инвестиции

Мы ожидаем 

Похоже, что Греция станет на ближайшее время главным источником новостей для рынков. Инвесторов интересуют результаты аудита о состоянии греческой экономики. Его публикация ожидается на следующей неделе. Однако уже появились слухи, что выход документа будет перенесен на более позднее время, чтобы дополнительно не волновать участников перед выборами в США (которые пройдут только 6 ноября). Такая задержка, если она случится, негативно отразится на движении котировок, так как многие трейдеры решат, что ничего хорошего они из него не узнают. 

Рынок накануне 

Индекс S&P500 завершил пятничные торги около нуля (-0,01%). В отсутствие публикации статистических данных в США рынок жил новостями и слухами из Европы, где Греция ведет переговоры со своими кредиторами. Многие игроки предпочли прикрыть длинные позиции на опасениях неприятных сюрпризов от греков. 

События сегодня 

В 23:30 мск ожидается выступление президента ФРБ Сан-Франциско Джона Уильямса. 

Уважаемые участники смартлаба.

Данное сообщение носит чисто информационный характер, и не является публичной афертой. Все ниженаписанное является теоритическим материалом и нацелено на маркетинговые изыскания и изучения потенциального спроса. Спасибо.

Предположим, мы (некое ООО, группа физлиц), организуем юридическое подобие инвест фонда, основной целью которого является инвестиции в низкорисковые активы и извлечение прибыли. Минимальный инвестиционный «взнос» не ограничен, ровно как и максимальный. Основные средства, порядка 90 %, «вливаются» в высоколиквидные активы на рынке недвижимости федеральных центров Российской Федерации.

Остальные 10 %, идут на обслуживание инфраструктуры фонда. Очевидно, что все «взносы» пайщиков (сооинвесторов, дольщиков) юридически защищены (договор займа, ДДУ в приобритаемом активе и т.д.д). Базовая, а ровно и целевая доходность такого фонда в интервале 15-20 % в год. Собственно вопрос: было бы Вам интересно такое предложение, и какую сумму Вы бы проинвестировали. Спасибо.

P.S.: Данное «товарищество» названо фондом чисто гипотетически, так как данное предприятие не является фондом в чистом виде. Сфера интересов такого фонда не связана с доверительным управлением,  а также оными операциями на фондовом\валютном рынке РФ и других стран.

Давно ничего не писал, не рассказывал. Просто не было времени.
Вчера закрыли все счета, которые у меня были в ДУ, инвесторы захотели взять прибыль после сильных лонговых поз, в которых мы стояли 4 месяца в ожидании QE3. У всех получилась неплохая прибыль с начала года.
Немного пролетели с долларом США в лонг, но позу оставили и посчитали, что это был хедж, который к тому же от 30 рублей в безубытке. Фиксировать решили от 33.6 рублей за 1 доллар. 

Итак, я сразу скажу, что когда работаю на чужом счете абсолютно лично ничем не рискую. Все мои личные счета закрыты, т.к. я не могу психологически работать на своем потоке денег. Два моих личных счета практически слиты, по 40 и 60 процентов соответственно и только один личный счет два раза удваивался, за счет чего потери личных денег невелики.

Ни один клиентский счет не был слит, этого просто не позволяет брокер, по договору с клиентом максимальная просадка счета — 10%. Работаю через Кит Финанс, в офисе на Марата сразу идет прямое оформление, клиент сам открывает счет и перечисляет деньги, брокер сразу ставит максимальный уровень просадки, там же заключаем с клиентом договор, с каждым индивидуальные условия. Максимальная просадка никогда не доходила до 10%. Я работаю только среднесрок, инвестиции от 3 месяцев до 1 года. С каждым клиентом идет работа на определенную идею.

( Читать дальше )

Рецензия автора: товарные рынки начинаю постепенно реагировать на складывающуюся ситуацию некоторым снижением, возможно даже временным, за товарными рынками может последовать и фондовые площадки, причем пока непонятно куда будет перекладываться инвестор, ни в доллар ли?

( Читать дальше )

Добрый день!
Минувшая неделя прошла под знаком всеобщей эйфории в том числе евро против доллара США. Достигнуты новые локальные максимумы, стали видны и новые цели.  Реакция рынков на решения ЦБ европы и америки принята на «ура», сформировав новый импульс для инвестиционной инфляции. Итак, долгосрочные ставки сделаны не в пользу американского доллара, вследствие этого очевидны и соответствующие инвестиционные перспективы. На фоне всего этого EUR/USD на минувшей неделе пробила и закрылась выше 55 Moving Average, что является позитивным сигналом для покупателей данного актива. Задачей текущей недели будет закрепление достигнутых ценовых уровней для продолжения восходящей динамики.
Ближайшая среднесрочная цель 1.3250-1.3446.
Внутридневно:
сегодня с открытия евро показало свою нейтральную динамику и в отличие от предыдущих торговых сессий не спешит ни вверх, ни вниз.

Ожидаемая статистика сегодня: 
12:00 мск — Еврозона — Сальдо платежного баланса, млрд. евро — июль Прогноз: N/A Предыдущее значение: 12,7
12:00 мск — Италия — Торговый баланс, млрд. евро — июль Прогноз: 2,115 Предыдущее значение: 2,517
13:00 мск — Еврозона — Торговый баланс, млрд. евро — июль Прогноз: 15 Предыдущее значение: 14,9
13:00 мск — Еврозона — Уровень оплаты труда — 2 квартал Прогноз: 1,6% Предыдущее значение: 2%
16:30 мск — США — Производственный индекс Empire State Manufacturing — сентябрь Прогноз: -2 Предыдущее значение: -5,85

Ценовые уровни дня: 
основная позитивная поддержка: 1.3092
основные локальные сопротивления: 1.318, 1.3204, 1.3232, 1.328, 1.3392.
Жду продолжения положительной динамики. Для тех, купил EUR/USD на прошлой неделе, рекомендую продолжать держать длинную позицию и усиливаться на возможных коррекционных откатах.
Удачных все торгов!


( Читать дальше )

Рецензия автора: фондовые рынки являются наиболее несбалансированным звеном системы, касается это именно индексов эмиссионных центров, которые приняли решение о вливаниях, итогом будет весьма высокая скорость снижения индексов и вопрос состоит в том — а куда собственно пойдут деньги, есть несколько путей: доллар и золото или доллар, а потом в золото, т.е. в золото, причем мы не говорим о нефти как о правильном активе вложения средств.

( Читать дальше )

Мне нужны книги, пособия, статьи на тему инвестиционной оценки стоимости предприятия (или оценки инвестиционной привлекательности предприятия) НА АНГЛИЙСКОМ ЯЗЫКЕ. Если знаете, где можно найти, напишите пожалуйста в комментарии)

Статья "портфель лежебоки", которая взорвала интернет :), побудила меня провести некоторый анализ. Но меня опередили. Евгений Кузнецов  http://ekuznetsov.com/?p=255 провел исследование, но оно малость усложнено. Он задался вопросами «Что будет если я вложу деньги не в 1997 года, а в 1998, 1999, 2003, 2008…? Что будет, если я буду ребалансироваться не раз в год, а раз в квартал, месяц или каждый день? Что если доли активов будут не 33-33-33%, а например 70-25-5% или вообще произвольными?»
некоторые лишние, так как:
-балансировку нужно делать раз в год (sell in may ang go away)
-на то она и балансировка, чтобы на начало «финансового» года было восстановлено равновесие, а не 70-25-5%

Недостаток исследования:  здесь не учтены налоги.

1. Входные данные:
-Индексы ММВБ
-Российский индексный ПИФ акций (с наиболее близким к <1> Альфа и наибольшей историей) и российский облигационный ПИФа (той же Управляющей компании, чтобы можно было ребалансироваться по заявке без налоговых последствий). В качестве российских ПИФов использовал уже знакомые «Добрыню Никитича» и «Илью Муромца», т.к. у них наибольшая история.

( Читать дальше )

Шестая часть цикла статей «Энергетика РФ. Выбираем объекты для инвестирования».  Предыдущие части:
— об отрасли в целом: «Энергетика РФ. Выбираем объекты для инвестирования. Часть 1»
— и о компаниях, генерирующих или производящих электроэнергию, классифицированных  реформаторами  отрасли,  как ОГК (оптовые генерирующие компании). Эту статью я назвал как «Энергетика РФ. Выбираем объекты для инвестирования. Часть2. ОГК».
— генерирующие компании, но мощности этих компаний объединены по  уже территориальному признаку (так называемые ТГК). Сравнительный анализ первой тройки ТГКашек: «Энергетика РФ. Выбираем объекты для инвестирования. Часть3. ТГК»
-сравнительный анализ второй тройки ТГКашек (Квадра, ТГК-5, ТГК-6): ««Энергетика РФ. Выбираем объекты для инвестирования. Часть4. ТГК»


( Читать дальше )