Рынок

1. По поводу роста разводов. Посмотрите лидера- северный кавказ. После того как мат помощь сделали более адресной стало выгодней фиктивный развод сделать и изображать мать одиночку. Которая живет и плодиться за счёт гос-ва. Там же интересный феномен- куча самозанатятых, но  показывают доход в 2-3 тыс руб в год. Этого достаточно что бы не задавали вопросы- а почему ты взрослый здоровый лоб не работаешь, а пособия постоянно просишь? Святые прям люди. Работают бесплатно. И святых духом кормятся там живут. Или  просто мошенники, которые при любой возможности хотят получать деньги (оплачиваемые в бюджет жителями остальной части страны) получать. Но сами почему то платить не хотят и по бумагам ЗП минимальные. Хотя посмотришь- вроде и не в землянках и не бараках живут. И машин на 1000 человек больше чем в соседнем приволжья и в сибири- то есть явно не бедствую люди.   Тут и политические вопросы (нам точно нужен регион источник нац преступности, нестабильности и постоянных вливаний бюджета) и проблема общая попытки встроить элементы социализма.

Друзья,

в этом видео

за 12 минут

рассказываю своё мнение о рынке, какие компании держу в портфелях и почему,

На российском рынке понятно, кто лидер, кто аутсайдер.

Обновили локальные максимумы на этой неделе

Башнефть (об, пр.)
Лукойл
Сургут пр.
БСП
Сбер (об., преф)
Мосбиржа

HH.ru
Yandex
Позитив

Ростелеком пр.

Магнит
Новабев (Белуга)

Система

Рубль:
Плавное снижение.

ОФЗ и динамика ставки в России и в США.
Рассказываю своё мнение.

Разбираю каждую из этих компаний.
Коротко – о моих портфелях и почему они именно такие.

Думаю,
важно понимать,
Чем занимается компания, которую Вы купили,
динамику прибыли, денежного потока, дивидендов и как она оценена по мультипликаторам по сравнению с конкурентами
(конечно, мультипликаторы по отраслям отличаются и интересно сравнить по отрасли),
динамика по долгу компании.

Думаю, что понимание важно для того, чтобы знать,
спекулятивная позиция или среднесрочная, когда компанию продавать.

Когда же продавать? Этот вопрос нам задают уже почти год. А рост продолжается! Да, волатильность растет. Но волатильность — это абсолютно нормально для растущего рынка акций. Геополитика снова напоминает о себе: хорошо, что все началось и закончилось в выходные, рынки не успели испугаться.

Высокие ставки, похоже, с нами будут намного дольше, чем мы думали. Что делать в такой ситуации? Вспомнить свои цели и сохранять спокойствие. Использовать полезные советы: “выйти покурить” или погулять в парк, чтобы не продавать “на эмоциях”.

Сохранять хладнокровие легче, когда изучаешь исторические данные. Например, высокие ставки на растущем рынке акций, а также по потребительским кредитам и по ипотеке — в 80 и 90-х годах в США. Был реальный бум, несмотря на ставки, отличное время и для экономики, и для акций. Кстати, ставки были примерно на том же уровне, что и сейчас. У нас похожая ситуация — мы видим огромные инвестиции в IT и Интернет.

Надо просто знать, как действовать в условиях дорогих денег. Мы забыли об этом, привыкнув к нулевым ставкам за целое десятилетие.

Друзья,

в этом видео

за 7 минут

рассказываю своё мнение о рынке, какие компании держу в портфелях и почему.

Думаю,
важно понимать,

Чем занимается компания, которую Вы купили,

динамику прибыли, денежного потока, дивидендов и как она оценена по мультипликаторам по сравнению с конкурентами

(конечно, мультипликаторы по отраслям отличаются и интересно сравнить по отрасли), динамика по долгу компании.

Думаю, что понимание важно для того, чтобы знать, ктогда компанию продавать.

Фундаментально сильные компании держу долгосрочно.

Убыточные компании, если и купить в расчёте на растущий тренд, то важно с самого начала понимать критерии выхода и дисциплинированно этих критериев придерживаться.

В среднесрочных портфелях держу

Сбер
БСП
Мосбиржу
Лукойл

Башнефть пр.

Татнефть

И др.

Какие убыточные компании сейчас пампят и когда из них лучше выходить:

Написал личное мнение.

Не смотря на минимальную просадку на этой неделе,

улыбают меня продавцы акций Газпрома.
В Газпром входят много компаний и некоторые из них так же торгуются на ММВБ .
например
Газпромнефть капитализация 3670 млрд.р
+ 10% НОВАТЕК 400 млрд.р
===========
итого уже = 4070 млрд.р
а это составляющие Газпрома.
Капитализация самого Газпрома включающего эти активы и еще порядка 90 дочерних АО = 3800 млрд.р.
Газпром уже торгуется с дисконтом к этим 2 активам на балансе в 5% ! 
где стоимость самого ГАЗПРОМА, а так же Газпромбанка, ГЭХ, ГазпромМедиа (в который входят НТВ, ТНТ, более 10 радиостанций и около 10 изданий) ?
наивные спекулянты оценивают Газпром только по трубам, так их и так нет в цене Холдинга на ММВБ .

Посмотрел в последний отчет РСБУ за 2023г., там Чистые активы 17,5 трл.р.  (а это отчет только Головной компании = Газовая составляющая Голубого гиганта) .  при капитализации 3,8 трл.р.  Мы получаем недооценку ПАО Газпром более чем в 4 раза ... 

Улыбнуло...  Выводы напрашиваются сами...

Удачных инвестиций дамы и господа… :) 

IMOEX: 3449,34 (+1,03% с начала недели)

🔹Эльвира Набиуллина в ходе выступления допустила переход к снижению ключевой ставки во 2 п/г 2024 г. при условии устойчивого замедления инфляции.

📜АФК Система: выпустила отчетность по МСФО за 2023 год: выручка увеличилась на 17%, EBITDA снизилась на 13%. У компании зафиксирован чистый убыток. Вопрос о выплате дивидендов за 2023 год будет решаться после 28 июня.

🏭 НЛМК: СД рекомендовал дивиденды в размере 25,43 руб. на одну акцию. На фоне этой новости акции компании в моменте выросли на 6%.

💊ОЗОН Фармацевтика озвучила планы по возможному IPO

🔹Норникель: +5,8% с момента начала торгов после сплита

🏦Совкомбанк и Хоум Кредит уточнили параметры сделки — ХК получит 5,4% капитала Совкомбанка

🔹Котировки промышленных металлов растут, коррелируя с ростом золота