РОССИЯ📈 Обзор на неделю 06.05 - 12.05

Проанализируем движение рынка, используя нашу стратегию «Ключи к рынку». Основная идея стратегии заключается в анализе взаимосвязей между основными индексами на российском рынке. А если проще: куда пойдет IMOEX?

📌 $IMOEX — основной индекс, за которым идут большинство акций

IMOEX в очередной раз оттолкнулся от зоны сопротивления, этому во многом поспособствовал негативный отчет Газпрома. Индекс коснулся скользящей средней ЕМА 20, но сможет ли остаться на ней или пробьет вниз, посмотрим по нашим ключам.

📌 MM1! — фьючерс на IMOEX, показывает настрой игроков, их прогнозы на дальнейшее движение рынка

Фьючерсы на IMOEX опустились ниже самого IMOEX и ниже скользящей средней ЕМА 20, что можем считать негативом для возможностей дальнейшего роста.

📌 USDRUB — Валютная пара доллар-рубль. Индекс IMOEX часто движется в соответствии с курсом доллара. Это неудивительно, так как большинство компаний, включенных в индекс, являются экспортерами, и курс доллара напрямую влияет на их выручку. Итог: Рост валюты — рост индекса.

Укрепление рубля дает дополнительный негатив к росту рынка. Неделю назад разбирали юань с хорошей точкой входа, ждем теперь по доллару похожую картину. На графике видим как доллар направляется к нижней части канала, но возможен и разворот на ЕМА 200, где как раз и могут появится хорошие точки входа.

📌 MOEX10 — топ 10 компаний по капитализации. Компании тяжеловесы сильнее всех влияют на движение IMOEX.

Крупные компании тестируют зону поддержки на пробой «сверху-вниз». Если котировкам удастся удержаться выше своих скользящих средних и оттолкнуться от зоны поддержки, это несомненно будет плюсом для рынка. Очень интересно открытие следующей недели.

📌 MCXSM -  индекс компаний малой капитализации. Рост малышей быстрее IMOEX говорит о спокойствии и уверенности игроков в дальнейшем росте рынка. Как и наоборот: в случае коррекции рынка, с высокорисковых активов выходят быстрее всех.

Если отбросить все страхи и предрассудки, всё происходит ровно так как и должно, а именно: после длительно роста и сильного движения от скользящих средних, компании корректируются от зоны сопротивления. Индексу необходимо еще 1-2% коррекции, после которой будем набирать позиции.

📌 RGBI — индекс гос. облигаций. Его рост, чаще всего, знаменует падение рынка. Что тоже не удивительно: деньги циклично переходят из акций в защитный актив и наоборот. Исключение: паника на рынках, где бегут отовсюду.

Негативная динамика ОФЗ продолжается! Заявления ЦБ о целевых значениях ключевой ставки к концу года повлияли на настроение игроков и тем самым отправили котировки гос облигаций еще ниже. Наш план остается прежним: ждем все более и более лучшую точку входа в рынок облигаций.

📌USDBRO — это нефть, которая является одним из главных драйверов роста рынка, наряду с долларом. Мы уже писали про доллар, а история с нефтью очень похожа. На рынке IMOEX много компаний, и нефтегазовый сектор занимает половину его веса. Логично, что рост стоимости нефти дает импульс для роста IMOEX.

Коррекция на этой неделе продолжилась, что конечно негатив для нашего рынка. Котировки направились к своей исторической зоне поддержки.

📌$SBER чаще всего показывает направление общего рынка и IMOEX.

Сбер на этой неделе не сильно изменился в цене, плюс к этому он удержал скользящую среднюю ЕМА 20, что является плюсом для рынка. Если будет сформировываться плавный разворот, это и будет точка входа и дополнительный драйвер для рынка.

📌 MOEXOG, MOEXEU, MOEXFN,MOEXCN, MOEXMM — это индексы нефти и газа, потребительского сектора, финансов, металлов и электроэнергетики. По сути, весь IMOEX. Все сектора в негативе, кроме индекса электроэнергетики.

Что по итогу? 🤔

🔹 Множество ключей говорят о продолжении коррекции;

🔹 Драйверов для роста не видим, впереди возможен либо боковик, либо легкая коррекция и тестирование зоны поддержки — 3300 пунктов по индексу IMOEX;

🔹В бумагах на 15%, следим за котировками у сопротивления.

На какие бумаги мы обращаем внимание:

$ASTR, на недельном графике видим как бумага в очередной раз поджалась к скользящей средней ЕМА 10 и если следующая неделя окажется позитивной, тогда будет хорошее движение вверх, цель — 700 рублей за акцию.

$CIAN, хорошее взаимодействие с ЕМА 10 на дневном графике, видим похожую картину как и было раньше. При удержании данной зоны цель — 1100 рублей.

$YNDX, очень похожая картина как и с циан, поджимаемся к скользящей средней — несколько процентов вверх, далее опять поджимаемся и снова вверх. Если сейчас картина повториться и бумаге получится удержаться выше уровня 4200, тогда следующая зона сопротивления — 4500 рублей.

Следим за IМОЕХ и после этого принимаем решение по наполнению зеленого портфеля🙂 А как вы думаете, куда в итоге пойдет рынок и поведет большинство бумаг за собой?