Инвестиции

Участвую в первичном размещении эмитента Инарктика с ожидаемым купоном 15-15,5%. Выпуск «Инарктика 002Р-01»

 

Принять участие можно до 27 февраля 14:50 по МСК.

INARCTICA занимает лидирующие позиции в секторе аквакультуры на рынке России, сосредотачиваясь на разведении красной рыбы, включая атлантического лосося и радужную форель. Деятельность компании развернута в Мурманской области и Республике Карелия.

 

Основные характеристики выпуска: 

— Срок размещения облигаций: 3 года 

— Дата размещения: предварительно 1 марта  

— Периодичность выплаты купонов: ежеквартально 

— Ставка купона: не выше 15,5% годовых (доходность к погашению до 16,4% годовых)

— Минимальная сумма участия: 1 тыс. рублей 

— Кредитный рейтинг компании: A(ru), прогноз — стабильный, от АКРА

 

Чистый долг/Ebitda равен 1,2 — это говорит о том, что проблем с долговой нагрузкой у Инарктики нет 👍

Оферта и амортизация не предусмотрена. Считаю хорошей возможностью зафиксировать доходность в районе 15% годовых на 3 года.

( Читать дальше )

    

Я всегда писал, что инвестирую по 50 000р в рублей в месяц. Это был мой минимальный порог, т.е. каждый месяц я покупал акции на сумму 50 000р и больше. Но, посмотрев на свои пополнения за последний год, я понял, что покупал акции на гораздо большие суммы!
В статье покажу, на какие суммы я совершаю покупки и сколько всего я вложил собственных средств в рынок за 4 года инвестирования.

Мой портфель

  

( Читать дальше )

22 февраля 2024 прошла онлайн встреча в инвестиционном клубе Finversia, на которой мы с Яном Артом рассматривали эмитентов в качестве кандидатов на включения/добавления/исключения портфеля Finversia.

Далее я приведу свои краткие выводы сначала по американским эмитентам, а потом по российским (все решения Инвестклуба доступны подписчикам на ресурсах Finversia)

( Читать дальше )

ВТБ готовится к перезапуску своей программы лояльности с целью удвоения инвестиций в привлечение и удержание клиентов. Планируется увеличение транзакционной активности клиентов банка в 2,6 раза к концу 2026 года. Заместитель президента-председателя правления ВТБ, Георгий Горшков, объявил о планах банка в рамках Стратегической недели.

Новая стратегия направлена на привлечение 35 млн активных клиентов, которые будут регулярно пользоваться выгодами обслуживания в ВТБ. В 2024 году инвестиции в программу лояльности будут увеличены на 80%, а сама программа будет обновлена. Клиентам будут предоставлены новые возможности выбора категорий для кешбэка с моментальным начислением.

На данный момент к программе лояльности ВТБ подключено уже 15 млн клиентов, а к концу 2026 года ожидается, что она будет охватывать 100% активной клиентской базы банка.

Планируется увеличить уровень кешбэка, привязанный к пакету обслуживания клиента, а также предусмотрены особые условия для зарплатных клиентов. В 2023 году клиенты ВТБ получили в общей сложности 24,3 млрд рублей начислений в бонусах и рублях, что на 6% больше, чем в предыдущем году.

( Читать дальше )

Намедни США анонсировал очередной пакет беспрецедентных «сокрушительных» санкций в отношении Российской Федерации. Приурочен очередной пакет, к закрытию неудачного проекта по смене власти в РФ, а также второй годовщине сами знаете чего. Даже сложно было с ходу припомнить, какой по счёту пакет санкций ввели США против нашей страны, но я напрягся, поискал и понял, что 13 (ТРИНАДЦАТЫЙ, КАРЛ! СОКРУШИТЕЛЬНЫХ!!!). Напомню, что Россия является абсолютным рекордсменом по санкциям в мире.

Итак, попытаемся кратко (буквально за 30 секунд) посмотреть что вошло, и какой это может дать эффект:

Физлица – 106 человек. Отлично, чем больше, тем лучше, желательно охватить санкциями всех российских чиновников, силовиков и олигархов, а также их семьи. Не помешало бы также включить деятелей культуры. Возможно, если все они перестанут тешить себя надеждой при шухере свалить за бугор, то придется налаживать жизнь здесь и сейчас в России. Кроме того здесь же будут оставаться не выведенными, их огромные средства, которые будут работать на нашу экономику. Вин Вин

( Читать дальше )

В новом году особо активных действий по портфелю пока не принимал. Разве что подсократил долю в Яндексе (была около 50% в портфеле). Новостей о благополучном для инвесторов закрытии сделки по продаже бизнеса всё больше, туман неизвестности потихоньку рассеивается, а значит и рисков всё меньше, и как следствие всё больше желающих купить и запрыгнуть в уходящий поезд. Им-то я часть и продал. 7 марта ВОСА, где будет объявлено в какой пропорции, обменяют акции миноритариям. Продолжаю управлять позицией.

Также немного подсократил долю в Совкомфлоте, в целом по-прежнему позитивно смотрю на компанию. Но могут быть негативные сюрпризы в отчёте, так как ввиду американских санкций, есть информация о проблемах с фрахтом наших танкеров. И страны G7 явно сейчас обратили свой взор на “теневой флот” и будут пытаться воздействовать на третьи страны и всячески пытаться помешать транспортировки российских энергоресурсов морем.

Да и полностью продал ЮГК, участвовал в IPO и получилось очень удачно докупить по низам в декабре, в итоге почти +43% за 2,5 месяца. По мне очень прилично за короткий промежуток времени, просится откат, плюс бумаги достаточно волатильные, с радаров не убираю.

( Читать дальше )

В прошлой части https://smart-lab.ru/blog/988888.php (красивый номер поста, кстати) я решил поделиться своими результатами инвестирования за 8 лет. Среднегодовая доходность (XIRR которая) получилась 8.6%.

 Написал заметку, налил чаю, приготовился читать комментарии. Комментирующих можно поделить на несколько групп:

• Быстрее всех с соболезнованиями выступили, как мне кажется, любители технического анализа. Увидели «обнуление» графика — все сразу понятно, слился в ноль. Зачем дальше читать:)?
• Было много различных советов. Что самое интересное, во многом противоположных: нужно было сразу в 2016 году покупать VOO через IB VS нужно покупать все напрямую, никаких прокладок, ETF — зло.
• Похоже, у всех комментирующих результаты намного лучше, минимум 20% годовых. Искренне рад за всех!
• Некоторых сильно возмутило, что я посмел оставить ссылку на свой блог. Даже причислили к инфоцыганам и зазывалам.

Вернусь же к подведению моих итогов. В первую очередь я хотел обогнать процент по банковскому вкладу. Получилось ли? Для сравнения я взял динамику максимальной процентной ставки в 10 крупнейших банках за период 01.03.2016 по 31.12.2023

( Читать дальше )

Мы живем в мире, где существует феномен неравномерного распределения материальных благ. Человек уже ими обладающий, продолжает их накапливать и приумножать, в то время как другой, изначально ограниченный, оказывается обделен ещё сильнее и, следовательно, имеет меньшие шансы на дальнейший успех.


Когда один получает проценты по банковскому вкладу, купонный или дивидендный доход, другой вынужден платить проценты банку за взятый кредит. Богатый становится ещё богаче, в то время как бедный — ещё беднее.

На самом деле это слишком абстрактный и спорный тезис и лично мне не очень понятно где заканчивается бедность и начинается богатство. Если у меня нет кредитов, но есть банковский вклад на сумму в 10.000 рублей — я беден или богат? Вероятно, ни одно из определений не описывает реальное положение дел.

Между бедностью и богатством существует широкий спектр уровней финансового благосостояния и в какую сторону вы будете двигаться (в сторону нищеты или увеличения материального достатка) зависит прежде всего от ваших действий и уровня финансовой грамотности, и в меньшей степени от стартовых условий. А вот с какой скоростью в абсолютных цифрах будет происходить рост богатства напрямую зависит от суммы капитала.

( Читать дальше )

К книгам, на которые издательство наносит различного рода инфоцыганские надписи, отношусь крайне негативно и с определённой долей скепсиса. Именно по этой причине я долго обходил стороной «Самого богатого человека в Вавилоне», вышедшего из-под пера американского писателя Джоржа Самюэля Клейсона аж в 1926 году, и, как оказалось, зря.





Серия очерков об управлении личными финансами и экономии, поданная автором в форме притч, события которых происходили в древнем Вавилоне, в своё время получили широкое распространение в финансовых кругах. Со слов самого автора, источником являлись клинописные таблички, датируемые вавилонской эпохой и найденные археологами на территории Месопотамии, на которых неизвестным писцом отражена мудрость вавилонских торговцев. Факт работы автора с клинописными табличками подтверждается Британской ассоциацией археологов, к помощи  специалистов которой он прибегал при расшифровке записей.

В книге нет рецепта, как разбогатеть.
Автор доступно и последовательно рассказывает, как привести свои личные финансы в порядок, не важно, на сколько плохо у вас с ними в данный момент времени.

( Читать дальше )

💳 По данным ЦБ, в январе 2024 г. прибыль банков составила 354₽ млрд (ROE — 29,6% в годовом выражении), это в 5,5 раза выше, чем месяцем ранее — 64₽ млрд (в декабре на балансе банков была отражена чистая прибыль в размере 176₽ млрд, но она была завышена за счёт дивидендов, полученных от российского дочернего банка — ~112₽ млрд, банк Открытие). Самое интересное, что банковский сектор заработал на ~40% выше итога января 2023 г. (258₽ млрд), но доходность на капитал (показатель, который учитывает рост балансов банков) в январе 2024 г. выросла не так значительно по сравнению с январём 2023 г. (до 29,6 с 26% в годовом выражении). В заработке в 354₽ млрд есть свои нюансы, давайте разбираться:

🟣 Основную прибыль в размере ~300₽ млрд (76₽ млрд в декабре) поддержало в первую очередь восстановление резервов по корпоративным кредитам у ряда банков (35₽ млрд по сравнению с доформированием резервов почти на 100₽ млрд в декабре), а также низкие операционные расходы — 211₽ млрд (352₽ млрд в декабре).

( Читать дальше )