обзор рынка

                                      Обзор дня за 27 апреля 2020г.
-Нефть вновь ушла в крутое пике.
-Будет ли Россия соблюдать соглашение ОПЕК+?
-Каким образом РФ может обмануть весь мир и не сокращать добычу.
-Почему Саудиты не могут обойти соглашение ОПЕК, а Россия может.

Доброе утро!

📌 Bloomberg Economics снизил свой прогноз мирового ВВП до -4% с -0,2% ранее. Прогнозирует снижение на -8% и -6,4% в Европе и США соответственно. Как ожидается, из крупных экономик вырастет только Китай — на 2%.

📌 В этих условиях и с учетом падения цен на нефть — в ближайшие несколько лет произойдет дефляция, а денежно-кредитная политика будет направлена на борьбу с ней.

📌 Учитывая это, было очень необычно слышать главу ЦБ Китая, заявившего о том, что слишком большое стимулирование может привести к инфляционному риску. Мы считаем, что это заявление свидетельствует о нежелании дальнейшего снижения процентных ставок.

📌 Кривая доходности гособлигаций Китая имеет наибольшую крутизну за многие годы: доходность 10-летних облигаций 2,5%, а 3-летних -1,1%. Это говорит о том, что участники рынка согласны с вероятным ускорением инфляции в течение многолетнего периода.

📌 У китайских политиков есть репутация людей, мыслящих долгосрочно. Это подтверждает нашу уверенность в том, что после периода дефляции инфляция станет ключевым экономическим риском.

Зона баланса: 75 430 -74 998.

Бифуркационная зона: ценовым уровнем проторговки является 75 124. 

Short сценарий: шортовыми уровнями дисбаланса необходимо обозначить 74 906, 74 688.

Long сценарий: лонговыми уровнями дисбаланса являются 75 342, 75 564.

Обсуждаем события, которые смогут повлиять на ход торгов на следующей неделе. Цены на нефть после начала сделки ОПЕК+. Какие настроения у рынка на неделю.

-Будущее заседание ФРС
-Будущее заседание ЕЦБ
-Сделка ОПЕК+
-Статистические данные
-Отчетность США

Друзья, всем привет!

Как и ожидалось, пятница, 24 апреля, завершилась коррекцией на фондовом рынке Московской биржи. Индекс МосБиржи снизился на 1,44% до 2562,03 п. Индекс РТС упал на 1,67% до 1081,32 п. Нефть торгуется в нейтральной зоне. Банк России сегодня снизил ключевую ставку на 50 б.п. до 5,50% годовых, отметив, что возможность дальнейшего снижения ключевой ставки на ближайших заседаниях сохраняется. Таким образом, ЦБ ожидает постепенное восстановление экономической активности после снижения ВВП в первой половине 2020 года. Пока не понятно, рынок уже учел ожидаемое снижение ключевой ставки или реализация данного сценария еще только предстоит? В любом случае, я продолжаю придерживаться действующего торгового плана, а именно, покупки в долгосрочный инвестиционный портфель только на хороших коррекциях при достижении значимых уровней. Спонтанные покупки просто потому, что есть свободные деньги, в текущей ситуации неуместны.

Доброе утро!

🇺🇸 Американские акции упали примерно на 2% от вчерашних максимумов. Трудно сказать, что стало катализатором продаж:
1) новость о провале тестирования антивирусного препарата от Gilead (GILD US) или 2) неоднозначный прогноз менеджмента Intel (INTC US) на ближайшие кварталы или 3) техническая слабость после сильного роста накануне.

🇩🇪 Германия не поддерживает идею общеевропейского «плохого банка», а также увеличение бюджетных расходов свыше €540 млрд, сообщает Bloomberg.

📌 Пакет помощи малому бизнесу в размере $484 млрд одобрен Конгрессом США. Это, как нам представляется, уже было учтено рынком.

💡Инвестидея: ЦБ РФ объявит о своем решении по ставке сегодня в 13.00 мск. Ожидания рынка — снижение на 50 б.п. до 5,5%. Считаем, что снижение ставки уже учтено в доходности ОФЗ. Возможна ли дальнейшая переоценка? Дальнейшее понижение ключевой ставки, в ближайшей перспективе, будет вероятным лишь в случае оптимистичных оценок ЦБ по инфляции.

Источник- телеграм-канал ВТБ Мои Инвестиции

Зона баланса: 75 912 -75 200.

Бифуркационная зона: ценовым уровнем проторговки является 75 470.

Short сценарий: шортовыми уровнями дисбаланса необходимо обозначить 75 150, 74 829.

Long сценарий: лонговыми уровнями дисбаланса являются 75 791, 76 114.

Внешний фон 23 апреля на мировых площадках был положительный, поэтому и на фондовом рынке Московской биржи сегодня наблюдался рост котировок акций российских компаний. По итогам торгов в четверг индекс Московской Биржи вырос на 1,01% до 2599,41 п. Индекс РТС вырос на 3,16% до 1099,67 п. Нефть марки Brent к концу дня плюсовала 10,5% до $22,50 за баррель, нефть марки WTI прибавила 28,8% до $17,74 за баррель.

Завтра в пятницу 24 апреля возможно коррекционное снижение стоимости акций на фоне недельного роста под окончание торговой недели.

Торговый план на 24 апреля 2020 года — инвестиции в акции ММВБ


Видеообзор на 24 апреля 2020 года на моем канале ютуб