Блог им. Stanis

Покрытые продажи ОПЦИОНОВ на Si - плюсы и минусы

    • 07 января 2022, 08:22
    • |
    • Stanis
  • Еще
Несколько дней идет обсуждение данной темы в соседней ветке в контексте " 30% без рисков и просадок".
Автор почему-то обиделся на некоторых участников, на модераторов и решил кого-то внести в  ЧС, и, самое главное, удалить  сегодня все посты на эту тему.
А зря, так как стратегия заслуживает объективного, а не одностороннего обсуждения.
Особо приветствуются  предложения по снижению рисков и повышению эффективности на основе рассматриваемых инструментов.
Предлагаю всем желающим написать свои комментарии здесь безо всяких ограничений, занесения в ЧС и цензуры.
Пока есть возможность, прочтите предварительно про стратегию, предложенную BR.
★8
121 комментарий
Ну понятно почему он удалил — его разорвало вчера на росте сишки — у него на реальных счетах стратегия продаж непокрытых колл-опционов (он показывал свои сделки раньше)… Сидит сейчас плачет над убытками. Хотя могло быть всё намного хуже.
smart-lab.ru/blog/742527.php
Я ему говорил не продавать непокрытые коллы, так вот теперь он пошёл учить новичков как продавать покрытые 
avatar
Алексей Киселев, вот спасибо за линку!
avatar
Алексей Киселев, он меня в чс и добавил про слово удачи в продаже не покрытых опцев. 
avatar
Михаил, Вы просто наступили на его мозоль ЭГО 
avatar
Алексей Киселев, если ГО в долларах, не будут печалить проданные колы при росте доллара. Главное без плеч.на проданный кол — 1000 usd Го
𝓜𝓮𝓻𝓮𝓵𝓲𝓷, рапсодия выпускал топик, который уже стёр. Там было так: покупаем 50 фьючей Si, продаём недельных 100 коллов. Если контракт Si идёт в рост на 1000 п.п., то продаём ещё недельных 400 коллов на ЦС! Непокрытых! 400! И как бы он это объясняет с точки зрения статистики, что всё равно откатит назад и будет прибыль под шапкой профиля P/L. Я ему возразил, что рост может продолжится, он прервал дискуссию, отправив меня в ЧС.
avatar
Алексей Киселев, ааа… вон оно что
Алексей Киселев, тот же мартин, только под другим соусом
avatar
Итак, предложена продажа СТРЭДДЛА на ЦС ближайших неделек.
Предварительные условия — нужно иметь 75000 руб. и 1000$.
Против рублей продается ПУТ.
Против долларов продается  КОЛЛ.
Подразумевается, что это безопасная покрытая позиция.
avatar
Stanis, Можно использовать такую стратегию, однако, 1000$ и 75000р тут никак не обойтись, потому что в какие-то моменты курс сильно отклонится от первоначальной точки сборки конструкции. Другое дело, если денег хватит уровней на 10 (для текущего рынка это 69р внизу и 79р вверху), чтобы на каждом уровне открывать новую позицию, то вполне будет работать.  При этом свободные рубли нужно также вкладывать либо в ОФЗ, либо на вклад.
Алексей Борец, только нужно рассчитывать от 62р до 90р (и иметь план Б на случай выноса выше 90р) иначе рано или позно порвет.
avatar
Stanis, если хотите продать стреддл, то вам нужно иметь 75000 рублей И (а не ИЛИ) 1000$.
 Лучше начинать с обычной продажи пута покрытую рублями.
avatar
GoGo,  вот цитата для ясности. Предлагалось выбрать один вариант:
 «Andrey Ogurtsov, Если куплена 1 000 долл США, то продается 1 опцион Колл СИ.
Если есть 75 000 руб, то продается 1 опцион Пут СИ.avatarbohemian rhapsody
    • 04 января 2022, 14:14
 
avatar
GoGo, BR уточнил в ходе обсуждения, что позицию нужно открывать с продажи путов и коллов. То есть рекомендовано  было продать СТРЭДДЛ как покрытый наличием одновременно 75000 руб и 1000$.
Как все развивалось далее, вам лучше прочитать в оригинале.(см раздел ОПЦИОНЫ). Там есть итоги, доводы за и против, расчет доходности и т.д.
А главное, комментарии автора, из которых вы сами можете сделать свои выводы.

