Mix

Юрлица удерживают нетто-шорт (разницу лонг и шорт позиций) у исторических максимумов во фьючерсе на Индекс ММВБ.

Больше графиков смотрите на сайте MSCinsider
Подписывайтесь на телеграм-канал

Вчера индекс раздавали с открытия очень добро, судя по всему, делали это инсайдеры по инфляции, которые знали что будет 0.23 против 0.14 в ожиданиях. Движение по основному плану нам сломали, переключив на план Б, который подразумевает глубокую коррекцию до 3130. Утром без отскока индекс валится ниже, чем усложняет и увеличивает количество возможных вариантов.

Поэтому на сегодня резервный план выходит на место основного.

План А.
Продолжение коррекции до основной цели 3130, но с пробоем 3230 утром есть варианты. По классическому раскладу, после удержания вечером 3230 был оформлен импульс с хая, после которого я ждал тест снизу пробитых поддержек 3283, 3303 или 3330 в рамках волны В, однако утром двинули без остановки дальше, и это может быть сходу короткой волной С, и тогда тех, кто сейчас переобувается в шорты, повезут от 3200 вверх. Либо утренний пролив может быть вложенной 5 волной, которую я не разглядел, да и по прежнему не вижу.
Чтобы не запутаться, надо иметь в виду, что на 3200 коррекция может быть завершена. Если на основной сессии поедем по стандартному пути, то на тесте снизу 3283, 3303 или 3330 можно открывать шорты.

Вчера днем весь день болтались под ключевым уровнем 3285, намекая на глубокую коррекцию, но на вечерке наконец то рынок определился с дальнейшим движением и поехал выше в рамках основного плана. Поэтому сегодня, если не будет сюрпризов, день должен быть понятным

Таким образом план А:

Ждем тест 3329, если удержим без сюрпризов, то покупаем с целями 3522 и дальней целью 3800+. Судя по новостному фону, в ближайшее время объявят встречу Вождей держав, на том и оформим ракету. Отмена ракеты будет возврат в границы боковика 3270-3329. Отмена роста в переход к негативному варианту лежит ниже 3000 и думаю можно пока не рассматривать.

План Б.
Возврат ниже 3283 с ретестом может вылиться в очередную попытку углубить коррекцию к 3130. Но этот расклад стал маловероятным после выхода выше 3329. 

Итого. Контрольные сопротивления пройдены, ждем закрепление и продолжение роста до обновления прошлогоднего хая. Отмена сценария возможно только в случае внезапного негативного негатива

Подписывайтесь, чтобы не пропустить полезные посты в моем ТГ! Ставьте лайки, оставляйте комментарии, рад всем!

Всю неделю рынок провел в боковике и в целом все прошлые обзоры остаются актуальными. На выходных вышла масса новостей вокруг мирного договора с Украиной, но с непонятным оттенком. Пока не ясно, как рынок их будет трактовать.

Техническая картина.
На дневном графике мы так и не смогли пройти ключевые сопротивления 3327 и 3285. Отбой от них вниз может означать сильную коррекцию, однако несколько попыток были выкуплены и даже не добили до 3250. В последние минуты вечерней сессии прошел выкуп и закрытие на 3296.
Факторы за снижение:
— многократный отбой вниз от сопротивлений 3327 и 3285
— с минимумов декабря потенциальная разволновка в виде АВС завершена в минимальном варианте (хотя я надеюсь что это все же не коррекция)
— позитивные словесные интервенции вокруг СВО и ключевой ставки в основном уже прозвучали, еще более позитивные новости придумать сложно
— множество незакрытых гэпов внизу (хотя и не панацея)
— перегрев технических индикаторов

Факторы за продолжение роста:
— рост был слишком сильным и его сложно будет сразу переломить

Индекс всю неделю не может ни пробиться выше сопротивлений, ни скорректироваться поглубже, продолжаем жить ожиданиями. На уровнях 3327, 3303 и 3300 находятся границы апканала с мин 2022 года на дневке, неделе и месяце соответственно. Повода зайти выше не хватает, и снизиться тоже пока рынок не хочет. Значет ждем какого либо триггера чтобы сдвинуться с мертвой точки. Надеюсь дядя Трамп подкинет дровишек в топку позитива и мы сможем спокойно заниматься привычным делом до целей выше 3521. Из стремного — вчера попытка ростом прервалась импульсов вниз, а значит сегодня можем сходить пониже, а вот наколько пониже — вопрос хороший.

План А.
Несмотря на залив вчера, уровень 3286 устоял, и утром протестирован повторно, поэтому пока все же в пользу роста, но сил у быков пока не хватает вырваться из очередного боковика. Поэтому сегодня цели особо не меняются, ибо закрылись мы плюс минус там же где и позавчера.
Уровни покупок: 3250, 3134, зона 3080-3091 (но маловероятно что туда нас сольют).
Уровни продаж: 3287 (в случае выхода вниз с ретестом), 3333, 3404 и финальная минимальная цель 3521 (с проколом). Дальние 3780-3800 пока можно не рассматривать, далековато.

Вчера индекс открылся выше 3250, но в первой половине дня нырнули ниже удержав минимумы вторника. Утром был тест сверху 3287 в пользу роста, однако шанс на снижение к 3134 сохраняются. Глобально со вчерашнего дня ничего не поменялось.

Недельная инфляция показала 0.17%, что показывает небольшое замедление относительно прошлых недель. но рынок отыграл новость слабенько.


План А.
Продолжение роста с целями на обновление прошлогодних хаев. Для надежности надо дойти выше 3325
Уровни покупок: 3250, 3134, зона 3080-3091 (но маловероятно что туда нас сольют).
Уровни продаж: 3287 (в случае выхода вниз с ретестом), 3333, 3404 и финальная минимальная цель 3521 (с проколом). Дальние 3780-3800 пока можно не рассматривать, далековато.

План Б.
Из-за возможности серии 4 вложенных вероятность этого исхода остается, поэтому лучше сразу это учитывать и быть готовым. Возврат ниже 3287 возможно отправит нас на прокол минимума от 13 февраля, к поддержке 3134.
Уровни покупок: 3134, зона 3080-3091 (но маловероятно что туда нас сольют). Также можно восстанавливать лонги при выходе выше 3287 с тестом уровня сверху.

Рынок акций сильно вырос на геополитических новостях. За два месяца рост превысил 40%. Техническая перекупленность наблюдается по многим бумагам. В то же время ряд важных факторов, например для нефтяников, в последнее время не улучшился. Возможно, стоит подстраховать полученную прибыль от роста краткосрочными шортами в отдельных бумагах.

Нефть и рубль

Мировые цены на нефть после взлета января вновь перешли к снижению. Одновременно с этим произошло масштабное укрепление рубля. Ключевые валютные пары обвалились к полугодовым минимумам. Все это означает, что стоимость бочки нефти в рублях значительно просела. А ведь от этого показателя зависят прибыли российских нефтяников.

На графике представлена динамика марки Brent в рублевом эквиваленте. Однако основной сорт России — это Urals. И здесь дела обстоят хуже. Urals торгуется с существенным дисконтом к Brent, и последние санкции США привели к расширению этого дисконта. В начале февраля российская нефть даже опускалась ниже «потолка» G7. Вчера цена Urals обновила 5-месячный минимум, упав к отметке 6,1 тыс. руб. за баррель.