комментарии chem1 (Сергей Нужнов) на форуме

Параметры выпуска:
Сумма 2,5 млрд
Оферта через 3 года
Купон — 9%
Поручитель Группа «ВИС»(АО)
Рейтинг поручителя от АКРА А(RU) (https://www.acra-ratings.ru/press-releases/2008)прогноз «Стабильный»

По результатам букбилдинга спрос на облигации группы «ВИС» объемом 2,5 млрд рублей со стороны физлиц составил 1,5 млрд рублей. Общий спрос превысил 3 млрд рублей. Размещение запланировано на 20 октября.

Презентация: www.vis-group.ru/upload/iblock/6c5/6c5bda9220002fc99193a05fbd631548.pdf

Размещение ОФЗ
Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 26233 и новиночка ОФЗ-ПК серии 29017 в объеме остатков, доступных для размещения в указанных выпусках.

ОФЗ 26233 с погашением 18 июля 2035 года, купон 6,1% годовых
ОФЗ 29017 с погашением 25 августа 2032 года, купон рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней

Итоги:

ОФЗ 26233
Спрос составил 34,598 млрд рублей по номиналу. Итоговая доходность 6,32%. Разместили 21,672 млрд рублей по номиналу. 
 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Брусника да, отличная тема. Из застроев- вдо, пожалуй, самый привлекательный эмитент.
В отчётности СНХТ ничего не смутило?

Amalgama08, ничего особенного нет, классический нефтетрейдер, с большой выручкой и маленькой прибылью.
Великовата просроченная дебиторка, но эмитент уверяет, что она вполне перспективна в плане взыскания.
Была видеоконференция с владельцами СНХТ, там почти по всем скользким моментам прошлись

chem1 (Сергей Нужнов), я Серёга немного теперь тоже бондами увлёкся :))

Георгий Харитонов, вот и правильно, все умные деньги там трутся :)

Размещение 14 октября

Купон 13.5%, ежемесячно
Срок обращения 3.5 года
Объем 300 млн
Оферт не предусмотрено
Амортизация с 37 по 42 купонный периоды по 50 млн рублей

Презентация: snht.ru/investoram/prezentatsi/

chem1 (Сергей Нужнов), Спасибо, что создал бонд

Тимофей Мартынов, пожалуйста :)

Брусника да, отличная тема. Из застроев- вдо, пожалуй, самый привлекательный эмитент.
В отчётности СНХТ ничего не смутило?

Amalgama08, ничего особенного нет, классический нефтетрейдер, с большой выручкой и маленькой прибылью.
Великовата просроченная дебиторка, но эмитент уверяет, что она вполне перспективна в плане взыскания.
Была видеоконференция с владельцами СНХТ, там почти по всем скользким моментам прошлись

Размещение 14 октября

Купон 13.5%, ежемесячно
Срок обращения 3.5 года
Объем 300 млн
Оферт не предусмотрено
Амортизация с 37 по 42 купонный периоды по 50 млн рублей

Презентация: snht.ru/investoram/prezentatsi/

chem1 (Сергей Нужнов), Сергей, здравствуйте!
Вы вроде хотели выйти из всех вдо?
Камбек?

Amalgama08, Здравствуйте! Да, выходил, но не из всех, в отдельных историях, в которых я был уверен остался, плюс появились новые интересные размещения. В частности поучаствовал в «Продовольствии» и в «СНХТ» пойду. Так же сейчас жор на рынке первичной недвижимости из-за льготной ипотеки и падения ставок по депозитам, поэтому вернулся в «Легенду» и закупился «Брусникой». Так что, да, камбек присутствует, но очень дискретный.

Никак не пойму, 1 сентября купоны были выплачены? Подскажите кто-нибудь, пожалуйста!

Ирина Кемарская, выплачены

2.8. Дата, в которую обязательство по выплате доходов по ценным бумагам эмитента (доходы (проценты, номинальная стоимость, часть номинальной стоимости) по облигациям) должно быть исполнено, а в случае, если обязательство по выплате доходов по ценным бумагам должно быть исполнено эмитентом в течение определенного срока (периода времени), дата окончания этого срока: 01.09.20
2.9. Общий размер доходов, выплаченных по ценным бумагам эмитента (общий размер процентов и (или) иного дохода, выплаченного по облигациям эмитента определенного выпуска (серии), за соответствующий отчетный (купонный) период): за 1-й купонный период выплачено
329 100 000.00 рублей.
2.10. В случае, если доходы по ценным бумагам эмитента не выплачены или выплачены эмитентом не в полном объеме, причины невыплаты доходов по ценным бумагам эмитента: доходы выплачены в полном объеме в установленный срок.

e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=yEPHfQW17EC8OSU24qxbTw-B-B

Размещение 14 октября

Купон 13.5%, ежемесячно
Срок обращения 3.5 года
Объем 300 млн
Оферт не предусмотрено
Амортизация с 37 по 42 купонный периоды по 50 млн рублей

Презентация: snht.ru/investoram/prezentatsi/

Если у облиги выплата купона 12.10., то и продавать ее можно 12.10, или все же 13.10.?

slavich, для получения купона можете продать уже 12.10. Ну и 13.10, естественно, тоже можно.

chem1 (Сергей Нужнов), т.е. не как с акциями работает — что продавать можно только на следующий день после отсечки?

slavich, в акциях «отсечка» получается из-за того, что они торгуются в режиме T+2 (расчеты по сделке проходят через два дня), поэтому, чтобы получить дивиденды, бумаги можно продавать на 2 дня раньше даты формирования реестра держателя (если у вас нет бумаг, то соответственно купить их нужно за 2 дня до отсечки). С облигациями похожая ситуация, только они торгуются в режиме T+1, т.е. «отсечка» по купону происходит за день до даты выплаты.

Товарисчщи инвесторы, хелп плиз)
Мой брокер мне ответа дать не смог. В интернатах и так токах ваших молодежных тоже не нашел ответ
Точнее ответов много, все разные, только запутали меня сильнее.
Не могу понять как рассчитывается доходность на облигации в квике, и в том числе на смарт лаб.
Пожалуйста помогите, я конечно могу выбирать тупо по додоходности и покупать. Ну очень хочется понять схему расчета и разбираться самому
При цене в 100,26 на облигацию Мордовия02 квик показывает минусовую доходность в -28,04(сразу еще вопрос это доходность в рублях или процентах)
Почему такой большой минус, при такой маленькой цене. я бы понял такой минус, если бы цена была в 130%, а не в 100,2.
Буду бесконечно благодарен финансовым сенсеям, который простыми словами распишут формулу подсчета, в которой придет в итоге этот результат в минус 28,04

Сергей Богомазов, есть такие вещи которые в 2-х словах не объяснить.

Доходностей много, так как много разных вариантов облигаций

вот здесь подробней

bcs-express.ru/novosti-i-analitika/dokhodnost-obligatsii-na-vse-sluchai-zhizni?utm_referrer=https%3A%2F%2Fzen.yandex.com

Роман Ранний, так 2 выпуск гасится через 3 дня — 14/10/20
Бумага торгуется по 100,2 а погасится по 100. Убыток за 3 дня 0,2%, экстраполируя на год получим -24%

А почему рейтинг вв-? У эксперта ра рейтинг ruA+ стоит. Как вообще бумага? Киви очень давно на рынке уже.

Вася Васев, у них 2 рейтинга
международный BB- от S&P
национальный ruA+ от Эксперт РА

Если у облиги выплата купона 12.10., то и продавать ее можно 12.10, или все же 13.10.?

slavich, для получения купона можете продать уже 12.10. Ну и 13.10, естественно, тоже можно.

Размещение ОФЗ
Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 26234 в объеме 30 млрд. рублей и ОФЗ-ПК серии 29013 в объеме остатков, доступных для размещения в указанном выпуске.

ОФЗ 26234 с погашением 16 июля 2025 года, купон 4,5% годовых
ОФЗ 29013 с погашением 18 сентября 2030 года, купон рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней

Итоги:

ОФЗ 26234
Спрос составил 51,691 млрд рублей по номиналу. Итоговая доходность 5,28%. Разместили 30 млрд рублей по номиналу (100%). 
 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

АО «РЕГИОН-ПОРДУКТ» является производителем снековой продукции, такой как сухарики и гренки. У компании представленыследующие линейкипродукции под собственной торговой маркой, включающие в себя несколько вкусов: сухарики ржано-пшеничные; гренки ржаные; гренки ржано-пшеничные; сухарики пшеничные, а также продукт комбинированный продукт «ХрустБокс». Помимо производства товаров под собственной торговой маркой также производится продукция под частными торговыми марками.Годовой рынок сухариков в РФ оценивается суммой свыше 16,0 млрд. руб. или свыше 300 тыс. тонн. Расчетная доля Регион-Продукт 1,5% в деньгах и 0,6% в весе.

Более подробно читайте в инвестиционном меморандуме:
disclosure.skrin.ru/docs/bdec4179bc8346f98ee04e1107610029/

Объясните, почему изменился номинал со 150 до 50? ( убыток -66%)

Надежда Орлова, амортизация сегодня произошла и часть номинала погасили.
Скоро придут к вам на счет деньгами

Что за обвал?

Николай, На предторгах выставили биды на 6500 и 20000 лотов.
В 10:07 и 10:10 в них налили. Очень похоже на перелив через стакан.
Кому и зачем это нужно не спрашивайте, я не знаю :)

Объявлена дата начала размещения – 05.10.2020.
Раскрыта остальная информация по выпуску: ставка установлена на весь период обращения облигаций 12,5%. Амортизация: по 5% с 41 по 60 купонный период. Установлена возможность досрочного погашения по усмотрению эмитента в дату окончания 18, 30 и 42 купонного периода.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=ll4-CAvGtzUaRDeBiGeulxg-B-B
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=LdCrewi32Ue3OgA-A4Rg3lg-B-B

Размещение ОФЗ + Доля нерезидентов
Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска, ОФЗ-ПД серии 26232 и новиночка ОФЗ-ПК серии 29016 в объемах остатков, доступных для размещения в каждом выпуске (19,861 и 450 млрд. рублей соответственно).

ОФЗ 26232 с погашением 6 октября 2027 года, купон 6% годовых
ОФЗ 29016 с погашением 23 декабря 2026 года. Купонный доход рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней.


Итоги:

ОФЗ 26232
Спрос составил 44,431 млрд рублей по номиналу.  Итоговая доходность 5,97%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

СЭЗ Орджоникидзе-001Р-02

Виталий, Дюрация 5 лет выходит.

chem1 (Сергей Нужнов), Понимаю что вопрос не сюда нужно, но все же.
дюрация 1823дня = 5 лет это ок понятно ( на русбондс так написано)
но не понятно как за 5 лет с купоном 26.80.
четыре раза в год. = 107.2
107.2 Х 5 =536
(дюрация – это сколько времени понадобится для того, чтобы (равными платежами) вернуть сумму номинала облигации.)- Андрей Хохрин smart-lab.ru/blog/587043.php

Это совсем не сумма номинала 1000.
Вам наверное смешно ))), но я так и не понял

Виталий, вы не правильно поняли смысл дюрации. В ней учитываются не только купонные платежи, но и погашение тела. Дюрация нужна для того чтобы корректно сравнивать облигации с разными условиями (оферты, аморты, большие и малые купоны).

Из приведенной вами же статьи: «Если объяснять по-простому, то дюрация – это сколько времени понадобится для того, чтобы (равными платежами) вернуть сумму номинала облигации. Денежные потоки по облигации состоят из купонов, амортизации и погашения тела облигации. Дюрация показывает, сколько дней (или лет) понадобится инвестору, чтобы получить на руки номинал облигации, если бы все купоны и выплаты по облигации платились бы равномерно каждый день.»

Если упрощенно, то берутся все платежи, в нашем случае купоны + погашение «размазанные» на каждый день и считается за сколько дней вы вернете номинал. Если бы купонов не было, то дюрация равнялась бы сроку до погашения, но купоны «укорачивают» дюрацию. Вот хорошая статья, с формулами, как правильно считать: journal.tinkoff.ru/guide/duration/

Уважаемые профи, объясните новичку, пожалуйста, почему для RUS-30 не указывается размер всех дивидендов, а только ближайший?

Виона А, купон у рус-30 фиксированный до погашения 7,5% годовых. Сумма на 1 облигацию с учетом амортизации тоже без проблем считается.

www.rusbonds.ru/emit_coup.asp?tool=6043

chem1 (Сергей Нужнов),

Спасибо за разяснение, но (только не пинайте ногами ) откуда видно что облигация с амортизацией и где посмотреть " без проблем считается"?

Виона А, Пожалуйста!
В моем сообщении есть ссылка на русбондс, там всё это видно и уже за вас всё посчитано :)
Использование ресурсом бесплатно, но регистрация обязательна.