avatar
Stanis, Стреддл покрытый рублями и баксами  по профилю p&l идентичен двум проданным путам. Продали тупо два пута 75500 страйка. Экспирация прошла выше страйка. Премия в кармане, что тут непонятного?
avatar
GoGo, 
мне лично все понятно.
Про возможные риски и просадки читайте новый топик BR.
Узнаете много нового.
avatar
GoGo, а почему не два кола? ))) 
Вот вы на след. неделю что продали бы? Напишите тут!
avatar
это безопасная покрытая позиция

В каком смысле безопасная?
JC-trader, так пишет BR ( без рисков и просадок).
На мой взгляд, это совсем не так.
Например, когда мы продает КОЛЛ (один опцион), то дельта на ЦС будет 0,5.
То есть, строго говоря,  ваши 1000$ захеджированы всего на 50%.
Уместнее сказать, что мы видим ЧАСТИЧНО покрытую позицию.
То есть риски остаются в случае сильного движения  в неблагоприятную сторону.

avatar
Stanis, ну да, все верно. Значит автор просто врет что без рисков и просадок.
JC-trader, возможно, автор не все раскрыл и у него есть способы этих рисков избежать.
Но ни одного слова про  необходимость дельта-хеджирования не сказано.
Оно и понятно, так как 100%- ный хедж  может помочь сохранить актив, но не дает гарантии получения прибыли.
avatar
Stanis, 
возможно, автор не все раскрыл и у него есть способы этих рисков избежать.

Ну конечно. Ни у кого нету, у него одного есть :)
JC-trader, Так как анонсирована стратегия для новичков и некоторые успели уже провести первые сделки и даже записаться на обучение, важно объективно разобраться в сути предложенного алгоритма сделок.
Иначе эйфория от очередного грааля больно скажется на  их депозитах  уже в ближайшее время.
avatar
 В ходе обсуждения выяснилось, что автор осуществляет периодически роллирование опционов.
Замечание первое — это уже спекуляции, и нужно уметь это делать правильно, то есть быть успешным скальпером.
Замечание второе — в ходе роллирования могут возникнуть убытки.
avatar
Stanis, рассматривайте каждую закрытую позицию как отдельную сделку, а не «пока все позиции не закрыты — убытка нет». Будет значительно легче избежать мифа роллирований (типа рано или поздно выйдем в плюс) и прочих уловок. 
JC-trader, Вася Олейник тоже типа роллированием занимается с 2016 года — периодически закрывает шорт по фьючерсу и тут же переоткрывает новый. Тоже безопасная стратегия? Надеется что рано или поздно выйдет в плюс? :)
JC-trader, у Васи Олейника своя стратегия, у BR другая, если она позиционируется  как стратегия " без риска и просадок". Вот это и надо прояснить.
avatar
JC-trader, это и есть те подводные камни, о которых важно знать.
Меньше иллюзий в отношении роллирования, уже будет хорошо.
avatar
Stanis, Я уже на своей практике убедился, что с ещё бОльшим успехом можно просто роллировать направленную позу во фьючах — эффект будет не меньшим.
 Извечная тема опционщиков — И рыбку сЪесть и на кол не попасть максимально захэджировать риск и получить хоть какую-то заметную прибыль на депо.
 А это уже из серии — Или крестик снять, или трусы надеть. ©
avatar
О'Грин, торговать нужно ту стратегию, которая лично для вас наиболее комфортна. Например, мне скальпинг не подошел, а кому-то именно такой стиль приносит удовольствие и профит. Так что все индивидуально.
avatar
На cme столько этих стратегий лежат, голову сломаешь, тоже мне открыли америку. И вообще разве можно наш опционный рынок назвать рынком, просто математика на гигантских спредах, следующего месяца то почти нет. Продать по расчетной или теоретической цене, так базовому активу надо порядок пройти чтоб сделка прошла, что расчетная цена уж станет другой.
avatar
the Rolling Stones,  мы пытаемся разобраться в конкретной стратегии.
Повторюсь еще раз про ПЛЮСЫ неделек на ЦС:
— высокая ликвидность
— относительно узкие спрэды покупки/продажи
— самая высокая тэта
Так что вполне нормальный опционный рынок.
avatar
Stanis, за один два дня до экспиры если продавать, это вообще можно назвать стратегией,? Это уже такой же фьюч, и даже еще с большей долей случайности из за пустого стакана, и роботов. Ну кто то продает, торгует так, без громких слов стратегия конечно, просто навык приспособится, как сантехник гайки крутить
avatar
А каковы МИНУСЫ неделек:
-  ГО может быть повышено за 2-3 дня до экспирации ( у разных брокеров по -разному) до уровня ГО фьючерса
— при большой позиции спрэд может разойтись ( опасно при роллировании)
— при переносе позиции на следующую неделю цены могут оказаться малоприемлемыми ( со значительным отклонением от ТЦ)
— доллары в ГО принимают не все брокеры
avatar
Stanis, Мало того, за доллары под ГО ( фактически — под заёмные рубли) ты платишь брокеру ещё и ахренительный процент.
avatar
the Rolling Stones, там иногда другие приколы зато есть ))) при теоретике в 100, можно продать за 1000 например )
Кто-то косячит и путает цену с заявками походу или по рынку херачит )
avatar
Свой Мужик, не уверен что косячат, может разбаланс так исправляют. Это даже можно назвать стратегией
скорее, ловить такие пунктики. )
avatar
the Rolling Stones, косячат косячат ))) по рынку покупают, а там стаканы пустые ) вот роботом выставлять если заявочки теоретика + 1000 и можно пару раз в неделю когда движ собирать их )
avatar
the Rolling Stones, кто крылся по рынку )


Во фьюче в это время всё спокойно )
На покупках вообще реально жесть бывает.
avatar
ну раз Фарит Меркулов больше не пишет, попробуйте изучить курс на эту тему Олейника (другого)
Вот что пишет Alexander Tsar на ветке BR (цитата):

«Правильно я понимаю, что сейчас стратегия состоит в продаже стреддла центрального страйка и можно ничего не делать до экспирации? Начиналась то ведь вроде она с продажи только коллов. Если при ГО в долларах мы защищены от убытка по коллу наличием этих самых долларов, то если мы ещё добавляем проданный пут, то при походе доллара вниз мы вдобавок к убытку по самим долларам добавляем ещё и убыток по проданному путу, т.е. у нас двойной убыток. Может есть смысл строить стратегию только на коллах? Или мы всё-равно ориентируемся на какое-то среднее мат ожидание и не обращаем внимание на убытки при каких-то экстремальных движениях? За вчера, например, доллар упал почти на рубль и вполне возможно, что упадёт ещё на несколько рублей при стабилизации ситуации. Был ли смысл вчера продавать стреддл или лучше было продать только коллы?»

Важно, что люди начинают  думать  о рисках и возможных сценариях.
Ответа от BR пока нет.
avatar
Stanis, продажа стредлов в си крайне неудачное занятие… си очень трендовый и прынучий… ри поспокойней
avatar
Stanis, ему постоянно такие вопросы задают и все время ему это объясняют что он делает и что у него за стратегия и что из этого получится ).
Этой стратегии 100 лет в обед.
Но он не верит. Думает грааль который знает только он ).
Но потом он удаляет все посты. И по новому кругу. 
Приходят новые обсуждающие.
Но ответа зачем он так делает никто не получил. 
Родилась теория что это своеобразное привлечение на обучение ).
avatar
Вадим (АА), Да, верно. Но наша задача какая? Использовать стандартные стратегии НЕСТАНДАРТНО, чтобы повысить эффективность трейдинга.
Все рациональное фиксируем.
PS -  я даже благодарен BR. До того, как он занес меня и сотни других форумчан в ЧС, успели кое-что интересное обсудить.
avatar
Вадим (АА), если начну обучать, останусь без ликвидности. там ее и так маловато.
avatar
bohemian rhapsody, так вот и не понятно зачем вы так упорно пишите об этой стратегии. В одном и том же виде. Причем если бы вы желали обсуждения, то наврятли бы были такие массовые репрессии с ЧС. Вы же по возможности всех заносите в ЧС ).
Вы понимаете что если придет много продавцов и все будут продавать, то кто будет покупать? Но вы упорно описываете продажу опциков на ЦС. Гистограммы выкладываете, прям заставляя залазить людей в опционы. Вы хотите уронить цены на опционы? )
При этом вы скромно умалчиваете про активную торговлю фьючом и предположительно долларом. Умалчиваете о рисках и необходимом депо для данной стратегии.
Курсов не продаете, но в чем выгода? У вас есть счет где вы собираетесь скупать подешевевшии опционы. Своеобразный перелив в опционах? ).
avatar
Вадим (АА), я не описываю, а продаю и в подтверждение выкладываю скрины из терминала. Чего тут никто не делает (или мне не попадалось).
avatar
bohemian rhapsody, согласен, паралельно продаете ). 
avatar
Вадим (АА), да, агитируя при этом своих потенциальных конкурентов
avatar
bohemian rhapsody, загадка ). по идее вы должны были придумать стратегию по покупке опционов. Тем более на ЦС это прям напрашивается ).
avatar
Вот
Смотри есть сбер на него продаем колл… и у тебя получается проданный синтетик пут

Риск тот же
avatar
ves2010, 
Отличный комментарий!
Если правильно определить конструкцию, то легче понимать, какие есть в ней риски.
avatar
ves2010, Не совсем. Хоть пут и синтетический, но он не обязывает тебя ничего покупать. Сбер у тебя УЖЕ есть, возможно даже с накопленной прибылью. Риск тут — отдать актив в случае дальнейшего роста.
avatar
Стратегия на дивидендных акциях. Акции получается всегда в портфеле, всегда продаётся колл. При падении Алгоритм откупает колл и продает новый по центру. При росте акции мы будем получать премию и дивиденды, при падении частичное покрытие убытка. Если падение резкое алгоритм хеджит чуть более половины и на боковике отбивает остальное. В любом случае мы получаем дивиденды.
Это не опционное колесо, здесь прибыль это премия колл+дивиденд. Падение хеджится продажей коллов, никаких путов и усложнений. Желательно управление роботом. На поставку не выходим.
avatar
ICEDONE, суть: почти полностью ограничиваем рост и всего лишь частично покрываем убыток… с вытекающими последствиями
JC-trader, а дивиденды) Владелец компании никогда не задумывается об оценке портфеля, только при его продаже. Главное прибыль с дивидендов)
avatar
ICEDONE, 
Главное прибыль с дивидендов)

А откуда она возьмется? Дали дивиденды, значит соответственно опустили курсовую стоимость акции на величину дивиденда. Типа как из одного кармана, где было 100 рублей переложили в другой карман  5 рублей и стало в общем 105 рублей что ли? Изобрели вечный двигатель? :)
JC-trader, перед отсечкой портфеля можно купить ПУТ и  пережить падение курса. Так делают все крупные фонды. Возьмите и вы на заметку.
avatar
Stanis, если это так, то лучше покупать путы перед отсечкой без владения базовым активом. Будет гарантированный выигрыш? :)
JC-trader, можно, но это будет уже спекуляция, а не хедж. 
Но шансы велики. Главное, купить по разумной цене.
Когда Tesla выросла более 1000$, путы на нее стали безмерно дорогими тоже. Все боялись падения.
avatar
Stanis, вы пробовали? я подозреваю цену на опцион очень сильно задерут для таких желающих ) 
avatar
Тимофей Мартынов, колл по фьючерсу считается, без дивидендов
avatar

ICEDONE, всё верно «при падении частичное покрытие убытка»
Вот через неделю бакс если будет дешевле он забудет что там надо посчитать убыток ))) вот увидишь )))
Сейчас то он прибыль посчитал, но убыток по нему забудет учесть в следующий раз — в этом его и ошибка!

