Распадская акции

Компания продемонстрировала отличные результаты.

Добыча во 2-ом квартале выросла на 33% к прошлому году, рост в 1-ом полугодии составил 31%. Лучшее начало года за всю историю, при этом в июле рост продолжается. Снижение относительно 1-го квартала 2019 года связано с ежегодным плановым переходом добычи шахты Распадская с 3-х лав на 2. Во 2-ом полугодии компания снова возобновит добычу на шахте 3-мя лавами.

Компания чудовищно дешевая, закупил немножко. Подскажите пожалуйста, за счёт чего у неё такой дисконт (даже больше Сургутнефтегаза и Россетей)? Непрозрачная структура или плохое корпоративное уравнение? В чем причина дешевизны? Или причин нет и мы просто ожидаем конвергенции цены к справедливой стоимости?

Пётр, компания 8 лет дивы не платит, зачем она такая нужна?)

siesta00, дело не в дивах, а в слабом корпоративном управлении, отсюда и отсутствие дивов. Есть надежда, что после скупки нужного пакета акций одумаются и поступят как продвинутые металлурги)

Компания чудовищно дешевая, закупил немножко. Подскажите пожалуйста, за счёт чего у неё такой дисконт (даже больше Сургутнефтегаза и Россетей)? Непрозрачная структура или плохое корпоративное уравнение? В чем причина дешевизны? Или причин нет и мы просто ожидаем конвергенции цены к справедливой стоимости?

Пётр, компания 8 лет дивы не платит, зачем она такая нужна?)

Компания чудовищно дешевая, закупил немножко. Подскажите пожалуйста, за счёт чего у неё такой дисконт (даже больше Сургутнефтегаза и Россетей)? Непрозрачная структура или плохое корпоративное уравнение? В чем причина дешевизны? Или причин нет и мы просто ожидаем конвергенции цены к справедливой стоимости?

Это не драйвер нынче, выплата дивов поднимет котировки, если примут такое решение

Виталий,
Запасаюсь попкорном и акциями. Ожидаю что-то интересное в сентябре.

Khjv, да, или вверх или вниз

Это не драйвер нынче, выплата дивов поднимет котировки, если примут такое решение

Виталий,
Запасаюсь попкорном и акциями. Ожидаю что-то интересное в сентябре.

Это не драйвер нынче, выплата дивов поднимет котировки, если примут такое решение

Несмотря на падение добычи во 2-ом квартале, в целом по итогам полугодия Распадская показала хорошие темпы роста добычи и реализации. Особенно в части экспорта (+20%) и продаж hard coking coal (+57%). В тоже время ценовая динамика на продукцию компании остается слабой. Так, цена на уголь (FCA Междуреченск) не изменилась относительно 1- го полугодия 2018 года, но упала к 1 кв. 2019 года на 14%.

Распадская опубликовала промежуточную бухгалтерскую отчетность по РСБУ за I полугодие 2019 г. Выручка увеличилась на 54% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 15,0 млрд руб. Чистая прибыль увеличилась на 70,5% и составила 8,2 млрд руб. по сравнению с I пол. 2018 г. Рост показателей связан с увеличением добычи угля на 11% и ростом продаж.

Распадская — прибыль по РСБУ за 1 п/г выросла в 1,7 раза
Распадская — прибыль по РСБУ за 1 п/г выросла в 1,7 раза



отчет



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Распадская – рсбу/ мсфо 
703 191 442 акций fs.moex.com/files/12122
Free-float 18% 
Капитализация на 23.07.2019г: 98,447 млрд руб

Общий долг на 31.12.2016г: 28,74 млрд руб/мсфо 64,112 млрд руб 
Общий долг на 31.12.2017г: 5,304 млрд руб/мсфо 39,153 млрд руб 
Общий долг на 31.12.2018г: 7,819 млрд руб/мсфо 42,345 млрд руб 
Общий долг на 30.06.2019г: 3,265 млрд

Выручка 2016г: 12,868 млрд руб/ мсфо 33,326 млрд руб 
Выручка 1 кв 2017г: 6,539 млрд руб 
Выручка 6 мес 2017г: 11,807 млрд руб/ мсфо 25,439 млрд руб 
Выручка 9 мес 2017г: 15,565 млрд руб 
Выручка 2017г: 20,944 млрд руб/ мсфо 50,615 млрд руб 
Выручка 1 кв 2018г: 6,956 млрд руб 
Выручка 6 мес 2018г: 9,738 млрд руб/ мсфо 32,110 млрд руб 
Выручка 9 мес 2018г: 13,581 млрд руб 
Выручка 2018г: 23,120 млрд руб/ мсфо 67,992 млрд руб 
Выручка 1 кв 2019г: 9,616 млрд руб 
Выручка 6 мес 2019г: 15,034 млрд руб

Прибыль 2016г: 12,958 млрд руб/ Прибыль мсфо 12,152 млрд руб 
Прибыль 1 кв 2017г: 5,761 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2017г: 7,894 млрд руб/ Прибыль мсфо 9,761 млрд руб 
Прибыль 9 мес 2017г: 14,976 млрд руб 
Прибыль 2017г: 17,701 млрд руб/ Прибыль мсфо 18,570 млрд руб 
Прибыль 1 кв 2018г: 4,096 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2018г: 4,794 млрд руб/ Прибыль мсфо 13,288 млрд руб 
Прибыль 9 мес 2018г: 6,226 млрд руб 
Прибыль 2018г: 11,837 млрд руб/ Прибыль мсфо 27,962 млрд руб 
Прибыль 1 кв 2019г: 5,748 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2019г: 8,177 млрд руб
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=942&type=3