Пятница, 14.02.2020.
Какова вероятность, что ЦБ избавится от Сбера… и вложится в ВТБ…
Yury Max,
Цб в итоге выйдет из всех активов. Все к этому идет.
Втб ждет своего часа. Время его еще не пришло. Может и не придет в обозримом будущем
комментарии ((...))) на форуме
-
Среднесрочно акции ВТБ выглядят привлекательно — Финам
Акции ВТБ выглядят привлекательно в среднесрочной перспективе – такое мнение высказали эксперты, отвечая на вопрос читателей онлайн-конференции на сайте Finam.ru «Российские банки – правила игры в 2020 году».
Константин Бушуев, начальник управления анализа рынков «Открытие Брокер», рассчитывает, что ВТБ заплатит приличные дивиденды за 2019 год, как и обещал. Хотя стоит учитывать и тот факт, что обещание хороших дивидендов по итогам 2018 года сдержано не было. По словам эксперта, у акций банка есть локальный годовой upside в пределах 25%. По мультипликатору P/BV банк не выглядит дорогим, но фундаментально есть более интересные кандидаты на покупку, считает он.
По мнению Георгия Ващенко, начальника управления операций на российском фондовом рынке ИК «Фридом Финанс», ВТБ — самый недооцененный (к сожалению, хронически) крупный банк. По его словам, акции кредитной организации имеют потенциал роста 30% на горизонте года. У банка нет рисков потери части капитала, дивиденд будет расти. Оценку снижает только волатильность прибыли. Но все равно интерес к акциям ВТБ придет. Остальные компании и банки уже торгуются близко к целевым уровням, соответственно, игроки переключатся на акции ВТБ.
Наталия Малых, ведущий аналитик отдела анализа мировых рынков ГК «ФИНАМ», также говорит о том, что ожидания по этому эмитенту улучшаются. Она считает, росту бумаг будут способствовать внешние факторы. Госрасходы в нацпроекты и социальные выплаты, а также стимулирование низкими ставками поддержат темпы роста экономики, повысят спрос на кредиты, улучшат кредитное качество активов, позволят поддерживать резервирование на невысоком уровне. Это позитивно для прибыли и дивидендов. Кроме того, страновой риск уменьшился, это благоприятно для оценки всех акций и ВТБ в том числе. Есть пространство для роста.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
stanislava,
Все тоже БЛА-БЛА-БЛА
Настолько поверхностные и общие рассуждения, что даже невольно жалко ребят.
Вроде бы это их работ анализировать стоки, а лепят то, что и непрофи может слепит.
Очень примитивноj v n, преф в разы больше у ВТБ чем обычки.
Число акций ао, млн 12 960 541
Число акций пр, млн 52 142 847
если мы тупо поделим рыночную капитализацию на весь объем выпущенных акций вместе с префами получим цену в 1,75к.
но:
=================
Номинал обычки = 0,01
Номинал префов 2 типов = 0,01 и 0,1 руб.
и обычка торгуется в 3 раза выше полученной нами цены.
=================
а далее уже прикидывайте если обычка торгуется 4,8 номинала какая будет оценка префок… или вы префы так же хотите по номиналу считать?
обычку же вы не берете в расчет по начальной цене...
если все сосчитать, то ВТБ будет сильно переоценен к тому же Сберу… дерзайте…
Ремора,
Несмотря на несколько неформальный подход, но кончательный вывод — правильный, на мой взгляд.
ВТБ сейчас переоцененНикогда не дуиал, что это напишу---но ВТБ можно весь год покупать… Будет лучше рынка.Время настало.Главное скорее бы решилась окончательно судьба пакета Открытия!
Арсений Нестеров, судьба пакета Открытия решится после 8 копеек. Не раньше.
Value,
Смею предположить, что судьба пакета открытия — уплыть на докапитализацию ВЭБа, который занимает особое положение при реализации инфраструктурных проектов, начало которых уже не за горами.Покупка En+ своих акций у ВТБ = кому хорошо, кому плохо?
ВТБ продает пакет En+ и получает $1,58 млрд. Для ВТБ это однозначно хорошая новость, потому что удалось выйти без убытков и еще и заработать около $600 млн.
Зачем En+ собственный пакет 21,37% ценой нового долга (у Сбербанка), да еще и по самым высоким ценам — это вопрос. пакет погашать вряд ли будут, а вот продать кому-то могут захотеть. С одной стороны — стимул, чтобы цена на этот пакет не падала. С другой — давление предложения.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Тимофей Мартынов,
От ен+ у втб одни +++
Сначала в обход всех санкции размещаются в лондоне и возвращают котисну долг на 1 млрд долларов. Затем втб получает неустойкой 6% бумаг. И вот продажа всего пакет по хаям. Да это ж просто праздник!
Видимо во столько обошелся вывод русала из под санкций))От текущих уровней можно открывать позиции в бумагах ВТБ — Финам
На российском рынке мы обращаем внимание на акции ВТБ, по которым можно открывать позиции от текущих уровней с целью 0,53 рубля.
Отчетность банка более, чем позитивна. Кроме того, позитивно смотрим на акции в свете увеличения дивидендов, компания разрабатывает новую продуктовую линейку, бонусные программы, что выльется в рост выручки компании. Ждем роста маржинальных продуктов (кредитных) после понижения в минусшую пятницу ЦБ РФ ставки.
Давыдов Сергей
ГК «Финам»
Авто-репост. Читать в блоге >>>
stanislava,
И здесь 0.53 рубля
И никто не обращает внимания на этовыходит дивиденд на акцию 0,00415 руб., при цене акции 0,047 руб.
див. доходность чистая 7.68%
Роман Ранний, а давай по фантазируем ?
www.vtb.ru/akcionery-i-investory/akcii-i-dividendy/dividendy/
за 2017 год по обычке заплатили 44,198% от прибыли (правда сайт ВТБ пишет РСБУ, все остальные включая див политику пишут МФСО)
если в этом году как говорил Костин будет 50% -это не выглядит вопиющим фактом, 2017 платили 44,19%, а 2018 нифига=2,3% не платили -пора возвращать долги, мне кажется логично. И вот если так считать то дивы выходят прям космические примерно 0,008=104*1000/12960541
или по формуле
Номинал префов первого типа (0,01 руб.) * Кол-во акций (21 404 млрд шт.) * Дивидендная доходность (х) + Номинал префов второго типа (0,1 руб.) * Кол-во акций (3 074 млрд шт.) * Дивидендная доходность (х) + Средняя стоимость обыкновенных акций (0,05 руб.) * Кол-во акций (12 961 млрд шт.) * Дивидендная доходность (х) = Прибыль Банка за 2019 г. (200 млрд руб.) * Коэффициент выплат (50%)bcs-express.ru/novosti-i-analitika/vtb-i-dividendy-na-chto-rasschityvat
то вышло 10% -2019г, рост за счет более низкой цены обычки в течении года
0,01* 21 404= 214,04*Х сумма прибыли на преф 21,425404
0,1* 3 074= 307,4*Х сумма прибыли на преф 30,77074
0,04* 12 961= 518,44*Х сумма прибыли на обычку 51,895844 на одну акцию 0,004
1 039,884
104 итого раздали 104млрда
10,00115398 %
вот формула по 2018г
0,01 21 404 1 000 000 000 2,1404E+11
0,1 3 074 1 000 000 000 3,074E+11
0,05 12 961 1 000 000 000 6,4805E+11
1,16949E+12
75000000000
6,413051843
а так вообще вариантов выше крыши=)
drumer,
На таких вот размышлениях бумага и падает с 8 до 3к.
У вас есть ряд методологических ошибок и не верные установки, как например средневзвес по обычке
А так то да… вариантов для фантазий выше крыши))ВТБ продаёт долю в EN+ за 1,58 млрд.долларов… А досталась за сколько--кто знает? …
Арсений Нестеров, погуглил и не нашел с ходу почем долю купили!
там начиная с 11 года был вход и далее декабрь 2019.короче цену не спрогнозировать Дело санкционное, дело темное
www.rbc.ru/business/06/02/2020/5e3bbf519a794799aa60cac8
drumer,
А разве у костина были удачные инвест сделки?
По-моему, цель владения активов у втб в чём угодно, но только не в росте стоимости этих активов с целью продажи.
ШоLo, EN+ вроде с прибылью продают
drumer,
Сомневаюсь.
Но на бумаге прибыль нарисуют безусловно:)
Вот только с бумажной прибыли дивы не платятсяВТБ продаёт долю в EN+ за 1,58 млрд.долларов… А досталась за сколько--кто знает? …
Арсений Нестеров, погуглил и не нашел с ходу почем долю купили!
там начиная с 11 года был вход и далее декабрь 2019.короче цену не спрогнозировать Дело санкционное, дело темное
www.rbc.ru/business/06/02/2020/5e3bbf519a794799aa60cac8
drumer,
А разве у костина были удачные инвест сделки?
По-моему, цель владения активов у втб в чём угодно, но только не в росте стоимости этих активов с целью продажи.ВТБ могут приватизировать без продажи госпакета
Государство рассматривает возможность дополнительного выпуска акций ВТБ при его приватизации, рассказал замминистра финансов Алексей Моисеев. «Вопрос докапитализации в капитал рассматривается, вероятно такое решение», – отметил он, добавив, что в нем есть и плюсы, и минусы.
www.vedomosti.ru/finance/articles/2020/01/15/820650-vtb-mogut-privatizirovat
редактор Боб,
приватизацяи без продажи госпакета — это допка, есессно
доля государства не должна быть размыта ниже 50%+1ак.
это значит, что кол-во довыпущенных акций не может быть больше 12960*0,609/0,5-12960=2,8трл бумаг
по текущей это 135 ярдов
маловато для увеличения капитала. Имеет смысл допка в объеме префов АСВ.
т.е. допка должна быть по цене 10,6 — 11.0 коп
ШоLo, и кто будет выкупать эту допку по такой цене? По-моему, проще ли отложить приватизацию. Или дивы заморозить до нормализации капитала.
Value,
правильный вопрос.
Выкуп префов АСВ приведет почти к 60% росту отчислений на дивы обычки, что при текущей цене даст минимум 3,3% ДД на обычку, что уже на уровне инфляции.
и при этом, даже без роста капитала выше 1,7трл недоценка обычки по P/BV составит 66% вместо текущих 55%, что даст потенциал роста обычки до 11,7к
в отличие от нынешних 8,7к
Выглядит очень переспективно даже с учетом консервативных оценок по капиталу и ДДВТБ могут приватизировать без продажи госпакета
Государство рассматривает возможность дополнительного выпуска акций ВТБ при его приватизации, рассказал замминистра финансов Алексей Моисеев. «Вопрос докапитализации в капитал рассматривается, вероятно такое решение», – отметил он, добавив, что в нем есть и плюсы, и минусы.
www.vedomosti.ru/finance/articles/2020/01/15/820650-vtb-mogut-privatizirovat
редактор Боб,
приватизацяи без продажи госпакета — это допка, есессно
доля государства не должна быть размыта ниже 50%+1ак.
это значит, что кол-во довыпущенных акций не может быть больше 12960*0,609/0,5-12960=2,8трл бумаг
по текущей это 135 ярдов
маловато для увеличения капитала. Имеет смысл допка в объеме префов АСВ.
т.е. допка должна быть по цене 10,6 — 11.0 копдоброго дня всем.не знаю, как кто настраивается на рабочую неделю, может кто молится на кукла, может кто-то медитирует с вилами в сарае или на прогулке по Арбату.но всякий должен прочитать вот что (( fincult.info/article/kak-ne-stoit-shutit-s-dengami-ili-vrednye-sovety-investoru/. Успехов вам.
Dzem205,
Инструкция как Быстро слить депуху
Едет крокодил Гена на велосипеде с чебурашкой на руле. Старуха шапокляк: «гнать надо этого с руля». Чебурашка: «я не сруль, я чебурашка».
В 2017г. Советом директоров втб, который возглавляет Силуанов было принято решение о предложении акционерам о выкупе акций по 0.038. Цена взялась из оценки ЗАО Российская оценка, которые оценили акции в диапазоне 0.038-0.082. В итоге акции обвалились с 0.06 до 0.038.
Также можно оценить работу Костина. Тоже участвовал в обвале. Один из главных показателей это стоимость акций. за 10 лет вырос ВТБ с 0.02 до 0.048. В 2019г. Акционеры втб получили 8% прибыли 15 млрд. (По указу президента необходимо направлять до 50%). Зато топ-менеджеры получили 3 млрд. (5 место в России по выплатам топ-менеджменту) Остальное уже не важно. Не стоит доказывать что кто-то использует самолёты в личных целях. Стоимость банка отражает всё.
chess72,
на хрена тут это нытье
не нравится, вали из бумаги, ставь шорт, ставь хедж, вали с рынка в конце концов. Только не ной!В план приватизации на 2020-2022 годы включены ВТБ, Совкомфлот, Махачкалинский и Новороссийский морские торговые порты. За акции власти планируют получать 3,6 млрд рублей ежегодно. Но эксперты сомневаются, что приватизация поможет снизить долю государства в экономике.
Российское правительство одобрило план приватизации на три года. Крупнейшим активом, включенным в этот план, стал ВТБ — это второй банк России по объему активов.
Власти планируют до 2020 года сократить долю государства в банке до 50% плюс одна акция. Сейчас под контролем государства находится 92,2% капитала банка.
Глава ВТБ Андрей Костин ранее говорил, что продажа акций банка будет сложной. «Вариантов [продажи] немного, варианты сложные, все-таки санкции», — комментировал он в конце декабря 2019 года. Речь идет об ограничительных мерах со стороны США и ЕС.
ВВТ,
строго говоря лишь 90,2%
но если вы правы, то ФФ должне быть вообще 21%, а не 27% как установленно ММВБ.
Хотя я считаю ФФ вообще раза в 3 меньше.
Либо на бирже в обращении находится бумажек больше, чем указано в документах.
А это я бы не исключал, зная наших махинаторов
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
