комментарии Smash на форуме

Металлурги. Мысли с точки зрения инвестора.

В связи с общим падением, оцениваю текущие цены акций Северстали и НЛМК.

Берем выплату дивидендов за 2кв2019 по отношению к прошлогодней – 2кв2018. Получаем 26,72/45,94 = 0,58. Если оставшиеся дивы будут соотноситься также, то выплаты за 3й и 4й кварталы получим (44,39+32,08)*0,58 = 44,77. Итого за 2019г: 35,43+26,72+44,7 = 106,92. Что к текущей цене акции 885р. Составляет 12%. Неплохо.

Далее. Что будет потом. В 2020г. Будет ли увеличение прибыли?

В настоящий момент главным фактором роста прибыли металлурги определяют для себя реализацию нацпроектов. Открываем страницу нацпроекты в Википедии https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%9D%D0%B0%D1%86%D0%B8%D0%BE%D0%BD%D0%B0%D0%BB%D1%8C%D0%BD%D1%8B%D0%B5_%D0%BF%D1%80%D0%BE%D0%B5%D0%BA%D1%82%D1%8B_%D0%A0%D0%BE%D1%81%D1%81%D0%B8%D0%B8_2019%E2%80%942024

Видим – жилье и городская среда… увеличение объёма жилищного строительства не менее чем до 120 млн квадратных метров в год… Ага, сейчас 75 млн… (В монолитное строительство арматура идет целыми ж/д составами)

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Владимир Полинский, цена падает к зиме каждый сезон. Продажи внутр/внешний рынок уже давно учтены в акциях, валиться все будут как обычно из года в год. НЛМК в этом году как раз таки имеет проблемы в США из-за всей этой бучи с трамповскими пошлинами, я бы им как раз спрогнозировал бОльшее падение. Но давайте дождемся отчетов за 3кв. Я летом ванговал, что 2й и 3й будут плохими относительно прошлого года. 2й сбылось, а вот насчет 3го уже не уверен…

Борис Петров: «Надо еще лет 50 для того, чтобы привести в порядок оборудование НКНХ»
Подробнее на «БИЗНЕС Online»: www.business-gazeta.ru/article/440086

Патриция, НКНХ. Строительство 1960-1967гг. (Полностью!) Про 50 лет фраза понятна, да? А вообще эти инспекторы Ростехнадзора, они такие инспекторы :)) Из большого личного опыта :)) Ну, работа у них такая. Все взять и запретить! Так что интервью читайте конечно, но близко к сердцу не принимайте ;)

Fundamentalist, здесь не пузырь, у тебя глазок в двери, где находится ???

ShtrenD, если что, я не про Сбер. Пузыри надуваются гораздо более грандиозные, и не в России. Сбер слишком дёшев, тут пока ничего не надувалось.

Fundamentalist, не могли бы уточнить, где конкретно вы видите надувающиеся пузыри?

Rondine, ок, условия сделки по гарантии Ойлерз Гермес действительно не опубликованы. Посему замолкаю.

В контексте выплаты дивидендов — их регулярная выплата — лучший способ поддержки курса акций. А поддерживать обещали тому, кому их заложили за кредит. Вероятно Дойче банку.

Smash, первый раз про залог акций слышу. Просветите, пожалуйста

Rondine, обычная практика при кредитовании акционерных обществ, вот первое, что на ум пришло — www.vedomosti.ru/business/articles/2016/05/16/641161-mechel-otdal-aktivi

В контексте выплаты дивидендов — их регулярная выплата — лучший способ поддержки курса акций. А поддерживать обещали тому, кому их заложили за кредит. Вероятно Дойче банку.

sergik99, ну по опыту подписание транзита можно затягивать до 31 дек. Почему бы и нет — ГТС имеется, только краник открыть. Газпрому нужен СП-2. А Евросоюз будет пережимать его Данией и подсовывать Украину, им очень не хочется, чтоб незалэжная лишилась доп дохода от транзита. Иначе она потребует эти деньги с ЕС — на защиту границ всея Европы от кровожадного агрессора. А России надо, чтоб укры подписали особый статус Донбасса с амнистией всем участникам. Вот такая мозаика складывается.

Уважаемый Алексей Соколов,
Я бы этим датчанам показал бы вигвам, или фиг вам, или что-то в этом роде…

ОчПассивный инвестор, референдум на Бронхольме? ;)

Патриция, увы не могу найти сейчас пруф. Эту инфу запомнил чисто для себя. Ессно никто бы не выложил такие документы в общий доступ. Когда я принимал решение о покупке, наткнулся тогда в инетах на слова кого-то из руководства..
Но вот что! После подписания 1-го кредита в мае 2018, Шигабутдинов сообщил, что база для дивидендов теперь крепкая:
www.finanz.ru/novosti/aktsii/nizhnekamskneftekhim-mozhet-nachat-platit-dividendy-po-itogam-2018-goda-1027240968
И после 2-го кредита в октябре, сказал, что общую фин. ситуацию это не меняет:
www.nknh.ru/pressroom/publications/rustam-minnikhanov-o-proektakh-taifa-eto-primer-kak-nado-rabotat-s-nashimi-partnerami/
Так что аналитики Газпромбанка могут сомневаться конечно, но вроде пока что НКНХ слово держит. И даже по максимуму выполнили п.6 своей дивполитики, т.е. заплатили не выплаченное ранее да еще 50% прибыли, а не по 60 коп., что можно было минимум. А могли ведь растянуть эти 19,9р на три года. Вообще, если почитать интервью руководителей, есть впечатление, что люди весьма разумные, расчетливые и репутацией дорожат. Метаться не должны и дивиденды выплатят :)

Вообще, думаю на курсе ~72р можем застрять надолго. Т.к. по этой цене многие покупали под дивы в марте и сейчас будут выходить по закрытию гэпа.

НКНХ за 2019г может выплатить 7,4 руб./акция, но этиленовый проект создает риски для дивидендов — ГПБ:
www.finmarket.ru/shares/analytics/5080740?nt=0

Патриция, У них в договоре займа прописано, что обязаны поддерживать курс акций. Простите, ссылку сейчас не дам, некогда искать, это я еще весной узнал и запомнил, как данное.

Ну надо же, уже 400 пробили? Спасибо, Церих, спасибо, Кэп! :)

… Возможно что-то знают уже про ориентир по следующим дивам.

Остап1978, так и быть, раскрою инсайд — следующие дивы в декабре 21р, в июле 21р. Плюсминус 1р :))

Сегодня на общем нефтяном хайпе татнефть-п похоже, хорошо пораздавали

Rondine, не желаете поделиться своими соображениями насчет такого ралли?

Rondine, уж не думаете ли вы, что закон о об акцизе СУГ в нужном ТАИФу варианте (вернее даже инсайд о нем) мог ТАК закинуть котировки? По сути-то закон не гарантирует больших прибылей, а лишь дает вздохнуть спокойно и работать дальше.

Думал, что за ракета у обычки, оказывается каучук +10% за неделю.

Smash, с середине июля по конец августа падение каучука -40%. Почему акция не падала? Получше поищите объяснения, пока мимо

Rondine, 2200/2000 у меня никак не выходит 40%. А рост цен на каучуковые индексы и акции по всему миру вижу с 6 сен. Почему НКНХ не падала вместе со всеми с июля, а сейчас со всеми пошла вверх наверняка не знаю. Вероятно сейчас вложился кто-то из инорезов, посчитав акцию недооцененной. На инорезов указывает рост обычки, учитывая их нелюбовь к префам.

Думал, что за ракета у обычки, оказывается каучук +10% за неделю.

Дикий спред какой-то, хотя дивы одинаковые. Долго не продержится конечно. А вот что к чему будет подтягиваться, интересно.