СТАВКА

Просто подумалось.
Тот случай когда средства против паники порождают еще большую панику. ИМХО, сначала нужно было залить резервами рубль, показать хотя бы 2 дня укрепления и грубой силы, а потом уже менять ставки, ограничивать РЕПО и тд. Когда это делается на хаях/лоях, это только показывает что не ЦБ играет ситуацию, а рынок имеет их. Такой Gangbang. =)

Совет директоров Банка России принял решение повысить с 16 декабря 2014 года ключевую ставку до 17,00% годовых. Данное решение обусловлено необходимостью ограничить существенно возросшие в последнее время девальвационные и инфляционные риски.

В целях усиления действенности процентной политики кредиты, обеспеченные нерыночными активами или поручительствами, на срок от 2 до 549 дней с 16 декабря 2014 года будут предоставляться по плавающей процентной ставке, установленной на уровне ключевой ставки Банка России, увеличенной на 1,75 п.п. (ранее данные кредиты на срок от 2 до 90 дней предоставлялись по фиксированной ставке).

Кроме того, для расширения возможностей кредитных организаций по управлению собственной валютной ликвидностью было принято решение об увеличении максимального объема предоставления средств на аукционах РЕПО в иностранной валюте на срок 28 дней с 1,5 до 5,0 млрд. долларов США, а также о проведении аналогичных операций на срок 12 месяцев на еженедельной основе.

  


http://www.cbr.ru/press/pr.aspx?file=16122014_004533dkp2014-12-16T00_39_23.htm 

Что это означает?
На бытовом уровне, это означает, что ставки по всем вашим авто-, потребительским и ипотечным кредитам будут сильно пересмотрены вверх, и величина ежемесячного платежа вырастет. Особенно сильно пострадают ипотечники естественно… Ну и вероятно будет паника на рынке рублевых облигаций жесткая...

Реакция валютного рынка: (картинка с zerohedge.com)
1-мес. валютный форвард доллар-рубль: 

За то что, они восемь лет понижали ставку.
За это время я много попутешествовал, купил недвижимость. Зарплаты Россиян выросли вместе с нефтью.
Теперь вы будете поднимать ставку и цена нефти рухнет. Рубль обесценится и уровень жизни Россиян упадет.
Но я все равно буду помнить этот восмилетний период который так много всем нам дал.
ЗЫ. Навеяно признанием любвиТимофея к ВВП. )))  
Минусуйте.

Обратил внимание на выбросы волатильности последнее время. Во-первых, дело близится к экспирации и опционов, и квартальных фьючерсов. Во-вторых, сегодняшнее заседание Центрального Банка также внесло свою лепты. На открытии сегодняшней вечерней сессии шпилька индекса волатильности RTSVX нарисовалась на хае 63,56 при том, что диапазон волатильности в последнее время шёл на уровне 47-53. Ещё один вынос наблюдался 9.12 днём. много нервозности на рынке.



В этом году РТС пробил многолетний уровень поддержки, уровень минимумов 1200 пукнтов, а также прошёл психологический уровень 1000 пунктов. Нефть увезла наш долларовый индекс ниже, фактически можно говорить о полноценном пробое. И если летом тест пробоя уровня 1200 пунктов был таков, что рынок смог возвратиься чуть ли ни к 1400 пунктам, то дальнейший обвал, иницированный введёнными 17 июля сильными экономическими санкциями, а далее поддержанный и нефтью, и девальвацией, и корпоративными событиями (Башнефть, Система, МТС и т.д.), и недавним ухудшением ситуации на рынке госдолга.

( Читать дальше )

Банк России принял решение о повышении ключевой ставки на 100 б.п. до уровня 10,5%. В текущих условиях, когда рубль практически без остановки демонстрирует ослабление, рассчитывать на какой-то эффект на валютный рынок от повешения ключевой ставки на 100 б.п., на наш взгляд, не следует. Тем не менее, вопрос, почему именно 100 б.п., а не больше, выглядит вполне резонно, поскольку рыночные индикаторы отражали ожидания повышения ставки от 200 б.п.

С начала текущего года Банк России уже 4 раза повышал ключевую ставку в совокупности на 400 б.п. (без учета сегодняшнего решения). При этом до последнего времени рынок довольно точно через спрэд между ставками Mosprime 3m и IRS 1y «предугадывал» будущие действия регулятора. Накануне сегодняшнего решения спрэд между Mosprime 3m и IRS 1y достигал отметки 300 б.п., отражая ожидания более решительных мер со стороны регулятора. Таким образом, решение

( Читать дальше )

Денежный рынок:

Общий объем позиций на рынке МБК, свопов и РЕПО в начале III квартала 2014 года составлял около 2,1 трлн руб., а к концу квартала увеличился до 2,7 трлн руб.

Опережающий рост продемонстрировали рынки МБК и РЕПО: средний объем открытых позиций в октябре 2014 года возрос на 40% в сравнении с октябрем 2013 года. Объемы позиций на рынке свопов продемонстрировали более низкие темпы роста (7% к октябрю прошлого года), в результате чего доля этого сегмента к концу III квартала сократилась до 57% от общего объема позиций на рынке МБК. Подобная динамика открытых позиций денежного рынка связана, в частности, с увеличением доступности краткосрочной рублевой ликвидности на фоне повышенного спроса на иностранную валюту.

Движение средств по счетам бюджетной системы и изменение объемов наличных денег в обращении по итогам III квартала 2014 года оказали незначительное положительное воздействие на ликвидность банковского сектора. В связи с повышенным спросом кредитных организаций на ликвидность в виде остатков средств на корреспондентских и депозитных счетах в Банке России объем задолженности по операциям рефинансирования возрос с 5,2 до 5,3 трлн руб.

( Читать дальше )

Китай понизил ставку по годовым кредитам на 40 б.п. до 5,6%
Ставка по депозитам будет снижена 25 б.п.
Ставка снижена впервые за 2 года 
Изменения вступят в силу 22 ноября
Также повышен лимит депозитов для банков с 1,1 до 1,2.

Лучше всего отреагировали сырье и валюты сырьевых стран

В январе-октябре добыча нефти в РФ выросла на 1,1%, газа снизилась на 6,2% — Росстат

0

19 ноября. FINMARKET.RU — В России в январе-октябре 2014 года добыча нефти, включая газовый конденсат, составила 437 млн тонн, что на 1,1% больше, чем в январе-октябре прошлого года, сообщает Росстат.Добыча газа сократилась на 6,2% — до 459 млрд кубометров.Добыча угля снизилась на 1,5% и составила 285 млн тонн.Производство бензина уменьшилось на 2% — до 31,6 млн тонн. Дизельного топлива было произведено на 7,5% больше — 63,7 млн тонн. Производство топочного мазута составило 66 млн тонн, или 104,7% от аналогичного уровня прошлого года.  В январе-октябре производство мяса выросло на 12%, рыбы сократилось на 5,2%

0

19 ноября. FINMARKET.RU — В январе-октябре 2014 года производство мяса, включая субпродукты, выросло на 12% по отношению к январю-октябрю прошлого года и составило 1,6 млн тонн, сообщает Росстат.

( Читать дальше )

В середине октября как юрлицо положили деньги на месяц по 7,75. Сегодня остаток разместили на два дня под 8,15. Соответсвенно ставки годовые.