Россети Волга акции

Я просто удивляюсь кипишу. Худо всё равно не будет. Потенциалы огромные.

Что то не совсем понимаю, а разве рост прибыли (?) и балансовой стоимости не должны вызвать рост капитализации, по результатам консолидации. Весь сер бор только в конвертации акций. Так в результате все отобьётся?

Александр Богданов, консолидация, конвертация, реорганизация, мастурбация.
О чем речь? Еще даже сам Ливинский не в курсе чё-куда-и-как… такую замуту провернуть?
А мы уже планы роста балансовой стоимости строим.
Рано. Имхо.

К тому же МРСК Волги в отчётах сообщает о планах строительства новых объектов (лично не проверял) которые будут подключены к сети. Как следствие рост прибыли. ????

Что то не совсем понимаю, а разве рост прибыли (?) и балансовой стоимости не должны вызвать рост капитализации, по результатам консолидации. Весь сер бор только в конвертации акций. Так в результате все отобьётся?

ДЗО ПАО "Россети"- МРСК и ФСК. Итоги 3-го квартала

Основные дочерние компании ПАО «Россети» отчитались по РСБУ, следовательно, можно провести сравнительный анализ компаний. Весной мы подвели итоги 1-го квартала путем сравнения динамики основных финансовых показателей на основание отчетов РСБУ. Такой же анализ мы провели после 2-го квартала. Посмотрим, как изменение тарифов 1-ого июля повлияло на деятельность компаний, скорее всего будет задана динамика на оставшиеся 3 квартала до 1-ого июля 2020 года.

При этом с весны финансовые планы компаний обновились, но прогноз чистой прибыли остался практически без изменения. Скорее всего так будет до конца года 2019 года, а может и вовсе до весны 2020, но для наглядности отобразим в таблице.

Исходя из бизнес-планов снижения прибыли по итогам года ждут 4 компании: МРСК ЦП, МРСК Волги, МРСК Юга, ФСК ЕЭС. По результатам 9-и месяцев из них только ФСК ЕЭС увеличила прибыль и скорее всего бизнес-план она перевыполнит, показав годовую прибыль не ниже 2018 года. МРСК ЦП, МРСК Волги, МРСК Юга скорее всего получат годовую прибыль приблизительно равную бизнес-плану.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Шорт.

Как консолидация к падению относится? Очевидно же — Волга не излечилась от роста себестоимости даже при повышении тарифа на 10% в Саратове (или Самаре, забыл).

Перечитал еще раз статью про консолидацию. Мысли...

На старте статьи: «Начинается новый этап борьбы за консолидацию...»

Ладно. Ищем, в чем он заключается сей «новый этап» ?
Находим: Холдинг начал переговоры с миноритарными акционерами МРСК (и внимание) еще в конце прошлого года

Странно. Почему сейчас начали писать?
Ерунда какая-то. Ищем дальше..

Находим, что в конце сентября в Минэнерго была отправлена стратегия развития Россетей до 2030 года и сейчас она на рассмотрении (ага, это уже ближе)

Но при этом «Россети» в стратегии не стали четко описывать планы по консолидации.
Описываются лишь общие задачи по оптимизации структуры управления, повышению управляемости дочерними обществами и т.д.

Предполагается, что конкретная программа консолидации сетевых активов будет расписана отдельной «дорожной картой» в первом квартале 2020 года. И дальше
1. Схему должно одобрить правительство
2. Россети должны договориться с акционерами

Кто в правительстве будет в первую очередь смотреть/одобрять? — Минэнерго, Минэкономики.

Сейчас в Минэкономике, говорят, что мы типо вообще не курсе что вы там мутите, «нам не поступали параметры предлагаемой конфигурации конвертации акций».

Описаны проблемы процесса «консолидации», не имеющие (пока) решений. Такие как:

1. Консолидация с ФСК. Учитывая и капитализацию, и эффективность еще не очевидно кто кем рулить должен. Ливинский Муровым или наоборот ))
2. Консолидация противоречит логике реформы РАО ЕЭС

Ну и потом: Основным рабочим вариантом было предложение миноритариям МРСК добровольно конвертировать свои акции.

Все это говорит о некоем предварительном намерении осуществлении консолидации.

Но вопрос еще, как мне кажется, еще очень сырой, слабо проработанный, имеет множество условий и трудностей.

А значит начинать уже сейчас снижать капитализацию МРСК/ФСК — еще пока абсолютно рано и несвоевременно. Такое падение цен — скорее всего сугубо спекулятивная реакция рынка.

… надеялся держать лет 10 что бы дивиденды капали. Но видимо не выйдет ;-(

Gregori, 10 лет — это купить и забыть кто твой брокер.
А так, ежели на каждую качель метаться — никаких нервов не хватит.

Евдокимов Сергей, это не просто качель. это минимум с уровням 17ого года

Видно что МРСК нагло сливают в трубу. Причем что Волга, что ЦП одинаковая ситуация, неужели догоняют акции до дна, чтобы по этому дну выдать кукишь акций Россетей?

Энди Чан, мне тоже видится именно такой механизм наиболее вероятным.
Очень уж сильное падение на, якобы, отчетах.
Но сливать всё-равно не буду. Путь падают.

Сергей, не как ли с яндексом тема идет, сначала попугают, потом умерят пыл. Тем более речь об объединении мрск тянется аж с 2016 года.

Видно что МРСК нагло сливают в трубу. Причем что Волга, что ЦП одинаковая ситуация, неужели догоняют акции до дна, чтобы по этому дну выдать кукишь акций Россетей?

Энди Чан, мне тоже видится именно такой механизм наиболее вероятным.
Очень уж сильное падение на, якобы, отчетах.
Но сливать всё-равно не буду. Путь падают.

Видно что МРСК нагло сливают в трубу. Причем что Волга, что ЦП одинаковая ситуация, неужели догоняют акции до дна, чтобы по этому дну выдать кукишь акций Россетей?

Да помнится я говорил на ветке что сливаюсь с Волги перед дивами, даже с минусом, потому что здесь пока ловить нечего а риск стал высок.да и некоторые со мной спорили что тут после дивов будет все в шоколаде.шоколад тает на глазах

А че тут слили так прикольно?

Тимофей Мартынов, 2 новости
1 плохой годовой отчет
2 новости о сливе всех сетей в 1 предприятие. Т.е. боятся что акции перед слиянием опустят в ..., чтобы поменьше выдать акций организации приемника. Т.е. разгонят акции россетей до небес. А все сети наоборот опустят…

Эдуард Ганиев, какая связь между ценой акций МРСК и будущими коэффициентами конвертации? Эти кофициенты (точнее их расчёт) могут вообще не привязывать к текущей стоимости акций

Saishev, я бы сделал так, если бы захотел получить больше. Это же логично. Опустить в цене то что хочешь купить и поднять в цене то за что ты хочешь купить подешевевший продукт

А че тут слили так прикольно?

Тимофей Мартынов, 2 новости
1 плохой годовой отчет
2 новости о сливе всех сетей в 1 предприятие. Т.е. боятся что акции перед слиянием опустят в ..., чтобы поменьше выдать акций организации приемника. Т.е. разгонят акции россетей до небес. А все сети наоборот опустят…

Эдуард Ганиев, какая связь между ценой акций МРСК и будущими коэффициентами конвертации? Эти кофициенты (точнее их расчёт) могут вообще не привязывать к текущей стоимости акций

М-да, хороший полёт… Но за то гэпчик закрыли :)) от конца июля 2017 года :)

… надеялся держать лет 10 что бы дивиденды капали. Но видимо не выйдет ;-(

Gregori, 10 лет — это купить и забыть кто твой брокер.
А так, ежели на каждую качель метаться — никаких нервов не хватит.

стоит скидывать? не хочется на волне негатива делать это, но и до какого уровня будут падать неясно слив в одно предприятие это уже точно? коррекция предвидится? каковы шансы что цена выкупят по адекватной цене, каковы сроки объединения. Я как раз по стратегии Ларисы Морозовой как дивитикеры с хорошой ДД и стабильно платящие прикупил их. надеялся держать лет 10 что бы дивиденды капали. Но видимо не выйдет ;-(

А че тут слили так прикольно?

Тимофей Мартынов, 2 новости
1 плохой годовой отчет
2 новости о сливе всех сетей в 1 предприятие. Т.е. боятся что акции перед слиянием опустят в ..., чтобы поменьше выдать акций организации приемника. Т.е. разгонят акции россетей до небес. А все сети наоборот опустят…

А че тут слили так прикольно?

выручка не изменилась,
что неплохо,
значит и прибыль будет

Валерий Иванович, Может я чего то не понимаю. Но ЧП упала в 2 раза за 9 месяцев. Вы где увидели, «значит прибыль будет»? С каких шишей вам платить дивы?
по состоянию отчета. Сейчас их нормальная цена акции как бэ на 0,060 не скатилась… Они должны ж… порвать до декабря, чтобы выровнять немного баланс.
Себестоимость выросла кардинально при сохранении выручки. По присоединению вообще ж… меньше в 3 раза подключили, а себестоимость даже выросла. Что они такого делали. Надеюсь в 4 квартале исправятся иначе полет вниз намечается

Эдуард Ганиев, если выручка и себестоимость не изменялись, значит и прибыль будет не хуже,
если стала хуже, смотрим внимательно отчет,
и что мы там видим?
видим отнесение расходов на прочие расходы, т.е. резервы,
исходя из бух учета, резервы это +, т.к. они из компании никуда не выходят,
и будут учтены в прибили в следующих периодах,
бесконечно их прятать не выйдет.
докупаемся на просадках и ждем.
это для инвесторов.
для игроков, не знаю, сами думайте

Валерий Иванович, выручка чуть в минус, себестоимость на целый ярд в плюс. А рещервов создано меньше ярда, даже если распустят пвдение ЧП в 1,5 раза относительно 2018

Как понять причину роста с/стоимости услуг по передачи э/энергии?

выручка не изменилась,
что неплохо,
значит и прибыль будет

Валерий Иванович, Может я чего то не понимаю. Но ЧП упала в 2 раза за 9 месяцев. Вы где увидели, «значит прибыль будет»? С каких шишей вам платить дивы?
по состоянию отчета. Сейчас их нормальная цена акции как бэ на 0,060 не скатилась… Они должны ж… порвать до декабря, чтобы выровнять немного баланс.
Себестоимость выросла кардинально при сохранении выручки. По присоединению вообще ж… меньше в 3 раза подключили, а себестоимость даже выросла. Что они такого делали. Надеюсь в 4 квартале исправятся иначе полет вниз намечается

Эдуард Ганиев, если выручка и себестоимость не изменялись, значит и прибыль будет не хуже,
если стала хуже, смотрим внимательно отчет,
и что мы там видим?
видим отнесение расходов на прочие расходы, т.е. резервы,
исходя из бух учета, резервы это +, т.к. они из компании никуда не выходят,
и будут учтены в прибили в следующих периодах,
бесконечно их прятать не выйдет.
докупаемся на просадках и ждем.
это для инвесторов.
для игроков, не знаю, сами думайте

Валерий Иванович, вас как инвестора устроит резервы на 10 лет вперёд? Ну к примеру как Сургут? У них на ярд увеличилась себестоимость по основному виду деятельности…

выручка не изменилась,
что неплохо,
значит и прибыль будет

Валерий Иванович, Может я чего то не понимаю. Но ЧП упала в 2 раза за 9 месяцев. Вы где увидели, «значит прибыль будет»? С каких шишей вам платить дивы?
по состоянию отчета. Сейчас их нормальная цена акции как бэ на 0,060 не скатилась… Они должны ж… порвать до декабря, чтобы выровнять немного баланс.
Себестоимость выросла кардинально при сохранении выручки. По присоединению вообще ж… меньше в 3 раза подключили, а себестоимость даже выросла. Что они такого делали. Надеюсь в 4 квартале исправятся иначе полет вниз намечается

… резервы,… будут учтены в прибили в следующих периодах,

Валерий Иванович, не факт. Зависит от целей создания резервов. Ежели, например, резервы по «сомнительным долгам», то вернуться только в случае исчезновения сомнений )

выручка не изменилась,
что неплохо,
значит и прибыль будет

Валерий Иванович, Может я чего то не понимаю. Но ЧП упала в 2 раза за 9 месяцев. Вы где увидели, «значит прибыль будет»? С каких шишей вам платить дивы?
по состоянию отчета. Сейчас их нормальная цена акции как бэ на 0,060 не скатилась… Они должны ж… порвать до декабря, чтобы выровнять немного баланс.
Себестоимость выросла кардинально при сохранении выручки. По присоединению вообще ж… меньше в 3 раза подключили, а себестоимость даже выросла. Что они такого делали. Надеюсь в 4 квартале исправятся иначе полет вниз намечается

Эдуард Ганиев, если выручка и себестоимость не изменялись, значит и прибыль будет не хуже,
если стала хуже, смотрим внимательно отчет,
и что мы там видим?
видим отнесение расходов на прочие расходы, т.е. резервы,
исходя из бух учета, резервы это +, т.к. они из компании никуда не выходят,
и будут учтены в прибили в следующих периодах,
бесконечно их прятать не выйдет.
докупаемся на просадках и ждем.
это для инвесторов.
для игроков, не знаю, сами думайте