Инвестору, как покупать панику.(VIX & SP500)

Здравствуйте, коллеги!

Паника, панике рознь. На одной можно заработать, на другой потерять.
Многим знаком VIX index, о нём писал наш коллега в топике: Правда и неправда об индикаторе VIX
Подробней на Investopedia: CBOE Volatility Index (VIX) Definition

Коротко:
CBOE Volatility Index (VIX) – индикатор ожидания волатильности (изменчивости) рынка. VIX, называемый также “индексом страха”, отражает именно ожидания (настроения, пульс) рынка, а не то, что точно должно произойти.

Совсем коротко, если S&P500 резко начинает падать, народ в панике и индекс взлетает к 100, совместно с S&P500 (зелёным) выглядит так (S&P 500 VIX Cash (VI.C), красным):



По базовой теории, если значение VIX находится выше 40-45, то это говорит о панике на рынке и бегстве инвесторов из рисковых активов.

Рассмотрим отдельно график S&P 500 VIX Cash (VI.C), отметил линию на уровне 45:



И проведём следующее исследование, в тот день когда индекс VIX достигает значения 45 мы покупаем на закрытии S&P500 (в реалии это может быть ETF на индекс или фьючерс) и ждём либо закрытия «провала» на индексе (кроемся на этом уровне) либо достижения VIX-ом значения 17,44  и кроемся в этот день по цене закрытия на S&P500.

Пример 1: 10.09.1998 года VIX достиг 45 входим в этот день на S&P500 и ждём либо до 16.07.1999 когда индекс коснулся 17.44:



либо закрытия «провала», параболического движения (о свойствах параболы и уровня хая свечи параболы см. в «Школе искусств» на нашем сайте), цена достигла уровня быстрее (02.11.1998г.), чем индекс VIX уровня 17,44 (16.07.1999г.):



Пример 2: вход 20.09.2001 года и выход по достижению значения индекса VIX 17,44, цена не достигла уровня «провала» на S&P500 и вышли по цене закрытия дня, свечи на которой VIX достиг 17,44:



Результаты:



Если без кризисов 2008 и 2020 года и с сложным процентом ~150% за ~3 года (1094 дня в рынке).

Научиться отличать паники: «саечка за испуг»  от «всё пропало» ;) задача разумного инвестора. На «всё пропало» можно также заработать, но это уже другая история.

Прибыль можно максимизировать как селекцией акций, в момент 2008 года глупо покупать банковский сектор, а при обвале цен на нефть сланцевых добытчиков, так и использованием метода анализа Тактика Адверза, — рассматривать уровни коррекции и начала параболы. 

Данные залил на гугл диск.

При подготовке топика использовались данные с сайта protoforma.pro
Расчёты моделей производились с использованием программного комплекса Skilful Pro .