1. Результат по 1 000 долларам и проданному опциону Колл 76 500 страйка:


Опцион Колл дал убыток 252 — 1489 = — 1 248,
 
1 000 долларов при пересчете в рубли дали прибыль (76,8 — 75,3025) * 1 000 = 1 498,

Общая прибыль 1 498 — 1 248 = 250 руб. за 1 день на 75 302,5 руб. вложенных в доллары.

Вот пример того как он не считает убыток тут хотя по сути он есть :) :

2. Результат по 75 302 руб. и проданному опциону Пут 76 500 страйка:

Опцион Пут дал прибыль 306 — 20 =  286 руб.,

75 302 руб. остались без изменения.

Общая прибыль 286 руб. за 1 день на 75 302,5 руб. вложенных.

286 / 75 302,5 * 100% * 250 торговых дней = 95 % годовых.

75 302 руб. — без изменений, хотя для покрытия надо уже 76 800 :)))

avatar
Stanis, то есть продать, условно говоря, декабрьский фьючерс, который стоит дороже чем текущий мартовский и купить текущий мартовский? Ну, наверное, в конце срока заработаем процент банковского депозита или что-то в этом роде, если не ошибаюсь :)
JC-trader, нет, продажу декабрьского фьюча хеджить продажей недельных путов. Фьюч малоликвиден, а путы ликвидные. И дельту править через путы. Вом в чем идея.
avatar
Stanis, оба этих фьючерса дешевеют с примерно одинаковой скоростью, так не заработать. Вот если вместо ближнего фьючерса взять спот (купить валюту), то получится «синтетическая облигация» (можно гуглить), но это совсем другая стратегия, не имеющая к опционам никакого отношения.
avatar
Stanis, у нас вообще опционный рынок это ртс и си)))
Вся надежда на то что люди будут потихоньку заниматься этим. Да если на акции будут опционы может что то поменяется. Разговор про нормальные рынки.
avatar
ICEDONE, тогда пока это забугорный рынок. У нас будем работать по ртс и си.
avatar
Stanis, он не продавал стреддл. Это две отдельные позиции: 1000$ + продажа кола ИЛИ 75000₽ + продажа пута. 
avatar
GoGo,  вот ответ автора:
«Stanis, стреддл продали те, у кого 1 000 долл И 75 000 руб! ;_avatarbohemian rhapsody
    • Вчера в 11:47
 
avatar
Повторю здесь комент из предыдущего топика:
Если у него робот сеточник на фьючах, то ему жизненно необходимы продавцы опционов, фактически опосредованно они будут являться его контрагентами, поэтому он и пытается загнать в продажу опционов.
Робот сеточник на фьючах это продажа фактической волы, для уменьшения рисков нужно покупать предполагаемую. Получается покупка предполагаемой волы и продажа фактической волы. Что бы купить предполагаемую волу дешевле нужно загнать  побольше продавцов опционов, норм тактика.
avatar
Sergey_Sergeevich, Если не возиться с недельками, а брать ближайший месячный контракт, то там ликвидности более чем достаточно. Навиг кого-то куда-то загонять?
Алексей Борец, чтобы сбить цену. Чем больше продавцов, тем дешевле опционы.
avatar
Stanis, я прочитал все его коменты и из его диалога с мегафоном понял, что сам он свою стратегию деньгами не торговал еще, только теоретизировал. А ВладимирАА говорит что у него есть робот сеточник контртрендовик, и я тоже у рапсодии раньше это читал.
avatar
BR открыл новый топик: (цитата)

«По покрытым опционам много комментариев, в основном теоретических рассуждений.

Я обычно иду другим путем — собираю какую-либо конструкцию на деньгах и смотрю как она себя ведет.

Когда возникает отрицательная вармаржа в несколько миллионов, голова начинает усиленно работать над проблемой, искать способы управления конструкцией. 

