Опционы для Гениев (практика2)

Виталий Investor, Тут мы заложили 30-35% годовых

ivanov petya, ну это другая стратегия. Мы продаём максимально близко к цене. 

Виталий Investor, Ну вот мы недельку закрыли 8160 за 7 дней под обеспечение 500 тыс. Это почти 80%. Но хлопотно. Проще месяц на 16000 под 500 тыс это 38%

Виталий Investor, Мне сложно судить. Дело в том что я не таксист. Меня не интересует случайная прибыль, обстоятельства и удача. Я бизнесмен. Мне надо запланировать на месяц вперед, знать сколько я получу, чем рискую и сколько это будет стоить. Что бы оценить результат нужно понимать с чего все началась, что было под риском, что могло случится и т.д.

Spoki, Стратегия должна быть. Но не угадайка. Вы знаете что есть такие стратегии. Если вы купите облигации, то вы возьмете на себя риски дефолта. И чем меньше риски, тем меньше заплатят. Можно еще плече брать или защиту покупать. Тот же мартингейл не может проиграть по определению. Вам может не хватить денег усредняться. И в этом расчет рисков за которые вам и платят. 

Виталий Investor, А зачем? Если у вас такой хороший прогноз надо было фьючерсы покупать и сидеть. И что теперь надо ждать когда кто то там закрепится выше 120? А до этого? Просто ездить по городу и смотреть кто ловит машину с руки. Вы же сами понимаете что это случайность. Ну и когда мы придем к 1500. Может там бабочку построить и ждать. Ну не дойдет в этом году, дойдет в другом. Это не система. 

Стас Бржозовский, Примерно так. Надо черточки на графиках рисовать и обещать, что все станут мулионерами со своими 100 баксами. Тогда всем все будет ясно и понесут денежки. Я бы курсы открыл. Да обманывать не умею.

Московский Лоссбой, Играемый профит/лосс 1:4. Ну это же чушь несусветная придуманная для клиентов форекс кухонь что бы они по быстрее депо сливали. Посмотрим на график опционов. На один страйк вниз у нес дельта 70%, а на четыре страйка вверх у нас 30%. Эта позиция играет 70% что будет стоп и 30%, что будет лосс. Вы же знаете про распределение и прочее...:)
Я уже писал как риск можно посмотреть через VAR. Еще проще продайте опционов по 100 рублей и посмотрите какое вам обеспечение посчитают. Посмотрите на сколько сигм лежат проданные опционы и получите риск на депо. 
Позиция действительно с проданной ногой. Но не путайте позицию и стратегию. В стратегии нет проданной ноги. Что бы увидеть это визуально сделайте так. Продайте пут на месяц и купите пут на неделю, так что бы тетта была 0 и дельту тоже в ноль фьючем. Вот как это выглядит в динамике. 

bstone, Дельта опциона это функция распределения IV волатильности. Вы можете взять дельту и построить IV распределение в виде колокола. Так что дельтк показывает вероятность прихода с страйку за время жизни опциона. 
Конечно, смотрим не начальное ГО, а ближе к страйку. А лучше посмотреть ГО фьючерса на каждый проданный опцион. Потому как если к экспари цена туда подтянется вам в фьючах считать будут.

bstone,  https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%9D%D0%BE%D1%80%D0%BC%D0%B0%D0%BB%D1%8C%D0%BD%D0%BE%D0%B5_%D1%80%D0%B0%D1%81%D0%BF%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%B5%D0%BB%D0%B5%D0%BD%D0%B8%D0%B5
Посмотрите две картинки. Колокол или плотнот и функция этой плотности. По площади плотности откладывают сигмы и тем самым рассматривают риска. Есть запись у Кирилла Ильинского где он говорит то же самое. Но не охота искать. Таким образом дельта действительно показывает вероятность куда может быть цена через время Ч.
Или что она показывает?

bstone, Привет. А что означает N в формуле БШ. Это 1/2Пи и т.д. То есть формула Гаусовского распределения. Формулы одинаковые.

bstone, N это конкретная формула имени Гауса. Гаус дает вероятности. Гамма выводится из формулы Гауса и дает те же самые вероятности что и Гаус. С поправкой на улыбку волатильности. То есть там не чистый Гаус, в дельте, а с учетoм IV.