Все, что нажито непосильным трудом, слил сегодня. Весь заработок с начала года, плюс 380 штук на чаевые. Бог дал, бог взял. Печаль. Придется с начала начинать. Какое видение у императоров, когда никель можно будет подбирать? Хотя бы чаевые хочу вернуть.
Комментарий к отчету ГМК от сообщества Борода Инвестора:
vk.com/wall-160689000_180
Только что вышел долгожданный отчет ГМК Норникель! В свете вновь разгорающегося конфликта акционеров он нам очень интересен. Пробежимся по цифрам. У компании хорошо выросла выручка, но EBIDTA при этом выросла лишь на 2%, чистая прибыль сократилась, а CF на фоне увеличения CAPEX и выплаты дивидендов ушел в минус. Акционерам Норникеля (а так же Русала) грозит серьезное снижение дивидендов. Давайте посчитаем мультипликаторы и дивиденды. P\E 31\2.1=14.7! EV\EBIDTA 31+8.2\4=9.8! Мультипликаторы самые большие среди металлургов!
Считаем дивиденд. Компания платит 60% EBIDTA при Net Debt\EBIDTA=1.8 и 30% при 2.2. В презентации для расчета дивиденда указана цифра 1.88.
Путем простых математических вычислений получаем 54% EBIDTA или 2157.3 млрд. Примерно 770 рублей в зависимости от курса. 224 рубля уже было выплачено за первое полугодие, так что остается 550 рублей, что дает нам 7% годовых ДД. Среднее значение для нашего рынка. Но с учетом дальнейшего увеличения инвестиций и роста долга дивиденды в следующем году могут сократиться.
Резюме. Компания дороговата, но и потенциала для большого снижения нет. Посмотрим как инвестиции господина Потанина в будущем отразятся на результатах компании. Пока продолжаем просто следить за компанией.
Успешных инвестиций! С уважением, Бронислав.
Тимофей Мартынов, супер, у меня ровно так же получилось. Если конечно в расчете между 1,8=60%, 2,2=30% нет каких-то хитрых закавык :)
ГМК
Прибыль на акцию 2016г: 1069 руб (дивиденды 444,25 + 446,1 = 890,35 руб)
Прибыль на акцию 2017г: 808 руб (дивиденды 224,2 + … = …руб)
Марэк, как из этого неведомый икс вычислить?
Слив, избушки резвились, заманивали народ якобы отличным отчетом, а тут вон оно как, Михалыч
Маркиз Лафайет, а че, фсе так плохо?
капа 30 ярдов а выручка 9 ярдовну что не полить в полину
думают эректусы
Тиберий, мне больше всего понравилось 1,88))) на 0,08 больше, теперь по плавающему от 30 до 60)) Очень тонко сработано))
Веспасиан,
я вообще удивлен что оборот такой маленький
Тиберий, в норде отныне остаются только стратеги и адовое количество мишек)))
Веспасиан, мертвых мишек?
Мне приснилось, что норд в штуку за долю секунды сходил
Веспасиан, на юг или на север? :)
Зимин Александр, «в штуку» — ценник за бумагу стал штука))
Веспасиан, ой, это очень страшный сон для меня сейчас
В газпром ща устроился по блату, у них там сокращение штатов произошло
, вот думаю какую должность занять
, предлагают на выбор; нач/участка, энергетика, гл/инженера или грят можешь в совете директоров, наблюдателем побыть
, делать грят ни чё не надо, только на собрании надо быть, как объявят
Траян, а за зарплатой то хоть надо ходить?
Зимин Александр,
Грят, сами принесут
Траян, скажи, пусть трубу проложут
В газпром ща устроился по блату, у них там сокращение штатов произошло
, вот думаю какую должность занять
, предлагают на выбор; нач/участка, энергетика, гл/инженера или грят можешь в совете директоров, наблюдателем побыть
, делать грят ни чё не надо, только на собрании надо быть, как объявят
Траян, а за зарплатой то хоть надо ходить?
Коллеги, а чего Новатэк так на закрытии просел? Новости вроде все средне-позитивные, а он вот так себя ведет.
в акциях надо решить 2 проблемысначала найти дураков кто продаст по дешевле
а потом найти других кому бы это отгрузить
норвеги хорошие ребята на роль номер один
а на роль номер 2 потя подойдет на крайняк
Тиберий, а разве норвеги норникель не в 2009 весь слили? у них в структуре фонда он не значится.
а что если купить сейчас на проливе? Какие исходы могут быть заседания?
avanes5555, я думаю, что будут шикарные качели при любом исходе суда. Самое простое, что на поверхности: 1) выиграет Потанин и купит долю Абрамовича — скорей всего снизит дивиденды, 2)выиграет Дерипаска и признают оферты Абрамовичу не соответствующими акционерному соглашению — начнут оферты Абрамовичу заново слать и все по кругу, 3)Дерипаска перебьет цену Потанина и выкупит долю Абрамовича — будет обязан сделать оферту минорам, т.к. перевалит долю в 30% и сомневаюсь, что остальные акционеры, в т.ч. Потанин, позволят ему «правильно структурировать сделку», купить на техничку и избежать оферты.
Зимин Александр, т.е. моновладельца небудет при любом раскладе? Иначе костмас? тогда болтанка будет туда сюда. Кстати если истперехай покажут будете заходить?
avanes5555, хз, я пока в шортах. А по поводу рулетки, я думаю, что может получиться как в старом анекдоте "… за свои же деньги г*на наелись", вряд ли они этого хотят.
Зимин Александр, по технике шорт напрашивается на часовиках, на более старших таймфреймах не все так очевидно… Посмотрим, для меня важны хорошие дивы и устойчивые уровни цен на бумаги. Но тут все может так круто изменится, но это всегда на рынке так…
avanes5555, так я ж никого и не агитирую :)
а что если купить сейчас на проливе? Какие исходы могут быть заседания?
avanes5555, я думаю, что будут шикарные качели при любом исходе суда. Самое простое, что на поверхности: 1) выиграет Потанин и купит долю Абрамовича — скорей всего снизит дивиденды, 2)выиграет Дерипаска и признают оферты Абрамовичу не соответствующими акционерному соглашению — начнут оферты Абрамовичу заново слать и все по кругу, 3)Дерипаска перебьет цену Потанина и выкупит долю Абрамовича — будет обязан сделать оферту минорам, т.к. перевалит долю в 30% и сомневаюсь, что остальные акционеры, в т.ч. Потанин, позволят ему «правильно структурировать сделку», купить на техничку и избежать оферты.
Зимин Александр, т.е. моновладельца небудет при любом раскладе? Иначе костмас? тогда болтанка будет туда сюда. Кстати если истперехай покажут будете заходить?
avanes5555, хз, я пока в шортах. А по поводу рулетки, я думаю, что может получиться как в старом анекдоте "… за свои же деньги г*на наелись", вряд ли они этого хотят.
а что если купить сейчас на проливе? Какие исходы могут быть заседания?
avanes5555, я думаю, что будут шикарные качели при любом исходе суда. Самое простое, что на поверхности: 1) выиграет Потанин и купит долю Абрамовича — скорей всего снизит дивиденды, 2)выиграет Дерипаска и признают оферты Абрамовичу не соответствующими акционерному соглашению — начнут оферты Абрамовичу заново слать и все по кругу, 3)Дерипаска перебьет цену Потанина и выкупит долю Абрамовича — будет обязан сделать оферту минорам, т.к. перевалит долю в 30% и сомневаюсь, что остальные акционеры, в т.ч. Потанин, позволят ему «правильно структурировать сделку», купить на техничку и избежать оферты.
Ну что думаете, коллеги? Выиграет сегодня Дерипаска в Высоком суде? В его честь заливают, чтобы на оферте минорам не разорился?
цену на постмаркете задрали, но покупки только в 18:45
СМИ из всех сил высасывают новости из пальца на эту тему. Новой информации ноль, но постоянный информационный шум. Притомили.
Зимин Александр, каково же ваше мнение о дальнейшей судьбе бумаг?
ilya uralmash, будет весело
СМИ из всех сил высасывают новости из пальца на эту тему. Новой информации ноль, но постоянный информационный шум. Притомили.
проверка на медвежьих дорогах
Тиберий, это не проверки, а гопстоп :)
Зимин Александр, Это не гопстоп, это одумались те, кто мну по 10600 накатили
Аврелий, А второй заход сейчас? Это для тех кто вдруг трусы успел поменять?
проверка на медвежьих дорогах
Тиберий, это не проверки, а гопстоп :)
Зимин Александр, Это не гопстоп, это одумались те, кто мну по 10600 накатили
Аврелий, А второй заход сейчас? Это для тех кто вдруг трусы успел поменять?
