комментарии Тимофей Мартынов на форуме

#smartlabonline: Диалог с ММК: цены на сталь, стратегия, дивиденды ММК
Всем привет! Сегодня мы пообщались с очередным гигантом — компанией ММК! Лично мне очень приятно, что такие компании как Магнитогорский комбинат выходят на диалог с частными инвесторами через наш смартлаб.
С нами пообщались: 
✅Мария Никулина — директор по финансам✅Вероника Крячко — руководитель направления по связям с инвесторами  

01:20 Зачем ММК частные инвесторы? 03:30 Зависимость стоимости акций от цен на сталь06:00 Рынок стали в Китае09:20 Цены на сталь12:00 Корреляция цен железная руда / сталь14:30 Временной лаг цен  сталь / железная руда16:00 Российские цены на сталь18:30 Логистика прямой продажи стали20:00 Развитие Market Place21:00 Доля продукции по фиксированным ценам гос. компаниям22:40 Хеджирование цен на сырье24:10 Стратегия компании28:10 Структура сбыта29:50 Чем горячий прокат отличается от холодного?30:50 Стан 500031:30 Коксовая батарея 34:20 Ориентация на внутренний рынок35:40 Технология улучшения качества продукции39:00 Повышение налогов42:50 Обеспеченность собственным сырьем44:30 Инфляция издержек (CAPEX)47:30 CAPEX ММК51:00 Рудник “Малый Куйбас”52:20 Прогноз по CAPEX53:30 Экологическая ситуация56:00 Углеродный налог58:00 Рейтинг устойчивого развития01:01:20 Запись закрытых конференций ММК на youtube01:02:30 Отчет в долларах01:04:40 Снижение оборотного капитала01:06:20 Долг компании01:07:10 Free float01:09:20 Дивиденды01:11:20 Плюшки для миноритариев01:13:00 Турецкий дивизион01:15:00 Ситуация с ФАС

Авто-репост. Читать в блоге >>>

В 15:00мск #smartlabonline с компанией ММК
Сейчас в 15:00 мск начнется прямой эфир с компанией ММК. Подключайтесь к трансляции и задавайте свои вопросы!

Ссылка для участия: https://youtu.be/5gWULfNZlqA 



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ну наконец то откат!

Добрый день! У меня вопрос по поводу конференции. Я оплачивал участие, но на почту не приходило никаких подтверждений. Как узнать, что всё в порядке и что меня пропустят (с пцр тестом разумеется)? Это мой первый раз просто )

JustMe, Дмитрий, вы в списках!

Хотел приехать, но билетов на теплоход нет, буду походу в сочи пить боржоми

Capital Man, теплоход могут вообще отменить потому что ограничения какие то новые на водный транспорт

#Конфасмартлаба: обзвон
Сначала мы тут с седеющими волосами ждали разрешения на проведение конференции 😁 одобрили — перекрестилась… Не успели выдохнуть, ни прошло и дня как у нас власти СПб новый сюрприз организовали: решили что с 21.06 надо всем на мероприятия >75 чел с ПЦР тестом быть.

Сегодня я лично обзвонил 50 человек-участников нашей конференции: только 1 человек отказался от участия и попросил вернуть деньги, все остальные согласились сдать ПЦР.

Спасибо всем за понимание 👍👍
Надеюсь на следующей неделе не будет новых антиковидных мер, а то ведь могут и в последний момент запретить 🥲

Кстати прикольная стата: 2/3 участников конференции не из Санкт-Петербурга!

Чат конференции с последними новостями тут: smart-lab.ru/chat?x=3621

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тимофей Мартынов, А привитым можно без теста?)

Агри, к сожалению нет. Строго ПЦР тест

Так, прикрутили нормальную котировку сюда! Можно наверное теперь и в портфель добавлять!

Тимофей Мартынов, Спасибо! Еще такое же, с SAP сделайте, она теперь на Питере тоже появилась.
investcab.ru/ru/inmarket/torg_instruments/card.aspx?issue=7055

Михаил Гайлит, сделаем

#Конфасмартлаба: обзвон
Сначала мы тут с седеющими волосами ждали разрешения на проведение конференции 😁 одобрили — перекрестилась… Не успели выдохнуть, ни прошло и дня как у нас власти СПб новый сюрприз организовали: решили что с 21.06 надо всем на мероприятия >75 чел с ПЦР тестом быть.

Сегодня я лично обзвонил 50 человек-участников нашей конференции: только 1 человек отказался от участия и попросил вернуть деньги, все остальные согласились сдать ПЦР.

Спасибо всем за понимание 👍👍
Надеюсь на следующей неделе не будет новых антиковидных мер, а то ведь могут и в последний момент запретить 🥲

Кстати прикольная стата: 2/3 участников конференции не из Санкт-Петербурга!

Чат конференции с последними новостями тут: smart-lab.ru/chat?x=3621

Авто-репост. Читать в блоге >>>

И еще нет хороших новостей — разрывной отчетности за 2 квартал 2021, ввода новых мощностей, погашение или реализация казначейского пакета, выплаты крупных дивидендов… пока ничего нет, а уже есть рост. Нужно ускориться на 500-600 р. и там провести SPO квазиказначейского пакета, возможно стратеги типа Linde, Totаl, Фосагро или Сибур купили бы. Пока держим и богатеем.

Александр Шадрин, надо нам добавить в факторы роста и падения.
Напиши плиз коротко по пунктам, какие есть факторы роста?:)

Тимофей Мартынов, за рост — 1) текущая ценовая конъюнктура на рынке азотный удобрений. Всплеск цен в 1,5-2 раза к средним доковидным уровням наблюдается не только в сегменте удобрений, но и во многих сырьевых отраслях — нефтехимии, металлургии и деревообработке, и связан так или иначе с нарушением цепочки поставок при растущем спросе. Так, ставки фрахта выросли почти в два раза.

В Центре экономического прогнозирования Газпромбанка указывают, что подорожанию минудобрений помимо долларовой инфляции способствовал рост издержек с увеличением цен на газ, увеличение спроса на фоне ралли цен на сельхозкультуры, а также последствия дефицита, возникшего из-за остановок химических заводов в Техасе в феврале 2021 года. Еще одним фактором, повлиявшим на котировки, стали заградительные пошлины на импорт в США фосфорсодержащих удобрений из России и Марокко, что привело к дефициту фосфатов на американском рынке. В Индии спрос стимулировало существенное увеличение (на 40%) в мае государственных субсидий на закупку DAP по отношению к заявленным в начале года планам.

Дефицит на рынке и высокий уровень цен во многом поддерживает отсутствие экспорта из Китая, который сейчас насыщает внутренний рынок на фоне колоссального спроса на сельхозпродукцию и создания резервов из-за боязни новой вспышки коронавируса.

2) Модель бизнес КуйбышевАзота дает ему преимущества перед конкурентами вне России — газ дешевый по российским ценам (в 3 раза ниже, чем в Европе), а продавать аммиак и карбамид можно по мировым ценам.

3) Завершение инвест. программы к 2022-2024 гг. приведет к росту денежного потока и росту дивидендов, ориентир 30-40 руб. на акцию.

4) Решение с большим казначейским пакетом (25% от УК). Либо погашение, либо SPO или продажа стратегу.

5) Снижение капекса помимо дивов может вылиться в осуществление байбека.

6) У компании 7 СП с итальянскими, немецкими и американскими компаниями. Там «скрыта» часть прибыли. Она не отображается в отчетности в полной мере.

7) Компания провела достаточно большие инвестиции, однако в отчетности не отражена девальвация (инвестиции были сделаны по 45 руб. за евро еще). Реальная цена ОС выше отчетности.

Александр Шадрин, Спасибо, добавлю как до компа доползу

возник вопрос, а с какого такого бодунища этот пост в офффоп улетел, при этм ещё и с баном? smart-lab.ru/blog/offtop/703938.php можно указать, в каком месте тут нарушения правил? Ладно, вы до этого меня оффтопили, я думал за термин «ковид-фашизм», но тут то всё мягенько-чистенько было. Короче говоря, хочу понять, за что в этот раз были применены ко мне санкции

RUH666, рекомендую больше не писать на данную тему на смартлабе

возник вопрос, а с какого такого бодунища этот пост в офффоп улетел, при этм ещё и с баном? smart-lab.ru/blog/offtop/703938.php можно указать, в каком месте тут нарушения правил? Ладно, вы до этого меня оффтопили, я думал за термин «ковид-фашизм», но тут то всё мягенько-чистенько было. Короче говоря, хочу понять, за что в этот раз были применены ко мне санкции

RUH666, чистим говнище

На конференцию смартлаба будут допускаться посетители с отрицательным ПЦР тестом

Сегодня вышло новое постановление Правительства Санкт-Петербурга, ужесточающее правила проведения мероприятий с 21 июня численностью более 75 человек. Документ опубликован на сайте Правительства: https://www.gov.spb.ru/press/governor/216467/ 

Новое: 

посетители будут допускаться только с отрицательным ПРЦ-тестом, сделанным не более чем за 3 дня до дня проведения мероприятия

К сожалению, Администрация города не уточняет, что для привитых есть какие-то исключения.

Таким образом, мы сможем пропустить вас на конференцию только при предъявлении справки об отрицательном ПЦР тесте на Covid, сделанным не ранее 23 июня (10:00мск). Сделать тест совсем несложно, поэтому надеюсь, что вас это сильно не затруднит.

Пожалуйста, прошу всех с пониманием отнестись к данной мере, правила устанавливаем не мы, а город, с оглядкой на реальную эпидемиологическую ситуацию. Спасибо, что вообще разрешают провести мероприятие.
  
Кто не захочет проходить тест или откажется предъявить тест, мы не сможем пропустить на конференцию.
С каждым участником конференции мы свяжемся лично, чтобы уточнить эту информацию.

Деньги за билет мы вернем только если вы заранее уведомите о своем отказе (прошу отнестись с пониманием, потому что бюджет конференции, численность согласовываются заранее и наши расходы напрямую зависят от численности участников).

Информация о конференции:
https://market.smart-lab.ru/confa/ 

p.s. прошу, главное помните, что наличие отрицательных тестов у всех участников конференции — ЭТО ПРЕЖДЕ ВСЕГО ПОВЫШАЕТ ВЕРОЯТНОСТЬ НАШЕЙ С ВАМИ БЕЗОПАСНОСТИ! 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Я вот думаю, а есть ли у нас шанс получить в этом году ещё раз небольшие дивы из нераспределённых полутора миллиардов которые шли на выкуп по 58, если этот выкуп не состоялся? Срок оферты истекает 21 июня.

Нах Юзернейм, думаю вряд ли

Бесславно сдувается пузырек?:)
Падаем 8 дней подряд

Тимофей Мартынов, почти с тобой согласен насчет пузырька
акция вероятно не очень коль ты так пишешь
завтра тоже продам опираясь на твое мнение
у меня не так много

znak, Но я то продолжаю держать)

Тимофей Мартынов, считаю не только держать но и на мой взгляд накапливать
технически подошли с большим трудом к нижней границе канала
осталось чуть чуть
And_rey на мой взгляд четко обрисовал техническую картину

znak, ВАЖНЫЙ момент — для лонгов!!! Объемы лета 2020г не вышли из бумаги… Пока не увижу их выход суетиться нет смысла «под клиентом» )))

And_rey, как ты это видишь?

9 красных свечей на дневных графиках:)

Растём перед ГОСА?

Ольга Миро, Имхо нет, там вынос шортистов бумага второй эшелон и спекулятивная сколько получалось ее плющили гоняя между 0.79-0.775 тут надо ждать отчета за 6 месяцев и первых денег по дпм азовской вэс

Андрей Волов, забрал приз

Полюс. Снижаемся. Дивидендный гэп, можно сказать, продолжается. Направление вниз котировкам дает грустное высказываение главы компании Павла Грачева, что Полюс не планирует менять дивидендную политику и платить дополнительные дивиденды, несмотря на
сократившуюся долговую нагрузку, ожидая роста капвложений с началом ключевых проектов ближайших лет. Да и само золото дешевеет на фоне укрепления доллара, из-за ожидания данных об инфляции в США.

Анастасия, забрала приз!

Сегодня фиксируем прибыль после вчерашнего взлета. С конца прошлой недели бумаги потеряли 20% на фоне SPO в размере 12,7% капитала, прошедшего с большим дисконтом (2800 руб. за акцию). Несмотря на негативную реакцию рынка, SPO может позитивно повлиять на компанию. За счет размещения доля free-float вырастет в 2 раза, что увеличит ликвидность и сделает бумагу более привлекательной для институциональных инвесторов.

Валдис Куксаев, окей, забрал приз

На чем растет?

Тимофей Мартынов, ослабление сделки ОПЕК, транснефть основной бенефециар. CAPEX порезали, а прогноз по транспортировке видимо придется повышать + у транснефти есть резервуары с нефтью, вероятно еще на перепродаже подзаработают + грязную нефть с «дружбы» продают потихоньку по 70 баксов за баррель. EV/EBITDA = 3, дешевый бизнес!

Олег Кузьмичев, держишь?

Тимофей Мартынов, канешн, после своего поста на смартлабе в конце января купил взамен ОФЗ! smart-lab.ru/blog/671363.php
а драйверы рост все написаны тут smart-lab.ru/blog/652153.php (первый пост на смартлабике)

Олег Кузьмичев, надо мне их тут вставить вниз в факторы роста/падения

TCS Group (Группа «Тинькофф»). Растем. А как не расти то? Столько факторов:
+ покупка доли 5% в «Санкт-Петербургской бирже» при лавинообразном росте частных игроков с выходом на фондовый рынок США
+ пойдет в ипотечные кредиты, где поддержка государства
+ амбиции по расширению бизнеса, где для увеличения скорости готовятся крупные сделки, будет быстрая отдача вложений
+ коррекция, хоть и недолгая уже была
+ чистая прибыль по РСБУ за 4 мес 2021 15,4 млрд. руб, увеличение на 25,2%, а кредитный портфель (еще без ипотеки) стал 431 млрд. руб, увеличение на 37%!

Анастасия, забрала приз!