ответы на форуме

shprots, тут   дело  в  правильном  расчете  теоретической  цены  опциона…  та  теоретическая  цена,  которая  указана  в  доске  опционов  обновляется,  как  правило  один  раз  в  минуту…  и  зачастую  бывает  не  достоверна  (особенно  это  заметно  на  RI  и на Si)…  поэтому  теоретическую  цену  приходится  рассчитывать  самостоятельно…  я  это  делаю  раз  в  1-3  секунды,  учитывая  время  прошедшее  с  начала  торгов (текущее  время).  Рассчитанную   теоретическую  цену  я  называю быстрая  теория...
Т.е  время  оставшееся  до  экспирации  у  меня  скажем  не  8  дней,  а  7,54…  При  сроках  близких  к  экспирации —  это значительная  поправка,  о  чем  говорит  отсутствие  разногласий  в  стакане с  крупными  клиентами…  их  заявки  двигаются  одновременно  с  моими  и  не  противоречат  здравому  смыслу…
Т.е.   такое  состояние,  когда  bid бывает  больше  теории быстрой,  или  offer  меньше  теории  быстрой  у  меня  бывает  крайне  редко,  в  основном  в  тех  случаях  когда  крупный  игрок  куда  то  рвется  вверх  или  вниз…

shprots, ну и вот  о  хеджировании…  допустим  у  вас  есть  купленный  какой то  актив  (акции)…  при  росте  цены  актива  вы  получаете прибыль…  при  падении  -  убыток…  как  народ  в  основном хеджируется?  - покупают  путы (простенько, дешево  и  маломальски  защищает  от  падения)… можно  попробовать  продать  коллы  (правда  подороже  будет  содержание,  но  и  хедж  получше) далеко  вне  денег  (количество  и  страйки  проданных  коллов  легко  считаются)…  а  оптимальным  будет  и  покупка  путов  и  продажа  коллов   (в  разумных  пределах) и  ежедневное содержание  этого  хеджа,  как   самостоятельной  позиции...(постоянно  соизмеряя  с  прибылью/убытками  по  основному  активу)…  дорого —  да,  затратно  по  времени  -  да,  но  мне  кажется  наиболее  оптимально…(по  крайней  мере  для  серьёзных  клиентских  позиций )

shprots, вам  прежде  всего  нужны квалифицированные   люди,    которые  бы  понимали  эти  вопросы  и  каждодневно  искали  на  них  ответ и  с  которых  вы  могли  бы  спросить…

shprots, не  нужны  опционы  на  акции....
Акция  -  линейный  актив...
Фьючерс,  как   базовый  актив  и  актив  легко  и  понятно  синтезируемый  опционами  является  естественным  продолжением  существующих  расторгованных  опционных  инструментов…

shprots, сейчас на московской бирже торгуется 19 опционов на акции, и спрос действительно на них оставляет желать лучшего. Ситуация с ликвидностью на данном рынке действительно печальная. Но можно позвонить брокеру и попросить про котировать опцион.