Блог им. Auximen

Почему в России фьючерс на индекс волатильности RVI - неликвид?

Речь о российском индексе волатильности (RVI) https://ru.investing.com/indices/russian-vix-chart Его фьючерсы стоят практически без движения.

Почему в России фьючерс на индекс волатильности RVI - неликвид?

В то же время в США аналог CBOE Volatility Index (VIX) https://ru.investing.com/indices/volatility-s-p-500 является довольно популярным инструментом. Подскажите, на СПб-бирже есть фьючерсы на VIX или только через IB?
★1
15 комментариев
+6
Весь рынок — неликвид, а вы про никому богом неизвестный инструмент
avatar
goldwins
+2
Согласна с комментарием выше.
А на СПб викса нет. 
avatar
𝗙𝗼𝗿𝘁𝘂𝗻𝗮
+2
На петербургской площадке вообще нет деривативов
avatar
Leo
+2
Потому что рынок опционов в России убили… А больше VIX ни для чего не нужен.
avatar
Дмитрий ЕрМак
+1
потому что RVI рассчитывается от опционных цен, а опционы у нас не ликвид. 
avatar
Dmitry 500% Sheptalin
Dmitry Sheptalin, ни чего подобного, опционы  на РИ это самые ликвидные опционы. А то что фьюч волатильности  полный нелеквид,   одна из главных  причин, то что он по ГО не солидируется с  опционами.
avatar
Иван Иванов
Лучше всего трейдить фьючерсы CBOE VIX через Нинзю. Но проблема в том, что опционы на VX там не дают. В IB дают и опционы и фьючи VX, но маржинальные условия очень невыгодные. Спреды плохо торговать. =(
А вообще VX — специфический и весьма непростой инструмент. И он не дешёвый для того чтобы учиться, но без этого не обойтись. Так что развлечение не для бедных.
avatar
Антон Денисков (Fry)
Fry (Антон), «Спреды плохо торговать.» — из-за маржи? А что, в Нинзя дают спреды, и какая там маржа?
avatar
noHurry
noHurry, да. Маржу сразу дают пониженную внутри дня, а через ночь — биржевую по таблице. Кроме того можно договориться, для небольших депозитов ещё понизить. Если депо овер 500к, то понятно, пониженная маржа для брокера будет слишком большим риском и тут уже всё со скрипом. А так чтобы трейдить викс надо закладывать 15к+. По уму и больше. Я когда-то занимался ерундой экстремальной, трейдил викс на 3к депошке (учился). Ну в сегодняшних реалиях это бред полнейший.
avatar
Антон Денисков (Fry)
Fry (Антон), а какая маржа через ночь на фьючи и спреды на них, и какой бид-аск спред на ф. спреды? 
Спс. 
avatar
noHurry
noHurry, спред само собой без дырки. Но один тик стоит $50 на контракт. Так что даже так спред огромный. Маржу можно посмотреть тут:
markets.cboe.com/us/futures/notices/margin_updates/
(для большинства роcсийских IP сайт открывается только через VPN)

По таблице сегодня:
May.2019Jun — $8800
Jun.2019- 5720
Jul.2019 — 5720
Aug.2019 — 3630
Sep.2019 — 3630
Oct.2019 — 3630
Nov.2019 — 3300
Dec.2019 — 3300
Jan.2020 — 3300

Спреды в таблице на третьей странице с маржей от 3311 до 101 в зависимости от комбинации.

Для сравнения VX в IB маржа больше 15к независимо от месяца =)
avatar
Антон Денисков (Fry)
Fry (Антон), получается ниндзя маржу биржи напрямую транслирует? Но ф. спреды в IB торговать выгодней — у них спред 0.01 (10$), а маржа почти такая же. 
avatar
noHurry
VIX — это расчетный индекс из опционных цен.
А фьючерсный на VIX по сути является фьючерсном на среднюю 30 дневную волатильность индеска РТС.
НУ и если просто разлажить риски — то 
1. валютный риск
2. риск изменения индекса
3. риск изменения волатильности (скорости изменния цены) индекса
Но самое главное что VIX — это фьючерс, который не имеет линейной зависимости с базовым активом (индексом)....
Ну и самое гланвое это ликвидность… чем сложнее инструмент тем он менее понятен неискушенному участнику торгов… а чем меньше мяса — тем меньше инетрес для профиков ( маркетмэйкеров и тп)
и самое главное риск по виск негде хэджировать... 
avatar
Константин Дубровин
Konstantin, риск по викс хеджируется вегой опционов. А вообще вопрос  не только про викс,   а и  про RVI.
avatar
Иван Иванов
Индекс волы никакой связи с волатильностью не имеет, живет своей жизнью, ходит как манипулятор хочет, не ликвиден и даже на западе нафиг не нужен.
avatar
Savin

полезные записи за 24 часа

★7 4 25% на облачной айтишке. Свежие облигации: Селектел на размещении
★7 17 Иксы. Может кому пригодится (до 165% в месяц)
★5 39 Какой смысл сейчас инвестировать и нервничать, когда можно зарабатывать и спать спокойно
★5 25 Индeкc Mocбиpжи дoлeтeл дo 26-лeтнeй пoддepжки
★5 37 🔽Как пережить просадку портфеля
★5 35 Пурга об инвестициях. ОФЗ за полцены! Или купи 3 рубля за 5.
★4 12 Криптобезумие биткоинохайпием за $100к снова с нами, а также скандальная Tesla-фотосессия Кардашьян
★4 4 В 90-е мне платили магазины, вокзалы и обменники, а сейчас мое производство делает 60 млн в год
★4 0 Совкомбанк
★4 27 Что будет когда индекс упадет ниже 1500
+267 54 Ситуация на текущий момент (очень ранний выпуск 26.11)
+183 12 Падение напряжённости на Ближнем Востоке и рост напряжённости на IMOEX🔥Акции и инвестиции
+174 15 Как пришел и как потерял
+147 45 Паника на рынке: инвесторы распродают свои акции
+114 25 Индeкc Mocбиpжи дoлeтeл дo 26-лeтнeй пoддepжки
+103 18 Не, ну согласитесь, есть у вас когнитивное искажение:
+102 27 Медвежий рынок продолжается: ДЕНЬ РЕКОРДНЫХ ЛОЁВ по куче бумаг!!!
+92 50 Денег больше нет!
+92 12 Криптобезумие биткоинохайпием за $100к снова с нами, а также скандальная Tesla-фотосессия Кардашьян
+89 17 Как там прогнозы брокеров на 2024 год? Все сбылось?

самые обсуждаемые сегодня

54к ММВБ Льётся. А Што СлучиЛось?
37к 🔽Как пережить просадку портфеля
26к Азия. Вторник.
19к Интересный расклад у нас нонче.
18к ⚡Сегодня будет мощный вынос вверх
14к Тут хоть кто то понял почему так падаем то? "Нет больше той любви, как если кто положит душу свою за друзей своих." Евангелие от Иоанна 15 глава.
13к А где же 60% заблокированного фри фло? Как они там?)
13к А кто вообще советует акции брать?
12к Почему ошибается Тимофей?
12к Хитрые физики не хотят выкупать рынок

теги блога Auximen

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн