комментарии Вольд на форуме

Славная компания. Но одного понять не могу.
Долгов нет. Выручка растет. Прибыль растет. Дивиденды растут.

Но за счет чего такой стремительный чудо-рост, если вся прибыль на эти самые дивы и направляется ?

Не должно так быть. В теории )

Доходы (или хотя бы их часть) должны реинвестироваться. Чем и будет обеспечиваться рост.
В Татнефти всё по другому? За счет чего ?
Нельзя бесконечно долго повышать эффективность.

Евдокимов Сергей, у прочих нефтяников (Сургут, Башнефть, Газпромнефть) разведанных и подтверждённых запасов на 15-20лет добычи при текущих объёмах. Поэтому, чтоб обеспечить своё будущее, они должны постоянно вести разведочное бурение. А оно стоит денег, плюс не всегда скважины дают нефть, есть % неудачных (тогда расходы списывают и отражают убыток). Плюс тратят на покупку новых лицензий.
Татнефть — исключение. Ей с Советских времён нахаляву достались гигантские размеры разведанных запасов (татары — националисты, и очень жадные, в своё время много захапали). Даже если не вести разведку (она и не ведёт практически), доказанных запасов хватит на 35 лет вперёд. Поэтому и кап.затраты ниже, и доля див.выплаты выше. Никакого обмана нет.
Правда, у татар нефть плохая, сернистая. Очень скоро её вообще откажутся принимать в трубопровод Дружбу (сейчас эту плохую нефть в трубе разводят хорошей нефтью Газпромнефти и Лукойла, но они предложили в будущем принимать сернистую нефть с дисконтом, а хорошую — с премией). Если правительство согласится с предложением Лукойла, Газпромнефти и Транснефти, акции татки ждёт грандиозный обвал. Я лично, до разрешения вопроса с некондиционной нефтью, в бумагу ни ногой.

Электромонтёр, интересная инфа.
и когда их нефть откажутся принимать?
вообще, компания много инвестирует в переработку, значит будет отчасти готова к таким выкрутасам.
кроме того, татары совсем не дураки и искренне любят деньги

Валерий Иванович, татнефть не продам!

Дороговато? Ну-ну

Измайлов Дмитрий, так говорили и когда норд стоил 10 тыс…

выводят денежки буржуины с нашего рынка, и RGBI падает… может нам какую гадость конгресс припас?

Куда сева полетела?)

Дмитрий, а куда остальные — в задницу

Вольд, а что случилось?

Дмитрий, вообще много негатива по газпрому. А металлурги — цикличные бумаги и валятся по любому писку. А росли за компанию со всеми. Со сталью пока все плохо

Как отметил заместитель главы UOKiK Михал Холекса, в рамках антимонопольного разбирательства регулятор в настоящее время «анализирует документы, полученные от других субъектов». «Несмотря на различные трудности… UOKiK уже собрал обширные доказательства, в том числе договора, связанные с финансированием „Северного потока-2“, — цитирует пресс-служба замглавы регулятора.
По его словам, согласно законодательству, компаниям грозит „денежное наказание в сумме 10% оборота“. Кроме того, если восстановление конкуренции на рынке невозможно, польский регулятор „может принять решение, например, об отчуждении всех или части активов предприятия“, добавил Холекса.

Речь идет о конфискации всех активов Нордстрим?

Куда сева полетела?)

Дмитрий, а куда остальные — в задницу

сравнительный анализ металлургов remora.whotrades.com/blog/43146389681?from=mail&utm_source=whotrades_mail&utm_campaign=content_digest_v1_active1&utm_medium=email&mailing_log_id=content_digest&ml_log_id=0076100f26cc6a49c0cd3c1ae2e7eb20&mail_link_type=blogpost.title.3

А на чем вообще башня то росла?

Дмитрий, на предположении о 50% прибыли на дивы

К дивам на 950-970 ждать, даже 1020

Центурио́н, это было бы замечательно

Я для себя сделал вывод, что закупаться энергораспределяющими компаниями можно будет тогда, когда у населения и бизнеса появится рост доходов. Пока для себя вышел из Ленэнерго и МРСК ЦП — они сильно зависят от внутренней платежеспособности

Вольд, что значит рост доходов? Люди как платили за свет так и будут платить. И особо платежеспособность на это не влияет. Хочешь не хочешь придётся платить.

FinikOAE, а откуда тогда такие долги за электроэнергию? Откуда предбанкротное состояние у региональных ТНС? Проблема есть, и она достаточно острая www.rbc.ru/tags/?tag=%D0%A2%D0%9D%D0%A1+%D0%AD%D0%BD%D0%B5%D1%80%D0%B3%D0%BE

к новому году можем уйти на 1000

Я для себя сделал вывод, что закупаться энергораспределяющими компаниями можно будет тогда, когда у населения и бизнеса появится рост доходов. Пока для себя вышел из Ленэнерго и МРСК ЦП — они сильно зависят от внутренней платежеспособности

Кто знает где посмотреть котировки на сталь онлайн ?

Левша, www.metaltorg.ru/shfe_hrc_prices/

любимая бумага (хоть я по ней и в минусе сейчас)

НЛМК 7,5%, ММК 7,5% Сева 9% буду добирать (собственно это и делаю )

никто не даст ГП заключить краткосрочный контракт
нагнут по полной

Костя, вы украинец?

продал префы. Не хочу ждать пока обвалится как МРСК ЦП. Внутренний рынок не радует, откуда рост прибыли будет. Хорошо заработал, но все равно жаль ленку, может еще куплю, когда расти начнем

Ну, вполне неплохая разворотная формация на дневном ТФ, повышенный объём, большая нижняя тень, может всё-таки отскок на 138? invst.ly/mx6xk В ММК тоже объём под закрытие прошёл, цена отскочила. Северсталь вообще в плюсе по итогам дня.

Auximen, Похоже у северстали обозначилось дно, она и снижалась более вяло чем двое из ларца (ММК и НЛМК), лелею надежду хоть по этой позиции начнется рост

напрашивается короткая позиция
www.tradingview.com/x/pNBtT2p4/

МАКС, мне кажется, когда дело к зиме, шортить нефтяников не стоит, особенно татку

Итак, вышел отчет НЛМК за III кв. по МСФО. Ну что тут скажешь, падение продолжается по всем фронтам. Впрочем, это было предсказуемо.
Интересно другое.
Если посмотреть на сокращение объемов выплавки стали от квартала к кварталу, то мы увидим следующую картину.
Начиная с 3-го кв. 2018 г. динамика снижения объемов стали выглядит следующим образом.

квартал 2018Q3 2018Q4 2019Q1 2019Q2 2019Q3
выплавка 4,42 4,36 4,18 3,99 3,73
динамика -1,35% -4,12% -4,54% -6,51%

Т.е. от квартала к кварталу НЛМК не просто сокращает выплавку стали, но и делает это все более и более быстрыми темпами.
Всего с 3 кв. 2018 объем выплавляемой стали упал на 15,6%.

Что же происходит с таким важнейшим показателем, как чистая прибыль

2018Q3 2018Q4 2019Q1 2019Q2 2019Q3
чистая прибыль 42.3 33,90 25,30 26,70 22,20
динамика -19,85% -25,36% 5,53 -16,85%

Здесь мы видим несколько иную картину. Несмотря на высокие темпы сокращения выплавки стали, мы видим некоторое снижение темпов падения чистой прибыли от квартала к кварталу. Данный показатель может свидетельствовать об эффективности управления предприятием.

И последнее, на что хотелось бы обратить внимание (самое больное) эта цена акций.

2018Q3 2018Q4 2019Q1 2019Q2 2019Q3
цена акции 177.9 157.4 170.5 159.7 125.0
динамика -11,52% 8,32% -6,33% -21,72%

Итак, что же мы видим. По сути, цена акции следует за чистой прибылью (и дивидендами, но сейчас не о них). В июне 2019 г. бумага достигла своей максимальной цены за счет увеличения чистой прибыли предприятия (ну и рекордных дивидендов, конечно). Можно предположить, что инвесторы надеялись на рост чистой прибыли и в 3 квартале. Но, что-то пошло не так.
Выплавка стали за 3 квартал 2019г. сократилась на 6%, чистая прибыль упала на 16%, цена акции упала на 21%.
Внушает надежду следующее. Темпы падения чистой прибыли в целом от квартала к кварталу замедляются при увеличении отрицательной динамики выплавки стали. Данный факт в купе с модернизацией предприятия позволяет говорить об увеличении эффективности управления и в случае изменения конъюнктуры рынка надеяться на значительное увеличение чистой прибыли предприятия и (особенно с учетом прозрачной и ориентированной на акционера дивидендной политикой) рост акции.
Беда в том, что, возможно, произойдет это не так скоро, как нам бы хотелось.

Dur, я жду к концу 20 года улучшения показателей компании. А пока сижу и понемногу докупаю на лоях (которые все ниже и ниже)