Облигации VTB EUR

Тут главное будут ли облигации замещающими согласно букве закона.
А именно:
— сохранится стоимость тела облигации для случая call опциона через десять лет. Хотябы в рублях.
— будет ли стоимость тела оцениваться в начале следующего 10 летнего периода как эквивалент в рублях тысячи долларов или просто станет равна рублевой оценки 1000 долларов на 6 декабря 2022 года. Это вопрос не праздный. Это условие по закону не должно измениться при замещении.
— сохранится периодичность выплат и привязка к американским 10ти леткам(на 6 декабря 2022 года) + 8,5%. Вы понимаете сколько это в долларах ?
— сохранится формула из предыдущего пункта к следующему call опциону. я понимаю, что вероятность того что ВТБ будет платить этот купон 300 лет как в лучних примерах из Нидерландов мала, но всетаки. хотябы на бумаге.

Я щас выскажу оценочное суждение. Моему товарищу летом тиньков предлагал выкупить его облигации на внебиржевом рынке эти оболигации за 50% стоимости. Биржи то нет.
Я ничего не отверждаю, но если все, что написал сверху случится строго по закону и начнутся выплаты, а облигация станет золотой, а я не знаю так это будет или нет, но сам держу и поэтому хочу надеяться и могу заблуждаться, то у меня лично возникнет вопрос к банку: ну ок ребята вы не успеваете заместить, но параметры то замещения уже знаете.
Не окажется ли так, что потом выяснится, что кто-то скупал на внебирже эти облигации заранее зная, что карзите шары только одного цвета. И наоборот продавая облигации на внебирже зная это. Я не могу этого знать, но это пока единственный пример облигации на рынке с просо золотыми параметрами по которому эмитент не высказал даже приблизительных параметров замещения, у которого нет торгов на бирже и брокеры не связанные с этитентом напрямую предлагают купить эти бумаги на внебирже у клиентов. Моему партнеру предлагали. Не утрверждаю, что это не законно или делается заранее зная исход. Допускаю, что это обычный риск, а брокер участрует в этом деле в темную просто реализовывая запросы клиентов, которые хотят купить.

Я могу сказать уверенно, только следующее. Конец кода — предельная дата по закону. Решения о переносе нет. Конкретики тоже нет. Представители одной компании проф.учасника рынка предположили, что возможно замена будет на условиях ОФЗ + сколько-то процентов или даже просто ОФЗ. Это, по-моему, противоречит закону, но так предположили даже проф. учасники. Т.е они не знают. Конец года все покажет. Но не оказалось бы потом, что широкий круг лиц знал цвет шаров и действовал без присущего в таких случаях риска сопряжонного работе на рынках ценных бумаг. Вот очень будет любопытно узнать когда-нибудь был ли инвайд. если кто-то сильно продавал и замещение будет плохое == инсайд или тонкое предчувствие и отсутствие веры в эмитента, на уровне чутья. если кто-то сильно покупал и замещение будет сильно хорошее == инсайд или тонкое предчувствие и исполненность верой в эмитента, на уровне чутья.

Я меня нет чутья, я держу, потому, что купил по глупости давно, а продавать за половину стоимости до развязки уже думаю, что глупо.

Все что написано выше оценочные суждения, которые базируются только на доступных мне немногочисленных фактах. Извините если утомил

Nazar, подскажите, а где они об этом заговорили?

Alex, пьянов когда говорил о сроках замещения, заявил, что вряд-ли они успеют в ноябре, цель до 31 декабря. Вот и появилось подозрение, что как всегда дадут недельку перед НГ, когда всем не до них.

Уже про какое-то «не успеть» заговорили! Весь год в их распоряжении был, другие...

Nazar, подскажите, а где они об этом заговорили?

Как вы думаете, втб специально затягивает процесс замещения? Уже про какое-то «не успеть» заговорили! Весь год в их распоряжении был, другие эмитенты давно начали эту процедуру!

Доброго дня. Сегодня на сайте втб появилось такая новость
www.vtb.ru/about/press/news/?id=199434

ВТБ, у которого в обращении находятся несколько выпусков еврооблигаций в долларах и швейцарских франках, рассматривает возможность замещения бумаг для «дружественных» владельцев по отличной от базовой схеме — инструментами в рублях, а не в оригинальных валютах, и обсуждает этот вариант с ЦБ РФ.
«Наш мотив заключается в том, что хотя мы полностью выполняем обязательства перед „дружественными“ держателями либо в российской инфраструктуре через НРД, либо через инструмент указа президента по выплате с идентификацией клиента (речь об указе президента РФ №529, который дает российским юрлицам право исполнять обязательства по евробондам перед резидентами или „дружественными“ нерезидентами, чьи права учитываются иностранными депозитариями, путем зачисления рублей на их счета в российских банках, при условии получения достаточной информации, подтверждающей наличие обязательств и их размер — ИФ), тем не менее, мы понимаем, что наши инвесторы, если мы будем сохранять эти инструменты в зарубежной инфраструктуре, будут ограничены в торговле ими. То есть они будут полностью обслужены с нашей стороны, но их (бумаг — ИФ) реализация будет затруднена. Все эти неудобства мы хотим снять, и в этом наш мотив выпустить замещающие бонды по этим инструментам», — сказал зампред правления ВТБ Дмитрий Пьянов.
В «вечных» субордах ВТБ у «дружественных» держателей — уверенное большинство, порядка $1,5 млрд, следует из ответа Пьянова на вопрос о потенциальном объеме замещающих выпусков.
«У нас есть сумма самих этих выпусков (подлежащих замещению — ИФ), но в каждом из этих выпусков есть разная доля „дружественных“. Поэтому, к сожалению, ответ немножко сложнее, чем вы ожидаете. Например, самый большой, суборд „вечный“ — $2,25 млрд, из них 70% принадлежит „дружественным“ держателям. То есть вот вам, по сути, по самому большому суборду методика расчета размера замещающего бонда», — сказал он.
Еще один фактор, влияющий на потенциальный объем замещающих выпусков — это текущий валютный курс, так как ВТБ собирается замещать евробонды рублевыми бумагами.
«Мы еще будем дискутировать с регулятором по выпуску рублевого бонда, то есть несовпадение замещающего бонда не только по параметрам списания, но и будем хотеть, например, заменить рублевым вечным бондом по новым базельским правилам в российской инфраструктуре, в том числе для целей регулирования нашего ОВП (открытой валютной позиции) (...) Поскольку все инструменты — валютно-номинированные, все будет зависеть от величины курса швейцарского франка и американского доллара к рублю в момент замещения», — заявил Пьянов.
Он напомнил, что президентский указ предписывает проведение замещения до 2024 г. — «Для того, чтобы успеть до 31 декабря, мы будем (...) регистрировать замещающие выпуски одновременно, иначе не успеем», — сказал зампред ВТБ.
«Он будет радикально упрощать для нас вот эту нестандартную ситуацию, когда в новых условиях чисто замещающий бонд с выполнением всех сегодняшних требований по „старым“ бондам будет выпускать затруднительно. Поэтому мы надеемся на получение разрешения по выпуску замещающего бонда, полностью удовлетворяющего требованиям капитала, и в некоторых непринципиальных аспектах отклоняющегося от полной зеркальности для того, чтобы выпустить замещающий российский бонд в отношении наших трех бумаг. Один из которых — вечный бонд в долларах США, один — старший долг в долларах и один — старший долг в швейцарских франках. То есть эти три бонда будут подлежать замещению в установленные указом сроки», — заявил Пьянов.
___________________________________________________________
ВТБ по сути подхватил инициативу Минфина по выпуску замещающих облигаций к суверенному долгу, там тоже не звучало прямо «номинал в валюте по курсу».Т.е. у держателей есть прямые шансы получить просто рублевый суборд.

___________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds

Vlad Kol, эти анкеты и пр. к вам вообще не относились, т.к. держатели в нрд все купоны получили. это все относится к держателям из «дружеств...

jin,

видимо да, сегодня они прислали ответ подтверждающий написанное Вами. Спасибо.

Сегодня получил ответ на мой запрос касательно валютных субордов.
Вот мой запрос: «Я приобрел облигацию ISIN XS0810596832, через АО «Открытие брокер». В марте 2022 года в связи попаданием АО «Открытие брокер» под санкционные ограничения, данная облигация была передана на обслуживание в ООО «Инвестиционная палата». В июне 2022 года на мой брокерский счет в ООО «Инвестиционная палата» уже поступали выплаты по купонам облигации в рублях по курсу ЦБ РФ.

В связи с этим, прошу сообщить:

С какой целью запрашиваются прилагаемые формы документов.
Что будет если я их не предоставлю.
В связи с тем, что я не планирую до 30.09.2023 года поездку в Москву и Санкт-Петербург, прошу сообщить возможно ли передать данные документы в отделение Банка ВТБ по месту моего проживания (Алтайский край, гор.Барнаул), либо возможно ли направить эти документы простой почтой.»

Собственно вот текст ответа:
" Данная схема предусматривает выплаты только в отношении тех держателей, бумаги которых находятся в иностранных депозитариях. Выплаты в адрес держателей, чьи бумаги находятся в российских депозитариях осуществлялись автоматически, и не требовали каких-либо действий от владельцев бумаг. Учитывая, что Вы получили 20й купон, Ваши бумаги находятся в российских депозитариях, соответственно, предлагаемая сейчас схема к Вам не применима. Уведомления направлялись нами в адрес тех владельцев, которые заполняли предварительную анкету держателя."

Snow Snowie, держатели в нрд купоны получили. все. не получили только те купоны, которые не выплачивал эмитент. так их и не будет вообще, т....

jin, теперь формулировка точнее

jin, тогда наверное не стоит столь однозначно писать, что держатели в НРД купон получили или уточнять какой именно?

Snow Snowie, держатели в нрд купоны получили. все. не получили только те купоны, которые не выплачивал эмитент. так их и не будет вообще, т.к. эмитент их отменил.они сгорели.

Snow Snowie, 06.12.2022 ВТБ отменил выплату купонов по субордам.
декабрьского купона не было ;) нельзя получить то, чего не существует.

jin, тогда наверное не стоит столь однозначно писать, что держатели в НРД купон получили или уточнять какой именно?

Спасибо, но:
1. я же в первой анкете написал все данные из которых можно сделать вывод что это ко мне не относится, и зачем тогда они вторич...

Vlad Kol, потому, что бэку втб собственно все равно. там клиентоориентированность зашкаливает ))) сами, все сами…

jin, Держатели в НРД купон за Декабрь 2022 НЕ ПОЛУЧИЛИ

Snow Snowie, 06.12.2022 ВТБ отменил выплату купонов по субордам.
декабрьского купона не было ;) нельзя получить то, чего не существует.

Vlad Kol, эти анкеты и пр. к вам вообще не относились, т.к. держатели в нрд все купоны получили. это все относится к держателям из «дружеств...

jin, Держатели в НРД купон за Декабрь 2022 НЕ ПОЛУЧИЛИ

Vlad Kol, эти анкеты и пр. к вам вообще не относились, т.к. держатели в нрд все купоны получили. это все относится к держателям из «дружеств...

Спасибо, но:
1. я же в первой анкете написал все данные из которых можно сделать вывод что это ко мне не относится, и зачем тогда они вторичный запрос прислали
2. Почему они конкретно не объясняют к кому это относится а к кому нет????!!! Просто прислали анкету, типа мол если хочешь денег присылай документы и всё.

Люди, тут есть кто в курсе?
Они неск месяцев назад высылали анкету для заполнения. Заполнил, отправил.
Теперь 04.07.23 прислали письмо тако...

Vlad Kol, эти анкеты и пр. к вам вообще не относились, т.к. держатели в нрд все купоны получили. это все относится к держателям из «дружественных стран» с учетом вне нрд

Люди, тут есть кто в курсе?
Они неск месяцев назад высылали анкету для заполнения. Заполнил, отправил.
Теперь 04.07.23 прислали письмо такого содержания: "
Уважаемый держатель еврооблигаций,



С учетом ранее поступившей от Вас предварительной анкеты держателя еврооблигаций, Банк ВТБ (ПАО) (далее – Банк) сообщает о начале приема заявлений от держателей на выплаты по еврооблигациям (далее – Выплаты)*.

