комментарии Ремора на форуме

Metzger, не знаю, решение за ними, если дадут более 70% от прибыли, то за первое полугодие 23 может получится 30 +руб. Если 50%, то рублей 2...

Макс Пчелкин, немного не верный подсчет… :) мы ж МСФО не видели...
а РСБУ дает показатели на 30-40% меньше МСФО. и второй квартал цена на нефть была существенно выше в рублях, чем в первом…
даже при 50% получится от 30р., если больше дадут так может и до 40р на лист вытянуть…
Татарстану деньги на пополнение бюджета нужны, он дефицитный...

Роман Лисин,(Советский Союз), 80 коп. это же на обычку дивы вроде, на преф большие будут, если курс останется на 90 руб. за доллар.

khornickjaadle, кубышка может уже не в валюте… :) ну и всякое может быть…
может опять что-нибудь под списание попадет. рано делить прибыль, год еще не закончился.
пока дивдоха 80 коп. на оба типа акций.

Ремора, а зачем они нужны это только доп расходы, им главное дизель свой продать с танеко, а бочки груда металлолома да еще и сотрудниками, ...

Макс Пчелкин, для понимания разницы… :)
В России в октябре 2022 года бензин АИ-95 в среднем стоил чуть больше 52 рублей за литр или  0,85 $.
В Турции стоимость бензина АИ-95 выше на 30% и составляет 1,25 $ или около 25 турецких лир за литр.
===========
сейчас 95 в Турции стоит 26 лир за литр = 92р.… :) думай голова, шапку куплю…
Татка продает уже в Турцию не нефть, а конечный продукт. имея прибыль по всей вертикали производственной цепочки.
и он сопоставим с 70% розницы в России до 2023г.… а валовая прибыль на 70% получится примерно на 25% выше 100% Российских АЗС.
Турецкие АЗС приобретены в апреле 2023г., в цене и отчетности отражения еще нет…
отражение данного дочернего АО скорее всего начнется во 2 квартале…
а с 3 кв. 2023г. Турецкие АЗС и нефтебазы уже полностью впишутся в логистические цепочки и начнут отражать всю вертикаль поставок.
Зачем продавать сырую дешевую нефть, когда можно снять прибыль с конечного продукта?
Вертикально выстроенная компания имеет гораздо большую маржинальность бизнеса… :)

Ремора, половина всей нефтепереработки раньше шла в ЕС, сейчас этот объем перенаправояют в Турцию с более дорогой логистикой, и вся разница,...

Макс Пчелкин, у Татнефти в Европе есть АЗС и нефтебазы?… я о таком не слышал...
насчет логистики в Турцию она дешевле через Российские порты… и плечо ближе. нет в «партнерах» со своим интересом Украины, Польши и т.д.

Ремора, а раньше этот турецкий объем в ЕС задарма отдавали и логистика разве дороже была?

Макс Пчелкин, отдавали нефть… :) а не конечный продукт в розницу — бензин, дизель, масло…
разница есть?… на реализацию в Турцию уже закладываем добыча + переработка + опт + розница...
и это на рост в 2 раза розничной сети, не в РФ с нашими ценами!…
в России до приобретения Турецкого бизнеса было 780 АЗС + Турецкие 570 АЗС и нефтебазы...
пока цена этого не учитывает… отчетов с данной дочерней компании еще нет.
==========
и аналитики об этом молчат… но расскажут по факту с ростом таргета на акции Татнефти…

Ремора, сомневаюсь, что даже при девальвации рубля Татнефть сможет повторить рекорды прошлых лет и платить по 90 рублей дивов в год. Думаю м...

Metzger, если смотреть на рост доходности в 2022г. и див то как раз идет такой расклад что 60р. это будет уже годовой минимум...
растет база активов… высокодоходных…
таких как Шинный бизнес Нокия… приобретенный нахаляву.
Нефтебазы и АЗС в Турции… и я на 101% уверен что прибыль с них у Татнефти вырастет за счет вертикальной системы поставок от добычи — переработки до розницы по цене выше в разы чем в России реализация идет…
========
но пока этого никто не закладывает в цену.
а судя по отчетам в 2022г. идет рост МСФО… и существенный ...
РСБУ = отчетность головной компании. МСФО = отчетность с учетом дочерних АО. это если перевести на общедоступный язык.
и МСФО уже в прошлом году = более 30% к РСБУ… что будет в этом году? думаю разрыв в прибыли вырастет…
МСФО 2023г. еще не выкладывали, только РСБУ за 1 квартал… а он даст хороший толчок для роста капитализации…

Ремора, Татка всегда падает ниже уровня дивидендов. Так что будет гэп и гэп будет больше размера дивидендов. Восстанавливаться будем долго. ...

Metzger, не всегда… а в кризисное время. до 2020 был другой расклад
если идет в рост бакс и нефть может сначала спикули попробуют дернуть вниз, а потом как сегодня газпромнефть пойти закрывать дивгеп.
у ГПнефти тоже всегда был ход вниз на разрыв див… но как видишь гепа практически нет под конец дня.


даже Башнефть сегодня в + 5% пошла после дивгепа. народ оценивает на будущее рост бакса и нефти… :) все остальное желание — как всегда.
вопрос — кто будет продавать перед ростом доходности?… мишки? — так их сразу накуканят на шишку и как всегда может обернуться убытками для продавцов.

Гепа наверно не будет… как в Газпромнефти… :) -0,14%… хороший дивгеп.
Башнефть взлетает...
Лукойл в хорошем + не первый день.
Роська тоже в +
===========
Татка отстала от рынка в росте котировок...
на 600р. потащат через недельку…

забиваю мечел 560-700 без бкс…

Ds10, БКС всегда завышает ожидания… :) их рекомендации не серьезны…
по Газпрому были рекомендации 360р за бумагу уже даже после взрыва Северных потоков… потом естественно были снижены и доведены до 170р. этой весной только.

На смартлабе неверно указан % владения акциями Татнефти… :)
34% у Татарстана
3,34% казначейские бумаги у Татнефти
12,65% = АДР по состоянию на 09.01.2023 (остальные походу выкупили, откуда и появились казначейки).
50% = иные акционеры.

данные с сайта Татнефти

Втб вышел из деметры.
Вот и вся сказка. Сами разогнали нкхп, основной актив деметры перед продажей, а теперь хоть трава не расти😃 пошло пад...

drbv, Дмитрий Патрушев:
Прогноз по сбору зерна в этом году — 123 миллиона тонн, по ходу уборки он может быть скорректирован в сторону повышения.

⭐️Справочно: в «рекордном» 2022 году было собрано 153 млн тонн.

Ремора, я решил не рисковать, передислоцировался…, оставил 15 акций, чтоб на виду была, уполовинивание демфера на 3 года и отмена льгот для ...

Макс Пчелкин, у каждого свои виды на те или иные бумаги… в зависимости от позиции...
мне нужны дивы 5,6% в июле… + столько же в октябре…
Бизнес в Турции с нефтебазами и 570 АЗС придаст рост прибыли для Татнефти практически + 70% К РОЗНИЦЕ в валюте… :)
вертикальная интеграция дает кратный эффект. от добычи до переработки и реализации в розницу…
и на каждом этапе + прибыли без поиска лишнего сбыта.
дивы начнут наливать по 30-40р. как в 2018-2019гг. на каждой отсечке и утянут котиры на уровень 750-800р.
=======================
Роснефть не интересна, тяжелая с большим долгом в валюте…
Транснефть так же выплатила разовые дивы, может часть труб будут законсервированы в 2024г. и в следующем году только жди что там дадут.

так что все зависит от вида на компании… их развития.

Ремора, «Татнефть» отказалась от перевода месторождений на НДД в 2021 году
m.business-gazeta.ru/news/490146

Макс Пчелкин, то был 2021г.… :) сейчас конец 2023г.…
жизнь не стоит на месте… сейчас могут быть совсем другие планы…

Ремора, они платят как хотят, в 2021 году фокус провернули опубликовали рсбу, рекомендовали див., и потом мсфо(где было больше), но на момен...

Макс Пчелкин, почему… планы есть на НДД… писали ранее:

Месторождения со сверхвязкой нефтью, разрабатываемые в основном ЛУКОЙЛом и Татнефтью, можно будет перевести на режим НДД. Для таких месторождений базовые максимальные лимиты на операционные затраты будут увеличены на 1 000 руб./т до 8 140 руб./т. Позитивно.

Комментарий. В этом случае у ЛУКОЙЛа и Татнефти, добывающих сверхвязкую нефть в объеме 5 млн т в год (6% от общей добычи) и 3,5 млн тонн в год (12%) соответственно, снижаются налоговые платежи. Напомним, что налоговые льготы для месторождений сверхвязкой нефти были отменены в январе 2021 г. При стандартном НДПИ в 30 200 руб./т на 2024 г. расчетная экономия составляет 10 800 руб./т. Мы прогнозируем повышение EBITDA 2024 г. на 4% для ЛУКОЙЛа и на 10% для Татнефти.

Торговая идея: Роснефть vs Татнефть — СинараЖдем от “Роснефти” сильных результатов за 1п23. Эмитенты до конца августа, как правило, представ...

stanislava, Не понятно почему «аналитики» решили что у Татнефти важен уровень прибыли по РСБУ? платят дивиденды от большей прибыли РСБУ или МСФО. МСФО (международные стандарты) у Татнефти выше в 1,5 раза… :)
Например все остальные аналитики ИК считают РСБУ второстепенной отчетностью и делают свои прогнозы согласно МСФО.
Тут либо уровень аналитики посредственный, либо тупая отписка для получения зарплаты от банка.
Сам банк Синара походу смотрит на это сквозь пальцы, лишь бы дать хоть какую то инфу в массы от своего Инвестподразделения… :)

Ремора, посмотри p/bv дочек торгующихся на бирже…🤣

Александр Власов, не вижу ничего недооцененного в сравнении с коллегами по цеху.
Газпромнефть так перегрета из-за больших див в пользу Газмяса. 80% прибыли пустили на дивы.

в этой связке надо понимать, что прибыль самого Газпрома и его активы не принадлежат акционерам.
их всегда можно подарить Кабаевой или сыну Миллера… или футбольной команде из Турции… можно доначислить премии ТОПам.
или пустить вместо див на повышенные налоги. на инвестиции ...

для акционеров важны лишь выплаты их части прибыли дивидендами — все остальное не их компетенция...
все решения по «подаркам» и изъятиям решают без участия обыкновенных акционеров.

а дальше уже смотрите = менее 10% прибыли на лист за год уже мало.
будет 10р = цена акции не выше 100р., ну и так далее пропорционально.
Котировки пока держатся надеждами, за 1 же квартал заплатили…? можно надеяться что и в следующем году что то перепадет.
по факту это была выплата за 2021г и 2022г. вместе взятые…

МОСКВА, 6 июл -- ПРАЙМ. Нефтегазовая госкомпания Саудовской Аравии Saudi Aramco повысила августовские отпускные цены на нефть для покупателей из Азии, США и Европы, сообщает агентство Рейтер со ссылкой на источники.
Стоимость марки Arab Light для покупателей из Азии повышена на 0,2 доллара за баррель. Таким образом, она будет на 3,2 доллара за баррель превышать цену корзины сортов Oman/Dubai.
Для потребителей из США цены в августе на Arab Light были повышены на 0,1 доллара, теперь она продается с премией в 7,25 доллара по отношению к ASCI. Цены на другие марки были также повышены на 0,1 доллара.
Для северо-западной части Европы для нефти сортов Light, Extra Light, Medium и Heavy цены были повышены на 0,8 доллара, таким образом, Arab Light с поставкой в августе продается на 3,8 доллара дороже ICE Brent. При этом для Средиземноморья цены для Light, Extra Light и Medium были повышены на 1 доллар, а для марки Heavy -- на 1,1 доллара. Так, Arab Light с поставкой в августе продается на 3,5 доллара дороже ICE Brent.

Ремора, совсем недавно почти правильно мыслил…🤦🏻‍♂️ Только твоя балансовая стоимость не учла недооцененные красавицы дочки…🤣

Александр Власов, моя балансовая стоимость не учла отжатые дочерние компании в Европе… это да.
их ведь тоже придется списать. и замороженные активы 100% Европа отожмет за долги по искам на 20 млрд. евро.
не смотрел какую прибыль и дивиденды вангует БКС за 2024г.? по прибыли — убыток, но при этом 2р на акцию дивы типа дадут… :)
а они достаточно сильно завышают оценочную стоимость, я даже догадываюсь зачем.

Али Картоев, а чем так плох Мечел по текущим? капитализация всего 100 млрд, долг гасится и тд. Прибыли были хорошие в 21 и 22 году.

Grisha_che, Чистые активы по МСФО отрицательные… :) а капа 100 млрд.р.
тут надо отчеты смотреть в 2023г., а их нет.
пока акциями Мечела движет надежда на светлое будущее, но по последнему отчету балансовая стоимость ниже 0… примерно -150р.

Национальное Достояние, ну вот как я вижу ситуацию. Ремора (огромное спасибо за подсказку) правильно говорит про негатив от валютной переоце...

greedy_gnom, начались потуги по Украинской трубе… а это добрая половина поставок в Европу. и там все таки за газ платят значительно больше чем в России или в Азии. у нас газ дешевый. Если цену поднять в 2 раза… к примеру на газовых заправках и сразу никто не будет им заправляться… не рентабельно… и будет потеря клиентов и сразу существенного развивающегося направления сбыта. а если брать например установку газовых котлов в дома частного сектора так она сравняется с отоплением электричеством и опять потери объемов и будущих потребителей… но и рост цен в 2 раза на газ внутри России не решит проблем с потерей рынка ЕС, а новые создаст.

Тут надо подходить с другой стороны… менять менеджмент Народного достояния и их растрат. Разбивать бизнес на несколько направлений и выделять из его дочерние структуры как отдельные АО. тогда все будет гуд. Но Миллер и Компания на это не пойдет… как так? у них из рук заберут кормушку… будут доить до последнего даже убыточный Газпром и наращивать инвестпрограммы.
Это ж манагеры присосавшиеся к кормушке и раздербанивающие поступающие через ее деньги… — Кабаевой дворец спорта подарить с баланса Газпрома — да пожалуйста… — Турецкую футбольную команду проспонсировать — не вопрос. — давать постоянно по ТВ ни на что не влияющую рекламу — сила сибири народное достояние — даем! (минута от 10000 баков). все это типа для оборота мелочь, но в общей массе лишнее разбазаривание денежной массы = себестоимость и сокращение прибыли. Свои зарплаты и премии они будут индексировать только в рост.
===============
министр энергетики Молдавии Виктор Парликов заявил, что власти страны не видят смысла в закупке природного газа у «Газпрома». По его словам, обе стороны не в полной мере выполняют свои обязательства. Кишинев ставит в вину «Газпрому»необоснованное сокращение объемов поставок, при этом молдавские власти так и не предоставили результаты обещанного аудита исторической задолженности компании «Молдовагаз».
«Газпром»сообщал, что оставляет за собой право полностью прекратить поставки газа в Молдавию из-за грубого нарушения сроков заключения соглашения по урегулированию исторической задолженности АО «Молдовагаз». Правительство Молдавии только в августе прошлого года заключило договор на проведение аудита с норвежской компанией Wikborg Rein Advokatfirma и британской Forensic Risk Alliance&Co. Ожидалось, что первые результаты аудита станут известны еще в январе-феврале, однако срок проведения проверки был продлен до апреля. В конце мая глава «Молдовагаза» Вадим Чебан заявил, что результатов аудита нет, поскольку власти не оплатили его проведение.
Скоро и Молдавия слезет с газовой иглы Газмяса.