Это и называется Проблемно — поисковое (само)обучение.

Мой результат за декабрь + 2 793 147 руб. до НДФЛ.»


Ключевые слова выделены ЖИРНЫМ шрифтом. Наконец-то автор признал наличие рисков и просадок.

Читайте комменты в его блоге. Пока берем паузу.
avatar

Stanis, это же не про данную «страту».

У  BR параллельно с десяток схем крутится, если не больше.

avatar
ch5oh, тогда зачем ее публиковать в топике именно по обсуждаемой «страте»?!? Показать свою крутость или потроллить публику?
avatar

Stanis, человек пишет в своей записной книжке что ему вздумается.

Бесплатно. Какие к нему могут быть претензии?

Или читаем и включаем мозг, или проходим мимо.

 

ПС Конкретно данный эпизод тут приведен исключительно как демонстрация того факта, что реальные позиции заставляют мозг относиться к ним с бОльшим трепетом и вниманием.

 

А большие убытки могут заставить мозг крутиться на повышенных оборотах. Впрочем, при доходности под 3 ляма в месяц разовый лось в пару лямов воспринимается просто как рабоче-«обучающий» момент. =)

 

avatar
ch5oh, все возможно. Психотипы у нас всех разные. Но аудитория воспримет это как самопиар и как некую браваду.
Мне кажется, что если начато обсуждение конкретной ТС, то  надо преимущественно ее и обсуждать.
А какие-то другие десятки схем можно в другом топике спокойно комментировать.
PS — выразил личное мнение, не более того.
avatar

Stanis, ППС Черканул BR, что Вы у него в ЧС.

Он удивился и, видимо, исправит.

avatar
ch5oh, меня это не напрягает. Может, что-то не понравилось человеку, так бывает. В принципе я понимаю суть его стратегии, но вижу, как мне кажется, как ее можно улучшить. То есть главное не переходить на личности в обычном общении на форуме.А про рынок мы можем спорить сколько угодно, была бы только польза от этого.
avatar

Stanis, 

В принципе я понимаю суть его стратегии, но вижу, как мне кажется, как ее можно улучшить.


И в чем её смысл? Может быть, если Вы своими словами перескажете, это будет более доходчиво...

 

Пока что пришёл к выводу, что рассматривать данную страту как статическую конструкцию в корне неправильно. Нужно именно переходить к обсуждению «динамики» и тех торговых операций, которые предполагаются в том или ином сценарии. Что делаем? Как делаем? Почему это исправляет возникающие проблемы?

avatar
Siiiii!!!
avatar
cerberus, А в четвёртых, если бы у меня появлялись позы с отр. вармаржёй на лямы, а за месяц я вынимал бы по 2 лям, то хрен бы я тут бурную писанину разводил, мне было бы просто не до этого!
 Свистит он, как троцкий! 
avatar
О'Грин, но скрин-то реальный. На скальпинге очень хорошо можно зарабатывать при стабильной ТС.
avatar
Stanis, Может быть. Сначала он у меня активно интересовался моей ТС в торговле сишки, а когда я ему подробно всё изложил, он заявил, что «это не формализуется» и отправил меня в ЧС. Ну и я ответил ему взаимностью. 
 Мне наплевать, скрины своих трейдов в квике я публикую в блоге, моя эквити меня устраивает, а разбираться в мутных схемах околорыночников мне и нахнинать. )))
avatar
О'Грин, это уже напоминает принцип око за око, зуб за зуб.
Беда в том, что люди часто не находят взаимопонимания или слишком ранимы и нетолерантны к чужому мнению.

