ответы на форуме

Произвел анализ на основании РСБУ за полгода наиболее интересных мне сетевых организаций: МРСК ЦП (являюсь держателем), МРСК Волги и Ленэнерго (как наиболее популярной в настоящее время). Ленэнерго не держу по этическим соображениям, потому что представляю как работает компания и как пишутся ее отчётность. Но вот динамика была интересна.
По итогам основные вопросы и опасения: дебиторская задолжнось у МРСК ЦП растет достаточно сильно.с чем это связано? Ростом задолжности ТНС? И аномальный рост у ЦП себестоимости передачи. Это не может быть связано с ростом тарифа ФСК, т.к у Волги и Ленэнерго также этот фактор сыграл. С ростом тарифов на ТСО могло быть связано или с чем ещё?

По остальному отчёт ЦП нейтральный и она остаётся одной из наиболее дешёвых МРСК.

Khjv, цена уже упала с 0.38р до 0.26р, а стоит ли дальше сидеть и ждать падения прибыли.

РоманП.,

А с чего она должна падать то? Стабильная компания, выручка от передачи растет. Да, бонуса за выполнение функций сбыта нет, но это и ожидаемо было. Я вижу больше рисков во вложении в ленэнерго.

Khjv, риски похоже прорезаются почти везде. Я сижу в металлургах — там тоже отчеты на троечку и снижают дивы. Кроме подозрительного роста газпрома большинство остальных акций выглядят уныло

Владимир Полинский, металлурги то почему? Они опасны из-за вероятного торможения Китая

на чем пикируем так бодро?

Владимир Полинский, я думаю, до сих пор отыгрываются вести о санкциях и обострение терок США- Китай.

на чем пикируем так бодро?

Владимир Полинский, на фиксиках видимо. Вон как заурякали.

Что там у вас происходит?

Auximen, нервным подают заливное.

Geist, что думаете по ситуации? Я застрял с лонгом. Стопы снесло гепом и они не сработали(

VLaDiMiRK, ничего пока не думаю, это же по сути форс-мажорная фигня. Меня тоже распилило, но немного повезло. Я уезжал на 5 дней, интернет там оказался плохой, 31-го я собирался перенести выше стоявшую заявку, а интернет засбоил и заявку в половину позиции сожрали. Еще 30% закрыли по стопу уже на падении, а оставшиеся 20% запилило. На мой взгляд сбер теперь сильно перепродан, но если это буржуи бегут из него от страха, могут и ниже свозить. Сочувствую из-за несработавших стопов, бывает такое иногда, да :(

Geist, что-то я сомневаюсь что буржуи бегут из сбера (хотя падение повторное началось с открытием америки). Кто хотел, тот вроде уже убежал.
Не хотелось бы ошибаться. Сам сейчас только формирую пакет из акций Сбербанка, но если буржуи начнут массово выходить, то всем мало не покажется.

Dur, не, массового выхода пока не наблюдается, да и вряд ли он будет. Но только вот те, кто лил в среду и четверг скорей всего знали о предстоящей новости по санкциям. А знать об этом могли скорей буржуи, чем наши.

Geist, Из сбера конечно буржуи выходили, а вот из Мосбиржи ни кто не побежал, что удивительно

Владимир Полинский, я вообще не слежу за мосбиржей, так что ничего про нее сказать и не могу. Да и санкции ее особо не касаются, сберкассу-то они напрямую касаются, потому и льют.

Отожмут префы за копейки- вот и вся интрига.

Deacon, принудительно что-ли?

Владимир Полинский, есть такая нехорошая практика- принудительный выкуп.

Deacon, пока об этом речь не идет. Неужели татка такая коварная. А ведь она — любимый мой актив

Владимир Полинский, я тоже считаю Татнефть хорошей компанией и что на такую подлость они не способны.
Проговорил вслух худший вариант.

Отожмут префы за копейки- вот и вся интрига.

Deacon, принудительно что-ли?

Владимир Полинский, есть такая нехорошая практика- принудительный выкуп.

Вышел из ММК. Тут ловить больше пока что нечего. Теперь ей прямая дорога на уровень 35-40 и там боковик.
При нынешней конъюнктуре рынка ждать увеличения дивидендов не приходится, а значит бумага пойдет вниз. В НЛМК пока посижу.

Dur, ну да, а там совсем другой тренд, можно подумать. Да они все трое движутся по одной траектории, у Северстали мож чуть получше позиция

Владимир Полинский, да понятно что одно и то же. Но у ММК своей руды нет. Дивы по итогу года будут видимо значительно ниже. Потом НЛМК у меня на ИИС без плеч- вообщем буду держать и получать дивы. А ММК брал больше в спекулятивных целях. Так что продал. Подожду немного, если Северсталь опустится еще, ее докуплю.
А вообще, смотрю, за последнее время акции США только доход мне и приносят…

нет информации по рекомендованным дивам?

Владимир Полинский,
Дивиденды! ММК! 0,69 руб на акцию — в 2 раза ниже чем за 1 кв 2019 и минимальный с 2016 года.
Доходность всего 1,6% против 2,5% у Северстали и НЛМК.
Реестр: 15 октября.
smart-lab.ru/dividends/

Тимофей Мартынов, добавляйте их в таблицу для расчета доходности портфеля :( Других все равно не будет

Владимир Полинский, ага уже добавили

нет информации по рекомендованным дивам?

Владимир Полинский,
Дивиденды! ММК! 0,69 руб на акцию — в 2 раза ниже чем за 1 кв 2019 и минимальный с 2016 года.
Доходность всего 1,6% против 2,5% у Северстали и НЛМК.
Реестр: 15 октября.
smart-lab.ru/dividends/

Вадим Новый, вообще экономику двигает алчность и жажада экспансии. Если бы ее двигала бедность — африка давно обогнала бы и США и Китай.

Владимир Полинский, фраза «экономику и прогресс двигают нужда и бедность» не моя. Собственно поэтому в моем ответе она была в кавычках, я ее цитировал.

С.В., Отсутствие 100-го бензина лично мне говорит о недостаточной технологичности компании, в контексте данной новости для меня это больше плюс, чем минус.

Firmach, вот только многим ли богатым людям (а ведь 100-й могут себе позволить только богатые), он будет нужен, когда это бензин выведут на все заправки, учитывая, что мировые производители потихоньку переходят на электричество. Не успев родиться, этот 100-й бензин уже стремительно устаревает, и вряд ли станет прорывом в технологии. В скором будущем бензин для автомобилей будет не нужен вообще. При этом 100-й и 98-й первыми сойдут «с дистанции».

С.В., для нашей страны это сценарий не самого близкого будущего — стремительного роста электрокаров нет, инфраструктуры для них тоже… так что бензин еще послужит. А европейцы еще денежки посчитают за газ, после перехода на электротягу

Владимир Полинский, у нашей страны вообще будущего нет, т.к. почти все представители власти и руководители гос. монополий работают не на страну, а на свои карманы. Даже официальная статистика уже не может лгать про то, что бедность населения не растет, а кое-кто уже даже предрекает банковский кризис через несколько лет из-за закредитованности. Поэтому повторю, много будет тех, кто будет заливать в своё авто 100-й бензин? Я начал именно с этой новости.

По поводу европейцев. В 1989-1991 я служил недалеко от Дрездена. Несколько лет назад через гугль-карты-спутник смотрел те места, где стояла наша часть, и там были фотки полуразрушенных казарм и штаба. Решил в этом году посмотреть опять, но вместо зданий и сооружений увидел, что на всей площади, которую занимала наша часть, сейчас расположены солнечные батареи (прифигел я, конечно, сильно, учитывая, что солнца там в течение года не так уж и много). Отапливались они тогда углем (но там и зимы то теплые — снега почти не видели в те две зимы, что я там был).

Произвел анализ на основании РСБУ за полгода наиболее интересных мне сетевых организаций: МРСК ЦП (являюсь держателем), МРСК Волги и Ленэнерго (как наиболее популярной в настоящее время). Ленэнерго не держу по этическим соображениям, потому что представляю как работает компания и как пишутся ее отчётность. Но вот динамика была интересна.
По итогам основные вопросы и опасения: дебиторская задолжнось у МРСК ЦП растет достаточно сильно.с чем это связано? Ростом задолжности ТНС? И аномальный рост у ЦП себестоимости передачи. Это не может быть связано с ростом тарифа ФСК, т.к у Волги и Ленэнерго также этот фактор сыграл. С ростом тарифов на ТСО могло быть связано или с чем ещё?

По остальному отчёт ЦП нейтральный и она остаётся одной из наиболее дешёвых МРСК.

Khjv, цена уже упала с 0.38р до 0.26р, а стоит ли дальше сидеть и ждать падения прибыли.

РоманП.,

А с чего она должна падать то? Стабильная компания, выручка от передачи растет. Да, бонуса за выполнение функций сбыта нет, но это и ожидаемо было. Я вижу больше рисков во вложении в ленэнерго.

Khjv, риски похоже прорезаются почти везде. Я сижу в металлургах — там тоже отчеты на троечку и снижают дивы. Кроме подозрительного роста газпрома большинство остальных акций выглядят уныло

Владимир Полинский,

Подходят времена докупать

Никто не пишет, все в газоне что ли рубятся? ;)

Geist, так это по оборотам видно

Владимир Полинский, предатели! Бросили старушку-сберкассу

по ходу дела все спекули перекладываются в газик.

