рынки

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1687,5
CRUDE шорт 108,8  стоп 108
GOLD шорт 1403 стоп 1359
РТС 12.13 лонг 130630 стоп 140070
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром лонг 144 стоп 144
ГМК лонг 4650 стоп 4650
Лукойл лонг 1937 стоп 2010
Роснефть лонг 260,5 стоп 259
Сбер лонг 90,65 стоп 96,7
Сургут лонг  27.3 стоп 27,04
ФСК шорт 0,1073, стоп 0,1073
ММВБ протестировал сверху верхнюю границу даунтренда и закрылся выше — еще один камень на весы позитива. По закрытию образовалась фигура «доджи», но она не подтверждена объемом торгов, поэтому пока ее игнорируем. На срочном рынке ситуация неизменна — за вчерашний день юрлица немного распродались во фьюче и прикупили путов, опасаясь, вероятно, сегодняшнего отчета ФРС США. Рубль по-прежнему крепок к  основным валютам, что так же играет на руку нашему рынку. В отраслевом разрезе ситуация так же не меняется: банковский и нефтегазовый сектора пытаются пробить дневные фракталы на покупку, но пока им это не удается, хотя и движения вниз тоже выкупаются. Судя по всему там еще возможно движение наверх: нефтегазовый сектор находится в пятой волне, минимум которой еще не выполнен (3500), банковский сектор завершает пятую волну диагонального треугольника — там минимум пятой волны выполнен, но пятые волны редко останавливаются у границ треугольника, поэтому движение вверх там так же возможно. Металлурги рисуют схожую картину, только там треугольник  расширяющийся и потенциал роста индекса выше — 2300-2330, но только в том случае, если индексу удастся пробить 2250, в противном случае может реализоваться «двойная вершина», коорая может привести к слому растущего тренда. Энергетика становится все более интересной в плане спекуляции — хороший потенциал роста и близкие стопы, поэтому не удивлюсь, если этот сектор сегодня станет фаворитом. Но общая картина пока не позволяет сделать там рост устойчивым.

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1675
CRUDE шорт 108,8  стоп 108
GOLD шорт 1403 стоп 1368
РТС 12.13 лонг 130630 стоп 140000
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром лонг 144 стоп 144, взят 1% прибыли
ГМК лонг 4650 стоп 4635
Лукойл лонг 1937 стоп 1997
Роснефть лонг 260,5 стоп 260,5, взято 0,25% убытка
Сбер лонг 90,65 стоп 96
Сургут лнг  27.3 стоп 27, взят 1% убытка
ФСК шорт 0,1073, стоп 0,1073
Индекс ММВБ вчера обновил свой максимум, достигнув минимума пятой волны в волне с of e треугольника, пробив при этом верхнюю границу нисходящего тренда и дневной фрактал на покупку. Это довольно неплохой сигнал на покупку. На срочном рынке юрлица активно наращивали лонги по фРТС и продавали путы, что так же говорит в пользу роста, равно как и ситуация на рынке российской валюты. Ложкой дегтя пока являются цены на нефть и близость сопротивлений на развитых рынках, без которых российский вряд ли будет расти. Плюс ко всему не совсем понятно, что несет нам результат заседания комитета ФРС США и как это повлияет на рынки. В отраслевом срезе индексы банковского, нефтяного и металлургического сектора вновь подошли к своим локальным максимумам и будут пытаться штурмовать их в ближайшее время. В энергетике пока без перемен, хотя, возможно, они рисуют второе дно на уровне 1130-1150 и при следующем рывке рынка наверх там вновь появятся спекулянты, которые вновь рванут основные бумаги сектора на 5-10% вверх. 
Все, вроде бы указывает на то, что рост должен продолжиться (кроме Эллиота). Но такое редко бывает, поэтому тем, кто держит позиции советую не забывать про стопы.
 

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1675
CRUDE шорт 108,8  стоп 108,8
GOLD шорт 1403 стоп 1380
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 138360
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром шорт 145,6 стоп 144
ГМК лонг 4650 стоп 4575
Лукойл лонг 1937 стоп 1997
Роснефть шорт 260 стоп 260,5
Сбер лонг 90,65 стоп 94,85
Сургут шорт  27 стоп 27,3
ФСК шорт 0,1073, стоп 0,108
Неплохо корректировавшийся российский рынок сегодня, видимо, обновит свои месячные максимумы.Движение будет происходить в рамках пятой волны, волны «с» of «е» — последней волны сходящегося треугольника, который мы наблюдаем с 2011 года. Пока сложно сказать, насколько длинной будет волна: исходя их классического растяжения, она не должна превысить 1470 пунктов, в случае ее растянутости, она будет стремиться к верхней границе треугольника — 1510 пунктам. Сегодня у нас экспирируются фьючерсы на индекс РТС, поэтому сессия может быть волатильной, что будет дезориентировать игроков, поэтому бросаться покупать с открытия не советую. Лучше входить в рынок повыше, но убедившись в устойчивости тенденции, например, при закрытии двухчасовика выше 1460. В отраслевых индексах ничего особо не поменялось — они отошли от своих сопротивлений и сегодня вновь будут их тестировать. Насколько успешно — пока сказать трудно. Следует помнить, что на этой неделе нас ждет заседание ФРС, поэтому резвого роста нам до середины недели ждать не приходится, соответственно и торопиться с формирование позиции, как я уже говорил, не стоит.

13.09.13
 
Economic data:
 
12:30 – UK, construction output
13:00 – EC, employment
16:30 – US, retail sales
 
 
News & risks
 
Syria
 
Financial times:
Mr Kerry called for a “quick” disclosure of details about Syria’s weapons and said: “Should diplomacy fail, force might be necessary. There ought to be consequences if it does not take place.”Russia, however, said the threat of US military action could scupper the potential for an agreement on Syria’s chemical weapons, while Syrian leader Bashar al-Assad said he would only consider signing the Chemical Weapons Convention if the US were to withdraw its threat of air strikes.


( Читать дальше )

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1670,5
CRUDE шорт 108,8  стоп 108,8
GOLD шорт 1403 стоп 1391
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 137700
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром шорт 145,6 стоп 146,5, взято 8% прибыли
ГМК лонг 4650 стоп 4575
Лукойл лонг 1937 стоп 1990
Роснефть шорт 260 стоп 260,5
Сбер лонг 90,65 стоп 94,85
Сургут шорт  27 стоп 27,3, взято 5% прибыли
ФСК шорт 0,1073, стоп 0,108
Рынок ММВБ демонстрирует нежелание проседать, длинные тени свечей сверху и снизу говорят о равновесии, но движения в других инструментах, таких как доллар-рубль и вчерашняя свеча по сберу говорят о том, что рынок, все же, пойдет дальше вверх. Тем не менее покупать лучше все-таки при пробое 1460, поскольку предэксприационная волатильность может свозить рынок существенно ниже. В отраслевых индексах ситуация меняется незначительно: нефтегаз  и банковский сектор опять не смогли пробить свои новые поддержки и закрылись выше, металлурги пробили свою консолидацию вниз и если сегодня не вернутся на уровни среды — пойдут тестить уровень поддержки 2150, энергетики опять возятся у своего дна  - рост среды был закрыт медвежьим поглощением, указывая на то, что в секторе работают исключительно спекулянты и крупняку он не интересен.
Сегодня пятница, 13. В этот день на фондовом рынке, как правило, ничего не происходит. Но расслабляться не стоит.

12.09.13
 
 Economic data:


Italy industrial production -4.3% vs. -2.7% yoy
EC industrial production -2.1% vs -0.2% yoy, -1.5% vs -0.3% mom. 
 
16:30 – US, jobless claims
 
Traders and strategists’ views:
 
EUR
UBS: According to ECB’s Hansson the ECB has discussed another LTRO which I find quite interesting. I am pretty sure that the ECB is not very happy about the recent rise of the EUR especially against the JPY but for the moment the pain threshold might not have been reached. Europe needs inflation and not deflation in my view.
 
GBP
Both markets suggest that the positive GBP story seems to be priced for now. Nevertheless I still think there is more room for GBP outperformance in the medium term.


( Читать дальше )

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1670,5
CRUDE шорт 108,8  стоп 108,8
GOLD шорт 1403 стоп 1393
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 137650
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром лонг 133,1 стоп 145,6
ГМК шорт 4650 стоп 4650, взята прибыль 5%
Лукойл лонг 1937 стоп 1990
Роснефть шорт 260 стоп 260,5
Сбер лонг 90,65 стоп 94,85
Сургут лонг  25,6, стоп 27
ФСК шорт 0,1073, стоп 0,1073, взято 5% прибыли
Ситуация вновь не изменилась, сопротивления не пройдены. Рубль продолжил расти к основным валютам, однако спрос в индексообразующих бумагах постепенно угасает и игроки перешли на аутсайдеров. Сбербанк плохо держит удар, там образовался «внутренний день» и по классике ТА выход в какую-либо сторону укажет дальнейшее направление. На срочном рынке ситуация сильно не поменялась, предполагая  высокую волатильность. Индекс ММВБ нарисовал еще один «доджи», что опять же требует подтверждения черной свечой, которая ожидается в конце недели. В нефтегазовом секторе  образовался сходящийся треугольник, расположенный над поддержкой, ждем выхода, куда-пока не ясно. Мое предположение — вниз. Есть оживление в энергетике, но один день роста  -не показатель. К тому же там близко сопротивление -1230, до которого индекс вчера  не дорос, отвалившись вниз. Металлургический сектор так же консолидируется в треугольнике. Ждем прорыва, внимательно следим за стопами. Рекомендация для несистемщиков остается прежней.

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1660
CRUDE шорт 108,8  стоп 108,8
GOLD шорт 1403 стоп 1400
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 137500
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром лонг 133,1 стоп 144,1
ГМК лонг 4400 стоп 4650
Лукойл лонг 1937 стоп 1980
Роснефть шорт 260 стоп 263, взято 10% прибыли
Сбер лонг 90,65 стоп 94,7
Сургут лонг  25,6, стоп 27
ФСК шорт 0,113, стоп 0,1073
И вновь ММВБ не смог пробить свои сопротивления, нарисовав по итогам дня доджи на приличном обороте, что на многих рынках является разворотной фигурой, но только не у нас. Поэтому ждем подтверждения модели сегодня черной свечой, как минимум в половину позавчерашней. Или еще одного доджи. Шип от 6 сентября был закрыт белой свечой, поэтому та разворотная модель была сломана, посмотрим, что будет сейчас. Что греха таить, текущие свечи все больше напоминают паттерн продолжения тенденции, поэтому осторожнее со стопами. Теперь по секторам: банковский сектор перехватил пальму первенства у нефтянки и ползет к верхней границе тренда 4770, где можно пофиксить часть позы. Металлурги так же на коне. Их точка продаж — 2370. Нефтянка тестирует бывшее сопротивление, теперь ставшее поддержкой. Вчера им удалось удержаться чуть выше линии, что, в принципе, неплохой знак. Энергетика без изменений.
Доллар падает к рублю, что благоприятно для роста, но на срочном рынке резко вырос открытый интерес в путах, а в колах, наоборот, сократился, что косвенно может говорить о смене тенденции в ближайшее время.
Итог: рекомендацию для несистемщиков не меняю. Но следите за стопами.

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1650
CRUDE шорт 108,8  стоп 108,8
GOLD шорт 1403 стоп 1403
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 135000
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045
Газпром лонг 133,1 стоп 139
ГМК лонг 4400 стоп 4600
Лукойл лонг 1937 стоп 1980
Роснефть лонг 236 стоп 260
Сбер лонг 90,65 стоп 92
Сургут лонг  25,6, стоп 27
ФСК шорт 0,113, стоп 0,1073
Вчера мы наблюдали очередную попытку взять уровень 1450-1455 пунктов по ММВБ и опять она закончилась неудачно, хотя закрылись мы очень близко и, возможно, с открытия уровень будет пробит. Однако торопиться не стоит, возможно это будет ложный загон в лонги. Позиции следует переоткрывать в случае закрепления рынка выше 1460. Правда, снизившийся доллар к рублю и появление интереса в акциях сбербанка делают идею фиксации прибыли уже не такой четкой. 
Индекс нефтегаза пробил свое сопротивление и подбирается к годовому фракталу на покупку (он же исторический максимум) 3500, пробой которого будет означать начало серьезной растущей тенденции, хотя я не представляю, за счет чего она будет продолжаться (видимо, за счет газпрома). Металлурги остановились на своем сопротивлении, если сегодня им удастся закрыться выше, они официально снова войдут в аптренд. То же касается и банковского сектора, который должен явиться локомотивом следующей фазы роста (если таковая будет). Энергетика пока неинтересна игрокам и консолидируется на своей нижней границе флэта.

Позиция на текущий момент:
SP лонг 1650  (с переворотом, далее везде) стоп 1640
CRUDE лонг 108,8  стоп 108,8, взят 1% убытка
GOLD шорт 1403 стоп 1403
РТС 9.13 лонг 130630 стоп 132000
ВТБ шорт 0,045 стоп 0,045, взято 0,7% убытка
Газпром лонг 133,1 стоп 137
ГМК лонг 4400 стоп 4500
Лукойл лонг 1937 стоп 1950
Роснефть лонг 236 стоп 250
Сбер лонг 90,65 стоп 90,65
Сургут лонг  25,6, стоп 27
ФСК шорт 0,113, стоп 0,1073
Индекс ММВБ вчера смог доползти до отметки 1450 пунктов, завершив формирование фигуры «перевернутая голова-плечи», после чего свозил на стопы самых оптимистичных и сегодня будет пытаться пробить этот уровень, дабы вогнать в лонги самых недоверчивых игроков,  после чего по законам жанра поезд должен отправиться в противоположную сторону, в район 1350-1360, и далее 1280-1300. За этот сценарий говорит пятничный шип, которым у нас обычно заканчиваются все отскоки, отсутствие интереса к бумагам банковского сектора, расклад на срочном рынке и данные ЕПФР, по которым наш рынок опять потерял кучу денег. Есть, правда, и тревожные звоночки в виде роста рубля к доллару, хотя после налогового периода тот должен быть уже в районе 34. Поэтому описаный выше сценарий может пройти не так гладко, как этого бы хотелось. В отраслевом срезе самым сильным является нефтегазовый  сектор. В пятницу индексу удалось пробить важное сопротивление, однако закрыть неделю выше него не получилось. Но попытки покорить его по инерции все еще будут продолжаться. Метаалурги отскочили от своей верхней границы боковика (2200) и там пока не интересно, энергетика утаптывает исторические минимумы — там пока тоже нечего делать. Банковский сектор смог удержаться в аптренде, но пока не смог пробить уровень 4650 (уже третий раз), нарисовав по итогам шип и видимо, опять пойдет к нижней границе тренда (4500).
Итог: несистемщикам рекомендую закрыть лонги, открытые на прошлой неделе, в районе 1450-1455 и перезаходить только после закрытия индекса выше 1460.