avatar
Stanis, Нет никакого око за око. )))
 Мне НИКТО здесь не в состоянии нанести вред или обиду — это же лишь пикселёчки на экране. ))) И торговать свою ТС мне никто не в состоянии помешать. )))
 Поэтому у меня в ЧС лишь те, кто мне совсем неинтересен, и никакой пользы из их постов я извлечь точно не смогу. Чтобы ленту мне не засоряли. )))
avatar
Stanis, тоже не понимаю взаимного бана. Я у рапсодии давно в чс, хз почему, но топики его почитываю и плюсы топикам ставлю. Хотя раздражает что не могу в его топиках коменты оставлять и его коментам ± ставить. Хотя чаще +, минусы только за политоту) 
avatar
Stanis, 
На скальпинге очень хорошо можно зарабатывать при стабильной ТС.
 Можно. В принципе.
Скажи, вот ты бы смог напряжённо скальпить лямами и параллельно так много здесь трындеть, как он? 
avatar
О'Грин, 
у меня вообще нет такого робота-сеточника.
Индийский бог Шива успевал многое делать одновременно :)
avatar
Stanis, Бесконтрольный робот-сеточник на лямы профита — это грааль! 
 А если что-то нужно контролировать, особенно лямы просадки — то уже не до трындежа на СЛ.
 Так что всё равно не склеивается.
avatar
О'Грин, не могу ничего сказать, так как просто не знаю, что и как работает, какие есть стопы, лимиты и прочее.
Лучше пусть сам автор ответит про просадки.
avatar
Stanis, Автор раньше много мути писал про свою торговлю ( половину деталей скрывал), поэтому ясно всю реальную картину торговли составить невозможно, а потому лично мне он совсем неинтересен. )))
avatar
О'Грин, Ок, пусть он знает, что о нем думают. Но кое-то мы все-таки сумели прояснить. Это уже хорошо. А все подробности своей ТС вам вряд ли кто раскроет. Выход один — создать свою ТС.
avatar
Stanis, Это лично мне тоже пофиг — знает он или нет, что лично я о нём думаю. С учётом того, что я о нём вообще не думаю. )))
 наверняка и ему это абсолютли неинтересно. 
avatar
О'Грин, Кто знает. Люди меняются со временем.Или не меняются
avatar
Stanis, 
Выход один — создать свою ТС.
 О чём я давно уже не раз пишу. )))
А базы для этого в архивах СЛ и без БР — просто завались!
avatar
О'Грин, Согласен. Архивы СМ — это кладезь полезной информации.
avatar
cerberus, возможно,  некое тщеславие и тонкий троллинг объясняют такой стиль общения на форуме. Но я прагматик — если есть что-то ценное и полезное в его трейдинге, надо творчески перенимать.
avatar
Stanis, я тремя руками ЗА любое творчество, приносящее деньги!
avatar
bohemian rhapsody,  я ПРОТИВ любого творчества, приносящего деньги (фальшивомонетничество, инфоцыганщина и подделка картин старых мастеров):)
PS- откуда вы взяли еще одну руку? Чья это рука?
avatar
Stanis, «Рука Бога» Марадоны)))
avatar
Stanis, в точку!
avatar
Stanis, в таком случае вообще не вижу смысла в покупке-продаже фьючерсов и траты на них ГО, просто открыть опционую позу а кэш держать в ликвидных коротких облигах, vtbm, расходно-пополняемом депозите или что то типа того или во всем сразу. 
avatar
Sergey_Sergeevich, если речь идет о направленной позе, вы правы. Я написал про спрэды с коэффициентом дельта-хеджа.
avatar
Stanis, я не вижу где можно заработать, если все время поддерживать дельтанейтральную позицию. Дельтахедж съест всю предполагаемую прибыль. Должен быть запас кэша под уход позы на адекватное количество дельт в + или -. И если есть риск ухода дальше адекватного кол-ва уже можно резать будущую потенциальную прибыль дельтахеджем. ИМХО.
А вообще не бывает истинно дельтанейтральной позиции. Фактически при дельтанейтральности делается ставка на направление движения (что суть дельта) волатильности.
avatar
Sergey_Sergeevich, все верно. Суть в коэффициенте хеджа и типе спрэда.
avatar
холи гвакомоли! гейская рапсодия трындит про безрисковые 30%? Три ха-ха! Безрисково можно получить только безрисковую ставку (и в теории и в жизни). Все остальное — от лукавого ;-)
avatar

теги блога Stanis

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн