала 8,7 руб дивов. Потом бакс еще подрос + д.б. значительно вырасти операционная прибыль. В общем кому надо тот все поймет ))) там все должно быть очень жирно, как курдюк бараний )))

А бакс то подарочек на НГ держателям префов готовит )))
Если на 97 закроемся, то ЧП за 9мес по РСБУ и будет базой для дивидендов за весь 2023 год. А это уже совсем недурно! А ведь за 4квартал еще и нефтяной бизнес + %% по депозитам еще что-то дали.

В моменте негатив: ипошные туристы сделали навес акций на продажу, золото и рос рынок корректируются после роста. Позитив: в котировках не у...

Ramha, логично и здраво. Поддерживаю. Только терпением, логикой и здравым смыслом можно заработать на бирже.

Неужто золото опять будет ниже 2000$ болтаться… хм ну и качели.

С телеграм-канала Altora

Эксклюзив. Прибыли нефтяных компаний ХМАО за 9М2023. Нефтяники заработали 2.09 триллиона прибыли. На Сургут приходится существенная часть суммы. Рынок может удивиться. Репост приветствуется.

Интересно, слабые руки все еще будут продавать ЮГК при таком золоте?
Я до конца пакет не набрал. Жду отчет Сургута прив чтобы продать его и высвободить ликвидность.

С телеграм-канала Капитал (@sgcapital) 01.12.23

Совсем буднично и без фанфар произошло очень важное для рынков событие- золото по цене закрытия впервые завершило месяц выше 2000$ и, соответственно, на новом историческом максимуме.
Во-первых, сам по себе этот факт говорит об усилении бычьего рынка. Думаю, теперь больше инвесторов обратят внимание на этот актив. Ещё больше их станет, когда цена золота обновит свой абсолютный (не только по ценам закрытия) максимум на 2075.
Во-вторых, на графике бросается в глаза огромное расхождение между абсолютной и относительной динамикой золота. Несмотря на исторический максимум цены, соотношение Золото/Акции все ещё недалеко от своих исторических минимумов.
Что интересно- если в 1999 году этот относительный минимум был как-то «оправдан» и абсолютным минимумом цены металла (250-300$ за унцию), то сейчас такого оправдания нет, так как цена на максимуме.
Не хочется забегать вперёд, но мне кажется, что самое интересное ещё впереди, и в 2024 году у нас будет много поводов возвращаться к золоту и связанным с ним активам.

С телеграм-канала Капитал (@sgcapital) 01.12.23

Совсем буднично и без фанфар произошло очень важное для рынков событие- золото по цене закрытия впервые завершило месяц выше 2000$ и, соответственно, на новом историческом максимуме.
Во-первых, сам по себе этот факт говорит об усилении бычьего рынка. Думаю, теперь больше инвесторов обратят внимание на этот актив. Ещё больше их станет, когда цена золота обновит свой абсолютный (не только по ценам закрытия) максимум на 2075.
Во-вторых, на графике бросается в глаза огромное расхождение между абсолютной и относительной динамикой золота. Несмотря на исторический максимум цены, соотношение Золото/Акции все ещё недалеко от своих исторических минимумов.
Что интересно- если в 1999 году этот относительный минимум был как-то «оправдан» и абсолютным минимумом цены металла (250-300$ за унцию), то сейчас такого оправдания нет, так как цена на максимуме.
Не хочется забегать вперёд, но мне кажется, что самое интересное ещё впереди, и в 2024 году у нас будет много поводов возвращаться к золоту и связанным с ним активам.

Ramha, добрый день! ГПБ является маркетмейкером наших акций

Южуралзолото, добрый день! А когда выйдет отчет 9мес2023 по МСФО? Не нашел на вашем сайте календарь инвестора.
И еще: не смог скачать презентацию для инвесторов и проспект с Вашего сайта. Пробовал с ПК и со смартфона, не получается.

Интересно, сколько должно стоить золото чтобы народ понял что ЮГК недоценен и может сильно нарастить показатели: 2200,2300,2500$ ?
И интересно кто вообще продает ЮГК и зачем?

ИМ, это также говорит о том, что общее потребление нефти сокращается, т.е. вот оно замедление экономики. Думаю все из нефти побегут в защитн...

Художник со справкой, рубль через год-два вряд ли будет крепче. А затраты ЮГК на 90% рублёвые. Долг в основном валютный, но быстро погаситься такими темпами через 2-3 года.

На месячном графике золота фигура ТА «чашка с ручкой». Цель 3000$, но мне и 2500$ хватит

Золотишечко в 2% от ATH
Собаки лают — караван идет