ОПЦИОН

В общем продолжая изучать опционы купил колов на ри с дальним стайком. ГО было 75% от текущих средств (кэш). Поза пошла в мою сторону, никаких конструкций, купил как фьюч. Я расчитывал что маржа будет течь быстрее, чем ГО и просто сидеть ждать. Собственно, сейчас ГО 90% от текущих средств, если я и дальше буду получать прибыль, то без продажи опционов или пополнения депо получается будет маржинколл? Как-то можно заранее расчитать отношение маржи к ГО?

RI140000BI8 — RTS-9.18, 20.09.2018 куплены за 100 пунктов 

П.С наверняка уже отвечали тысячу раз, но не смог найти — руки не из того места.

Что будет, если я забуду про экспирацию фьючерса на тонну свинины например. Да и как вообще происходит поставка товарного актива? Что со мной будет? Возлягу ли я рядом со свининой?

Хочется узнать  на индекс РИ  на 21/06 по какому расчету у биржи ГО на путы на страйк 70000 выше чем на страйк 90000.

......


( Читать дальше )

Может качнуть в любой момент. Если не двинут вниз сейчас, то сделают чуть позже.
Единственное, что держит наши рынки — это нормальная ДД этого года, по многим портфелям она двузначная. Потому и держится МБ.
Нерезиденты явно закладываются на новый раунд санкций к началу ЧМ. Я не исключаю, что именно в день открытия ЧМ их и огласят.

Прямо сейчас видно намерение S&P500 нырнуть на 2650, а брент сходить на 72-70 долл.

На рынках гос долга Европы мощный рост доходностей (особенно Южной Европы). Индексы акций Европы резво снижаются.

Еще один хороший индикатор нарисовался, отслеживаю его исключительно по записям на смарт-лабе, — проблемы с торговыми терминалами нескольких ведущих брокеров страны одновременно в конкретный день.

На всех путовых опциях — хорошие премии к теории.

Это, если кратко, мне ведь работать надо, а не строчить тут. Хотя я позиции уже сформировал. Информация топика актуальна на момент 11-20, 11-35 по мск.


Спекулятивные позиции в путах:

( Читать дальше )

События нынешнего апреля на срочном рынке РФ показали уязвимость стратегий, основанных на продаже опционов. Резкий рост ГО и волатильности приводит одновременно к недостаточности обеспечения позиции (требуется довнесение средств или брокер просто по риск-менеджменту кроет всю позицию или большую часть) и неожиданным временным убыткам, т.к. цена дальних опционов взлетает в разы.

При этом закрытие позы брокером или невозможность удерживать позицию спекулянтом (по любым собственным причинам) превращает бумажный убыток в реальный.

Кто-то после этого предъявляет претензии брокеру, кто-то сетует на неэффективность рынков, связи, организаторов торгов. И во многом бывает прав. Но 9-10 апреля это естественный стресс-тест для всей инфраструктуры, посредников и клиентов. Стресс-тестов давно не было на нашем рынке. Почти 3 года относительно спокойной внутридневной торговли.

Трейдер не властен над факторами неготовности брокера (который кстати по Регламенту будет прав, если начнет крыть позиции, выходящие на маржин-колл и всегда будет снижать риски по физикам в первую очередь, т.к. это меньшая доля доходов, и вести переговоры с крупными юр. лицами в аналогичной ситуации (а то многие физики возмущались, что им не позвонили, не предупредили, не выслушали)), а также над факторами неготовности инфраструктуры биржи и связи брокера.

( Читать дальше )