Вчера на бирже был довольно скучный день, но ровно до того момента, как Европейский центробанк снизил базовую ставку на четверть процента, до 0,25%. Началось движение индексов наверх, затем на вечерней сессии они упали. Падение развивающихся рынков в соответствии с индексом MSCI Emerging Markets (EEM) составило 1,81%. Больше того, индекс EEM пробил вниз 200-дневную скользящую среднюю и теперь можно констатировать, что развивающиеся рынки находятся во власти «медведей». Есть от чего приуныть. Но только не тем, кто хочет покупать дешево и продавать дорого! Для них все складывается наилучшим образом. В предыдущих прогнозах мы писали о высокой вероятности пробития зоны поддержки 1490 — 1500 пунктов по индексу ММВБ, что позволит купить акции дешево  перед декабрьским ралли. Кто-то еще не поменял зимнюю резину на своем автомобиле и ждет декабрьское ралли прямо сейчас, но  чуда не будет! Цены на нефть находятся в падающем тренде из-за укрепления доллара. Статистика показывает, что  ВВП США вырос в третьем квартале в годовом исчислении на 2,8%, по сравнению с 2,5% в предыдущем квартале. Основной удар по нефтяным ценам наносят начавшиеся вчера в Женеве переговоры по вопросу о ядерной программе Ирана. Президент США Барак Обама вчера в интервью Эн-би-си заявил, что власти США готовы к некоторому смягчению экономических санкций против Ирана, если в переговорах  будет достигнут прогресс. Нефть Ирана может выйти на мировые рынки — для «нефтебыков» это катастрофа!
 


( Читать дальше )

Долго писать не буду. Никак не мог предположить, что европейский центробанк сегодня решится на меры, которые ставят его в положение безысходности. У ЕЦБ теперь практически нет манёвра. Так как меня такое решение сильно ошарашило, а ошарашило оно, как я понимаю, не только меня, мыслей тоже нет. Пришлось читать чужие. Не помогает. Надо обмозговывать. Одно хорошо: разрешилась одна из неопределённостей, которая могла повиснуть дамокловым мечом ещё на месяц. Теперь неопределённости нет.


( Читать дальше )

Всех приветствую,
 
Сегодня ожидаются данные по Nonfarm Payrolls и безработице США, а это чуть ли не главная ежемесячная макростатистика в мире, потому хотелось бы остановиться здесь подробнее.
 
Для начала вспомним, что вчера вышли весьма важные данные по ВВП за 3-й квартал, предварительные результаты. Напомню, что данные за 3-й квартал будут пересмотрены еще 2 раза, потому первоначальные цифры самые важные.
 
На первый взгляд, там все радужно –2,84% в годовом исчислении, что лучше первоначальных 1,7% в прошлом квартале и пересмотренных до 2,5%.  
Если пройтись по компонентам — немного расстроили данные по личному потреблению – самые низкие за 2 года. Основной рост показали за счет роста запасов, чистого экспорта и расходов государства. Кому интересны данные в графическом виде – вот рисунок с зерохедж

 


( Читать дальше )

Слушайте, а есть ли польза? Критика, что это не "первый гном" уже доминирует в комментах (хотя я бы предложил критикам написать смешно и интересно книжку про Гамбит Яниша, вариант 4.Кс3 например. Думаю тут и Ильфу с Петровым пришлось бы туго). Просто идея изложить опционы на салфетках оказалась реально не простой. Хочется обратной связи. Может ну ее?

6 ноября Роснефть выставила  добровольное предложение по приобретению акций РН-Холдинга (бывш ТНК-БП Холдинга) по давно известной цене: 64 руб за обыкн. акцию и 55 руб. за привилегированную акцию.
Надо сказать, что крупные и мелкие минориратии хоть и требовали оферту от Роснефти сразу после приобретения ею ТНК-БПХ, но мало кто остался довольным предложенной ценой. Так как среди миноритарных акционеров оказались крупные западные фонды, то удалось к процессу решения этого вопроса привлечь даже премьера и Президента, который заявил о недопустимости отъема акций у миноритариев помимо их воли.

Кроме того, миноритарии подали в суд на Роснефть на предмет обязательного выкупа акций РНХ по цене приобретения у мажоров.
Суд первой инстанции иск отклонил и подана апеляция

В это ситуации Сечин принял для меня довольно неожиданное решение.
Примерно неделю назад стало известно что почти 10% обыкн акций РНХ были проданы Роснефтью неаффилированным лицам на сумму 95 млрд. руб., или по 64 руб за акцию. Таким образом, акционеры Роснефти потеряли на этой сделке примерно столько-же, так как РН ранее приобрела эти акции в 2 раза дороже. Зачем это было сделано?

( Читать дальше )

Подходит ли вам трейдинг?
Как узнать?

Задание: задать такие вопросы новичку, ответив на которые вы могли бы сказать, подходит ли трейдинг и инвестиции для него или нет.

Ваши вопросы — в каменты.


Предыдущие беседы тут

• Отставка Кадри Джамиля в Правительстве Сирии 29.10 — спланированный и дальновидный шаг.
  
• Переговоры по Сирии 23-24.11 — понижательный риск второй половины ноября для WTI, который по-прежнему не в цене.
  

( Читать дальше )

В воскресном обзоре основным планом на ЕЦБ+нонфармы у меня был рост первым шипом в начало 1.36й, потом на Драги разворот вниз, на падение евродоллара.
Падение могло быть разным по скорости в зависимости от позиции Драги в отношении снижения ставок (депозитной в частности), от решимости в запуске LTRO, но в любом случае первый шип вверх на оставлении ставок неизменными у меня планировался как хай текущей недели.

Наблюдая за рынками крайние два дня у меня появились сомнения в правильности моего сценария.
Вроде бы всё идет по плану, но итог может быть абсолютно иной.
Практически без изменений чистое ФА и ТА, но по ФА-уровням рисуется совсем другой вариант, на рост евродоллара.

По порядку.

Сначала ставки ЕЦБ в 16.45мск.
По-прежнему считаю, что минимум до декабря снижения не будет.
Немного смущают вербальные интервенции минфинов Италии и Франции вначале недели о том, что ЕЦБ должен принять меры и снизить ставки.
Минфин Франции вообще заявил, что рынок правильно реагирует продажами евро перед заседанием ЕЦБ, т.е. прямо намекал на изменения на ближайшем заседании.

( Читать дальше )

Изложенные события описывают обобщённый образ успешного трейдера.
  «10 лет назад я совершил первую сделку на бирже. С того момента я  каждый день торговал акциями. Я подошёл к трейдингу по науке: изучал литературу, методики торговли, создавал свою систему. Окружающим стало со мной непросто: с утра до вечера я торговал, с вечера до ночи – занимался аналитикой и планированием. Через некоторое время купил небольшую квартиру в Москве и авто «18 дюймов, низкий профиль". Окружающие стали относиться ко мне с уважением, для них я стал целеустремлённым успешным человеком, со мной стали советоваться по поводу валют, акций, золота и т.п., интересовались экономическими перспективами с точки зрения бизнеса, недвижимости …
 Всё изменилось сегодня утром. Проснувшись, по пути к кофемашине, я увидел себя в зеркало. На меня смотрел уверенный, самодостаточный человек, но квартира показалось малой, авто недостаточно динамичным, а карты World MC Black Edition  и Visa Platinum недостаточно крутыми.

( Читать дальше )