Заявление по форме Приложения 1 и сопроводительные документы (перечень содержится в Приложении 2) могут быть представлены в срок не позднее 30.09.2023 лично или через уполномоченного представителя в следующие офисы Банка:



1) ДО «Гоголевский» Филиала № 7777 Банка ВТБ (ПАО)

Адрес: 119019, г. Москва, Гоголевский б-р, д. 5, стр. 1

Тел: +7 (495) 967-14-37

Время работы: пн-пт 09:30-20:00, сб 09:30-16:00



2) ДО «На Мойке» Филиала № 7806 Банка ВТБ (ПАО)

Адрес: 191186, г. Санкт-Петербург, Аптекарский пер, д. 5, лит. А, пом. № 2Н, 9Н

Тел: +7 (812) 777-89-21 (доб. 575933)



Время работы: пн-пт 09:00-20:00, сб 09:00-17:00



В случае, если у Вас не имеется текущего рублевого счета в Банке, перед подачей Заявления на выплату Вам необходимо открыть в указанных офисах Банка такой счет, который будет использован для зачисления Выплат. Для открытия счета Вы можете обратиться в вышеуказанные офисы Банка, с собой необходимо иметь документ, удостоверяющий личность (паспорт гражданина РФ). Для иностранных граждан необходим паспорт (с нотариальным переводом), миграционная карта или виза или разрешение на временное проживание (Документ, подтверждающий временную или постоянную регистрацию на территории РФ).



При необходимости сотрудники Банка свяжутся с Вами по контактам, указанным в заявлении, для уточнения возникших вопросов по представленным документам. По любым вопросам, связанным с процедурой Выплат, Вы также можете связаться с Банком по адресу электронной почты investorrelations@vtb.ru с темой сообщения «Выплаты по еврооблигациям ВТБ».

Также по указанному Вами адресу электронной почты с Вами может связаться НКО АО НРД (Национальный расчетный депозитарий) с комментариями по представленным документам.

После проведения экспертизы полученных документов Банк примет решение о Выплате на указанный в Вашем заявлении рублевый счет в Банке.

Обращаем внимание, что Выплаты будут осуществляться с учетом требований налогового законодательства Российской Федерации в части исчисления, удержания и уплаты налогов.

Банк гарантирует конфиденциальность в отношении предоставленных держателями сведений.



* Выплаты – выплаты купонного дохода по еврооблигациям с кодами ISIN XS0810596832, XS0223715920 и CH0248531110, а также купонного дохода и номинальной стоимости по еврооблигациям с кодом ISIN XS0842078536 за платежные даты 2022 года. Выплаты планируется осуществлять в соответствии c Указом Президента Российской Федерации от 08.08.2022 №529 «О временном порядке исполнения обязательств по договорам банковского счета (вклада), выраженных в иностранной валюте, и обязательств по облигациям, выпущенным иностранными организациями» на рублевые счета держателей, открытые в Банке.



С уважением,

Банк ВТБ (ПАО)

investorrelations@vtb.ru"

Направил им запрос, но они пока молчат. Если кто знает, поясните пожалуйста. Вот мой запрос:
«Здравствуйте, Банк ВТБ (ПАО)!

По результатам рассмотрения письма от 04.07.2023г. касательно приема заявлений от держателей на выплаты по еврооблигациям, прошу дать пояснения.
Я приобрел облигацию ISIN XS0810596832, через АО «Открытие брокер». В марте 2022 года в связи попаданием АО «Открытие брокер» под санкционные ограничения, данная облигация была передана на обслуживание в ООО «Инвестиционная палата». В июне 2022 года на мой брокерский счет в ООО «Инвестиционная палата» уже поступали выплаты по купонам облигаций в рублях по курсу ЦБ РФ.
В связи с этим, прошу сообщить:
1. С какой целью запрашиваются прилагаемые формы документов.
2. Что будет если я их не предоставлю.
3. В связи с тем, что я не планирую до 30.09.2023 года поездку в Москву и Санкт-Петербург, прошу сообщить возможно ли передать данные документы в отделение Банка ВТБ по месту моего проживания (Алтайский край, гор.Барнаул), либо возможно ли направить эти документы простой почтой. „

ВТБ прорабатывает варианты замещения выпуска «вечных» субординированных еврооблигаций, но пойдет на него, только если будет найден способ сделать это без потери капитала, сообщил «Интерфаксу» зампред правления банка Дмитрий Пьянов.
«Мы действительно прорабатываем вариант со всеми известными нам нюансами замещающих бумаг для „дружественных“ инвесторов. Они будут не сто процентов замещающие по капитальным условиям. Мы понимаем, что мы не повторим капитальные триггеры 2012 года, будем делать их в 2023 году, как они должны быть в 2023 году», — сказал Пьянов в кулуарах Финансового конгресса Банка России.
«Для нас приоритетом является сохранение капитала, мы не должны потерять капитал. Но мы видим решение, как, условно говоря, сделать новый выпуск, сделать его замещающим для „дружественных“ держателей того евробонда, даже если будут другие триггеры списания», — сказал он.

Пьянов отметил, что если банк не найдет способ заместить евробонды без потери капитала, то он может обратиться в правительственную комиссию и сообщить, что не имеет возможности сделать замещение.


__________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds

за декабрь купон не выплачен

А если бонды были у резидента в НРД?

Snow Snowie, резиденты в нрд эти купоны давно получили

А если бонды были у резидента в НРД?

ВТБ скоро выплатит дружественным инвесторам купоны по ряду выпусков евробондов 2022 года
ВТБ скоро начнет выплачивать дружественным инвесторам купоны по ряду выпусков евробондов прошлого года, максимальный объем выплат составляет 9,1 млрд руб., заявил зампредседателя правления банка Дмитрий Пьянов.
«Мы завершили анализ этой информации и выполнили экспертизу, какой технологией мы будем платить дружественным клиентам. Мы исходим из того, что примерно 400 держателей удовлетворяют, по нашему предварительному мнению, этим требованиям. Мы, как российский должник, будем выполнять перед ними свои обязательства по начисленным, но неуплаченным купонам по нескольким выпускам наших евробондов прошлого года».
Речь идет о трех выпусках, номинированных в долларах (с кодами ISIN XS0810596832, XS0223715920 и XS0842078536), и одном срочном суборде в швейцарских франках.
«Соответственно, $290 млн — это долг, который находится у них во владении. Ожидаемый объем выплат, если каждый из тех, кто подал эти 400 анкет, принесет подтверждающие документы и заявление на открытие счета, сдаст полный, удовлетворяющий нас комплект, то максимальный объем выплат составляет 9,1 млрд руб.».
Также Дмитрий Пьянов сообщил, что ВТБ будет решать вопрос по выпуску замещающих облигаций в конце третьего — начале четвертого квартала, по ряду инструментов прямой возможности выпуска таких бумаг нет.
«У нас есть разные развилки по „замещающим“ облигациям. Мы, например, понимаем, что по ряду субординированных инструментов мы не в состоянии выпустить зеркальные облигации в силу того, что они выпускались нами до Базельского периода, соответственно, а сейчас с такими же, по сути, триггерами списания или конвертации мы не сможем зарегистрировать капитальные инструменты в силу того, что Центробанк сейчас их регистрирует по Базельским принципам. Это одна из основных проблем по невозможности выпустить напрямую „замещающие“ облигации без потери в капитале, что для нас является важным фактором», — пояснил Пьянов.

____________________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds

КУПОН МОГУТ ВОССТАНОВИТЬ!
Peter Petrov, тут куча обманутых, но петицию не подписывают — боятся чего-то?!

создали петицию: просьба подписать всем заинтересованным:
chng.it/nrsbTPVQgj

КУПОН МОГУТ ВОССТАНОВИТЬ!