Владимир Полинский, " и к бабке не ходи" )))

все плохо?

Ильдар Арасланов, это нормально. У металлургов 2019 — не лучший год, и если нет желания быть инвестором, лучше в этом году в их сторону не смотреть

Владимир Полинский, дело в том, что когда у них будет все хорошо, цена взлетит уже на 10% и приблизится к хаям.

все плохо?

Ильдар Арасланов, это нормально. У металлургов 2019 — не лучший год, и если нет желания быть инвестором, лучше в этом году в их сторону не смотреть

Владимир Полинский, или наоборот- собирать потихоньку.

РДВ:

ММК не будет выплачивать высокие дивиденды за 2 квартал 2019 года в связи с увеличением цен на железорудное сырье. Источники РДВ прогнозируют дивиденды в районе 0,87 рублей на акцию. Это почти в два раза меньше, чем за второй квартал 2018 года. Совет директоров объявит рекомендацию по выплате дивидендов 1 августа, после публикации отчета МСФО за 2 квартал.

Тимофей Мартынов, поискал на эту тему — ни ссылок, ни подтверждений. Рынок спокойный — инсайдеры не льют. На основании данных о продажах, даже если предположить, что они не снижали объем инвестиций относительно 2018 г. (в чем я сомневаюсь) имеют возможность выплатить выше рубля не напрягаясь. Если источник — не Филипыч, то, мягко говоря, вероятность невысокая.

Бух, если северсталь снизила дивы (а у нее своя руда), то ММК это сделает с вероятностью 100%, и даже если предположить рубль за 2 кв., то по году это даст не более 10% доходности. Но это рынок, ждем еще липу — они на днях объявят дивы

Владимир Полинский, честно говоря «не будет выплачивать высокие дивиденды» звучит не очень информативно, и больше похоже на вброс. Высокие это сколько? По сравнению с 2.11 руб. за 3 кв.2018, 1.49 тоже не очень высокие дивиденды. Наверное дадут ниже 1.49. Но насколько ниже? Доход и Инвестьфьюче вообще 1.7 прогнозируют. А насчет Северстали, помимо своей руды у них в этом году внушительная инвестпрограмма, на чем катались вниз еще полгода назад. По поводу неблагоприятных цен — ММК на 80% на долгосрочных контрактах, что на поставку руды и металлолома, что на отгрузку готовой продукции. Угадать здесь трудно. Узнаем только по факту.

опять вниз пошли. Достала. Хотя пишут nlmk.com/ru/media-center/news-groups/nlmk-group-and-ltc-group-ink-strategic-partnership-agreement/
что НЛМК, подписала долгосрочное соглашение о стратегическом партнерстве с ведущим европейским производителем компонентов для трансформаторов и устройств генерации электроэнергии – компанией LTC Group

Тр Влад, помните о скорых дивах. Причем 2 раза до конца года еще.

Остап1978, видимо дивы будут ниже ожиданий! раз такой провал.

Тр Влад, смотрите северсталь, она уже объявила снижение. думаю, все трое (ММК) заплатят 10%, ну может 11% за этот год

Владимир Полинский, 11 тоже хорошо, будем ждать севку опять на 910 зимой лютой

«Мы считаем отчетность нейтральной для акций компании»
Альфа-банк

Хорошо, что я так не считал и скинул по 1058 то, что брал по 1051
Лучше символический плюс, чем отнюдь не символический минус.

П.С
Думаете таки увидим майские минимумы?

Deacon, а я брал по 990 и не скинул, что я делаю не так?

Владимир Полинский, если вы брали по 990, то после получения дивидендов вы могли сдать по 1100 руб. А сейчас откупить по 1042.
Например, у вас если есть 100 акций, то сейчас они стоят 104200 руб. А если бы вы их сдали по 1100, а сейчас на плохой отчетности откупили по 1042, то у вас было бы сейчас 100 акций плюс 5800 рублей денег.

Лыжник, я думал о такой схеме, но не решился ее реализовать. И еще, мне ведь придется с этой суммы тогда налог заплатить (5800)?

Владимир Полинский, налог заплатить только в январе 2020 г., если вы не планируете сейчас выводить деньги.

А до сентября (когда дадут дивиденды) на общей коррекции всего ММВБ акции Северстали могут ещё свозить на 1020 или ещё ниже.
Да и перед дивидендами в сентябре акции могут не вернуться на 1100, если в 3-м квартале не улучшится ситуация на рынке стальной продукции.

Владимир Полинский, вот и я так думал, пока усреднялся. Потом патроны кончились, занялся активных олениводством. Теперь жду Санта Клауса с готовым Лосем)))