Блог компании БКС Мир инвестиций | Топ-5 облигаций для среднесрочного портфеля

Как собрать портфель облигаций на срок до двух лет? Кому может быть полезен такой портфель? На что обращать внимание при выборе конкретных бумаг? Эти и многие другие вопросы подробно разобрали в статье. 

Кому подойдет

Среднесрочный портфель облигаций актуален для широкого круга финансовых целей.

Такой портфель, например, позволит выгодно переждать период высоких ставок по кредитам и скопить средства для первого взноса по ипотеке.

Полезен он будет и тем инвесторам, которые в ближайшие несколько лет планируют выход на пенсию.

Сравнительно небольшой срок до погашения позволяет, с одной стороны, спокойно дожидаться погашения выбранных бумаг — как в случае с банковским вкладом. С другой — такой портфель, в отличие от вклада, позволяет быстро вывести средства без потери процентного дохода, ведь по облигациям он начисляется ежедневно и в случае продажи выплачивается покупателем. 

Как подобрать бумаги

Необходимо определиться с уровнем риска и доходностью.

Небольшой срок до погашения уже ограничивает процентный риск — цены таких выпусков слабее реагируют на изменение ключевой ставки.

Кредитный риск ограничим уровнем не ниже А- по национальной шкале.

Что с доходностью? Средняя эффективная доходность корпоративных облигаций находится в районе 15,7%. Однако на рынке можно найти и более выгодные варианты. 

Примеры конкретных выпусков

ЕвроТранс БО-001Р-02

Кредитный рейтинг — А-(RU) от АКРА, прогноз стабильный.

«ЕвроТранс» — оператор сети автозаправочных комплексов в Московском регионе. Потребителям известен под брендом «ТРАССА». Компания также владеет нефтебазой, парком бензовозов, фабрикой-кухней, заводом по производству незамерзайки и сетью быстрых электрозаправок.

ИЭК Холдинг 001Р-01

Кредитный рейтинг — А- от Эксперт, прогноз позитивный

«ИЭК Холдинг» — один из крупнейших производителей и продавцов светотехники. Работает под брендом IEK. Производит все — от простых лампочек до уличных фонарей, которые используются при дорожном строительстве.

ХКФ Банк БО-04

Кредитный рейтинг — А-/А от Эксперт РА и АКРА, прогноз «на пересмотре — позитивный».

«ХКФ Банк» — на рынке известен под брендом «Хоум Банк». Основное направление бизнеса — беззалоговое потребительское кредитование.

Т1 001Р-01

Кредитный рейтинг — А/А от АКРА и НРА, прогноз стабильный.

«Т1» — IT-холдинг, разрабатывает и продает программное обеспечение (61% выручки), а также весь спектр иных цифровых услуг — автоматизация бизнес-процессов, облачные сервисы, сетевые и телекоммуникационные решения, промышленный инжиниринг и IoT, вычислительные комплексы и хранилища данных, информационная безопасность.

Солнечный Свет-001Р-01

Кредитный рейтинг —А-/А- от Эксперт РА и АКРА, прогноз стабильный.

«Солнечный Свет» известен потребителям под брендами SUNLIGHT и «Бриллианты Якутии». Основа бизнеса — продажа бюджетных ювелирных украшений.

*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией