Блог им. OlegDubinskiy

Золото: вверх или вниз

World World Council
www.gold.org/goldhub/data/aisc-gold#from-login=1
Динамика себестоимости

Золото: вверх или вниз

Думаю,
сейчас — неопределённая ситуация.

1.
Динамика позиций хедж фондов на CME:
уменьшают лонги.

В большинстве случаев, хедж фонды зарабатывают

Золото: вверх или вниз

2.
COMEX

В н/вр, ключевой уровень $2 800.
Спекулятивные продажи при подходе к уровню.

Золото: вверх или вниз

3.
Открытый интерес, СМЕ.

Боковое движение.
Золото: вверх или вниз



Резервный банк Индии приостанавливает закупки золота в декабре, но годовой объем закупок значителен

После 11 месяцев покупок RBI приостановил покупку золота в декабре, накопив 72,6 т в 2024 году и доведя свои резервы до 876 т. 


Золото: вверх или вниз



Китай наращивал в 2024г закупки золота.
В течение года Китай сообщил о 44 т покупок золота, что является
самым низким показателем с 2022 года,
когда центральный банк возобновил свои объявления о покупке золота. 

Золото: вверх или вниз




Думаю,
редко (но метко) бывают ситуации, когда среднесрочно интересно купить.
Сейчас явно не такая ситуация.


8 комментариев
В большинстве случаев хедж фонды зарабатывают)

Неверный посыл

Хедж фонды столько же зарабатывают, сколько теряют

А поскольку они платят за плечи и биржевую комиссию — они идут в среднем стабильно хуже рынка
avatar

DrugGoracio, 
у тренда по золоту и изменении ОИ хедж фондов положительная корреляция.
Проверял.

Интересно, что в 1990е это тоже работало
(Ларри Вильямс писал в книге  «Секреты торговли на фьючерсном рынке: Действуйте вместе с инсайдерами»)

Олег Дубинский, накручивают счетчик, чтоб завлечь клиентов

А сами либо в другом месте стоят, либо что-то из опционов конструируют
avatar
DrugGoracio, 
на СМЕ, как и у нас, объём по опционам в разы ниже, чем по фьючам
Олег Дубинский, необязательно, что на CME
avatar
DrugGoracio, 
Хедж фонды столько же зарабатывают, сколько теряют
почему? Они же постоянно фиксят профит… одна нога всегда немного иначе ходит. А при плече например 30 это дает профит хороший.
А поскольку они платят за плечи
а если они на деривативах строят связки то ничего не платят.
Сергей Олейник, вечных двигателей не бывает

Сигма доходностей хедж фондов стремится к среднерыночной

Учитывая, что они вынуждены дергаться туда-сюда — издержки больше, чем у ETFов

А так что? Назвал себя хедж фондоб и встал лучше рынка?
avatar
DrugGoracio, 
Учитывая, что они вынуждены дергаться туда-сюда — издержки больше, чем у ETFов
вовсе не так… Хеджер часто может брать большое плечо, так что никакой связи с ETF не может быть. Тот хедж фонд который создали Нобелевские лауреаты доводил плечо до 30.

теги блога Олег Дубинский

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн