Буквально вчера праздно копался в интернете и случайно обнаружил довльно интересный подход к оптимизации портфеля. Люди взяли простейшую нейронную сеть


На вход подается исторические данные по закрытию и доходность. На выходе получают значение весов каждой бумаги в портфеле. После чего считают шарп как функцию ошибки. Т.е. они ничего не предстказывают, а просто находят наилучшее решение для текущих данных.

Работает это все только в лонг, и как утверждают авторы лучше чем марковец. Сам подход использования сетей показался интересным. :)
Что думаете, имеет право на жизнь?

Cсылка на источник:
paperswithcode.com/paper/deep-learning-for-portfolio-optimisation

    Продолжаю «точить свой топор». Выпустил новую версию «Карты рынка» — программу, которая получает данные из Quik и представляет их в простой графической форме, например вот так:


    Добавил фильтрацию и возможность одновременного отражения акций, фьючерсов и валют.


( Читать дальше )

Примерно три года назад уволился с последней работы и стал жить на доходы от инвестиций.

Доходность с 2019-12-19 по 2020-12-18 составила 25.0% против 14.9% у индекса полной доходности MOEX.

Долгое время старался получать максимально высокие и стабильные дивиденды, но потом перешел на максимизации полной доходности. В результате дивиденды просели, но по мере роста портфеля стали восстанавливать, и как раз в этом месяце удалось взять очередную круглую отметку в 4 млн рублей за 12 месяцев.

Мне всегда было интересно путешествовать и изучать всякие, часто практически не сильно полезные вещи, чему и просвещаю основное время.

С уходом с формальной работы начал изучать программирование (раньше сидел только в Excel и Word) и ML/DL. В начале года попал на несколько семинаров по эволюционным методам оптимизации, в результате переписал весь блок формирования портфеля с использованием ансамбля моделей, нейронных сетей и дифференциальной эволюции.

В этом году много времени посвятил изучению Reinforcement Learning, но пока не придумал, как это использовать.

( Читать дальше )

Инфляция — то, чего боится рядовой житель, стремящийся сохранить свои накопления. Есть даже такая крылатая цитата на эту тему: «Вкладывайте деньги в инфляцию, ибо только она постоянно растёт».

Кто следит за нашими публикациями, тот наверное успел заметить, что основная идея
в долгосрочном прогнозе по отношению в принципе к биржевым инструментам, заключается в ожидании товарно-сырьевого восходящего цикла и как следствие, инфляции.

Почему ожидаю рост инфляции глобально в мире? Всё очень просто, нулевые ставки со стороны мировых ЦБ + неограниченные монетарные стимулы, исторически низкое отношение стоимости товаров к сектору высоких технологий и цикличность экономики.

В первую очередь, когда подразумевается инфляция, то речь идёт о росте цен на продовольственные товары. Так как на этом заработать?

Вашему вниманию представляю обзор на один из крупнейших в мире ETF , специализирующийся на инвестициях в сельскохозяйственные товары (кофе, какао, пшеница, живой рогатый скот, соя, сахар, кукуруза и т.п.). Тикер данного инструмента на фондовом рынке США: DBA

Двенадцати летний нисходящий тренд на снижение товаров и инфляции подошёл к закату. Многие СМИ начали подогревать тему ожидаемого всплеска инфляции, равносильно тому, что было в 1970-х годах. Правительство РФ, и президент в частности, уже сейчас сильно озабочены ростом цен на продовольствие, но административные меры по сдерживанию цен врятли помогут, это только усугубит ситуацию, дефицит или резкое удорожание но чуть позже, рынок, как правило, сам все отрегулирует.

Есть все предпосылки к развитию долгосрочного роста акций рассматриваемого ETF , с закреплением выше 30$ в перспективе.

( Читать дальше )

Использовав числа самой известной математической возвратной последовательности (1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377...), российский журналист Сергей Суворов вывел правильную версию истории тысячелетий, столетий, десятилетий и так далее.

Любой временной отрезок — тысячелетие, столетие, десятилетие, год, месяц, неделя, день, час, минута — делится на 3 растущих периода, между которыми небольшие периоды упадка.

Например, каждое тысячелетие делится на следующие временные отрезки в годах:

34 + (144 + 144) + 34 + (144 + 144) + 34 + (144 + 144) + 34 = 1000 лет, где 144 года — периода развития, а 34 года — периоды упадка.

Таким образом правильной версией истории второго тысячелетия является такая:

1034 — 1178 — 1322 — 1356 — 1500 — 1644 — 1678 — 1822 — 1966.

А именно:

1000-1034 —  это Кризис начала века;

1034-1178 + 1178-1322 год — это Эпоха Высокого Средневековья;

1322-1356-  это Кризис Позднего Средневековья;

1356-1500 + 1500-1644 год — это Эпоха Возрождения;

( Читать дальше )

Европарламент объявил незаконным принятие поправок об «обнулении» сроков Путина.

--------------------
Госкорпорация «Росатом» может построить в России шесть-семь новых энергоблоков для доведения доли атомной энергетики в общем балансе до 25%.
--------------------

Володин: повышение акциза на табак не должно привести к росту стоимости сигарет.
--------------------
В Словакии с населением 5.45 млн чел производят больше 1 млн автомобилей в год.
Крупнейший производитель в мире в пересчете на душу населения.
Заводы построили крупные компании, такие как VW, PSA, KIA, Jaguar Land Rover.

Словакия. Производство автомобилей
2019: 1 100 000
2017: 1 001 520

( Читать дальше )

Коллеги,
скачал цифры с сайтов ФРС и ЦБ РФ, обработал и сделал для Вас слайды:

( Читать дальше )

Привет ребята и девчата! Сегодня будет раскрытие ОДНОЙ и ГЛАВНОЙ причины роста/падения цен на желтый металл. Сохраните этот пост в избранное, так как после его прочтение вы будете сечь в золоте на 100% и никакие статьи в прессе, написанные глупышами из РБК или Канальями типа Мовчана больше не смогут повлиять на ваши инвестиционные решения.



Этот пост — логическое завершение моего первого топового поста ЗОЛОТАЯ лихорадка — шанс или ловушка?

Всем кто так ждал нового поста и долбил мне в личку, сообщаю: не хотел писать продолжение, обиделся… МАЛО ПЛЮСОВАЛИ!

Ну а теперь ближе к делу! Вспомним основные лже-тезисы по золоту:
Золото — это индекс страха (перепутали с VIX)
Золото — это страховка от инфляции (не слышали про TIPS?)
Золото — это диверсификация (от чего?)

( Читать дальше )

В инете активизировались новости о беспредельном обвале, причем со дня на день.


 
Перечислим некоторые из таких предсказаний.

1)
Завтра 25 Августа — ровно 33 года от ATH 1987 года. ( Перед market crush 1987, 19 октября). Не думаю, что завтра будет Глобальный разворот, но рынок will respect this date.

2)
 

( Читать дальше )

Резюме: Не стоит доверять обещаниям гарантированно высокой доходности.Если вы не понимаете, откуда она берется, скорее всего,никакой гарантированной доходности нет.

Недавно несколько клиентов обратились ко мне с просьбой дать комментарии по купленным в наших инвестиционных компаниях и госбанках структурным нотам. Потери на текущий момент у клиента по этим нотам — от 30% до 70% капитала.
Для тех, кто еще не ступал ногой на эту территорию и мудро выбирает познать нюансы с помощью опыта других людей, материал ниже может быть полезным. Возможно, вы сохраните время, деньги и нервы.

Я разберу популярную в инвестиционных компаниях и VIP-отделениях наших банков структурную ноту с автоколлом на корзину акций с частичной (условной) защитой. Это реальная нота, взятая из портфеля инвестора.
Популярна эта нота по причинам, которые я разберу чуть позже, в разделе о минусах нот. В начале надо разобраться, что это такое и как это работает.

( Читать дальше )